pt bank permata tbk dan entitas anak/and its … · pt bank permata tbk dan entitas anak/ and its...

PT BANK PERMATA Tbk DAN ENTITAS ANAK/AND ITS SUBSIDIARY

LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN INTERIM/ CONSOLIDATED INTERIM FINANCIAL STATEMENTS

30 SEPTEMBER 2017, 31 DESEMBER 2016, DAN PERIODE SEMBILAN

BULAN BERAKHIR 30 SEPTEMBER 2017 DAN 2016/ 30 SEPTEMBER 2017, 31 DECEMBER 2016, AND NINE-MONTH

PERIODS ENDED 30 SEPTEMBER 2017 AND 2016

PT BANK PERMATA Tbk DAN ENTITAS ANAK/ AND ITS SUBSIDIARY

ISI

HAL/ PAGE

CONTENTS

SURAT PERNYATAAN DIREKSI THE DIRECTORS‘ STATEMENT LAPORAN POSISI KEUANGAN

KONSOLIDASIAN 30 SEPTEMBER 2017 DAN 31 DESEMBER 2016 -------------------------------- 1 - 4

CONSOLIDATED STATEMENTS OF FINANCIAL POSITION

30 SEPTEMBER 2017 AND ------------------------------------- 31 DECEMBER 2016

LAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN

KOMPREHENSIF LAIN KONSOLIDASIAN PERIODE SEMBILAN BULAN BERAKHIR 30 SEPTEMBER 2017 DAN 2016 ---------------- 5 - 6

CONSOLIDATED STATEMENTS OF PROFIT OR LOSS AND OTHER

COMPREHENSIVE INCOME NINE-MONTH PERIODS ENDED

-------------------- 30 SEPTEMBER 2017 AND 2016 LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS

KONSOLIDASIAN PERIODE SEMBILAN BULAN BERAKHIR 30 SEPTEMBER 2017 DAN 2016 ---------------- 7 - 8

CONSOLIDATED STATEMENTS OF CHANGES IN EQUITY

NINE-MONTH PERIODS ENDED -------------------- 30 SEPTEMBER 2017 AND 2016

LAPORAN ARUS KAS

KONSOLIDASIAN PERIODE SEMBILAN BULAN BERAKHIR 30 SEPTEMBER 2017 DAN 2016 ---------------- 9 - 10

CONSOLIDATED STATEMENTS OF CASH FLOWS

NINE-MONTH PERIODS ENDED --------------------- 30 SEPTEMBER 2017 AND 2016

CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN

KONSOLIDASIAN INTERIM 30 SEPTEMBER 2017, 31 DESEMBER 2016 DAN PERIODE SEMBILAN BULAN BERAKHIR 30 SEPTEMBER 2017 DAN 2016 ------------------------------------------------11 - 170

NOTES TO THE CONSOLIDATED

INTERIM FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2017, 31 DECEMBER 2016

AND NINE-MONTH PERIODS ENDED --------------------- 30 SEPTEMBER 2017 AND 2016

Financial statement captions and notes have been translated to English for convenience only.

* Diaudit Audited * 1

PT BANK PERMATA Tbk DAN ENTITAS ANAK

LAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN

30 September 2017 dan 31 Desember 2016* (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan secara khusus)

PT BANK PERMATA Tbk AND ITS SUBSIDIARY


30 September 2017 and 31 December 2016* (Expressed in millions of Rupiah,

unless otherwise stated)

Catatan/ Notes

30 September 2017/ 30 September 2017

31 Desember 2016/ 31 December 2016*

ASET ASSETS

KAS 2b,2h,5, 41,44 1.800.744 2.070.557 CASH

GIRO PADA BANK INDONESIA 2b,2h,2i,6,

41,44 8.249.938 10.541.849 CURRENT ACCOUNTS WITH

BANK INDONESIA GIRO PADA BANK-BANK LAIN - setelah

dikurangi cadangan kerugian penurunan nilai sebesar Rp154 pada 30 September 2017 dan Rp155 pada 31 Desember 2016

2b,2g,2h, 2i,2u,7,

41,43,44

CURRENT ACCOUNTS WITH OTHER BANKS - net of allowance for

impairment losses of Rp154 at 30 September 2017 and Rp155 at 31 December 2016

Pihak ketiga 828.396 1.131.211 Third parties Pihak berelasi 746.338 737.977 Related parties

PENEMPATAN PADA BANK

INDONESIA DAN BANK-BANK LAIN - setelah dikurangi cadangan kerugian penurunan nilai sebesar Rp1.432 pada 30 September 2017 dan Rp1.440 pada 31 Desember 2016

2b,2h,2j, 2u,2v,8, 41,44

PLACEMENTS WITH BANK

INDONESIA AND OTHER BANKS - net of allowance for impairment losses of

Rp1,432 at 30 September 2017 and Rp1,440 at 31 December 2016

Pihak ketiga 7.907.056 8.045.662 Third parties Pihak berelasi 20.003 - Related parties

ASET KEUANGAN UNTUK

DIPERDAGANGKAN 2g,2h,2k,9, 41,43,44

FINANCIAL ASSETS HELD FOR TRADING

Pihak ketiga 1.525.187 1.879.074 Third parties Pihak berelasi 702 474 Related parties

EFEK-EFEK YANG DIBELI DENGAN

JANJI DIJUAL KEMBALI 2h,2l,2u,10,

41

SECURITIES PURCHASED UNDER RESALE AGREEMENTS

Pihak ketiga 5.670.762 3.227.881 Third parties TAGIHAN AKSEPTASI - setelah dikurangi

cadangan kerugian penurunan nilai sebesar Rp12.642 pada 30 September 2017 dan Rp89.280 pada 31 Desember 2016

2g,2h,2m, 2u,11,41,

43,44

ACCEPTANCE RECEIVABLES - net of allowance for impairment losses

of Rp12,642 at 30 September 2017 and Rp89,280 at 31 December 2016

Pihak ketiga 3.345.009 3.893.443 Third parties Pihak berelasi 43.473 - Related parties

KREDIT YANG DIBERIKAN - setelah

dikurangi cadangan kerugian penurunan nilai sebesar Rp7.669.775 pada 30 September 2017 dan Rp11.589.792 pada 31 Desember 2016

2g,2h,2n, 2u,2v,12,

41,43, 44

LOANS - net of allowance for impairment losses of Rp7,669,775 at 30 September 2017

and Rp11,589,792 at 31 December 2016 Pihak ketiga 85.826.490 94.536.321 Third parties Pihak berelasi 289.803 246.343 Related parties

Dipindahkan 116.253.901 126.310.792 Carried forward

Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara keseluruhan.

The accompanying notes to consolidated financial statements form an integral part of these consolidated financial statements.










Catatan/ Notes



ASET (lanjutan) ASSETS (continued) Pindahan 116.253.901 126.310.792 Brought forward EFEK-EFEK UNTUK TUJUAN

INVESTASI - setelah dikurangi cadangan kerugian penurunan nilai sebesar Rp80 pada 30 September 2017 dan Rp433 pada 31 Desember 2016

2g,2h, 2o,2u,2v, 13,41,43,

44

INVESTMENT SECURITIES -

net of allowance for impairment losses of Rp80 at 30 September 2017 and Rp433 at

31 December 2016 Pihak ketiga 22.060.037 27.401.825 Third parties Pihak berelasi 7.486 - Related party

INVESTASI PADA ENTITAS ASOSIASI 2g,2p,14,

43

INVESTMENT IN ASSOCIATE Pihak berelasi 2.399.618 2.488.861 Related party

ASET TETAP - setelah dikurangi akumulasi

penyusutan sebesar Rp821.997 pada 30 September 2017 dan Rp664.926 pada 31 Desember 2016

2q,2u,15

2.480.728

2.554.424

PREMISES AND EQUIPMENT - net of accumulated depreciation of Rp821,997

at 30 September 2017 and Rp664,926 at 31 December 2016

ASET TAKBERWUJUD - setelah dikurangi akumulasi kerugian penurunan nilai sebesar Rp10.495 pada 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 dan akumulasi amortisasi sebesar Rp387.775 pada 30 September 2017 dan Rp345.752 pada 31 Desember 2016

2r,2u,16

400.159 412.980

INTANGIBLE ASSETS - net of accumulated impairment losses of Rp10,495 at 30 September 2017 and 31 December 2016

and accumulated amortization of Rp387,775 at 30 September 2017 and Rp345,752 at

31 December 2016

ASET PAJAK TANGGUHAN - bersih 2s,23 2.419.890 2.650.768 DEFERRED TAX ASSETS - net

ASET LAIN-LAIN - bersih 2h,2t,2u, 17,41,44 4.637.477 3.707.862

OTHER ASSETS - net

JUMLAH ASET 150.659.296 165.527.512 TOTAL ASSETS












Catatan/ Notes



LIABILITAS DAN EKUITAS LIABILITIES AND EQUITY LIABILITAS LIABILITIES LIABILITAS SEGERA 2h,18,41 2.898.305 607.930

LIABILITIES PAYABLE ON DEMAND

SIMPANAN DARI NASABAH DEPOSITS FROM CUSTOMERS

Giro 2g,2h,2w, Demand deposits Pihak ketiga 19,41,43, 24.252.811 26.826.980 Third parties Pihak berelasi 44 4.461.633 4.507.304 Related parties

Tabungan 2g,2h,2w, Savings

Pihak ketiga 20,41,43, 27.377.070 29.066.672 Third parties Pihak berelasi 44 299.657 374.878 Related parties

Deposito berjangka 2g,2h,2w, Time deposits Pihak ketiga 21, 41,43, 48.077.103 62.593.066 Third parties Pihak berelasi 44 7.457.597 6.933.760 Related parties

SIMPANAN DARI BANK-BANK LAIN 2g,2h,2w, DEPOSITS FROM OTHER BANKS


LIABILITAS KEUANGAN UNTUK DIPERDAGANGKAN

2g,2h,2k,9, 41,43,44

FINANCIAL LIABILITIES HELD FOR TRADING

Pihak ketiga 17.907 45.086 Third parties Pihak berelasi 956 568 Related parties

UTANG AKSEPTASI 2g,2h,2m, ACCEPTANCE PAYABLES


LIABILITAS PAJAK PENGHASILAN 2s,23 995 - INCOME TAX LIABILITIES PINJAMAN DITERIMA BORROWINGS

Pihak ketiga 2h,24,41 143 - Third parties BEBAN MASIH HARUS DIBAYAR 2g,43,44 1.242.192 1.177.535 ACCRUALS LIABILITAS LAIN-LAIN 2ad,44 894.885 752.498 OTHER LIABILITIES

LIABILITAS IMBALAN PASCA-KERJA 2g,2x, 25,43 3.711 61.774

OBLIGATION FOR POST- EMPLOYMENT BENEFITS

PROVISI 2y,26 75.821 111.484 PROVISIONS UTANG SUBORDINASI 2g,2h,2z, SUBORDINATED DEBTS

Pihak ketiga 27,41,43 5.347.266 5.379.530 Third parties Pihak berelasi 1.183.113 1.147.056 Related parties

JUMLAH LIABILITAS 129.095.795 146.237.906 TOTAL LIABILITIES





PT BANK PERMATA Tbk

DAN ENTITAS ANAK LAPORAN POSISI KEUANGAN

KONSOLIDASIAN 30 September 2017 dan 31 Desember 2016

(Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan secara khusus)



