подходы к разработке стратегии холдингов июнь 2013

Strategic

Consulting

Group

ПОДХОДЫ К РАЗРАБОТКЕ

СТРАТЕГИИ

ХОЛДИНГОВ/ГРУПП КОМПАНИЙ.

УКРАИНСКИЙ И

МЕЖДУНАРОДНЫЙ ОПЫТ Оксана Щегельская,

директор Strategic Consulting Group, преподаватель

стратегии kmbs

[email protected]

IV Ежегодная конференция "Эффективное управление

финансами в группе компаний"

Диверсифицированный бизнес имеет

два уровня стратегии

Авторская методология Strategic consulting group

1 Бизнес-стратегия: уровень бизнес-

направлений Создание и поддержка конкурентного преимущества каждого бизнеса Группы? Игра на рынке

2 Корпоративная стратегия: уровень

Группы Компаний в целом Создание Визии развития, корпоративного преимущества, внутренней целостности, стоимости Группы. Сила влияния

Корпоративная стратегия отвечает на

2 базовых вопроса

В каких

бизнесах

должна быть

Группа?

2 вопроса

Каким

образом

должно

происходить

управление

портфелем

бизнес-

единиц?

Авторский подход Strategic consulting group

Визия, которая ведет … создает среду для развития

Ключевые стратегические решения

•Вектор в развитии, направление * пример

ИДЕЯ или

визия

развития


Группа компаний “ЛОГО”, 2005 год. Ситуация и

корпоративная стратегия


Международные

морские перевозки

Экспедиторские услуги

Специализирован

ная рекрутинговая деятельность

(моряки)

Судоремонт

Завод поршневых

колец

Топливный бизнес (опт, перевалка, хранение)

Речные перевозки

Продажа услуг по перевозке

Производство и дистрибуция мороженого

Хранение зерновых

(элеваторы)

Производство косметики

Торговые комплексы

(сеть)

Офисные помещения

(аренда)

Ресторанный бизнес, клубы

Вертолетный клуб

Работа с векселями, залоговым

имуществом

Электрома-шиностроение

Недвижимость: земля,

недостроенные дома

Муниципальные такси

Продажа недвижимости

Группа компаний “ЛОГО”, 2005 год. Ситуация

и корпоративная стратегия


К 2010 году Группа Компаний ЛОГО - специализированный Холдинг, основными направлениями бизнеса которого станут: А. Глобальная логистика уровня 3PL +, включающая морские и речные транспортные перевозки, обеспечивающая управление цепочками поставок в ЕЭП, занимающая лидерскую позицию в этом регионе Б. Инвестиционное направление (формирование и ведение портфеля инвестиционных проектов)


•Портфель бизнес-направлений •Вертикальная интеграция •Горизонтальная диверсификация •Международная диверсификация *пример

•Рост •Стабильность/ поддержка •“Перезагрузка” •Антикризис (приостановление, ликвидация, другое) * правильные цели

Масштаб

в развитии

Граница

системы

•Вектор в развитии, направление

ИДЕЯ или

визия

развития


Источник: dtek.com


•Портфель бизнес-направлений •Вертикальная интеграция •Горизонтальная диверсификация •Международная диверсификация *Пример

•Рост •Стабильность/ поддержка •“Перезагрузка” •Антикризис (приостановка, ликвидация, другое) * Правильные цели

•Экспорт •Лицензирование •Совместное предприятие/ Альянс •Приобретение •Зона свободной торговли •Распределенное производство

Масштаб

в развитии

Граница

системы

География/

“международ-

ность”

•Вектор в развитии, направление * пример

ИДЕЯ или

визия

развития


Источник: dtek.com

Авторський підхід Strategic Consulting Group

Упрощенная система координат для разроботки

стратегии: цикл в максимизации ценности

2 Ценность с

внутренними улучшениями

1 Текущая

стоимость 5 Оптимальна ценность для акционеров

4 Ценность с

улучшениями структуры капитала

3 Ценность

с внешними улучшениями

Создание

стоимости

бизнеса

Потенциал: стратегия и бизнес-модели

Создание ценности для акционеров

Потенциал: создание, приобретение, альянс, выведение из портфеля

Потенциал: структура капитала

Потенциал: позиционирование на финансовом рынке

Карта корпоративной стратегии Группы как

маршрутная карта в разработке

Персонал : развитие лидерских качеств

СТРАТЕГИИ

Клиенты / Партнери

Акционеры/ Стейкхолдеры Максимизация ценности для стейкхолдеров

Рост/ развитие

Стратегическое положение (источник

роста!)

Управление “голубыми

океанами”: рынки, продукты, зоны

прибыли

Корпоративные преимущества

(источники роста!)

