Запуск лоукост авиакомпании в России case.pdf ·...

Запуск лоукост-авиакомпании

в России

Материалы для участников McKinsey Business Diving 2015

28 февраля 2014

Первый тур

КОНФИДЕНЦИАЛЬНАЯ ИНФОРМАЦИЯ, СОБСТВЕННОСТЬ McKINSEY & COMPANY

Любое использование этого документа без специального разрешения McKinsey & Company строго запрещено

McKinsey & Company | 1

График работы над проектом и этапы погружения

в мир консалтинга

1 тур 2 тур Полуфинал Финал

02.03 09.03 16.03 23.03 30.03

28.02-9.03

29.03-

03.04

14.03-22.03

Полуфинал. Работа в офисе клиента,

интервью с менеджментом компании

4.04

Разработка рекомендаций для клиента

28.03

2 тур. Работа над проектом

1 тур. Разработка предложения (LoP1) для клиента

Финал. Презентация решения

топ-менеджменту компании

Число команд,

прошедших отбор

▪ 5 команд▪ 10+ команд▪ 40+ команд▪ 400+ команд

Конечный продукт

▪ Финальная

презентация (pdf)

▪ Презентация

рекомендаций (на

флипчарте)

▪ Презентация для

обсуждения (pdf)

▪ Коммерческое

предложение (pdf)

Поддержка McKinsey

▪ Подробная обрат-

ная связь

▪ Торжественный ужин с

партнерами компании

▪ Коучинг-сессии

для команд

▪ Сессия интервью

▪ Звонок c консуль-

тантом McKinsey,

детальные

комментарии к

презентации

▪ Установочный тренинг

по участию в

чемпионате

▪ Горячая линия

1 Letter of Proposal – предложение о сотрудничестве


Содержание

▪ Вводная информация по проекту

▪ Обзор отрасли

▪ Обзор бизнеса Air France-KLM

▪ Обзор характеристик лоукостеров

▪ Обзор успешных лоукостеров мира

▪ Обзор рынка авиаперевозок России


Обращение CEO Air France-KLM

Уважаемые консультанты!

Мы пересматриваем нашу стратегию развития, и

хотели бы обратиться за помощью к консультантам.

Одна из опций, которую мы рассматриваем – это

запуск новой авиакомпании в России, которая

занималась бы лоукост пассажирскими

авиаперевозками. Мы верим в значительный

потенциал рынка лоукостеров в России, учитывая

практически полное отсутствие игроков в этом

сегменте на текущий момент.

Мы обеспокоены, что никому ранее не удавалось

успешно запустить подобный бизнес на территории

России. Возможно, мы не знаем всех деталей,

поэтому хотели бы попросить вас разобраться в

этом вопросе и изложить ваше видение.

Конкретнее, на данном этапе мы хотели бы

попросить вас ответить на вопрос, есть ли

потенциал у сегмента лоукост пассажирских

перевозок в России на горизонте до 2025 года?

Мы будем готовы продолжить сотрудничество с

командой консультантов, предложившей наиболее

проработанный взгляд на ситуацию.

С уважением,

СЕО


Письмо партнера

Aygool Khalikova

Новый проект для Air France-KLM

From

To Project Team

Дорогая команда,

Для нас это отличная возможность начать работу со столь крупной и уважаемой

компанией как Air France-KLM!

Я очень надеюсь, что вы сможете мобилизовать все свои силы, чтобы за

ближайшую неделю подготовить качественное LoP, соответствующее критериям,

озвученным руководством компании.

Я уверена, что вы и сами прекрасно понимаете, в каком направлении стоит начать

работу, но хотела бы все же поделиться с вами несколькими мыслями, которые

могут помочь вам обеспечить быстрый и успешный старт.

• Во-первых, обратите внимание, на какой вопрос нас просят ответить. Это

поможет вам избежать лишней работы и не углубляться в детали там, где в этом

нет необходимости. Приоритизируйте и говорите только о важном!

• Во-вторых, нам определенно потребуется проработать вопрос достаточно

широко: не только с точки зрения экономической привлекательности, но и с точки

зрения реализуемости проекта в текущих условиях.

Удачи,

Айгуль Халикова


Dmitry Savitsky

Рекомендации по подготовке LoP для Air France-KLM

From

To Project Team

Коллеги,

Поздравляю вас с уникальной возможностью помочь Air France-KLM развить свой

бизнес в России! Для нас это отличный шанс продемонстрировать весь

накопленный в нашей компании опыт. Я уже подготовил для вас материалы для

ознакомления с рынком авиаперевозок в России, смотрите их далее. Надеюсь, что

они окажутся полезны в ходе работы над LoP.

Я ознакомился с обращением СЕО Air France-KLM и набросал свое видение

ключевых блоков анализа в рамках разработки LoP. Не забывайте, что это всего

лишь рекомендация. С моим видением вы можете ознакомиться далее.

Я бы также хотел обратить ваше внимание на те критерии, которым удовлетворяют

наиболее успешные коммерческие предложения. Наш опыт показывает, что если

вы сможете подготовить LoP, им соответствующее, успех будет вам обеспечен!

Я также готов буду с вами созвониться и обсудить ключевые вопросы по индустрии,

если Air France-KLM выберет вас в качестве своей команды консультантов.

Держите в курсе!