30 September 2017 and 31 December 2016 (Expressed in millions of Rupiah,


Catatan/ Notes



LIABILITAS DAN EKUITAS (lanjutan) LIABILITIES AND EQUITY (continued) EKUITAS EQUITY Ekuitas yang dapat diatribusikan

kepada pemilik entitas induk Equity attributable to equity

holders of the parent entity Modal saham - nilai nominal per saham

Rp12.500 (Rupiah penuh) untuk saham kelas A dan Rp125 (Rupiah penuh) untuk saham kelas B

Share capital - par value per share of Rp12,500 (whole Rupiah) for

class A shares and Rp125 (whole Rupiah) for class B shares

Modal dasar - 26.880.234 saham kelas A

dan 97.311.976.600 saham kelas B pada 30 September 2017 dan 26.880.234 saham kelas A dan 42.111.976.600 saham kelas B pada 31 Desember 2016

Authorized capital - 26,880,234 class A shares and

97,311,976,600 class B shares on 30 September 2017 and 26,880,234

class A shares and 42,111,976,600 class B shares on 31 December 2016

Modal ditempatkan dan disetor penuh:

26.880.234 saham kelas A dan 28.015.858.971 saham kelas B pada 30 September 2017 dan 26.880.234 saham kelas A dan 22.313.049.821 saham kelas B pada 31 Desember 2016

1b, 2aa,28

3.837.985

3.125.134

Issued and fully paid-up capital: 26,880,234 class A shares and

28,015,858,971 class B shares on 30 September 2017 and 26,880,234 class A shares and 22,313,049,821

class B shares on 31 December 2016

Tambahan modal disetor - bersih 1b,1c,2aa,

2ab, 29 17.252.901 14.970.302) Additional paid-in capital - net Modal dibayar dimuka 30 - 1.500.000) Advanced capital Cadangan nilai wajar - bersih 2o,13 75.490 (23.665) Fair value reserve - net Bagian atas penghasilan komprehensif lain

dari entitas asosiasi 2p,14

(22.933) 5.284) Share of other comprehensive

income of associate Cadangan dividen yang belum diambil

pemegang saham

128 128) Appropriation for unclaimed

dividend by shareholders Cadangan revaluasi aset tetap 2q,15 1.693.735 1.693.735) Premises and equipment revaluation reserve Saldo (defisit) laba (Deficit) retained earnings

Telah ditentukan penggunaannya 31 363.624 363.624) Appropriated Belum ditentukan penggunaannya (1.637.438) (2.344.945) Unappropriated

21.563.492 19.289.597) Kepentingan nonpengendali 2f 9 9) Non-controlling interests JUMLAH EKUITAS 21.563.501 19.289.606) TOTAL EQUITY JUMLAH LIABILITAS DAN EKUITAS 150.659.296 165.527.512) TOTAL LIABILITIES AND EQUITY




5


LAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN KOMPREHENSIF LAIN KONSOLIDASIAN

Periode Sembilan Bulan Berakhir 30 September 2017 dan 2016



CONSOLIDATED STATEMENTS OF PROFIT OR LOSS AND OTHER COMPREHENSIVE INCOME

Nine-Month Periods Ended 30 September 2017 and 2016

(Expressed in millions of Rupiah, unless otherwise stated)

Catatan/ Periode Sembilan Bulan Berakhir 30 September/

Nine-Month Periods Ended 30 September

Notes 2017 2016 PENDAPATAN DAN BEBAN

OPERASIONAL OPERATING INCOME AND

EXPENSES H

Pendapatan bunga 2g,2h,2ac,32,

43

7.410.191

10.043.804

Interest income Pendapatan syariah 2g,2ac,32,43 1.061.810 1.055.598 Sharia income Beban bunga 2g,2h,2ac,33,

43

(4.182.121)

(6.158.692) Interest expense

Beban syariah 2g,2ac,33,43 (411.717) (459.304) Sharia expense Pendapatan bunga dan syariah bersih 3.878.163 4.481.406 Net interest and sharia income Pendapatan provisi dan komisi 2g,2ad,34,43 1.004.230 978.424 Fees and commission income Beban provisi dan komisi 2ad,34 (38.703) (37.003) Fees and commission expense Pendapatan provisi dan komisi - bersih 965.527 941.421 Net fees and commission income Pendapatan transaksi perdagangan -

bersih 2h,2k,2ae,35

205.837

491.297

Net trading income Keuntungan penjualan efek-efek untuk

tujuan investasi 2o,13

34.440

87.898 Gain on sale of investment

securities Bagian atas laba bersih dari entitas

asosiasi 2g,2p,14,43

174.683

163.264 Share of net profit of

associate

Pendapatan operasional lainnya 2e,2q,2t,

2y,12,15,39

935.621

118.757

Other operating income 1.350.581 861.216 Jumlah pendapatan operasional 6.194.271 6.284.043 Total operating income

Kerugian penurunan nilai aset keuangan

2u,2v,36

(1.963.291)

(4.519.627) Impairment losses on

financial assets

Beban operasional lainnya Other operating expenses Umum dan administrasi

2g,2q,2r,2ah, 15,16,37,43

(1.346.861)

(1.315.837)

General and administrative

Gaji dan tunjangan pengurus dan karyawan

2g,2x,24,38,43

(1.696.716)

(1.727.969)

Salaries and benefits to management and employees

Lain-lain 2e,2q,2t,2u,

2y,39

(279.626)

(363.648)

Others Jumlah beban operasional lainnya (3.323.203) (3.407.454) Total other operating expenses

Jumlah beban operasional (5.286.494) (7.927.081) Total operating expenses




6


LAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN KOMPREHENSIF LAIN KONSOLIDASIAN




CONSOLIDATED STATEMENTS OF PROFIT OR LOSS AND OTHER COMPREHENSIVE INCOME

Nine-Month Periods Ended 30 September 2017 and 2016


Catatan/ Periode Sembilan Bulan Berakhir 30 September/

Nine-Month Periods Ended 30 September

Notes 2017 2016 LABA (RUGI) SEBELUM PAJAK

PENGHASILAN

907.777

(1.643.038)

INCOME (LOSS) BEFORE TAX

(BEBAN) MANFAAT PAJAK PENGHASILAN

2s,23

INCOME TAX (EXPENSE) BENEFIT

Kini (2.444) - Current Tangguhan (197.826) 409.753 Deferred

(200.270) 409.753

LABA (RUGI) BERSIH 707.507 (1.233.285) NET INCOME (LOSS) PENGHASILAN KOMPREHENSIF LAIN,

SETELAH PAJAK PENGHASILAN:

OTHER COMPREHENSIVE INCOME,

NET OF INCOME TAX: Pos-pos yang akan direklasifikasi ke

laba rugi

Items that would be reclassified to

profit or loss Aset keuangan tersedia untuk dijual

dan investasi pada Sukuk dan SPNS yang diukur pada nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain:

2o,13

Available-for-sale financial assets and investment in Sukuk and SPNS

measured at fair value through other comprehensive income:

Perubahan nilai wajar bersih 166.647 188.129 Net change in fair value Perubahan nilai wajar yang ditransfer

ke laba rugi pada saat penjualan - bersih

(34.440)

(87.898)

Fair value changes transferred to

profit or loss on disposal - net Bagian atas penghasilan komprehensif

lain entitas asosiasi, setelah pajak

2p,14

(28.045)

(88.225) Share of other comprehensive income

of associate, net of tax Pajak penghasilan terkait pos-pos yang

akan direklasifikasikan ke laba rugi

(33.052)

(25.057) Income tax related to items that would be

reclassified to profit or lossxx 71.110 (13.051) Pos-pos yang tidak akan

direklasifikasi ke laba rugi

Items that would never be reclassified

to profit or loss Bagian atas penghasilan komprehensif

lain entitas asosiasi, setelah pajak 2p,14

(172)

(2.585) Share of other comprehensive income

of associate, net of tax Pengukuran kembali atas liabilitas

imbalan pasti

-

(82.180) Remeasurements of defined benefit

liabilities

Kerugian revaluasi aset tetap

-

(4.371) Loss on premises and equipment

revaluation Pajak penghasilan terkait pos-pos yang

tidak akan direklasifikasi ke laba rugi

-

84.600 Income tax related to items that would

never be reclassified to profit or loss (172) (4.536)

PENGHASILAN KOMPREHENSIF LAIN, SETELAH PAJAK PENGHASILAN

70.938

(17.587)

OTHER COMPREHENSIVE INCOME, NET OF INCOME TAX

JUMLAH LABA (RUGI)

KOMPREHENSIF 778.445 (1.250.872) TOTAL COMPREHENSIVE

INCOME (LOSS) LABA (RUGI) BERSIH YANG DAPAT

DIATRIBUSIKAN KEPADA:

NET INCOME (LOSS)

ATTRIBUTABLE TO: Pemilik entitas induk 707.507 (1.233.285) Equity holders of the parent entity Kepentingan nonpengendali - - Non-controlling interests 707.507 (1.233.285)

LABA (RUGI) KOMPREHENSIF YANG

DAPAT DIATRIBUSIKAN KEPADA:

COMPREHENSIVE INCOME (LOSS)

ATTRIBUTABLE TO: Pemilik entitas induk 778.445 (1.250.872) Equity holders of the parent entity Kepentingan nonpengendali - - Non-controlling interests 778.445 (1.250.872)

LABA (RUGI) BERSIH PER SAHAM DASAR DAN DILUSIAN YANG DAPAT DIATRIBUSIKAN KEPADA PEMILIK ENTITAS INDUK (Rupiah penuh)

2af,40

29

(77)

BASIC AND DILUTED EARNINGS (LOSS) PER SHARE

ATTRIBUTABLE TO EQUITY HOLDERS OF THE PARENT ENTITY (whole

Rupiah)




7

PT BANK PERMATA Tbk DAN ENTITAS ANAK LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASIAN

Periode Sembilan Bulan Berakhir 30 September 2017 dan 2016 (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan secara khusus)

PT BANK PERMATA Tbk AND ITS SUBSIDIARY CONSOLIDATED STATEMENTS OF CHANGES IN EQUITY Nine-Month Periods Ended 30 September 2017 and 2016


30 September 2017/30 September 2017 Dapat Diatribusikan kepada Pemilik Entitas Induk/Attributable to Equity Holders of the Parent Entity Bagian atas Cadangan Penghasilan Dividen Yang Komprehensif Belum Modal Tambahan Lain Diambil Ditempatkan Modal Entitas Pemegang Cadangan Dan Disetor- Asosiasi/ Saham/ Revaluasi Disetor Bersih/ Modal Cadangan Share of Appropriation Aset Tetap/ Saldo (Defisit) Laba/ Kepentingan Penuh/ Additional Dibayar Nilai Wajar - Other for Premises and (Deficit) Retained Earnings Nonpengendali/ Jumlah Issued and Paid-In Dimuka/ Bersih/ Comprehensive Unclaimed Equipment Belum Non- Ekuitas/ Catatan/ Fully Paid-Up Capital - Advanced Fair Value Income of Dividend by Revaluation Dicadangkan/ Dicadangkan/ Jumlah/ Controlling Total Notes Capital Net Capital Reserve - Net Associate Shareholders Reserve Appropriated Unappropriated1) Total Interests Equity

Saldo, 1 Januari 2017 3.125.134 14.970.302 1.500.000 (23.665) 5.284 128 1.693.735 363.624 (2.344.945) 19.289.597 9 19.289.606 Balance, 1 January 2017 Hasil emisi bersih dari

Penawaran Umum Terbatas VIII 1b 712.851 2.282.599 - - - - - - - 2.995.450 - 2.995.450

Net proceeds from Limited Public Offering (Rights Issue)

VIII Setoran modal dibayar dimuka 30 (1.500.000) (1.500.000) (1.500.000) Advanced capital payment Penghasilan komprehensif

periode berjalan: Comprehensive income for

the period:… Laba bersih - - - - - - - - 707.507 707.507 - 707.507 Net income:... Penghasilan komprehensif

lain, setelah pajak penghasilan:

Other comprehensive income, net of income tax:

Cadangan nilai wajar - bersih: 2o,13

Fair value reserve - net:

Perubahan nilai wajar bersih - - - 124.985 - - - - - 124.985 - 124.985

Net changes in fair value

Perubahan nilai wajar yang ditransfer ke laporan laba rugi pada saat penjualan - bersih - - - (25.830) - - - - - (25.830) - (25.830)

Fair value changes transferred to profit or loss

on disposal - net Bagian atas penghasilan

komprehensif lain dari entitas asosiasi

2p,14 - - - - (28.217) - - - - (28.217) - (28.217)

Share of other comprehensive income

of associate

Saldo, 30 September 2017 3.837.985 17.252.901 - 75.490 (22.933) 128 1.693.735 363.624 (1.637.438) 21.563.492 9 21.563.501 Balance, 30 September 2017

1) Termasuk dalam Saldo (Defisit) Laba adalah pengukuran kembali atas liabilitas imbalan pasti - bersih 1) Included in (Deficit) Retained Earnings are remeasurements of defined benefit liabilities - net

Catatan atas laporan keuangan konsolidasian terlampir merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara keseluruhan.