Управление портфелем (размер,

инновации, культура)

Увеличение эффекта

Экономия масштаба

Синергия: между SBU, партнерство

Позиция на рынке

капитала

Корпора-тивная

политика

Релакация капитала

Управление рисками

Темп


Визия развития Группы. Группа должна иметь ядро

ПРИЛОЖЕНИЕ

Пример корпоративной стратегии

международной компании. Корпоративная стратегия GE

Промышленный сектор: инфраструктура

http://www.ge.com/index.html

GE будущего. Визия

Доходы GE инновационная, с

высокотехнологическим,

инфраструктурным и финансовым

сервисом компания, которая

решает жесткие глобальные

проблемы для клиентов и

общества, обеспечивая при этом

продуктивность мирового уровня

Инфраструктура

Корпоративные преимущества

Размер и масштаб

Технологические

инновации

Выполнение

глобальных задач

Лидирующий

франчайзинг

Устоявшиеся отношения

Продуктивность культуры

Стратегическое положение

Лидерство на рынках, которые

развиваются

Широкая база для инсталляции решений

Финансовая гибкость

Высокая маржа, высокий доход

Специали

зированные

финансы

Трансформация портфеля GE Начало

десятилетия

Середина

десятилетия

Продвижение

вперед

$ 5T инвестиции в инфраструктуру

до 2015 года и лидерство GE

GE – портфель бизнес-направлений

Редислокация капитала

GE - инвестиции

Инвестирование в энергию

Финансы

Доход AAGR*

6$ 10-15% * Average Annual Growth Rate

Середнє зростання вартості окремих інвестицій

GE синергия

Глобальное распределение

Дисциплина услуг

R&D (Научно-исследовательские

работы, НДР)

в материаловедении

Масштаб цепочек поставок

(мильярдов $)

Вид

операций

NBCU

(80 > 49%)

Выделение капитала в быстрорастущие сегменты энергии

Cash

generation

Energy

acquisitions

Императива роста

Стоимость компании

GE – источники развития, рост

1) Запуск новых продуктов

2) Увеличение объема услуг и программного обеспечения

3) Лидерство на рынках, которые растут быстрыми темпами

4) Развитие, расширение через основное (ядро)

5) Создание стоимости в “Специальности Финансы”

6) Решать проблемы для клиентов и общества

Органический рост + Операционная доскональность

Распределение

капитала

Конкурентоспособность

Управление

рисками

Развитие

лидерских качеств

1. Запуск новых продуктов... R&D

GE - стратегия

10% среднегодовой рост

инвестиций в компанию

и R&D, которые финансируются клиентами

Техническая база для роста

+ Рост выгоды за счет выполнения,

инноваций и большей NPI

+ Внедрение сложных технологий

лучше, чем конкуренты

+ Обратные инновации... новые

продукты с большим уровнем цен, с

высоким доходом

+ Более низкие затраты и более

высокий доход

Стоимость предприятия: шкала

Глобальная программа исследований

Лидерство ,технологии

Выбор партнеров

Высокоэффективные газовые турбины

Линия новых продуктов

СТ малого дозирования

Основные запуски у 2011 году

GE Боинг 787

Vscan™

Энергетично-эффективный

низко выкидной локомотив

Потребительские

светодиодные лампы

2,5 мВт

ветровая

турбина


30К 67К +

Базовые установки

2. Увеличение объема услуг и ПО


Доходы от услуг Сервисные основания для роста

+ Капитализация установленного

базового цикла

+ Сопоставление с

производительностью заказчика

+ Рост инфраструктурного ПО

+ Увеличение маржи за счет улучшения

диагностики и аналитики

Конкурентные преимущества

Установленная базовая технология

Продуктивность заказчика

Увеличение маржи

3. Лидерство на рынках, которые растут быстрыми темпами


Индустриальный рост Преимущества роста рынка

+ Организованные для победы ... вице-

президент GE в Гонконге

+ Ширина ... "компания-к-стране"

+ Сегментированные стратегии для

Китая и других ключевых рынков

+ Низко-затратные глобальные цепочки

поставок

GE конкурентное преимущество

Лидерство и организация

Ширина и масштаб

Марка и репутация

China, India, SE Asia, Middle East, Latin

America, Africa, Canada, Australia. Russia/CIS

Рост

’11

4. Развитие, расширение через основное: ядро


Солнечная энергия, запуск 2011 Нефть & Газ, запуск в конце 90-х годов

5% акций = ~ $ 5млрд до 2015 года

Высокая эффективность тонких пленок

$ 600 млн инвестиций

Самая большая в США солнечная станция

Ведущие технические решения

Глобальные положения

Рычаги возможностей GE

$ 10млрд – стоимость бизнеса через 10 лет

5. Создание стоимости в специализированных финансах


Увеличение доходов Cash

Чиста связь с GE

Отличное знание активов

Клиентское подключение к GE

Операционное преимущество > банки

Связи предприятия

GECAS

Средний рынок

Розничные финансы

Авиалинии, проекты

Ожидание дивидендов

для возвращения

Отдача <1% ~2%

6. Решать проблемы для клиентов и общества


екологія і уява

Стоимость / качество / доступ

Технология драйверов продуктивности

Лидер на рынках, которые развиваются

Обратные инновации

Несхожесть пяти самых дорогих брендов рынка

здоров'я і уява

Чистая энергия Доступная

охрана здоровья

$ 21млрд + доход в 2011 году ... 3X '05

Глобальный партнер по выбору

Лидера роста сегмента: электрические,

транспортные средства и

нетрадиционные виды топлива

Strategic Consulting Group: фокус в

проектах. Специализация

Strategic consulting group: бизнес-направления

Среди Клиентов, Партнеров

Strategic consulting group

http://www.ukrinbank.com/index.php?TemplateName=firstpage

http://www.privatbank.ua/info/index1.stm

http://www.ceume.org.ua/index.php

подходы к разработке стратегии холдингов июнь 2013

Documents