Дмитрий Савицкий

Письмо эксперта


Рекомендуемые экспертом блоки анализа к проработке

1 Такими перевозками считаются в том числе международные с одним из концов маршрута в аэропорту, расположенном в России

Прогноз роста рынка

лоукост пассажирских

авиаперевозок в России1

до 2025 года

▪ Анализ мирового рынка лоукост авиаперевозок

▪ Анализ рынка авиаперевозок в России

▪ Прогноз роста рынка лоукост перевозок в России

Обоснование

реализуемости проекта

по запуску лоукост

перевозчика в России

▪ Анализ законодательной базы для работы лоукост-авиаперевозчика

▪ Анализ опыта других лоукостеров на российском рынке

▪ Анализ возможности снижения себестоимости по сравнению

с традиционными авиаперевозчиками

▪ Анализ необходимого опыта и ресурсов Air France-KLM для запуска

лоукостера в России

План дальнейших работ

по проекту

▪ Список основных блоков анализа, необходимых для реализации

проекта по разработке стратегии запуска лоукост авиакомпании

▪ Примерный график проведения анализов по проекту

▪ Необходимые для проведения анализов данные

Презентация команды

консультантов

▪ ФИО

▪ Предыдущий релевантный опыт

▪ Контакты (email и мобильный)

▪ Фото


Выделенные экспертом составляющие успешного коммерческого

предложения

Содержание LoP Презентация LoP

Покрытие основных

вопросов и расстановка

приоритетов

Четкость и логичность

структуры презентации

Глубина проработки и

качество анализа

Профессионализм

визуализации презентации


команды консультантов

Качество и логичность

выводов из анализа


Пакет документов, который был отправлен вашей команде

В ходе подготовки коммерческого предложения ваша

команда может обращаться к любым общедоступным

источникам с указанием ссылок на них

▪ Презентация от внутреннего эксперта с обзором рынка

авиаперевозок в России

Презентации от отдела Research & Information с обзорами

▪ Бизнеса Air France-KLM в мире и в России

▪ Типичных характеристик авиакомпаний-лоукостеров

▪ Кейсов наиболее успешных международных лоукостеров

Документ из внутренней базы знаний с обзором индустрии

авиаперевозок


▪ Если у вас возникнут вопросы или проблемы, обращайтесь

к нам по горячей линии [email protected]

▪ Или через форму на сайте www.businessdiving.com

Формальные требования к представлению работы

Оформление Сроки

▪ Решения должны быть представлены

в виде презентаций в формате PDF

на русском языке, дополнительные

материалы рассматриваться не будут

▪ Максимум 10 слайдов, включая

– 1 заглавную страницу разработанного

предложения с названием

команды, фамилиями и контактными

данными участников

– 1 финальную страницу

с представлением команды консультантов

▪ Название файла:

"1round_название_команды_англ.

буквами.pdf", например

"1round_best_team.pdf"

▪ Презентации необходимо

загрузить в личный кабинет команды на

сайте www.businessdiving.com

▪ В случае успешной загрузки решения

команда получит уведомление на

электронный адрес

▪ Крайний срок приема решений 1 тура –

10 марта 2:00 ночи

▪ Результаты будут оглашены на сайте, в

официальных группах в социальных сетях

и разосланы участникам не позднее 12:00

14 марта

http://www.businessdiving.com/


0

1 000

2 000

3 000

4 000

5 000

6 000

7 000

8 000

9 000

10 000

Other

Asia

Europe

US

20353025201510052000951990

Индустрия авиаперевозок показывала быстрый рост во всех

основных регионах на протяжении последних ХХ лет

CAGR:

4.9%

SOURCE: Airline Monitor

1 RPM is calculated by airlines based in the respective region

Revenue passenger miles by region1, billions


Крупнейшими игроками на рынке являются Lufthansa group, United

Continental и Delta Air Lines

12.1

Cathay Pacific Group

Singapore Airlines

LATAM Airlines

US Airways

12.8

12.2

13.3

13.8

13.8

Japan Airlines

23.4

24.9

United Continental

International Airlines Group

21.1

Air France/KLM 33.1

AMR Corporation

27.2

36.7

FedEx

Air Canada

China Eastern Airlines

Delta Air Lines

Lufthansa Group

37.2

38.9

Qantas

17.1

ANA Group

Emirates Group

17.8

15.8China Southern Airlines

14.9

16.3

Southwest Airlines

Air China 16.0

Ø 20.9

Top 20 airlines by revenue, 2012, USD billions

SOURCE: Airline Business


Тем не менее, авиаиндустрия в целом является

убыточным звеном в цепочке создания стоимостиСредняя экономическая прибыль, млрд. долл. США, 2004-2011

1 Based on invested capital excluding goodwill, extrapolated to total industry

2 Sample too small to give meaningful estimate

3 Economic profit for airport sector extrapolated based on weighted average of sample excluding AENA. AENA subsequently added back to sector

estimate

SOURCE: McKinsey value chain model

8-ЛЕТНИЙ ЦИКЛ

Разрушение стоимости

Создание стоимости

Total

-16,0-18,01,3

Travel

agents

Airlines

-17,0

ANSPCateringManufac-

turers

0,3

Ground

0,2

Lessors

-0,20,6

0,5

Freight

Forwarders

-3,7

CRSAirports3

0,7

0,5

MRO

Estimate2

0,0-2,0


$5000 $1000 $200

▪ Немногие пассажиры готовы и могут

оплатить высокую цену премиальных

продуктов.

▪ Заполненный отсек премиум-класса

может покрыть 75% всех издержек на

полет.

▪ Однако премиальные пассажиры

летают недостаточно часто (обычно

по понедельникам/четвергам), чтобы

отсек был постоянно полностью

оплачен.

▪ Авиакомпания несет значительные

постоянные издержки по

обеспечению этих мест в течение

недели.

▪ Некоторые пассажиры

готовы платить больше

за «экономичный

премиум».

▪ Цены «экономичного

премиума» находятся

выше издержек на них.

▪ Спрос на

«экономичный

премиум» также очень

вариативен, и

компания может терять

деньги на пустых

креслах

▪ Эластичность спроса туристов по цене

очень высока, поэтому компании могут

заполнять салон с помощью низких цен на

билеты

▪ Цены, достаточно низкие для

стимулирования «туристического» спроса,

могут покрыть низкие предельные издержки

на пассажира, но часто находятся ниже

полных издержек на место.

▪ Кроме того, без определенных ограничений

по тарифам, пассажиры, готовые заплатить

больше, будут покупать места дешевле, что

в итоге приведет к серьезному снижению

выручки.

