1

Conference Call13 de novembro de 2002

Resultado Consolidado do Unibanco 3T02

2

Performance do Período

Lucro Líquido (R$ milhões) 269 253 744 731 2%

Lucro/1000 ações (R$) 1,94 1,83 5,37 5,21 3%

Retorno s/ PL médio (%) 18,4 17,1 16,5 17,2 -

Ret. s/ PL médio sem Ágio (%)(1) 26,3 24,4 23,3 24,4 -

Índice da Basiléia (%) 12,3 13,4 12,3 13,3 -

Ativos Totais (R$ bilhões) 73,4 63,3 73,4 58,1 26%

Op. Crédito (R$ bilhões) 28,5 26,5 28,5 25,5 12%

Total de Depósitos (R$ bilhões) 24,6 21,4 24,6 16,5 49%

Fundos Adm. (R$ bilhões) 19,3 20,1 19,3 19,9 -3%

Pat. Líquido (R$ bilhões) 6,2 6,3 6,2 6,1 2%

3T02 2T02

(1) Pro forma

9M02 9M01 %9M02/9M01

3

Demonstração de ResultadoEm R$ milhões

3T02 2T02 3T01

Resultado Interm. Financeira 948 962 1.208 2.984 3.020

(+) Receitas de Prestação de Serviços 670 636 560 1.903 1.597

(-) Desp. Pessoal e Administrativas (1.102) (1.041) (1.071) (3.160) (2.954)

(+/-) Outras Receitas e Despesas Oper. (357) (246) (278) (866) (661)

(=) Lucro Operacional 159 311 419 861 1.002

(+/-) Lucro não Operacional 6 (1) (6) (1) 35

(=) Lucro antes da Trib. e Participações 165 310 413 860 1.037

Lucro Líquido 269 253 300 744 731

9M02 9M01

4

2T023T02

Margem FinanceiraEm R$ milhões

Receita Intermediação Financeira 5.707 3.998 3.573

Despesa Intermediação Financeira (4.042) (2.423) (2.019)

Margem Financeira, antes PDD (A) 1.665 1.575 1.554

Provisão para Perdas com Créditos 717 613 346 Provisão Requerida 508 503 377 Provisão Adicional 209 110 (31)

Margem Financeira, após PDD 948 962 1.208

Ativos Totais Médios - Permanente (B) 64.865 57.641 53.955 Margem da Int. Financeira Líquida (A/B) 10,7% 11,4% 12,0%

3T01

5

%carteira

Para Negociação 7.471 33% 7.609 39%

Disponíveis para Venda 7.087 32% 6.199 32%

Mantidos em Carteira até o Vencimento 7.740 35% 5.585 29%

Total Carteira TVM 22.298 19.393

Em R$ milhões

2T023T02 % carteira

Composição da Carteira de Títulos

6

Para Negociação (355) - (133) -

Disponíveis para Venda (11) (323) - (230)

Mantidos em Carteira até o Vencimento - - - -

Total - Carteira de Títulos (366) (323) (133) (230)

Derivativos 251 (9) 127 21Total (115) (332) (6) (209)

Em R$ milhões

Impacto no Resultado

Carteira de Títulos

Nota: Líquido de efeitos tributários e da participação dos acionistas minoritários.

Impacto no Patrimônio

Impacto no Resultado

Impacto no Patrimônio

3T02 2T02

7

Variação cambial sobre investimentos no exterior 1.037 511 311

Efeito do hedge (577) (283) (142)

Efeito líquido 460 228 169

Custo de oportunidade (CDI) (100) (95) (76)

Impacto gerencial dos investimentos no exterior 360 133 93

Impacto Gerencial dos Investimentos no Exterior

3T012T02

Em R$ milhões

3T02

8

Efeitos Extraordinários

2T023T02 3T01Em R$ milhões

Lucro Operacional 159 311 419

Impacto Gerencial dos Investimentos no Exterior 360 133 93

Variação Cambial sobre Obrigações no (28) (14) -Exterior

Provisão para Desvalorização de Títulos e Resultado na Venda de Títulos (605) (202) -