8

PT BANK PERMATA Tbk DAN ENTITAS ANAK LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASIAN

Periode Sembilan Bulan Berakhir 30 September 2017 dan 2016 (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan secara khusus)

PT BANK PERMATA Tbk AND ITS SUBSIDIARY CONSOLIDATED STATEMENTS OF CHANGES IN EQUITY Nine-Month Periods Ended 30 September 2017 and 2016


30 September 2016/30 September 2016 Dapat Diatribusikan kepada Pemilik Entitas Induk/Attributable to Equity Holders of the Parent Entity Cadangan Nilai Wajar (Aset Keuangan Bagian atas Cadangan Tersedia Penghasilan Dividen Yang Untuk Komprehensif Belum Modal Tambahan Dijual) - Lain Diambil Ditempatkan Modal Bersih/ Entitas Pemegang Cadangan Dan Disetor- Fair Value Asosiasi/ Saham/ Revaluasi Disetor Bersih/ Reserve Share of Appropriation Aset Tetap/ Saldo Laba/ Kepentingan Penuh/ Additional (Available- Other for Premises and Retained Earnings Nonpengendali/ Jumlah Issued and Paid-In For-Sale Comprehensive Unclaimed Equipment Belum Non- Ekuitas/ Catatan/ Fully Paid-Up Capital - Financial Income of an Dividend by Revaluation Dicadangkan/ Dicadangkan/ Jumlah/ Controlling Total Notes Capital Net Assets) - Net Associate Shareholders Reserve Appropriated Unappropriated1) Total Interests Equity

Saldo 1 Januari 2016 1.818.122 10.781.784 (22.708) 62.147 128 1.634.051 363.624 4.175.687 18.812.835 9 18.812.844 Balance, 1 January 2016 Hasil emisi bersih dari Penawaran

Umum Terbatas VII 1.307.012 4.188.518 - - - - - -

5.495.530

- 5.495.530 Net proceeds from Limited Public

Offering (Rights Issue) VII Penghasilan komprehensif periode

berjalan:

Comprehensive income for the

period:…Rugi bersih - - - - - - - (1.233.285) (1.233.285) - (1.233.285) Net loss:...Penghasilan komprehensif

lain, setelah pajak penghasilan:

Other comprehensivexxxincome, net of income tax:i

Cadangan nilai wajar (aset keuangan tersedia untuk dijual) - bersih: 2o,13

Fair value reserve (available - for-sale financial assets) -

net:

Perubahan nilai wajar bersih

- - 141.097 - - - - - 141.097 - 141.097 Net changes in

fair value Perubahan nilai wajar yang

ditransfer ke laporan laba rugi pada saat penjualan - bersih

- - (65.923) - - - - - (65.923) - (65.923)

Fair value changes transferred to profit or loss

on disposal - net Keuntungan revaluasi aset

tetap - bersih

2q,15 - - - - - 59.684 - - 59.684 - 59.684 Gains on premises and

equipment revaluation Pengukuran kembali atas

liabilitas imbalan pasti - bersih

- - - - - - - (61.635) (61.635) - (61.635) Remeasuremets of defined

benefit liabilities - net Bagian atas penghasilan

komprehensif lain dari entitas asosiasi

2p,14 - - - (90.810) - - - - (90.810) - (90.810)

Share of other comprehensive income

of an associate

Saldo, 30 September 2016 3.125.134 14.970.302 52.466 (28.663) 128 1.693.735 363.624 2.880.767 23.057.493 9 23.057.502 Balance, 30 September 2016

1) Termasuk dalam Saldo Laba adalah pengukuran kembali atas liabilitas imbalan pasti - bersih 1) Included in Retained Earnings are remeasurements of defined benefit liabilities - net

Catatan atas laporan keuangan konsolidasian terlampir merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara keseluruhan.



9


LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN Periode Sembilan Bulan Berakhir

30 September 2017 dan 2016 (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan secara khusus)


CONSOLIDATED STATEMENTS OF CASH FLOWS Nine-Month Periods Ended

30 September 2017 and 2016 (Expressed in millions of Rupiah,


Catatan/

Periode Sembilan Bulan Berakhir 30 September/ Nine-Month Periods Ended 30 September

Notes 2017 2016 ARUS KAS DARI AKTIVITAS OPERASI

CASH FLOWS FROM

OPERATING ACTIVITIES Penerimaan pendapatan bunga dan

syariah

8.088.932 11.648.519 Interest and sharia income

received Pendapatan provisi dan komisi 2ad 1.002.397 975.588 Fees and commission income Penerimaan dari transaksi perdagangan -

bersih

116.070 164.431 Receipts from trading

transactions - net Pembayaran beban bunga dan syariah (4.161.733) (6.081.381) Interest and sharia expenses paid Penerimaan kredit yang diberikan yang

telah dihapus

278.664 139.509

Loan recoveries received Penerimaan dari penjualan kredit 12 1.124.100 - Proceed from sale of loan Beban provisi dan komisi 2ad,34 (38.703) (37.003) Fees and commission expense Beban umum dan administrasi (1.126.026) (1.080.972) General and administrative expenses Beban gaji dan tunjangan (1.627.894) (1.536.560) Salaries and benefits expense Pembayaran imbalan pasca-kerja

selama periode berjalan

(54.749) (40.394)

Payments of post employment benefits during the period

Penempatan dana pada DPLK perusahaan asuransi

(40.000) (430.000)

Fund placements in DPLK insurance companies

Pendapatan dan beban operasional lainnya - bersih

368.785

836.565

Other operating income and expenses - net

3.929.843 4.558.302

Penurunan (kenaikan) aset operasi: Decrease (increase) in operating

assets: Penempatan pada Bank Indonesia

dan bank-bank lain

(400.000) - Placements with Bank Indonesia

and other banks Efek-efek yang dibeli dengan janji

dijual kembali

(2.442.881) (6.245.373) Securities purchased under resale

agreements Kredit yang diberikan 4.473.201 11.397.175 Loans Tagihan akseptasi - bersih (1.800) (1.888) Acceptance receivables - net Aset lain-lain 418.397 745.110 Other assets

Kenaikan (penurunan) liabilitas operasi: Increase (decrease) in operating

liabilities: Liabilitas segera 24.667 608.149 Liabilities payable on demand Simpanan dari nasabah Deposits from customers

Giro (2.620.243) (1.915.008) Demand deposits Tabungan (1.763.043) 2.931.727 Savings Deposito berjangka (13.926.856) (16.067.669) Time deposits

Simpanan dari bank-bank lain (562.815) 618.190 Deposits from other banks Beban masih harus dibayar (82.107) 160.216 ) Accruals Liabilitas lain-lain 137.902 295.621 Other liabilities

Kas bersih yang digunakan untuk aktivitas operasi sebelum pembayaran pajak penghasilan

(12.815.735) (2.915.448)

Net cash provided by operating

activities before income taxes Pembayaran pajak penghasilan (1.449) - Income taxes paid

Kas bersih digunakan untuk aktivitas operasi (12.817.184) (2.915.448)

Net cash used in operating activities




10

PT BANK PERMATA Tbk

DAN ENTITAS ANAK LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN




CONSOLIDATED STATEMENTS OF CASH FLOWS Nine-Month Periods Ended



Catatan/

Periode Sembilan Bulan Berakhir 30 September/ Nine-Month Periods Ended 30 September

Notes 2017 2016

ARUS KAS DARI AKTIVITAS INVESTASI CASH FLOWS FROM INVESTING

ACTIVITIES Penjualan efek-efek untuk tujuan

investasi 31.620.801 35.326.880

Sale of investment securities Pembelian efek-efek untuk tujuan investasi (25.242.098) (43.648.533) Purchase of investment securities Penerimaan bunga dari efek-efek untuk

tujuan investasi 365.528 794.502 Interest received from investment

securities

Hasil penjualan aset tetap 15 299 384 Proceeds from sale of premises and

equipment Hasil penjualan aset yang tidak digunakan 4.000 - Process from sales of unused assets Perolehan aset tetap dan aset dalam

penyelesaian 15 (92.655) (66.544) Acquisition of premises and equipment

and construction in progress Perolehan aset takberwujud dan aset

takberwujud dalam penyelesaian 16 (47.207) (44.667) Acquisition of intangible assets and

intangible assets in progress Dividen kas yang diterima 14 158.961 80.787 Cash dividend received

Kas bersih yang diperoleh dari (digunakan untuk) aktivitas investasi 6.767.629 (7.557.191)

Net cash provided by (used in) investing activities

ARUS KAS DARI AKTIVITAS PENDANAAN

CASH FLOWS FROM FINANCING ACTIVITIES

Hasil emisi dari penawaran umum terbatas 1b 1.499.677 5.499.906 Proceeds from limited public offering Pelunasan utang subordinasi - (1.388.550) Payment of subordinated debts

Pembayaran bunga utang subordinasi (497.776) (616.291) Payment of interest on subordinated

debt Beban emisi penawaran umum terbatas 29 (4.226) (4.376) Issuance costs of limited public offering Kenaikan penempatan oleh bank-bank lain 143 222 Increase in placement from other banks

Kas bersih yang diperoleh dari aktivitas pendanaan

997.818 3.490.911

Net cash provided by financing activities

PENURUNAN BERSIH KAS DAN SETARA KAS

(5.051.737) (6.981.728)

NET DECREASE IN CASH AND CASH EQUIVALENTS

KAS DAN SETARA KAS, AWAL PERIODE

24.155.902 24.145.116

CASH AND CASH EQUIVALENTS, BEGINNING OF PERIOD

PENGARUH FLUKTUASI KURS MATA UANG ASING PADA KAS DAN SETARA KAS

47.513 (95.486)