ИСТОЧНИК: McKinsey & Company

Средние цены (долл. США):

Операционные

издержки авиакомпании

на 11-часовой полет:

$170 000

Чтобы быть прибыльными, авиакомпаниям необходимо оптимально

балансировать количество эконом- и бизнес- мест в самолете

ИЛЛЮСТРАТИВНО


В индустрии традиционно принят ряд ключевых индикаторов

операционной эффективности авиакомпаний

SOURCE: US Department of Transportation Form41 via UBMAVIATION

1 ASK, Available seat kilometers – место-километры

2 RPK, Revenue passenger kilometers – пассажиро-километры

Доходность

(выручка

с пассажиров/

RPK2)

Загрузка

(RPK/ASK)

PRASK

(выручка

с пассажиров/

ASK1)

Полная

операционная

выручка

ASK

RASK

(полная

операционная

выручка/ASK)

Издержки ASK

CASK

(полные

операционные

издержки/ASK)

x


Значительная часть издержек авиакомпаний фиксирована,

что вынуждает их бороться за прибыльность рейсов любой ценой


Издержк

и за час

в рейсе1

x

Постоянные издержки на самолет

Издержки во время рейса за час

в рейсе

+

Издержки, относящиеся к рейсу, на рейс

Издер-

жки на

рейс

Пас-

сажиров

на рейс

Переменные издержки на пассажира

Административные и прочие издержки на пассажира

Издер-

жки

рейса

на пас-

сажира

+

x

+

+

Билетная

Небилетная

Продажи на борту

Прочие продажи

Средняя цена билета

Количество билетов

15%

20%

25%

25%

15%

+

x

Издержки

на пас-

сажира

Выручка

на пас-

сажира

-

Часов

в рейсе

на рейс

Свободных

мест на рейс

Продано билетов/свободных мест

Рейсовых часов

на самолет

Структура прибыли авиакомпании

Примеры драйверов

выручки и издержек

Доля группы издержек

в общих издержках

Фи

кс

ир

ов

ан

ны

е и

зд

ер

жки

▪ Кейтеринг

▪ Предоставление

продаж

▪ Переменные

аэропортовые сборы

▪ Аэропортовые сборы

▪ Авиасборы

▪ Обслуживание

▪ Топливо

▪ Обслуж. на борту

▪ Экипаж

▪ Амортизация

▪ Процентные платежи

▪ Расходы на продажи

▪ Административные

расходы

▪ Аренда автомобилей

и гостиниц

▪ Страховка

▪ Плата за багаж

▪ Доступ к vip-залу

ожидания и т.д.

▪ Продукты и напитки

▪ Duty Free на борту

и т.д.

Пе

ре

ме

нн

ые

изд

ер

жки

Прибыль

на пас-

сажира


Дифференциация

и предложение

уникальных

сервисов

Компании подходят к максимизации прибыли различными способами НЕИСЧЕРПЫВАЮЩЕ

Снижение издержек

по сравнению

с конкурентами

Монопольное

обслуживание

некоторых

маршрутов

FlyNet –

доступ

в Интернет

на борту

самолета

Economy

Couch –

кресла-диваны

в эконом-

классе

Яркий бренд

Virgin и фигура

Ричарда

Брэнсона

Кабинки

первого

класса в

самолетах

А380

Премиальный

зал ожидания

в аэропорту

Хитроу

Блюда a la

carte в салоне

самолета

ИСТОЧНИК: сайты авиакомпаний, McKinsey & Company


Описание компании

Air France-KLM —

европейская

холдинговая

авиакомпания

Основана в 2004 году

путем слияния

французской

Air France

и нидерландской

KLM

Штаб-квартира

находится в

аэропорту имени

Шарля де Голля,

недалеко от Парижа.

Компания является

членом альянса

Sky Team

Основные хабы

▪ Парижский Шарль

де Голля

▪ Амстердамский

Схипхол

В состав группы входят

ИСТОЧНИК: Air France-KLM


Бизнес Air France-KLM стабильно растет на протяжении последних

четырех лет в среднем на 3 процента ежегодно


25,525,624,4

23,6

0

2

4

6

8

10

12

14

16

18

20

22

24

26

2013112010

+3% p.a.

12

Динамика выручки группы

Млрд евро

Объем пассажироперевозок группы

Млрд место-километров (ASK)

272,4268,0250,8251,0

0

20

40

60

80

100

120

140

160

180

200

220

240

260

280

+3% p.a.

201312112010


Маршрутная сеть Air France-KLM (лето 2014)


Европа

Африка и Ближний Восток

Индийский океан

Азиатско-тихоокеанский регион

Северная Америка

Вест-Индия

Южная Америка

Направлений

Направления

Направления

Направление





Парк самолетов группы Air France-KLM (1/2)

Ближне-

магистральный

Средне-


Boeing 737-700

9Boeing 737-800

Airbus A320-200

Airbus A319-100

Embraer 135

Fokker 70

Embraer 145

Embraer E-170

Bombardier CRJ100ER

Bombardier CRJ700

Bombardier CRJ1000

ATR 42-500

ATR 72-500

Embraer E-190

Количество самолетов в парке

Ед.Название самолетаТип Самолета

Заказы

самолетов

Ед.

5

10

15

20

66

10

13

15

16

20

38

41

27

51



Парк самолетов группы Air France-KLM (2/2)

Количество самолетов в парке

Ед.Название самолета

Средне-


Дальне-


Airbus A350-900 25

Boeing 787-9 34

Boeing 747-400M 15

Airbus A330-300 4

Boeing 777-300ER 45 8

Boeing 777-200ER 40

Airbus A380-800 10

Airbus A340-300 13

Airbus A330-200 27

Boeing 737-900 5

Boeing 747-400 14

Airbus A321-200 25

Airbus A318-100 18

Тип Самолета

Заказы

самолетов

Ед.