Swaps - Valor de Mercado 349 193 -

Provisão para Perdas com Crédito (209) (110) 31Adicional

Efeitos Extraordinários Totais (133) - 124

Lucro Operacional sem Efeitos Extraordinários 292 311 295

9

Evolução da Carteira de CréditoEm R$ milhões

11,9%

4,2% 7,4%

Banco de Varejo

Banco de Atacado

set-01 jun-02 set-02

25.457 26.53528.497

10.711 10.702 11.045

14.746 15.833 17.45210,2%

3,2%

7,4%

-0,1%

10

Composição da Carteira de CréditoR

$ m

ilhõe

s

8,8%13,1%

9,5%

29,0%

39,6%

mar-02

25.284

8,7%12,7%

11,2%

25,5%

41,9%

set-01

25.457

8,6%11,7%

9,8%

28,6%

41,3%

dez-01

25.827

8,5%13,6%

9,4%

28,0%

40,5%

jun-02

26.535

16,5%

32,1%

35,6%

7,5%

8,3%

set-02

AA

A

B

CD-H

28.497

91,3% 91,4% 91,2% 91,5%92,5%

Créditos AA-C / Operações de Crédito

11

Carteira Non-Accrual

Carteira Non-Accrual/ Operações de Crédito

4,6% 5,1% 4,8% 5,5% 5,2% 4,4%

jun-01 set-01 dez-01 mar-02 jun-02 set-02

12

Qualidade de CréditoEm R$ milhões

Despesa de Provisões para Crédito 717 613 346

Provisões Totais 1.900 1.669 1.564

Provisões Requeridas 1.448 1.426 1.425

Saldo de Provisões Excedentes 452 243 139

Índice de Cobertura da Carteira (saldo PDD sobre carteira total)(%) 6,7% 6,3% 6,1%

Índice de Cobertura dos Créditos em Atraso por 60 dias (%) 153% 121% 120%

3T02 3T012T02

13

Índice da Basiléia

- Crescimento dos Ativos Ponderados pelo Risco -0,9%

- Variação da Cobertura de Risco de MercadoExposição Cambial Líquida -0,6%Taxa de Juros 0,1%

- Tier I -0,1%

- Tier II 0,4%

Índice da Basiléia (em 30/06/2002) 13,4%

Índice da Basiléia (em 30/09/2002) 12,3%

14

Captações

Set/01Jun/02

Em R$ bilhões

Set/02

Depósitos a Vista 2,9 2,7 2,3 7% 26%

Depósitos de Poupança 5,6 5,0 4,2 12% 33%

Subtotal Core Deposits 8,5 7,7 6,5 10% 31%

Depósitos a Prazo 16,1 13,7 10,0 18% 61%

Total Depósitos 24,6 21,4 16,5 15% 49%

Fundos 19,3 20,1 19,9 -4% -3%

Depósitos + Fundos 43,9 41,5 36,4 6% 21%

Depósitos/Op. Crédito(%) 87,0% 81,4% 66,3% - -

%set02/set01

% set02/jun02

15

Receita Líquida por Tipo de Negócio

4%4%5%6%7%11%9%11%11%12%

20%19%21%17%15%

25%23%22%20%20%

40%44%40%45%46%

1998 1999 2000 2001 9M02

Resultado Financeiro Líquido

Tarifas Bancárias

Cartão de Crédito

Seguros/Capitalização/PrevidênciaTarifas de Fundos

16

Evolução das Despesas Totais

280

369

316

384368

312

3T01 2T02 3T02

126

265

123

269

128

274

403

638

444

658633

438

1.071 1.041 1.102

391 402680 649

700392

2,9%

7,9 %2,8%

2,6%

2,9%5,9%

Pessoal Administrativas

3T01 2T02 3T01 2T023T02 3T02

Em R$ milhões

ConsolidadoControladas/ ColigadasBanco Múltiplo

17

Receita Prestação Serviços / Despesas Pessoal e Adm.R

$ m

ilhõe

s

Receita de Prestação de ServiçosDespesas de Pessoal e Administrativas

1.0411.071

3T01 2T02

636560

52,3 % 61,0%

1.102

3T02

670

60,7%

9M01

54,1%

1.597

2.954

1.903

3.160

9M02

60,2%

Receita de Prestação de Serviços / Despesas de Pessoal e Administrativas (1)

128,0% 157,6% 150,7%131,9% 152,8%

Receita de Prestação de Serviços / Despesas de Pessoal (2)

(1) Excluindo despesas com abono e dissídio no 3T02 o índice seria de 62,7%. (2) Excluindo despesas com abono e dissídio no 3T02 o índice seria de 163,2%.