EFFECT OF FOREIGN EXCHANGE RATE FLUCTUATION ON CASH

AND CASH EQUIVALENTS

KAS DAN SETARA KAS, AKHIR PERIODE

19.151.678 17.067.902

CASH AND CASH EQUIVALENTS, END OF PERIOD

Kas dan setara kas terdiri dari: Cash and cash equivalents consist of: Kas 2b,5 1.800.744 1.863.313 Cash Giro pada Bank Indonesia 2b,6 8.249.938 10.601.265 Current accounts with Bank Indonesia Giro pada bank-bank lain 2b,7 1.574.888 1.382.602 Current accounts with other banks Penempatan pada Bank Indonesia dan

bank-bank lain - jatuh tempo dalam 3 bulan sejak tanggal perolehan

2b 7.526.108 2.921.397

Placements with Bank Indonesia and other banks - mature within 3

months from the date of acquisition Sertifikat Bank Indonesia dan Sertifikat

Bank Indonesia - Syariah - jatuh tempo dalam 3 bulan sejak tanggal perolehan

2b - 299.325

Certificates of Bank Indonesia and Certificates of Bank Indonesia - Sharia - mature within 3 months from the date

of acquisition

19.151.678 17.067.902




PT BANK PERMATA Tbk

DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN

KEUANGAN KONSOLIDASIAN INTERIM 30 September 2017, 31 Desember 2016* dan




NOTES TO THE CONSOLIDATED INTERIM FINANCIAL STATEMENTS

30 September 2017, 31 December 2016* and Nine-Months Periods Ended 30 September 2017 and 2016


* Diaudit Audited *

11

1. UMUM 1. GENERAL

a. Pendirian Bank dan Informasi Umum a. The Establishment of the Bank and General Information

PT Bank Permata Tbk (dahulu PT Bank Bali Tbk) (“Bank”) didirikan di Indonesia dengan Akta Pendirian No. 228 tanggal 17 Desember 1954 yang dibuat di hadapan Eliza Pondaag, S.H., selaku pengganti dari Raden Mas Soerojo, S.H., notaris di Jakarta. Akta tersebut telah memperoleh pengesahan dari Menteri Kehakiman Republik Indonesia (sekarang Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia) berdasarkan Surat Keputusan No. J.A.5/2/2 tanggal 4 Januari 1955, didaftarkan di Kantor Pengadilan Negeri Jakarta dengan No. 123 tanggal 15 Januari 1955 dan diumumkan dalam Tambahan No. 292 pada Berita Negara Republik Indonesia No. 22 tanggal 18 Maret 1955.

PT Bank Permata Tbk (formerly PT Bank Bali Tbk) (“the Bank”) was established in Indonesia on 17 December 1954 based on the notarial deed No. 228 of Eliza Pondaag, S.H., a substitute notary of Raden Mas Soerojo, S.H., in Jakarta. The deed of establishment was approved by the Minister of Justice of the Republic of Indonesia (now Minister of Law and Human Rights) in its Decision Letter No. J.A.5/2/2 dated 4 January 1955, registered in Jakarta District Court under No. 123 dated 15 January 1955 and published in Supplement No. 292 to State Gazette of the Republic of Indonesia No. 22 dated 18 March 1955.

Bank mulai beroperasi secara komersial pada tanggal 5 Januari 1955. Sesuai dengan pasal 3 Anggaran Dasarnya, Bank beroperasi sebagai bank umum. Bank memperoleh izin usaha sebagai bank umum berdasarkan Surat Keputusan Menteri Keuangan No. 19371/U.M.II tanggal 19 Pebruari 1957. Bank juga memperoleh izin untuk menjalankan aktivitas sebagai bank devisa dan bank yang melakukan kegiatan berdasarkan prinsip syariah masing-masing berdasarkan Surat Keputusan Dewan Moneter Bank Indonesia No. Sekr/D.M./97 tanggal 8 Mei 1956 dan Surat Direktorat Perbankan Syariah No. 6/1082/DPbS tanggal 5 Oktober 2004.

The Bank started its commercial operations on 5 January 1955. According to article 3 of its Articles of Association, the Bank operates as a commercial bank. The Bank obtained the license as a commercial bank under the Decision Letter of the Minister of Finance No. 19371/U.M.II dated 19 February 1957. The Bank also obtained a license to engage in foreign exchange activities and as a bank which engaged in activities based on sharia principles based on the Decision Letter of the Monetary Council of Bank Indonesia No. Sekr/D.M./97 dated 8 May 1956 and the letter of Directorate of Sharia Banking No. 6/1082/DPbS dated 5 October 2004.

Anggaran Dasar Bank telah mengalami beberapa kali perubahan. Perubahan Anggaran Dasar terakhir adalah yang terkait dengan peningkatan modal dasar sebagaimana dinyatakan dalam akta No. 78 tanggal 29 Maret 2017 yang dibuat di hadapan Aryanti Artisari, S.H., M.Kn, notaris di Jakarta dan telah disetujui oleh Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dengan keputusannya No.AHU-0007712.AH.01.02.Tahun 2017 tanggal 3 April 2017 serta peningkatan modal ditempatkan dan disetor sebagaimana dinyatakan dalam akta No. 23 tanggal 9 Juni 2017 yang dibuat di hadapan Aryanti Artisari, S.H., M.Kn, notaris di Jakarta dan telah diterima serta dicatat oleh Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dengan Penerimaan Pemberitahuan Perubahan Anggaran Dasar PT Bank Permata Tbk No. AHU-AH-01.03-0145208 tanggal 13 Juni 2017.

The Bank’s Articles of Association have been amended several times. The latest amendment of Bank’s Articles of Association was related to the increase of the authorized capital as stated in the notarial deed No. 78 dated 29 Maret 2017 of Aryanti Artisari, S.H., M.Kn, a notary in Jakarta and has been approved by Minister of Law and Human Rights of Republic of Indonesia in its decision No. AHU-0007712.AH.01.02.Year 2017 dated 3 April 2017 and the increase of issued and fully paid capital as stated in the notarial deed No. 23 dated 9 June 2017 of Aryanti Artisari, S.H., M.Kn, a notary in Jakarta and has been acknowledged and recorded by the Minister of Law and Human Rights of the Republic of Indonesia based on its letter No.AHU-AH-01.03-0145208 dated 13 June 2017.

Pemegang saham mayoritas Bank pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 adalah Standard Chartered Bank dan PT Astra International Tbk.

The majority shareholders of the Bank as of 30 September 2017 and 31 December 2016 are Standard Chartered Bank and PT Astra International Tbk.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

12

1. UMUM (lanjutan) 1. GENERAL (continued)

a. Pendirian Bank dan Informasi Umum (lanjutan)

a. The Establishment of the Bank and General Information (continued)

Pemegang saham terakhir (ultimate shareholders) dari perusahaan induk Bank adalah sebagai berikut:

Standard Chartered Bank adalah entitas

anak yang dimiliki sepenuhnya oleh Standard Chartered Holdings Limited. Pemegang saham Standard Chartered Holdings Limited adalah Standard Chartered PLC.

Pemegang saham mayoritas PT Astra International Tbk (PT AI) adalah Jardine Cycle dan Carriage Limited-Singapore (JCCL). Pemegang saham terakhir (ultimate shareholder) JCCL adalah Jardine Matheson Holdings Ltd, perusahaan publik dengan premium listing di London dan didirikan di Bermuda.

The ultimate shareholders of the Bank’s parent companies are as follows:

Standard Chartered Bank is a wholly owned

subsidiary of Standard Chartered Holdings Limited. The shareholder of Standard Chartered Holdings Limited is Standard Chartered PLC.

The majority shareholder of PT Astra

International Tbk (PT AI) is Jardine Cycle and Carriage Limited-Singapore (JCCL). The ultimate shareholder of JCCL is Jardine Matheson Holdings Ltd, a public company with a premium listing in London and incorporated in Bermuda.

Kantor pusat Bank berlokasi di World Trade Center II, Jalan Jendral Sudirman Kavling 29-31, Jakarta. Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, Bank memiliki kantor cabang dan ATM sebagai berikut:

The Bank’s head office is located at World Trade Center II, Jalan Jendral Sudirman Kavling 29-31, Jakarta. As of 30 September 2017 and 31 December 2016, the Bank had the following branches and ATMs:

Sesuai dengan pasal 3 ayat 2 Anggaran Dasar Bank, Bank dapat melaksanakan kegiatan usaha utama dan kegiatan usaha penunjang yang termasuk menyediakan pembiayaan dan atau melakukan kegiatan lain berdasarkan prinsip syariah sesuai dengan ketentuan yang ditetapkan oleh Otoritas Jasa Keuangan (OJK). Bank mulai melakukan kegiatan berdasarkan prinsip syariah sejak bulan Nopember 2004.

According to article 3 paragraph 2 of the Bank’s Articles of Association, the Bank can engage in main and supporting business activities which include providing finances and or carrying out other activities based on sharia principles in accordance with prevailing regulations issued by Otoritas Jasa Keuangan (OJK). The Bank had started activities based on sharia principles since November 2004.


31 Desember 2016/ 31 December 2016

Kantor cabang (termasuk kantor pusat) 56 56 Branches (including head office) Kantor cabang pembantu 249 253 Sub-branches Kantor layanan syariah 308 312 Sharia office channeling Kantor kas 22 22 Cash offices Kas keliling/mobil 18 22 Mobile cash Poin pembayaran 3 6 Payment points ATM 982 1.008 ATMs


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

13


b. (Komposisi Saham Bank b. The Composition of the Bank’s Shares

Penawaran Umum dan Penempatan Terbatas yang telah dilakukan Bank adalah sebagai berikut:

The Bank’s Public Offerings and Private Placements were as followe

Saham Kelas A

Tanggal efektif/

Effective Date

Tanggal pencatatan/ Registration

date

Jumlah (nilai penuh)/

Number (full amount)

Nilai nominal

per saham (nilai

penuh)/ Par value per share

(full amount)

Harga penawaran per saham

(nilai penuh)/ Offering price per share (full amount) Class A Shares

Saham yang berasal dari Penawaran Umum Perdana

2 Des 1989/ 2 Dec 1989

15 Jan 1990/ 15 Jan 1990

3.999.000 1.000 9.900 Shares from the Initial Public Offering

Saham yang berasal dari Penawaran Umum Terbatas dengan Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu (Rights Issue) I

5 Juli 1990/ 5 July 1990

Bursa Efek Jakarta/

Jakarta Stock Exchange:

10 Sep 1990/ 10 Sep 1990

Bursa Efek Surabaya/ Surabaya

Stock Exchange:

24 Sep 1990/ 24 Sep 1990

15.508.000 1.000 8.000 Limited Public Offering (Rights Issue) I

Saham pendiri 5 Nop 1990/ 5 Nov 1990

14 Nop 1990/ 14 Nov 1990

42.525.000 1.000 - Founders’ shares

Saham bonus yang berasal dari kapitalisasi tambahan modal disetor ke modal saham

18 Jun1992/ 18 Jun 1992

Bursa Efek Jakarta/

Jakarta Stock Exchange:

27 Ags 1992/ 27 Aug 1992


Stock Exchange:

8 Sep 1992/ 8 Sep 1992

124.064.000 1.000 - Bonus shares from capitalization of additional paid up capital to

capital stock

Saham yang berasal dari Penawaran Umum Terbatas (Rights Issue) II

27 Jun 1995/ 27 Jun 1995

17 Jul 1995/ 17 Jul 1995

65.133.600 1.000 2.000 Shares from the Limited Public Offering (Rights Issue) II

Saham yang berasal dari konversi waran sebelum pemecahan nilai nominal saham

- - 1.374.230 1.000 2.900 Shares from the conversion of warrants before stock split