4

5

45

15

18

25

14

40

13

10

27



Лоукостеры обеспечивают более низкие издержки по сравнению

с традиционными авиакомпаниями

Авиакомпании полного циклаАвиакомпании-лоукостеры

Количество

кресел

Межрейсовая

подготовка

Дальность

полета

Аэропорты

Каналы продаж

Дополнитель-

ные услуги

Парк самолетов

▪ Быстрая (до 25 мин.) межрейсовая

подготовка самолета

▪ Прямые короткие рейсы без пересадок

▪ Использование небольших и дешевых

аэропортов с простым наземным

обслуживанием

▪ Авиабилеты продаются

напрямую через интернет

▪ Никаких излишеств, при этом

дополнительная плата взимается за

провоз багажа, питание, выбор места

▪ Использование воздушных судов одного

типа – дешевое обслуживание

▪ 128 мест в Boeing 757-200

▪ Длительная (до 1 часа) межрейсовая

подготовка самолета из-за большого

трафика в крупных аэропортах

▪ Длительные перелеты, в том числе

с пересадками

▪ Использование больших авиахабов

▪ Большинство билетов продается через

агентство

▪ Разнообразные типы самолетов

▪ 148 мест в Boeing 757-200

▪ Разнообразное бортовое питание, наличие

бизнес-класса и развлекательных

программ

Примеры

авиакомпаний


Для пассажиров это означает более низкие цены…

1 Указаны цены на билет в одну сторону по данному направлению на 2-8 февраля при покупке от 5.12.2014

Перелеты с пересадкой

Ло

уко

сте

ры

Тр

ад

иц

ио

нн

ые

ав

иа

ко

мп

ан

ии

Амстердам-

Лондон

Лондон-

Франкфурт Лондон-Париж

Мадрид-

Амстердам

2,9 – 4,8

2,5 – 3,3

6,3 – 7,5

4,0 - 26,3

8,2 -15,3

10,6

12,9 – 20,2

–

1,9 – 2,4

–

6,6 – 8,7

11,0 – 15,7

16,1

6,0 – 11,1

3,1 – 4,2

–

5,3 – 6,2

4,4 – 7,7

12,0 – 43,6

7,3 – 11,6

11,6 – 58,6

7,3 – 10,6

11,1

–

11,5 – 44,914,4 – 118,0

5,6 – 13,6

3,8 – 5,8

Цены1 на билеты в рублях Прямые перелеты

ИСТОЧНИК: Anywayanyday.com


…Ценой меньшего удобства полета и удовольствия от негоФотографии типичного полета лоукостером

Небольшой аэропорт в 1,5 часах

езды от центра города

Максимально быстрая погрузка

пассажиров на рейс

Бюджетный зал регистрации…

Кресла без регулировки наклона,

отсутствие брошюр и журналов

…и зал ожидания рейса

Меню платного обеда наклеено

над креслами



Несмотря на неудобства для пассажиров, лоукостеры пользуются

популярностью и растут быстрыми темпами

SOURCE: Diio mi; McKinsey

1 Included are all scheduled flights to, from, within Europe which in this context is seen as EU27 + Norway + Switzerland

2 Actual LCC share within Europe even higher than indicated due to fact that part of mainline offered seat capacity is used for transfer passengers

feeding into longer haul routes. These passen-gers are not part of the LCC attacked segment

92 115 151 187 229 252 247 267 277

530 524 467461

477495

494496

497460 457 454

65

724

08

42

2011

731

646

565

03

FSC

562 553

2000

532

32

0402

592

01 06

681725

05

749

2.4%p.a.

09

707

07

LCC

10

-0.1%

21.8%2

6% 12% 17% 19% 23% 27% 32% 34%7% 35% 37%LCC share

of market, %

Development of intra-European offered seat capacity by carrier type¹, 2000-11, millions of seats

38%

% 2000 –

11 CAGR


EasyJet

▪ Основана▪ Головной офис▪ Владельцы▪ Базовый

аэропорт▪ Management▪ Сотрудников▪ Пункты

назначения

ИСТОЧНИК: FlightGlobal, официальный сайт авиакомпании

6 6446 1025 5524 6324 1014 649

3 551

201311100908

+11% p.a.

122007

Выручка, млн долл. США

60,858,454,548,845,243,7

2012

+7% p.a.

112007 0908 10

Пассажиропоток, млн чел.

1 Year ending September 30

Информация о компании Финансовая информация

Passenger development1Fleet

A319-100 73138

A320-200 059

73Всего 197

▪ 1995

▪ London, UK

▪ EasyJet plc

▪ London Luton Airport

▪ Carolyn McCall (CEO)

▪ 9 089

▪ 114 destinations, primarily

within Europe and selected

destinations in North Africa,

the Canary Islands and the

Middle East

Заказано

Исполь-

зуется

Производитель,

модель


RyanAir



▪ Основана▪ Головной офис▪ Базовый

аэропорт▪ Сотрудников▪ Пункты


5 0364 8844 390

3 6292 988

+14% p.a.

201408 12 132010


81,779,375,871,166,5

13

+5% p.a.

1211 20142010




737-800 301

737 MAX 200 1000

73Всего 197

▪ 1985

▪ Сордс, Ирландия

▪ Дублин

▪ 9 501

▪ 180 направлений в 27

странах Европы и Северной

Африки

Заказано

Исполь-

зуется


модель


Southwest



▪ Основана▪ Головной офис▪ Базовый

аэропорт▪ Сотрудников▪ Пункты


17 69917 08815 658

12 104

10 35011 023

9 8619 0867 584

10

+11% p.a.

11090807062005 201312


107,1109,4104,088,286,388,588,7

2012

+3% p.a.

11102007 08 09 2013




737-300 0121

737-500 013

37737-700 420

0737-800 79

▪ 1971

▪ Даллас

▪ Даллас Лав-Филд

▪ 44 831

▪ 93 направления в 41 штате

США, Пуэрто Рико

Заказано

Исполь-

зуется


модель


Transavia: Company overview





1 3061 143

1 2681 211902982892

+7% p.a.

