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台灣大哥大股份有限公司

105年第二季營運成果法人說明會

日期：105年7月27日

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免責聲明

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內容綱要

業務概況

財務面綜覽

–合併損益分析

–業務別營運成果

–資產負債表/現金流量表分析

近期大事紀

業務概況

4

5

行動業務成長率領先同業

1. 台灣大數字與同業比較基礎一致，以IFRS–剩餘價值法為基礎，即不含組合商品銷售(bundle sales)收入調整數

總用戶數

行動服務營收1 電信業務 EBITDA

用戶平均ARPU1

各項營運指標

105年第二季年成長率

6

網路購物 – 零售業務亮點

(單位: 十億元)

momo105年第二季

104年第二季

YoY

總營收 6.69 6.20 8%

- 網路購物 4.82 4.10 18%

- 電視購物及其它 1.87 2.10 -11%

EBITDA 0.34 0.30 +13%

EBITDA Margin 5.1% 4.9% +0.2ppts

財務面綜覽

7

業務別營運成果

8

單位:

新台幣

十億元

營業收入 EBITDA

電信有線

電視零售 合計 電信

有線

電視零售 合計

105年第二季 20.05 1.65 6.69 28.44 7.40 0.90 0.34 8.72

佔比 70% 6% 24% 100% 85% 10% 4% 100%

105年第二季YoY

-2% 1% 8% 0% 5% 1% 13% 5%

105年第一季YoY

-6% 1% 12% -2% 12% 1% 20% 11%

註：電信、有線電視及零售業務的加總數與合計數的差異係由於其他收入及沖銷調整數

合併損益分析

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單位:

新台幣百萬元

105年第二季 105年上半年

金額較去年同期

成長率財測

達成率金額

較去年同期成長率

總營收 28,442 0% 98% 57,641 -1%

總成本 (18,807) -1% 95% (38,488) -4%

營業費用 (4,395) 2% 97% (8,908) 2%

營業利益 5,240 6% 111% 10,245 10%

業外收支淨額 (123) 5% 72% (358) 15%

稅前淨利 5,117 6% 112% 9,886 10%

稅後淨利 4,118 4% 113% 7,891 2%

EPS (NT$) 1.51 4% 113% 2.90 2%

EBITDA 8,725 5% 105% 17,142 8%

EBITDA margin 30.68% 29.74%

資產負債表分析

單位：新台幣十億元105年

第二季105年

第一季104年

第二季

總資產 152.47 153.75 156.51

流動資產 32.72 32.96 32.15

-現金及約當現金 7.55 8.70 8.79

-應收帳款 15.97 15.70 15.28

-存貨 2.85 2.78 2.92

-其他流動資產 6.35 5.77 5.16

非流動資產 119.75 120.79 124.36

-長期投資 5.21 5.37 5.18

-不動產、廠房及設備 46.40 46.46 48.05

-特許權 39.17 39.81 41.71

-其它非流動資產 28.97 29.15 29.42

105年第二季

105年第一季

104年第二季

流動比率 58% 66% 46%

淨負債(現金)占股東權益比率 75% 66% 79%

淨負債(現金)占EBITDA (x) 1.29 1.39 1.40

年化股東權益報酬率 31% 24% 30%

105年第二季

105年第一季

104年第二季

總負債 94.45 84.09 98.53

流動負債 56.17 49.84 69.51

-短期借款/一年內到期長期負債 17.67 25.53 31.25

-其他流動負債 38.50 24.31 38.26

非流動負債 38.28 34.25 29.02

-長期負債 33.52 29.39 23.44

-其它非流動負債 4.76 4.86 5.58

股東權益 58.02 69.66 57.98

-股本 34.21 34.21 34.21

-資本公積 14.59 14.59 14.72

-法定盈餘公積 24.61 23.04 23.04

-未分配盈餘 0.63 2.76 2.76

-庫藏股 (29.72) (29.72) (29.72)

-非控制權益 5.50 5.90 5.80

-未分配保留盈餘及其他* 8.21 18.89 7.18

10* 含累計至當期尚未未分配之損益以及其它權益項目

現金流量表分析

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單位：新台幣十億元105年第二季

105年第一季

104年第二季

105年上半年

104年上半年

營業活動之現金流入(出) 5.97 10.03 5.44 16.00 10.82

投資活動之現金流入(出) (2.70) (2.91) (2.30) (5.61) (8.98)

籌資活動之現金流入(出) (4.42) (7.00) (2.56) (11.41) (0.94)

單位：新台幣十億元105年第二季

105年第一季

104年第二季

105年上半年

104年上半年

資本支出 (2.43) (2.75) (3.57) (5.18) (6.86)

自由現金流量(Free Cash Flow) 3.54 7.29 1.87 10.83 3.95

近期大事紀

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近期大事紀

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榮耀紀事

台灣大哥大勇奪《亞洲公司治理雜誌》 （Corporate Governance Asia）頒

發2016年台灣區「最佳投資人關係」（Best Investor Relations）、「最佳

企業社會責任」（Best CSR）、以及「最佳財務長」（Best CFO）三項大

獎，是台灣唯一獲得肯定的電信業者

證交所與櫃買中心主辦第二屆「公司治理評鑑」，台灣大榮獲上市公司

中排名前百分之五的佳績

榮獲《遠見雜誌》頒發「CSR企業社會責任年度大調查 – 服務組」首獎

台灣大哥大長期致力企業社會責任與環境永續，並通過嚴格審核，成為

全台電信業首家通過ISO 14001環境管理系統認證的業者

Key Message

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三大電信業者合理調整4G資費及手機補貼，開啟了產業良性成長的契機。台灣大哥大將

透過審慎頻譜投資及撙節手機補貼以持續創

造股東價值。