Saham yang berasal dari pemecahan nilai nominal saham

21 Ags 1997 21 Aug 1997

27 Okt 1997/ 27 Oct 1997

252.603.830 500 - Shares from stock split

Saham bonus yang berasal dari kapitalisasi tambahan modal disetor ke modal saham

27 Jun 1998/ 27 Jun 1998

Bursa Efek Jakarta/

Jakarta Stock Exchange: 20 & 31 Jul

1998/ 20 & 31 Jul

1998


Stock Exchange:

3 Ags 1998/ 3 Aug 1998

166.738.173 500 - Bonus shares from capitalization of additional paid-up capital to

capital stock


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

14


b. (Komposisi Saham Bank (lanjutan) b. The Composition of the Bank’s Shares (continued)

Saham Kelas A

Tanggal efektif/

Effective Date


date



Nilai nominal

per saham (nilai


(full amount)


(nilai penuh)/ Offering price per share (full amount) Class A Shares

Saham yang berasal dari konversi waran selama periode dari 1 Januari 1998 sampai dengan 31 Desember 1998

- - 60.000 500 1.450 (1 Jan 1998- 25 Ags 1998)/ (1 Jan 1998- 25 Aug 1998)

1.090

(26 Ags 1998- 31 Des 1998)/ (26 Aug 1998- 31 Dec 1998)

Shares from the conversion of warrants during the period from

1 January 1998 up to 31 December 1998

Saham yang berasal dari penempatan terbatas dalam rangka peningkatan nilai nominal saham

28 Mei 2004/ 28 May 2004

8 Jun 2004/ 8 Jun 2004

17 500 500 Shares from private placement in connection with the increase in

par value of share

672.005.850 Peningkatan nilai nominal saham

menjadi Rp12.500 (Rupiah penuh) per saham yang mengakibatkan pengurangan jumlah saham (reverse stock)

28 Mei 2004/ 28 May 2004

8 Jun 2004/ 8 Jun 2004

:25 12.500 - The increase of par value of share to Rp12,500 (whole Rupiah) per

share which resulted in the decrease in number of shares (reverse stock)

Jumlah saham kelas A pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016

26.880.234

Total class A shares as of 30 September 2017 and

31 December 2016

Saham Kelas B Class B Shares

Saham yang berasal dari Penawaran Umum Terbatas (Rights Issue) III

28 Ags 2000/ 28 Aug 2000

20 Sep 2000/ 20 Sep 2000

66.528.577.467 5 80,51 Shares from the Limited Public Offering (Rights Issue) III

Penerbitan saham bagi pemegang saham PT Bank Universal Tbk

30 Sep 2002/ 30 Sep 2002

1 Okt 2002/ 1 Oct 2002

15.266.453.664 5 - Shares issuance to PT Bank Universal Tbk’s shareholders

Saham yang berasal dari penempatan terbatas dalam rangka penggabungan

30 Sep 2002/ 30 Sep 2002

1 Okt 2002/ 1 Oct 2002

111.111.111.111 5 - Shares from private placement in relation with the Bank’s merger

Saham yang berasal dari penempatan terbatas dalam rangka peningkatan nilai nominal saham

28 Mei 2004/ 28 May 2004

8 Jun 2004/ 8 Jun 2004

8 5 39,40 Shares from private placement in connection with the increase

in par value of share

192.906.142.250

Peningkatan nilai nominal saham menjadi Rp125 (Rupiah penuh) per saham yang mengakibatkan pengurangan jumlah saham (reverse stock)

28 Mei 2004/ 28 May 2004

8 Jun 2004/ 8 Jun 2004

:25 125 - The increase of par value to Rp125 (whole Rupiah) per

share which resulted in the decrease in number of shares (reverse stock)

Jumlah saham kelas B setelah reverse stock

7.716.245.690 Total class B shares after reverse stock

Saham yang berasal dari Penawaran Umum Terbatas (Rights Issue) IV

3 Nop 2010/ 3 Nov 2010

6 Des 2010/ 6 Dec 2010

1.290.520.987 125 1.549 Shares from the Limited Public Offering (Rights Issue) IV

Saham yang berasal dari Penawaran Umum Terbatas (Rights Issue) V

22 Nop 2012/ 22 Nov 2012

6 Des 2012/ 6 Dec 2012

1.642.481.256 125 1.215 Shares from the Limited Public Offering (Rights Issue) V


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

15



Saham Kelas B

Tanggal efektif/

Effective Date


date



Nilai nominal

per saham (nilai


(full amount)


(nilai penuh)/ Offering price per share (full amount) Class B Shares

Saham yang berasal dari Penawaran Umum Terbatas (Rights Issue) VI

19 Des 2013/ 19 Dec 2013

24 Jan 2014/ 24 Jan 2014

1.207.706.806 125 1.242 Shares from the Limited Public Offering (Rights Issue) VI

Saham yang berasal dari Penawaran Umum Terbatas (Rights Issue) VII

19 Mei 2016/ 19 May 2016

16 Jun 2016/ 16 Jun 2016

10.456.095.082 125 526 Shares from the Limited Public Offering (Rights Issue) VII

Jumlah saham kelas B pada 31 Desember 2016

22.313.049.821 Total class B shares as of 31 December 2016

Saham yang berasal dari Penawaran Umum Terbatas (Rights Issue) VIII

8 Mei 2017/ 8 May 2017

7 Jun 2017/ 7 Jun 2017

5.702.809.150 125 526 Shares from the Limited Public Offering (Rights Issue) VIII

Jumlah saham kelas B pada 30 September 2017

28.015.858.971 Total class B shares as of 30 September 2017

Saham-saham tersebut diatas telah dicatatkan pada Bursa Efek Indonesia.

Those shares above have been listed on the Indonesia Stock Exchange.

Dalam Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa tanggal 29 Maret 2016, para pemegang saham telah menyetujui untuk melakukan Penawaran Umum Terbatas dengan Penerbitan Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu (Rights Issue) VII sejumlah 10.456.095.082 saham baru kelas B, yang mempunyai hak yang sama dan sederajat dalam segala hal dengan saham kelas A, dengan nilai nominal Rp125 (Rupiah penuh) per saham yang ditawarkan kepada para pemegang saham lama. Melalui Penawaran Umum Terbatas ini, setiap pemegang saham yang memiliki 283 (dua ratus delapan puluh tiga) saham lama berhak membeli 249 (dua ratus empat puluh sembilan) saham baru dengan harga pelaksanaan Rp526 (Rupiah penuh) per saham. Penawaran Umum Terbatas VII ditujukan untuk memperkokoh struktur permodalan Bank dan seluruhnya akan digunakan untuk membiayai peningkatan aset produktif dalam rangka pengembangan usaha. Bank memperoleh Surat Pemberitahuan Efektif atas Pernyataan Pendaftaran Penawaran Umum Terbatas tersebut dari Dewan Komisioner OJK Kepala Eksekutif Pengawas Pasar Modal No. S-233/D.04/2016 tanggal 19 Mei 2016.

At the Extraordinary General Meeting of Shareholders on 29 March 2016, the shareholders agreed to offer, through the Limited Public Offering (Rights Issue) VII, 10,456,095,082 new class B shares, which have the same rights and are equal in every aspect with the class A shares, at par value of Rp125 (whole Rupiah) per share, to the existing shareholders. Through this Rights Issue, each existing shareholder was given the right to buy 249 (two hundred and forty nine) new shares at a price of Rp526 (whole Rupiah) per share for every 283 (two hundred and eighty three) old shares owned. The purpose of Rights Issue VI are to strengthen the Bank’s capital and to increase the Bank’s productive assets in relation with the Bank’s business development. The Bank obtained the Letter of Effective Notification on the Limited Public Offering from the Board of Commissioners OJK Executive Chairman of Capital Market Supervisory No. S-233/D.04/2016 dated 19 May 2016.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

16



Dalam Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa tanggal 29 Maret 2017, para pemegang saham telah menyetujui untuk melakukan Penawaran Umum Terbatas dengan Penerbitan Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu (Rights Issue) VIII sejumlah sebanyak-banyaknya 24.000.000.000 saham baru kelas B, yang mempunyai hak yang sama dan sederajat dalam segala hal dengan saham kelas A, dengan nilai nominal Rp125 (Rupiah penuh) per saham yang ditawarkan kepada para pemegang saham lama. Melalui Penawaran Umum Terbatas ini, setiap pemegang saham yang memiliki 474 (empat ratus tujuh puluh empat) saham lama berhak membeli 121 (seratus dua puluh satu) saham baru dengan harga pelaksanaan Rp526 (Rupiah penuh) per saham. Penawaran Umum Terbatas VIII ditujukan untuk memperkuat struktur permodalan Bank dan seluruhnya akan digunakan untuk membiayai peningkatan aset produktif dalam rangka pengembangan usaha. Bank memperoleh Surat Pemberitahuan Efektif atas Pernyataan Pendaftaran Penawaran Umum Terbatas tersebut dari Dewan Komisioner OJK Kepala Eksekutif Pengawas Pasar Modal No. S-227/D.04/2017 tanggal 8 Mei 2017 dan telah diselesaikan pada tanggal 13 Juni 2017.

At the Extraordinary General Meeting of Shareholders on 29 March 2017, the shareholders agreed to offer, through the Limited Public Offering (Rights Issue) VIII, at maximum of 24,000,000,000 new class B shares, which have the same rights and are equal in every aspect with the class A shares, at par value of Rp125 (whole Rupiah) per share, to the existing shareholders. Through this Rights Issue, each existing shareholder was given the right to buy 474 (four hundred and seventy four) new shares at a price of Rp526 (whole Rupiah) per share for every 121 (one hundred and twenty one) old shares owned. The purpose of Rights Issue VIII are to strengthen the Bank’s capital and to increase the Bank’s productive assets in relation with the Bank’s business development. The Bank obtained the Letter of Effective Notification on the Limited Public Offering from the Board of Commissioners OJK Executive Chairman of Capital Market Supervisory No. S-227/D.04/2017 dated 8 May 2017 and has been completed on 13 June 2017.

Berdasarkan Berita Acara Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa yang diaktakan dengan akta notaris A. Partomuan Pohan, S.H., LL.M No. 45 tanggal 27 September 2002, Bank dan 4 Bank Dalam Penyehatan (BDP), yang terdiri dari PT Bank Universal Tbk (Universal), PT Bank Prima Express (Primex), PT Bank Artamedia (Artamedia) dan PT Bank Patriot (Patriot), dengan persetujuan Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa yang dilakukan oleh masing-masing bank, sepakat melakukan peleburan usaha.

Based on the Minutes of Extraordinary of General Meeting of Shareholders which was effected by the notarial deed of A. Partomuan Pohan, S.H., LL.M No. 45 dated 27 September 2002, the Bank and 4 Banks Under Restructuring (BUR), consisting of PT Bank Universal Tbk (Universal), PT Bank Prima Express (Primex), PT Bank Artamedia (Artamedia) and PT Bank Patriot (Patriot), with the approval from the Extraordinary General Meetings of Shareholders of each respective bank, agreed to enter into a merger.

Peleburan usaha ini menjadi efektif sejak disetujui oleh Menteri Kehakiman dan Hak Asasi Manusia (sekarang Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia) Republik Indonesia dalam surat keputusannya No. C-18778.HT. 01.04.-TH.2002 tanggal 30 September 2002.

This merger became effective since the approval of the Minister of Justice and Human Rights (now Minister of Law and Human Rights) of the Republic of Indonesia based on its decision letter No. C-18778.HT.01.04.-TH.2002 dated 30 September 2002.