11 20131008 12092007


6,55,85,45,15,25,55,4

201309082007

+3% p.a.

20121110




737-700 09

737-800 222

2Всего 31

▪ 1966

▪ Amsterdam, Netherlands

▪ Air France-KLM

▪ Schiphol Airport

▪ Craig Kreeger (CEO)

▪ 1 672 (2012)

▪ 50 destinations, primarily

within Europe and selected

destinations in North Africa,

the Canary Islands and the

Middle East

Заказано

Исполь-

зуется


модель


Vueling





1 5061 4221 207

1 051837

648499

12 201309

+20% p.a.

1108 102007


17,214,8

12,311,08,2

5,96,2

09

+18% p.a.

20121110082007 2013




▪ 2004▪ Barcelona, Spain▪ IAG (97.52%)▪ Barcelona Airport

▪ Alex Cruz (CEO)▪ 2 015▪ 76 направлениий,

в основном Европа и некоторые направления в Северной Африке, и Ближнем Востоке

A319-100 04

A320-200 5867

58Всего 71

Заказано

Исполь-

зуется


модель


Динамика пассажиропотока российских

авиакомпаний

Млн пассажиров

Доли российских авиакомпаний

в пассажиропотоке (без иностранных а/к)

Процентов

Российский рынок авиаперевозок растет быстрыми темпами.

Почти 80% рынка занимают 5 крупнейших групп авиакомпаний

ИСТОЧНИК: Аэрофлот

85

74

64

57

4550

45

38

2013121110

+12% p.a.

08072006 09

Трансаэро

Группа Аэрофлот

Группа S7

Группа ЮТэйр

Уральские Авиалинии

37%

Другие а/к

15%

11%

10%

2013

5%

22%

78%


Регулярные рейсы Нерегулярные рейсы

Наиболее популярные страны отправления и назначения

международных рейсов включают Германию и Турцию

ИСТОЧНИК: ТКП

558

563

573

601

712

715

776

786

795

897

984

999

1 167

1 177

1 182

1 212

1 232

1 272

Киргизия

Сша

Казахстан

Чехия

Азербайджан

Кипр

Израиль

Франция

Греция

Египет

Турция

Узбекистан

Испания

Армения

2 134

Таиланд

Италия

Германия

Таджикистан

Украина

Китай

2 152

42

42

56

59

65

165

Китай

Азербайджан

352Вьетнам

Сербия и Черногория

Тунис

323

Индонезия

Чехия

Доминиканская республика

100

165

Хорватия

Марокко

Индия

202

255

ОАЭ

1 560

654

1 291

Турция

Египет

Греция

506

Кипр

Испания 894

Таиланд

6 395

Италия

Болгария

3 428

596

Перевозки пассажиров российскими а/к из/в Россию, тыс. чел


По объему авиаперевозок внутри России лидирует центральный

федеральный округ

ИСТОЧНИК: ТКП

ЮФО ДФО

СФО

УФО

СЗФО

Other

ПФОЦФО

Млн чел.

Авиаперевозки между регионами Авиаперевозки внутри региона

ЦФО

ЮФО

14,4

3,6

СКФО 1,2

2,0

ПФО

ДФО

3,2

СФО

СЗФО

УФО

3,4

3,0

3,3

1,5

0

0,1

0,5

0,9

0,9

1,2

0,1


В российской истории было несколько попыток создания бюджетного

перевозчика, однако как правило они заканчивались неудачно

ИСТОЧНИК: публикации в прессе

Sky Express ДобролетAvianova

2006-2011 2014-20142009-2011Годы деятельности

8 36Размер флота

Самолетов

Boeing 737 Boeing 737-800Airbus A-320Используемые

лайнеры

19 <110Средний возраст

самолетов

Лет

14 223Количество пунктов


Внуково ШереметьевоШереметьево,

Пашковский

Базовые аэропорты

WORKING DRAFT

Last Modified 14.03.2015 12:18 Russia TZ 2 Standard Time

Printed 11.12.2014 17:47 Russia TZ 2 Standard Time

Запуск бюджетной

авиакомпании в России

Материалы для участников McKinsey Business Diving 2015

14 марта 2014 г.

Второй тур

КОНФИДЕНЦИАЛЬНАЯ ИНФОРМАЦИЯ, СОБСТВЕННОСТЬ McKINSEY & COMPANY

Любое использование этого документа без специального разрешения McKinsey & Company строго запрещено

Пример, описанный в настоящей презентации, является вымышленным и подготовлен исключительно для чемпионата

Business Diving 2015 с использованием общедоступных данных об упомянутых в презентации компаниях. Все

совпадения описанных событий являются случайными



▪ Вводная информация

▪ Подход к разработке стратегии

авиакомпании


Обращение президента компании Air France – KLM

Уважаемые консультанты!

Благодарим вас за прекрасно проделанную работу.

Мы ознакомились с предложениями других компаний

и пришли к выводу, что хотим продолжить

сотрудничество именно с вами. Мы внимательно

изучили представленные вами выводы и сравнили их

с собственными аналитическими данными. Результаты

нашего анализа позволяют утверждать, что запуск

бюджетной авиакомпании в России – это интересная

и экономически целесообразная идея.

Окончательное решение по запуску проекта будет

вынесено на Совет директоров 4 апреля 2015 года.

Для принятия этого решения мы просим вас

подготовить стратегию развития новой бюджетной

авиакомпании до 2025 года. При подготовке

стратегии мы просим вас учитывать имеющиеся у нас

финансовые ресурсы и прочие ограничения. Я также

верю, что наибольшим потенциалом для новой

авиакомпании могут обладать международные

бюджетные перевозки из Москвы.

На основе подготовленных вами материалов и по

результатам углубленного финансового анализа будет

принято окончательное решение о запуске проекта.