18

Índice de Eficiência

(*) (Despesas de Pessoal + Outras Despesas Administrativas) / (Resultado da Intermediação Financeira - Provisão para Perdas com Crédito + Receita de Prestação de Serviços + Resultado de Seguros + Despesas de Comercialização de Cartão de Crédito + Despesas Tributárias + Outras Receitas Operacionais + Outras Despesas Operacionais).

Número de Funcionários

Índice de Eficiência *

3T01

58,4%

2T02

52,6%

29.673

27.808

3T02

55,6%

27.265

54,7%

9M029M01

57,8%

19Notas: inclui poupadores e aposentados. Integração do Bandeirantes concluída em out/01.

Em milhões

dez- 99

3,7

dez-00

4,0

3,0

7,7

0,7

dez-01

3,9

5,2

2,9

1,1

13,1

jun-02

3,6

5,5

2,80,9

12,8

set-01

10%

set-02

3,5

5,6

2,90,9

12,9

8,3

3,5

5,1

2,3

1,0

30%

11,9

Base de ClientesDestaques Operacionais

20

Índice de Penetração por Produtos

Uni Class 6,0 6,2 6,4

Exclusivo 5,1 5,3 5,5

Especial 3,8 4,4 4,5

Média de Produtos por ClienteSegmento

Set/01 Jun/02 Set/02

Escala = Volume de clientes x Número de negócios

< 1 ano = 5,0 > 1 ano = 5,6

Total 5,0 5,3 5,4

Destaques Operacionais

21

Seguros

Prêmios Emitidos Líquido - R$ milhões

20%19%

17%

13%

10%

1998 1999 2000 2001 9M02

Despesas Adm./Prêmio Emitido

337

6.324

5,3%

2T01

449

6.685

6,7%

1T02

449

7.298

6,2%

2T02

UASEG Mercado Market share

470

7.361(*)

3T02

6,4%

Destaques Operacionais

(*) Prévia

22

Destaques Operacionais

- Lançamento do novo Internet Banking para pessoas jurídicas com adesão de 50 mil clientes

- Líder em Repasses BNDES entre os bancos privados com montante de R$762 milhões

- Líder em Mercado de Capitais/Renda Fixa, originação e distribuição: 12 operações volume de R$4.3 bilhões, subscrevendo R$1,7 bilhão

- Operação IFC para financiamento ao comércio exterior, US$175 milhões, fechada em outubro 2002

- Unibanco AIG Previdência, líder em venda de planos corporativos de previdência privada, R$230 milhões nos 9M02, 14% acima do 2º colocado

23

Reconhecimentos

Melhor empresa brasileira em governança corporativa e 12ª melhor de países

emergentes (Julho, 2002).

Pelo 2º ano consecutivo, uma das quatro empresas latino-americanas selecionadas para o Dow Jones

Sustainability Index (DJSI) - edição 2003

TOP 5 Melhor Relatório Anual -Prêmio Abrasca

Destaques Operacionais

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Para informações adicionais favor contatar a área de Relações com Investidores

Telefone: 11-3097-1626 / 1313fax: 11-3813-6182

email: relacoes.investidores@unibanco.com.brsite: www.unibanco.com

(opção Relações com Investidores)

A apresentação faz referências e declarações sobre expectativas, sinergias planejadas, planos de crescimento, projeções de resultados e estratégias futuras sobre o Unibanco, suas subsidiárias e afiliadas. Embora essas referências e declarações reflitam o que os administradores acreditam, as mesmas envolvem imprecisões e riscos difíceis de se prever, podendo, desta forma, haver resultados ou consequências diferentes daqueles aqui antecipados e discutidos. Esses riscos e incertezas incluem, mas não são limitados, à nossa habilidade de perceber a dimensão das sinergias projetadas e seus cronogramas; bem como aspectos econômicos, competitivos, governamentais e tecnológicos que possam afetar tanto as operações do Unibanco, quanto o mercado, produtos/preços, e outros fatores detalhados nos documentos do Unibanco arquivados juntamente à CVM – Comissão de Valores Mobiliários, cabendo aos interessados lerem e avaliarem cuidadosamente as expectativas e estimativas aqui contidas. O Unibanco não se responsabiliza em atualizar qualquer estimativa contida nesta apresentação.