Agar Bank Hasil Penggabungan dapat memenuhi rasio Kewajiban Penyediaan Modal Minimum (KPMM) yang ditetapkan oleh Bank Indonesia sebagai akibat beralihnya secara hukum semua kekayaan dan kewajiban dari 4 BDP kepada Bank, maka BPPN melakukan penyertaan modal sementara pada Bank sebesar Rp4.600.000. Penyertaan modal sementara tersebut dilakukan melalui penempatan terbatas tanpa memberikan hak memesan efek terlebih dahulu, sebanyak 111.111.111.111 saham baru kelas B dengan nilai nominal Rp5 (Rupiah penuh) per saham atau seluruhnya berjumlah nominal Rp555.556 dan sisanya sebesar Rp4.044.444 sebagai tambahan modal disetor.

To fulfill the minimum Capital Adequacy Ratio (CAR) stipulated by Bank Indonesia as a consequence of the legal transfer of all assets and liabilities from the 4 BUR to the Bank, IBRA made a temporary capital investment to the Bank amounted to Rp4,600,000. This temporary capital investment was made through private placement without preemptive rights of 111,111,111,111 new class B shares with nominal value of Rp5 (whole Rupiah) per share or total nominal value of Rp555,556 and the remaining balance amounting to Rp4,044,444 as additional paid-in capital.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

17


c. Peleburan Usaha .c. Merger

Atas aset dan liabilitas yang beralih dari Universal kepada Bank pada tanggal peleburan usaha, para pemegang saham Universal memperoleh 15.266.453.664 saham kelas B Bank, dengan nilai nominal Rp5 (Rupiah penuh) per saham atau seluruhnya berjumlah nominal Rp76.332.

For assets and liabilities transferred from Universal to the Bank on the date of the merger, the shareholders of Universal received 15,266,453,664 class B shares, with par value of Rp5 (whole Rupiah) per share or total nominal value of Rp76,332.

Berdasarkan Keputusan Deputi Gubernur Bank Indonesia No. 4/159/KEP.DpG/2002 tanggal 30 September 2002, Bank Indonesia menyetujui peleburan usaha 4 BDP dengan Bank. Peleburan usaha tersebut menjadi efektif sejak tanggal persetujuan perubahan Anggaran Dasar Bank Hasil Penggabungan Usaha oleh Menteri Kehakiman dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dengan Surat Keputusan No. C-18778.HT.01.04.TH.2002 tanggal 30September 2002.

Based on the Decision of the Deputy Governor of Bank Indonesia No. 4/159/KEP.DpG/2002 dated 30 September 2002, Bank Indonesia approved the merger of the 4 BUR into the Bank. The merger subsequently became effective after the approval of the changes in the Surviving Bank’s Articles of Association by the Minister of Justice and Human Rights of the Republic of Indonesia in its Decis ion Letter No. C-18778.HT.01.04.TH.2002 dated 30September 2002.

Berdasarkan surat Deputi Gubernur Bank Indonesia No. 4/162/KEP.DpG/2002 tanggal 18 Oktober 2002, Bank Indonesia telah menyetujui:

Based on the letter of Deputy Governor of Bank Indonesia No. 4/162/KEP.DpG/2002 dated 18October 2002, Bank Indonesia approved:

1. Perubahan nama Bank dari PT Bank Bali

Tbk menjadi PT Bank Permata Tbk. 1. The change of the Bank’s name from

PT Bank Bali Tbk to PT Bank Permata Tbk.

2. Izin usaha Bank sebagai bank umum berdasarkan Keputusan Menteri Keuangan Republik Indonesia No. 19371/U.M.II tanggal 19 Pebruari 1957 tetap berlaku bagi PT Bank Permata Tbk.

2. The Bank’s business license as a commercial bank based on the Decree of the Minister of Finance of the Republic of Indonesia No. 19371/U.M.II dated 19February 1957 is still valid for PT Bank Permata Tbk.

d. Entitas Anak d. The Bank’s Subsidiary

Informasi mengenai entitas anak: Information about the subsidiary:

Nama Perusahaan/

Tahun Mulai Operasi

Komersial/ Year of

Starting the Commercial

Bidang Usaha/ Type of

Tempat Kedudukan/

Persentase Kepemilikan/ Percentage of Ownership Jumlah aset/Total assets

Name of Company Operations Business Domicile 30 September 2017/ 30 September 2017




PT Sahabat

Finansial 1994 Pembiayaan

Konsumen/ Jakarta 99,998% 99,998% 362.827 352.537

Keluarga Consumer Finance

Pada tanggal 8 Juni 2010, Bank menandatangani shares sale agreement dengan GE Capital International Holdings Corporation dan PT General Electric Services, dimana Bank mengakuisisi seluruh saham PT Sahabat Finansial Keluarga (PT SFK). Bank telah memperoleh persetujuan tertulis dari Bank Indonesia untuk melaksanakan pembelian saham sebagaimana dinyatakan dalam surat Bank Indonesia No. 12/81/DPB3/TPB34/Rahasia tanggal 19 Nopember 2010. Akta jual beli saham telah ditandatangani pada tanggal 8 Desember 2010.

On 8 June 2010, the Bank entered into a shares sale agreement with GE Capital International Holdings Corporation and PT General Electric Services, wherein the Bank acquired all shares of PT Sahabat Finansial Keluarga (PT SFK). The Bank obtained written approval from Bank Indonesia to conduct this acquisition as stated in Bank Indonesia letter No. 12/81/DPB3/TPB3-4/Rahasia dated 19 November 2010. The deed of sale and purchase of shares was signed on 8 December 2010.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

18


Berdasarkan Akta No. 19 tanggal 14 Januari 2013 yang dibuat di hadapan Buchari Hanafi, S.H., notaris di Jakarta, tentang Pernyataan Keputusan Sirkuler Para Pemegang Saham PT SFK, dan telah mendapatkan persetujuan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia berdasarkan Surat Keputusan No. AHU-10876.AH.01.02 tanggal 6 Maret 2013, para pemegang saham PT SFK menyetujui untuk mengurangi modal dasar dari Rp1.000.000 menjadi Rp400.000 dan modal ditempatkan dan disetor dari Rp487.160 menjadi Rp100.000.

Based on notarial deed No. 19 dated 14 January 2013 of Buchari Hanafi, S.H., notary in Jakarta, regarding Statement of Circular Shareholders’ Decision of PT SFK, and has been approved by the Minister of Justice and Human Rights of the Republic of Indonesia in its Decision Letter No. AHU-10876.AH.01.02 dated 6 March 2013, the shareholders of PT SFK agreed to reduce the authorized capital from Rp1,000,000 to Rp400,000 and issued and paid-up capital from Rp487,160 to Rp100,000.

Berkaitan dengan hal tersebut, pada tanggal 25 Maret 2013, Bank telah menerima kas sebesar Rp387.152 sehingga nilai tercatat penyertaan Bank pada PT SFK berkurang dari Rp841.217 menjadi Rp172.678.

In connection with the capital reduction, on 25 March 2013, the Bank received cash amounting to Rp387,152 therefore, the Bank’s carrying amount of investment in PT SFK reduced from Rp841,217 to Rp172,678.

Bank mencatat selisih nilai tercatat investasi di PT SFK sebelum pengurangan modal tersebut dan kas yang diterima sebagai cadangan modal sebesar Rp281.387 pada laporan posisi keuangan konsolidasian Bank.

The Bank recorded the difference of pre-capital reduction carrying amount of investment in PT SFK and cash received amounted to Rp281,387 as capital reserve in the Bank’s consolidated statement of financial position.

e. Dewan Komisaris dan Direksi e. Board of Commissioners and Board of Directors

Sesuai dengan keputusan Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa pada tanggal 26 September 2017, susunan Dewan Komisaris dan Direksi Bank pada tanggal laporan ini dikeluarkan adalah sebagai berikut:

In accordance with the resolutions of the Extraordinary General Meeting of Shareholders on 26 September 2017, the composition of the Bank’s Board of Commissioners and Board of Directors as of the issuance date of this financial report is as follows:

Dewan Komisaris Board of Commissioners Komisaris Utama : Sebastian Ramon Arcuri : President Commissioner Wakil Komisaris Utama : Suparno Djasmin : Vice President Commissioner Komisaris Independen : Lukita Dinarsyah Tuwo : Independent Commissioner Komisaris Independen : David Allen Worth : Independent Commissioner Komisaris Independen : Haryanto Sahari1) : Independent Commissioner Komisaris Independen : Zulkifli Zaini1) : Independent Commissioner Komisaris : Mark Spencer Greenberg : Commissioner Komisaris : Ian Charles Anderson : Commissioner Direksi

Board of Directors

Direktur Utama : Ridha DM Wirakusumah : President Director Wakil Direktur Utama : Julian Loong Choon Fong : Vice President Director Direktur Kepatuhan

(Independen) :

Mirah Dewi W.

:

Compliance Director (Independent)

Direktur : Lea Setianti Kusumawijaya : Director Direktur : Indri Koesindrijastoeti H. : Director Direktur : Bianto Surodjo : Director Direktur : Abdy Dharma Salimin : Director Direktur : Loh Tee Boon : Director Direktur : Darwin Wibowo : Director Direktur Unit Usaha Syariah : Achmad Kusna Permana2) : Sharia Unit Director 1) efektif setelah mendapatkan persetujuan

Regulator

1)effective after receive approval from Regulator

2) Telah mengajukan pengunduran diri yang akan berlaku efektif pada tanggal 16 November 2017

2) has submit his resignation, which will be effective on 16 November 2017


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

19


e. Dewan Komisaris dan Direksi (lanjutan) e. Board of Commissioners and Board of Directors (continued)

Sedangkan susunan Dewan Komisaris dan Direksi Bank pada tanggal 31 Desember 2016 adalah sebagai berikut:

Meanwhile the composition of the Bank’s Board of Commissioners and Board of Directors as of 31 December 2016 were as follows:


Dewan Komisaris Board of Commissioners Komisaris Utama : Cheng Teck Lim2) : President Commissioner Wakil Komisaris Utama : Gunawan Geniusahardja2) : Vice President Commissioner Komisaris Independen : Lukita Dinarsyah Tuwo2) : Independent Commissioner Komisaris Independen : I. Supomo2) : Independent Commissioner Komisaris Independen : David Allen Worth2) : Independent Commissioner Komisaris Independen : Tony Prasetiantono2) : Independent Commissioner Komisaris : Sebastian Ramon Arcuri2) : Commissioner Komisaris : Mark Spencer Greenberg2) : Commissioner

Direksi Board of Directors Direktur Utama : Ridha DM Wirakusumah1)) : President Director Wakil Direktur Utama : Julian Loong Choon Fong2) : Vice President Director Direktur Kepatuhan xx(Independen)

:

Mirah Wiryoatmodjo2)

:

Compliance Director (Independent)xx

Direktur : Sandeep Kumar Jain2) : Director Direktur : Indri K. Hidayat2) : Director Direktur : Bianto Surodjo2) : Director Direktur : Anita Siswadi2) : Director Direktur : Abdy Dharma Salimin3) : Director Direktur : Loh Tee Boon3) : Director Direktur Unit Usaha Syariah : Achmad Kusna Permana2) : Sharia Unit Director

1) Efektif sejak tanggal 9 Januari 2017 1) Effective on 9 January 2017 2) Merangkap sebagai Pelaksana Tugas Direktur

Utama sejak ditutupnya RUPS-LB tanggal 13 Desember 2016 sampai dengan 8 Januari 2017

2) Also acted as President Director since the closing of EGMS on 13 December 2016 up

to 8 January 2017

3) Efektif sejak tanggal 3 Pebruari 2017 3) Effective on 3 February 2017

f. Jumlah Karyawan f. Number of Employees

Pada tanggal 30 September 2017 dan

31 Desember 2016, karyawan tetap Perseroan masing-masing berjumlah 7.409 dan 7.499 karyawan (termasuk karyawan tetap Entitas Anak masing-masing berjumlah 45 dan 37).