президент и генеральный директор Air France – KLM


Дополнительная вводная информация по проекту по итогам общения

с генеральным директором Air France – KLM

Воздушные суда

Аэропорты и

маршруты

Финансовые

ограничения

Необходимо оценить целесообразность закрытия маршрута «Париж – Орийак» из-

за низкой прибыльности (327 евро операционной прибыли на рейс в среднем за

2014 год без учета влияния забастовки) и передачи используемых на нем ВС в

собственность новой авиакомпании

Необходимо оценить перспективность работы новой бюджетной авиакомпании по

международным направлениям (генеральный директор упомянул маршрут «Москва

– Ницца» в качестве любопытной ему идеи)

Существуют следующие финансовые возможности и ограничения по проекту

запуска новой авиакомпании в России:

Доступно не более половины имеющихся неиспользованных средств в размере

150 млн. евро кредитной линии группы Air France-KLM, открытой до 2017 года

На горизонте до 2018 года возможно использование всего свободного

операционного денежного потока группы Air France - KLM, остающегося после

инвестирования в запланированные проекты и всех необходимых выплат

Привлечение дополнительного заемного финансирования без нарушения

имеющихся условий по текущим кредитам возможно, однако крайне

нежелательно

Использование наличных денежных средств группы Air France-KLM невозможно

Дополнительная информация доступна

в публичных источниках


Письмо партнера

Aygool Khalikova

Re: Новый проект для Air France-KLM

From

To Project Team

Дорогая команда,

Поздравляю вас с тем, что мы выбраны для дальнейшей работы с клиентом!

Однако расслабляться рано. У нас не так много времени, чтобы подготовить

полноценную стратегию развития новой авиакомпании на 10 лет. У клиента есть свое

видение наиболее перспективной маршрутной стратегии бюджетного перевозчика, и это

направление стоит проработать. Мне же кажется, что наиболее привлекательными

будут прямые маршруты между крупными городами в регионах России. Будет здорово,

если вы изучите это направление тоже и покажете клиенту возможные варианты.

На этот раз от нас требуется больше детальных расчетов и аналитики, поэтому я

рекомендую подготовить качественную экономическую модель в Excel, чтобы

сэкономить себе время в будущем. У нас есть отличный внутренний тренинг на тему

моделирования в Excel, прилагаю его к письму на всякий случай. Я также отправила

запрос экспертной группе по транспорту, инфраструктуре и логистике и уже получила от

них материалы, которые могут быть полезны в работе – они также приложены к письму.

Кроме того, мы можем предоставить до 15 слайдов в презентации и использовать для

их наполнения как реструктурированные сообщения из прошлой презентации, так и, к

примеру, подробные выкладки с предположениями и расчетами из нашей модели.

Выводы, полученные в ходе работы на этой неделе, мы планируем обсудить

и согласовать с клиентом. Я запланировала встречу на 28 марта у них в офисе.

Желаю удачи,

Айгуль Халикова

Партнер московского офиса McKinsey


Разработка маршрутной стратегии новой


Рекомендуемые партнером блоки анализа

Определение целевого парка воздушных судов

Разработка стратегии продаж

Разработка общего стратегического плана

на 10 лет и расчет операционных показателей

компании


Презентация

Составляющие успешной презентации по проекту


Логичность и четкость

структуры презентации

Охват основных вопросов

и правильный выбор

приоритетов

Глубина проработки

проблемы и качество

анализа

Логичность выводов из

анализа и их применимость

на практике


команды консультантов


визуализации


Если у вас возникнут вопросы или проблемы, обращайтесь

к нам по горячей линии [email protected], через

форму на сайте www.businessdiving.com или в группе

ВКонтакте vk.com/business_diving

Требования к представлению работы

Оформление Сроки

▪ Решения должны быть представлены

в виде презентаций в формате PDF

на русском ИЛИ английском языке1,

дополнительные материалы рассматриваться

не будут

▪ Максимум 15 слайдов, включая

– 1 заглавную страницу с названием

команды, фамилиями и контактными

данными участников

– 1 финальную страницу

с представлением команды консультантов

▪ Название файла:

«2round_название_команды_англ.

буквами.pdf", например

"2round_best_team.pdf"

▪ Презентации необходимо

загрузить в личный кабинет команды на

сайте www.businessdiving.com

▪ После успешной загрузки команда

получит уведомление на электронный

адрес

▪ Крайний срок приема решений 2 тура –

23 марта 2:00 по московскому времени

▪ Результаты будут оглашены на сайте,

в официальных группах в социальных

сетях и разосланы участникам не позднее

26 марта 12:00 по московскому времени

1 Выбор языка презентации остается за командой и не влияет на ее оценку

http://www.businessdiving.com/



▪ Вводная информация

▪ Подход к разработке стратегии



Три важнейших стратегических решения для авиакомпании

Авиакомпания строит

маршрутную сеть…

Значительная часть издержек определяется заранее…

…поэтому вся игра

заключается в

максимизации выручки

Лиссабон-Мадрид

Лиссабон-Париж

…и продает билеты…

…как можно большему

числу пассажиров…

…по наибольшей цене

…определяет парк ВС

и экономику бизнеса…

€


Авиакомпании находятся в постоянном поиске новых маршрутов

и имеют собственную методику их оценки

ИСТОЧНИК: EasyJet, презентация со дня инвестора 2008 г.