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, the Company had 7,409 and 7,499 permanent employees, respectively (including permanent employees of the Bank’s Subsidiary of 45 and 37, respectively).

Personil manajemen kunci mencakup anggota Dewan Komisaris dan Direksi, serta pejabat eksekutif yaitu pejabat yang bertanggung jawab langsung kepada Direksi atau mempunyai pengaruh yang signifikan terhadap kebijakan dan/atau aktivitas operasional Perseroan.

Key management personnel consists of members of the Board of Commissioners and Board of Directors, and key executives who have direct responsibility to the Board of Directors or have significant influence over policies and/or operational activities of the Company.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

20


g. Komite Audit g. Audit Committee

Susunan Komite Audit Bank pada tanggal 31 Desember 2016 adalah sebagai berikut:

The composition of the Bank’s Audit Committee as of 31 December 2016 was as follows:


Ketua (Komisaris Independen) : Tony Prasetiantono : Chairman (Independent Commissioner) Anggota (Komisaris Independen) : David Allen Worth1) : Member (Independent Commissioner) Anggota (Pihak Independen) : Adi Pranoto Leman : Member (Independent Party) Anggota (Pihak Independen) : Darwin Suzandi : Member (Independent Party)

Sehubungan dengan berakhirnya masa jabatan Tony Prasetiantono dan Darwin Suzandi pada 30 September 2017, maka keanggotaan Komite Audit Bank pada tanggal laporan ini dikeluarkan adalah sebagai berikut:

Due to end of terms of service of Tony Prasetiantono and Darwin Suzandi on 30 September 2017, the composition of the Bank’s Audit Committee as of the issuance date of this financial report is as follows:

Ketua (Komisaris Independen) : David Allen Worth : Chairman (Independent Commissioner) Anggota (Pihak Independen) : Adi Pranoto Leman : Member (Independent Party) Anggota (Pihak Independen) : Handy Effendy Halim : Member (Independent Party)

h. Komite Remunerasi dan Nominasi h. Remuneration and Nomination Committee

Susunan Komite Remunerasi dan Nominasi Bank pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 adalah sebagai berikut:

The composition of the Bank’s Remuneration and Nomination Committee as of 30 September 2017 and 31 December 2016 was as follows:

30 September 2017/

30 September 2017

Ketua (Komisaris Independen) : Lukita Dinarsyah Tuwo : Chairman (Independent Commissioner) Anggota : Sebastian Ramon Arcuri : Member Anggota : Suparno Djasmin : Member Anggota (Komisaris Independen) : David Allen Worth : Member (Independent Commissioner) Anggota : Eni Widiarti Soetarso : Member


Ketua (Komisaris Independen) : Lukita Dinarsyah Tuwo : Chairman (Independent Commissioner) Anggota : Cheng Teck Lim : Member Anggota : Gunawan Geniusahardja : Member Anggota (Komisaris Independen) : David Allen Worth : Member (Independent Commissioner) Anggota : Eni Widiarti Soetarso : Member

i. Komite Pemantau Risiko i. Risk Monitoring Committee

Susunan Komite Pemantau Risiko Bank pada tanggal 31 Desember 2016 adalah sebagai berikut:

The composition of the Bank’s Risk Monitoring Committee as of 31 December 2016 was as follows:

31 Desember 2016/

31 December 2016

Ketua (Komisaris Independen) : I. Supomo : Chairman (Independent Commissioner) Anggota (Komisaris Independen) : David Allen Worth : Member (Independent Commissioner) Anggota (Komisaris Independen) : Tony Prasetiantono : Member (Independent Commissioner) Anggota (Pihak Independen) : Soemarso S. Rahardjo : Member (Independent Party) Anggota (Pihak Independen) : Bomen Lumbanraja : Member (Independent Party)


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

21


i. Komite Pemantau Risiko (lanjutan) i. Risk Monitoring Committee (continued)

Sehubungan dengan berakhirnya masa jabatan Tony Prasetiantono dan I. Supomo pada 30 September 2017, maka keanggotaan Komite Pemantau Risiko Bank pada tanggal laporan ini dikeluarkan adalah sebagai berikut:

Due to end of terms of service of Tony Prasetiantono and I. Supomo on 30 September 2017, the composition of the Bank’s Risk Monitoring Committee as of the issuance date of this financial report is as follows:

Ketua (Komisaris Independen) : David Allen Worth : Chairman (Independent Commissioner) Anggota : Ian Charles Anderson : Member Anggota (Pihak Independen) : Soemarso S. Rahardjo : Member (Independent Party) Anggota (Pihak Independen) : Bomen Lumbanraja : Member (Independent Party)

j. Dewan Pengawas Syariah j. Sharia Supervisory Board

Susunan Dewan Pengawas Syariah Bank pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 adalah sebagai berikut:

The composition of the Bank’s Sharia Supervisory Board as of 30 September 2017 and 31 December 2016 was as follows:

Ketua : H. Muhamad Faiz, MA. : Chairman Anggota : Prof. Dr. H. Jaih, SE., MH., M.Ag : Member

k. Sekretaris Perusahaan k. Corporate Secretary Sekretaris Perusahaan pada tanggal

30 September 2017 dan 31 Desember 2016 adalah Katharine Grace.

The Corporate Secretary as of 30 September 2017 and 31 December 2016 was Katharine Grace.

l. Kepala Satuan Kerja Audit Internal (SKAI) l. Head of Internal Audit

Kepala SKAI Bank pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 masing-masing adalah Anke Subandy dan Handi Mulia.

The Bank’s head of internal audit as of 30 September 2017 and 31 December 2016 were Anke Subandy and Handi Mulia, respectively

m. Persetujuan Penerbitan Laporan Keuangan Konsolidasian

m. Approval of the Consolidated Financial Statements for issuance

Laporan keuangan konsolidasian ini yang merupakan konsolidasi dari laporan keuangan Bank dan Entitas Anak (secara bersama-sama disebut ”Perseroan” dan secara individu disebut ”Bank”), telah disetujui untuk diterbitkan oleh Dewan Direksi pada tanggal 26 Oktober 2017.

These consolidated financial statements which represent the consolidation of the financial statements of the Bank and its Subsidiary (together referred to as “the Company” and individually as “the Bank”), were authorized for issue by the Board of Directors on 26 October 2017.

Laporan keuangan konsolidasian ini disajikan dalam bahasa Indonesia dan Inggris. Dalam hal terdapat perbedaan penafsiran akibat penerjemahan bahasa, maka yang digunakan sebagai acuan adalah dalam bahasa Indonesia.

These consolidated financial statements are presented in Indonesian and English languages. Should there be any difference in interpretation due to translation, the Indonesian version shall prevail.

Efektif tanggal 31 Desember 2012, fungsi, tugas, dan wewenang pengaturan dan pengawasan di sektor pasar modal beralih dari Bapepam-LK di Kementerian Keuangan ke Bagian Pengawas Pasar Modal di OJK. Efektif tanggal 31 Desember 2013, fungsi, tugas, dan wewenang pengaturan dan pengawasan di sektor perbankan beralih dari Bank Indonesia ke OJK.

Effective 31 December 2012, the regulatory and supervisory functions, duties, and authority in the capital market sector moved from Bapepam-LK of the Ministry of Finance to the Capital Market Supervisory Department of OJK. Effective 31 December 2013, the regulatory and supervisory functions, duties, and authority in the banking sector moved from Bank Indonesia to OJK.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

22

2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG

SIGNIFIKAN 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING

POLICIES

Kebijakan-kebijakan akuntansi signifikan yang diterapkan oleh Perseroan dalam penyusunan laporan keuangan konsolidasian diterapkan secara konsisten dengan yang diterapkan dalam penyusunan laporan keuangan konsolidasian untuk tahun berakhir 31 Desember 2016, kecuali untuk penerapan beberapa Pernyataan/ Interpretasi Standar Akuntansi Keuangan yang telah direvisi dan berlaku sejak tanggal 1 Januari 2017 seperti yang diungkapkan pada Catatan 2d.

The significant accounting policies applied by the Company in the preparation of its consolidated financial statements are consistent with those applied in the preparation of the Company’s consolidated financial statements for the year ended 31 December 2016, except for the adoption of several amended Statements/ Interpretations of Financial Accounting Standards effective 1 January 2017 as disclosed in Note 2d.

a. Pernyataan Kepatuhan a. Statement of Compliance

Laporan keuangan konsolidasian Perseroan disusun dan disajikan sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan (SAK) di Indonesia.

The Company’s consolidated financial statements have been prepared and presented in accordance with Indonesian Financial Accounting Standards (SAK).

b. Dasar Penyusunan Laporan Keuangan Konsolidasian

b. Basis for Preparation of the Consolidated Financial Statements

Laporan keuangan konsolidasian ini disajikan dalam Rupiah, yang merupakan mata uang fungsional Perseroan. Kecuali dinyatakan secara khusus, informasi keuangan yang disajikan telah dibulatkan menjadi jutaan Rupiah.

Figures in these consolidated financial statements are presented in Rupiah, which is the Company’s functional currency. Unless otherwise stated, financial information presented in Rupiah has been rounded to the nearest million.

Laporan keuangan konsolidasian disusun atas basis akrual dengan menggunakan konsep nilai historis, kecuali jika standar akuntansi mensyaratkan pengukuran nilai wajar.

The consolidated financial statements have been prepared on the accrual basis using the historical cost concept, except where the accounting standards require fair value measurement.

Laporan arus kas konsolidasian menyajikan perubahan dalam kas dan setara kas dari aktivitas operasi, investasi dan pendanaan dan disusun dengan metode langsung. Untuk tujuan penyajian laporan arus kas konsolidasian, kas dan setara kas meliputi kas, giro pada Bank Indonesia, giro pada bank-bank lain, penempatan pada Bank Indonesia dan bank-bank lain, Sertifikat Bank Indonesia dan Sertifikat Bank Indonesia - Syariah yang jatuh tempo dalam waktu tiga bulan sejak tanggal perolehan, sepanjang tidak digunakan sebagai jaminan atas pinjaman yang diterima serta tidak dibatasi penggunaannya.

The consolidated statements of cash flows present the changes in cash and cash equivalents from operating, investing, and financing activities and are prepared using the direct method. For the purpose of presentation of the consolidated statements of cash flows, cash and cash equivalents consist of cash, current accounts with Bank Indonesia, current accounts with other banks, placements with Bank Indonesia and other banks, Certificates of Bank Indonesia and Certificates of Bank Indonesia - Sharia that mature within three months from the date of acquisition, as long as they are not being pledged as collateral for borrowings nor restricted.

c. Penggunaan Pertimbangan, Estimasi dan Asumsi

c. Use of Judgments, Estimates and Assumptions

Penyusunan laporan keuangan sesuai dengan SAK di Indonesia mengharuskan manajemen untuk membuat pertimbangan, estimasi, dan asumsi yang mempengaruhi penerapan kebijakan akuntansi, dan jumlah aset, liabilitas, pendapatan dan beban yang dilaporkan. Walaupun estimasi ini dibuat berdasarkan pengetahuan terbaik manajemen atas kejadian dan kegiatan saat ini, hasil aktual mungkin berbeda dengan jumlah yang diestimasi semula.