ПРИМЕР EASYJET

МАРШРУТНАЯ СЕТЬ

Целевая география

Используемый флот

Привлекательность

рынка

Конкурентная

ситуация

Межгосударственные

соглашения

Краткий список маршрутов и их финансовая

оценка

Способ развития сети: сообщение

с существующими узлами или открытие новых

маршрутов

Краткий список аэропортов для запуска рейсов

Слабо изученные

рынки


Прямые маршруты

Авиационный узел

При планировании маршрутов следует учитывать целевую

конфигурацию сети

1 Якорный для авиаперевозчика аэропорт, собирающий трафик с разных направлений

МАРШРУТНАЯ СЕТЬ

Сеть авиационных узлов

A B

C D

Преимущества

▪ Небольшая продолжительность перелета

▪ Преимущество перед конкурентами, предлагающими рейсы с пересадками

▪ Более густая сеть в основных регионах

▪ Больше альтернативных маршрутов для пассажиров

▪ Рост не ограничен пропускной способностью одного узла

Недостатки

▪ Нет синергетического эффекта от взаимодействия обслуживаемых рынков

▪ Низкая связность авиамаршрутов

▪ Рейсы не удобны для пересадок ▪ Частота рейсов определяется

пассажиропотоком (обычно невысоким)

▪ При близком взаимном расположении двух узлов происходит вытеснение трафика одного из них другим

▪ Дублирование некоторых издержек

Примеры

▪ Southwest, Virgin Atlantic, Аэрофлот, многие небольшие авиакомпании

▪ Крупнейшие авиакомпании США, Lufthansa, Air France – KLM после слияния

ИСТОЧНИК: Экспертная группа McKinsey по транспорту, инфраструктуре и логистике

A B

D C

Авиационный узел1

и примыкающие аэропорты

▪ Консолидация трафика позволяет увеличить частоту перелетов

▪ Увеличивается среднее время в пути

▪ Требуется точное планирование пересадок в узле и комплексное расписание

▪ Время вылета не всегда удобно для пассажиров

▪ Меньшая надежность маршрутной системы из-за возможных чрезвычайных ситуаций

▪ KLM, Austrian, большинство международных авиакомпаний

Обычный или примыкающий аэропорт


Для создания успешной бюджетной авиакомпании

нужно оптимизировать затраты по основным категориям

ИНФОРМАЦИЯ

НЕ ИСЧЕРПЫВАЮЩАЯ


ПАРК ВОЗДУШНЫХ СУДОВ И ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ХАРАКТЕРИСТИКИ

▪ Наличие относительно недорогих альтернативных поставщиков

услуг наземного обслуживания (включая альтернативные аэропорты)

▪ Гибкая система обслуживания на борту

▪ Создание конкурентоспособного продукта

▪ Продажа билетов через низкозатратные каналы

▪ Доступ к недорогим ремонтным организациям, например

использование подрядчиков из Восточной Европы

▪ Возможность привлекать квалифицированный летный персонал,

в том числе иностранный

▪ Низкая совокупная стоимость владения

▪ Высокие показатели суточного налета (в том числе оборот

воздушных судов в аэропорту)

▪ Использование принципов бережливой операционной деятельности

на каждом этапе

▪ Увеличение количества посадочных мест кресел в салоне

Примеры

Обслуживание на борту

Основные меры оптимизации затрат

Маркетинг и продажи

Ремонт самолетов

Аэропорт, навигация

Экипаж

Стоимость воздушного

судна

Административные

расходы

Количество кресел

1

2

3

4


Авиакомпании имеют широкий выбор воздушных

судов для формирования парка (1/2)

ИСТОЧНИК: сайты производителей

1 Модель находится в разработке

2 Возможно изменение количества мест и конфигурации салона производителем по заказу авиакомпании

Средняя цена,

млн долл. США

Максимальная

вместимость2,

чел.

Дальность

полета,

км

Крейсерская

скорость,

км/ч

Запас

топлива,

л.

Boeing 737-700 78,3 149 6 230 852 26 022

Boeing 737-800 93,3 189 5 765 852 26 022

Airbus A320neo1 – 189 – 840 –

Airbus A321-100/-200 110,1 236 5 950 840 30 030

Airbus A320-100/-200 93,9 180 6 100 840 30 190

Airbus A319-100 85,8 156 6 850 840 30 190

Boeing 737-900ER 99,0 215 5 925 852 26 025

Airbus A318 71,9 132 5 750 840 24 210

Sukhoi Super Jet

100LR

35 108 4 578 830 15 805 Ближне-

магистральные

ВС

Средне-


ВС

1

ПАРК ВОЗДУШНЫХ СУДОВ И ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ХАРАКТЕРИСТИКИ ИНФОРМАЦИЯ



Boeing 747-8 367,8 581 14 815 918 242 470

Boeing 767-300ER 191,5 350 11 070 851 90 770

Boeing 777-200ER 269,5 440 14 305 905 171 170

Boeing 777-200LR 305,0 440 17 500 905 202 290

Boeing 777-300ER 330,0 550 14 490 905 181 280

Boeing 787-8 218,3 250 15 699 903 124 700

Boeing 787-9 257,1 290 16 299 903 138 700

Boeing 787-10 297,5 330 13 000 903 145 685

Airbus A340-600 250 475 14 600 885 204 500

Airbus A380 403,9 853 15 700 900 320 000

Airbus A330-300 245,6 440 11 300 871 97 530

Дальне-


ВС

Авиакомпании имеют широкий выбор воздушных

судов для формирования парка (2/2)

ИСТОЧНИК: сайты производителей

1

ПАРК ВОЗДУШНЫХ СУДОВ И ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ХАРАКТЕРИСТИКИ ИНФОРМАЦИЯ


Средняя цена,

млн долл. США

Максимальная

вместимость2,

чел.

Дальность

полета,

км

Крейсерская

скорость,

км/ч

Запас

топлива,

л


Выбор модели воздушного судна в значительной степени влияет

на экономические характеристики авиакомпании

3,273,394,24

A319 A321 A320

128 мест 200 мест Модели из одного модельного ряда

ИСТОЧНИК: модель McKinsey & Company для расчета затрат на полет; Airline Monitor


▪ Может обслуживать маршруты с небольшим

пассажиропотоком

▪ Небольшие совокупные издержки на полет

▪ Возможность часто совершать рейсы –

ориентированность на деловой туризм

▪ Может приземляться в большинстве

аэропортов


▪ При максимальной загрузке относительно

высокие затраты на кресло-километр


▪ Ниже издержки на кресло-километр при

максимальной загрузке, что позволяет снизить

цену и привлечь больше пассажиров

▪ Привлекательность для популярных

туристических направлений


▪ Высокие совокупные издержки на полет

и первоначальные инвестиции

▪ Меньшая частота полетов

Пример затрат на располагаемый кресло-километр,

центы США, 2014 г.

1



В последнее время растет популярность лизинга воздушных судов

ИСТОЧНИК: база данных Lundkvist

8782

6859

54 51 51

13

2936

41 44 44

17

5 5

2000

5

1990

4

1995 2010 2005

0

1980

3 1

1985

Сублизинг Лизинг Собственность

Доля ВС в собственности и в лизинге

по авиакомпаниям США,

проценты Преимущества и недостатки лизинга

▪ Обычно более высокая полная стоимость ВС

по сравнению с покупкой

▪ Прибыль от продажи ВС остается

у лизингодателя

▪ Невозможность изменить характеристики ВС

под нужды покупателя

▪ Значительные валютные риски

▪ Скидка производителя за закупку большого

парка ВС лизингодателем может быть

переложена на лизингополучателя

▪ Сохранение рабочего капитала

лизингополучателя, отсутствие предоплаты

▪ Отсутствие риска устаревания парка

(особенно при краткосрочном лизинге)

▪ Отсутствие ВС на балансе предприятия



1


McKinsey & Company | 17 ИСТОЧНИК: ТКП, McKinsey & Company

Домодедово Москва

Шереметьево Москва

539 218 Пулково Санкт-Петербург

306 112 Внуково Москва

673 213 Кольцово Екатеринбург

566 360 Толмачево Новосибирск

543 163 Пашковский Краснодар

565 314 Сочи Сочи

563 120 Уфа Уфа

579 174 Ростов-на-Дону Ростов-на-Дону

576 172 Курумоч Самара

523 271 Новый Хабаровск

519 237 Емельяново Красноярск

564 201 Кневичи Владивосток

533 188 Казань Казань

Пассажиропоток,

млн чел., 2013 г.

Сбор за взлет-посадку

и авиационную

безопасность1,

руб. на т МВМ ВС2, 2013

Сбор за услуги аэровокзала

и обслуживание пассажиров

на внутренних линиях1,

руб. за пассажира, 2013 г. Аэропорт Город

342 137,5

209 214

1,8

1,9

2,1

2,1

2,2

2,2

2,2

2,4

2,9

3,7

4,3

12,9

29,3

11,2

30,8

1 Прочие платежи за услуги аэропортов приблизительно составляют 10% общей суммы

2 МВМ ВС – максимальная взлетная масса воздушного судна


Сборы аэропортов в России могут значительно различаться (2/2) 2


Аэропорт

Сборы аэропортов в России могут значительно различаться (2/2)

Город

ИСТОЧНИК: ТКП, McKinsey & Company

1,0

0,9

0,7

1,2

1,3

1,4

0,7

1,2

0,8

0,7

0,9

1,6

0,8

1,5

1,3

709

613

865

600

1 104

719

547

1 029

504

1 168

1 773

670

521

1 671

564

180

299

202

119

324

266

117

231

150

400

258

129

165

257

126,3

Иркутск

Минеральные воды

Рощино

Храброво

Сургут

Челябинск

Большое Савино

Омск-Центральный

Стригино

Хомутово

Якутск

Талаги

Витязево

Иркутск

Минеральные воды

Тюмень

Калининград

Сургут

Челябинск

Пермь

Омск

Нижний Новгород

Южно-Сахалинск

Якутск

Архангельск

Анапа

Новый Уренгой

Гумрак

Новый Уренгой

Волгоград

2


1 Прочие платежи за услуги аэропортов приблизительно составляют 10% общей суммы

2 МВМ ВС – максимальная взлетная масса воздушного судна

Пассажиропоток,

млн чел., 2013 г.

Сбор за взлет-посадку

и авиационную

безопасность1,

руб. на т МВМ ВС2, 2013

Сбор за услуги аэровокзала

и обслуживание пассажиров

на внутренних линиях1,

руб. за пассажира, 2013 г.


Для обеспечения безубыточности авиакомпании увеличивают

количество кресел в салоне, чтобы снизить предельные издержки

на пассажира и добиться высокой загрузки ВС

ИСТОЧНИК: Департамент транспорта США, опросный лист Form 41 (по данным агентства UBM Aviation)

9

7

3

Топливо

Наземное обслуживание

Питание на борту

Продажи и бронирование

20

2

84,080,2

Безубыточная Актуальная

+3,8

Даже если все билеты проданы

перед отправлением, часть

пассажиров не является на рейс

или опаздывает на пересадку,

и в среднем свободными

оказывается 22 кресла

110 пассажиров покрывают

расходы на рейс

ПРОДАЖА БИЛЕТОВ

Загрузка на внутренних рейсах

Среднее значение по отрасли, проценты, 2013 г.

Предельные издержки на пассажира,

долл. США, 2013 г.

Борт на 137 мест

5 пассажиров влияют

на прибыльность рейса

3


Авиакомпании стремятся увеличить долю низкозатратных каналов

продаж, например через интернет, однако они не всегда дают

максимальную рентабельность инвестиций

0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%

70%

80%

90%

100%

2010 2009 2008 2007 2006 2005 2004

Онлайн-продажи (непрямые)

Традиционные продажи (непрямые)

Колл-центр (прямые продажи)

Сайт авиакомпании

(прямые продажи)

ИСТОЧНИК: исследование PhoCusWright; ASTA; экспертные интервью; оценка экспертной группы McKinsey по

транспорту, инфраструктуре и логистике

19:1

Сайт

компании

Агентство

20:1

Затраты на

продажи,

долл. США

Выручка от

продаж,

долл. США

25,50 21,50

500 400

Структура продаж авиабилетов в США, проценты

Рентабельность инвестиций при

продажах билетов корпоративным

клиентам, обобщенный пример

Соотношение выручки и затрат

4

ПРОДАЖА БИЛЕТОВ

Запуск лоукост авиакомпании в России case.pdf ·...

Documents