The preparation of financial statements in conformity with SAK requires management to make judgments, estimates and assumptions that affect the application of accounting policies, and the reported amounts of assets, liabilities, income and expenses. Although these estimates are based on management’s best knowledge of current events and activities, actual results may differ from those estimates.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

23

2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG SIGNIFIKAN (lanjutan)

2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued)

c. Penggunaan Pertimbangan, Estimasi dan

Asumsi (lanjutan) c. Use of Judgments, Estimates and

Assumptions (continued)

Estimasi dan asumsi yang digunakan ditelaah secara berkesinambungan. Revisi atas estimasi akuntansi diakui pada periode dimana estimasi tersebut direvisi dan periode-periode yang akan datang yang dipengaruhi oleh revisi estimasi tersebut.

Estimates and underlying assumptions are reviewed on an ongoing basis. Revisions to accounting estimates are recognized in the period in which the estimate is revised and in any future periods affected.

Informasi mengenai hal-hal signifikan yang terkait dengan ketidakpastian estimasi dan pertimbangan signifikan dalam penerapan kebijakan akuntansi yang signifikan terhadap laporan keuangan konsolidasian dijelaskan di Catatan4.

Information about significant areas of estimation uncertainties and critical judgments in applying accounting policies that are significant to the consolidated financial statements are described in Note 4.

d. Perubahan Kebijakan Akuntansi d. Changes in Accounting Policies

Standar, amandemen, penyesuaian dan interpretasi yang berlaku efektif tanggal 1 Januari 2017

Standards, amendments, improvement and interpretations effective on 1 January 2017

Berikut ini adalah standar, amandemen, penyesuaian dan interpretasi yang berlaku efektif tanggal 1 Januari 2017 dan relevan terhadap laporan keuangan konsolidasian Perseroan:

The following standards, amendments, improvement and interpretations became effective on 1 January 2017 and are relevant to the Company’s consolidated financial statements:

a. Amandemen PSAK No. 1, “Penyajian Laporan Keuangan”, tentang Prakarsa Pengungkapan

b. PSAK No. 3 (Penyesuaian 2016), “Laporan Keuangan Interim”

c. PSAK No. 24 (Penyesuaian 2016), “Imbalan Kerja”

d. PSAK No. 58 (Penyesuaian 2016), “Aset Tidak Lancar yang Dimiliki Untuk Dijual dan Operasi yang Dihentikan”

e. PSAK No. 60 (Penyesuaian 2016), “Instrumen Keuangan: Pengungkapan”

f. ISAK No. 31, “Interpretasi atas Ruang Lingkup PSAK 13: Properti Investasi”

a. Amendments to PSAK No. 1, “Presentation of Financial Statements”, regarding Disclosure Initiatives

b. PSAK No. 3 (2016 Improvement), “Interim Financial Statements”

c. PSAK No. 24 (2016 Improvement), “Employee Benefits”

d. PSAK No. 58 (2016 Improvement), “Non-Current Assets Held for Sale and Discontinued Operation”

e. PSAK No. 60 (2016 Improvement), “Financial Instruments: Disclosures”

f. ISAK No. 31, “Interpretation of the Scope of PSAK 13: Investment Property”

Perseroan telah mengimplementasi standar dan interpretasi akuntansi tersebut di atas pada tanggal 1 Januari 2017. Standar dan interpretasi akuntansi tersebut di atas tidak memiliki pengaruh yang signifikan terhadap laporan keuangan konsolidasian, kecuali yang dijelaskan berikut ini:

The Company has implemented the above mentioned accounting standards and interpretations as of 1 January 2017. The above mentioned accounting standards and interpretation, other than specified below, do not have significant impact to the consolidated financial statements.

Pada tanggal 1 Januari 2017, Perseroan menerapkan PSAK No. 1, “Penyajian Laporan Keuangan”, tentang Prakarsa Pengungkapan dimana bagian dari penghasilan komprehensif lain atas entitas asosiasi yang dicatat dengan menggunakan metode ekuitas, dipisahkan antara bagian yang akan direklasifikasi ke laba rugi dan bagian yang tidak akan direklasifikasi ke laba rugi. Untuk keperluan komparatif maka pemisahan atas bagian dari penghasilan komprehensif lain atas entitas asosiasi tersebut juga disajikan pada laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lain konsolidasian periode sembilan bulan berakhir 30 September 2016.

On 1 January 2017, the Company adopted Amendment to PSAK No. 1 “Presentation of Financial Statements”, regarding Disclosure Initiatives, where share of other comprehensive income of associate was recorded separately between portion that would be reclassified to profit or loss and portion that would not be reclassified to profit or loss. For comparative purposes, therefore, the seperation on share of other comprehensive income of associate also presented in consolidated statements of profit and loss or other comprehensive income for nine-month period ended 30 September 2016.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

24



e. Penjabaran Transaksi dan Saldo dalam Valuta Asing

e. Foreign Currency Transactions and Balances Translation

Transaksi-transaksi dalam valuta asing dijabarkan ke dalam Rupiah, yang merupakan mata uang fungsional Perseroan, dengan menggunakan kurs pada tanggal transaksi. Saldo akhir periode/tahun aset moneter dan liabilitas moneter dalam valuta asing dijabarkan ke dalam Rupiah dengan menggunakan kurs pada tanggal laporan (penutupan) yang ditetapkan oleh Bank Indonesia yaitu kurs tengah yang merupakan rata-rata kurs beli dan kurs jual berdasarkan Reuters pada pukul 16.00 WIB.

Transactions in foreign currencies are translated into Rupiah, the Company’s functional currency, using the rates prevailing at the transaction date.

Period/year-end balances of monetary assets and monetary liabilities denominated in foreign currencies are translated into Rupiah using exchange rates as of the reporting date (closing) as determined by Bank Indonesia i.e middle rates which are the average of buying rates and selling rates per Reuters at 16:00 Western Indonesian Time.

Keuntungan dan kerugian selisih kurs yang timbul dari transaksi dalam valuta asing dan dari penjabaran aset moneter dan liabilitas moneter dalam valuta asing diakui pada laba rugi periode berjalan.

The exchange gains and losses arising from transactions in foreign currencies and from the translation of monetary assets and monetary liabilities denominated in foreign currencies are recognized in the current period profit or loss.

Aset dan liabilitas non-moneter dalam mata uang asing dijabarkan dengan menggunakan kurs pada tanggal transaksi.

Non-monetary assets and liabilities denominated in foreign currencies are translated using the rates prevailing at the transaction date.

Kurs valuta asing utama yang digunakan pada tanggal pelaporan adalah sebagai berikut (Rupiah penuh):

The major exchange rates used as of the reporting date were as follows (whole Rupiah):



1 Dolar Amerika Serikat (USD) 13.471,50 13.472,50 1 United States Dollar (USD) 1 Dolar Australia (AUD) 10.560,99 9.723,11 1 Australian Dollar (AUD) 1 Dolar Singapura (SGD) 9.918,28 9.311,93 1 Singapore Dollar (SGD) 1 Dolar Hong Kong (HKD) 1.724,74 1.737,34 1 Hong Kong Dollar (HKD) 1 Poundsterling Inggris (GBP) 18.016,78 16.555,01 1 British Poundsterling (GBP) 1 Yen Jepang (JPY) 119,69 115,07 1 Japanese Yen (JPY) 1 Euro (EUR) 15.896,37 14.175,77 1 Euro (EUR)

f. Prinsip Konsolidasi f. Basis of Consolidation

Laporan keuangan konsolidasian mencakup laporan keuangan Perseroan dan Entitas Anak yang berada di bawah pengendalian Perseroan.

The consolidated financial statements include the accounts of the Company and its Subsidiary that is controlled by the Company.

Suatu pengendalian atas entitas anak dianggap ada bilamana Perseroan terekspos atau memiliki hak atas imbal hasil variabel dari keterlibatannya dengan entitas anak dan memiliki kemampuan untuk mempengaruhi imbal hasil tersebut melalui kekuasaannya atas entitas anak. Perseroan akan menilai kembali apakah memiliki kendali jika ada perubahan atas satu atau lebih unsur pengendalian. Ini termasuk situasi dimana hak protektif yang dimiliki (seperti yang dihasilkan dari hubungan pinjaman) menjadi substantif dan mengakibatkan Perseroan memiliki kekuasaan atas entitas anak.

Control over a subsidiary is presumed to exist if the Company is exposed to, or has rights to, variable returns from its involvement with the subsidiary and has the ability to affect those returns through its power over the subsidiary. The Company reassesses whether it has control if there are changes to one or more of the elements of the control. This includes circumstances in which protective rights held (e.g. those resulting from a lending relationship) become substantive and lead to the Company having power over a subsidiary.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

25



f. Prinsip Konsolidasi (lanjutan) f. Basis of Consolidation (continued)

Laporan keuangan dari entitas anak dimasukkan ke dalam laporan keuangan konsolidasian sejak tanggal pengendalian dimulai sampai dengan tanggal pengendalian berakhir.

The financial statements of subsidiary are included in the consolidated financial statements from the date on which control commences until the date when control ceases.

Ketika Perseroan kehilangan kendali atas entitas anak, Perseroan menghentikan pengakuan aset dan liabilitas entitas anak, dan kepentingan nonpengendali terkait dan komponen ekuitas lainnya. Laba atau rugi yang timbul diakui dalam laba rugi. Kepentingan yang dipertahankan di entitas anak sebelumnya diukur sebesar nilai wajar ketika pengendalian hilang.

When the Company loses control over a subsidiary, it derecognizes the assets and liabilities of the subsidiary, and any related non-controlling interests and other components of equity. Any resulting gain or loss is recognized in profit or loss. Any interest retained in the former subsidiary is measured at fair value when control is lost.

Seluruh transaksi dan saldo antar perusahaan dieliminasi dalam laporan keuangan konsolidasian, sehingga laporan keuangan konsolidasian hanya mencakup transaksi dan saldo dengan pihak lain.

All inter-company transactions and balances are eliminated in the consolidated financial statements; accordingly, the consolidated financial statements include only transactions and balances with other parties.

Akuisisi entitas anak oleh Perseroan dicatat dengan menggunakan metode akuisisi. Biaya perolehan akuisisi diukur pada nilai wajar aset yang diberikan, instrumen ekuitas yang diterbitkan, liabilitas yang terjadi atau diambil dan penyesuaian harga beli kontinjensi, jika ada, pada tanggal transaksi. Goodwill yang timbul dari akuisisi entitas anak diuji penurunan nilainya minimal secara tahunan (Catatan 2u). Keuntungan yang dihasilkan atas pembelian dengan diskon diakui langsung pada laba rugi. Biaya-biaya transaksi yang timbul dari akuisisi entitas anak dibebankan langsung pada laba rugi periode berjalan.

The acquisition method is used to account for the acquisition of subsidiary by the Company. The cost of acquisition is measured at the fair value of the assets given, equity instruments issued, liabilities incurred or assumed and contingent consideration, if any, at the transaction date. Goodwill arising from the acquisition of subsidiary is tested at least annually for impairment (Note 2u). Any gain on bargain purchase is recognized in profit or loss immediately. Transaction costs incurred in the acquisition of subsidiary are directly expensed in the current period profit or loss.

Kepentingan nonpengendali diakui pada tanggal kombinasi bisnis dan selanjutnya disesuaikan dengan proporsi atas perubahan aset bersih teridentifikasi entitas anak.

Non-controlling interest is recognized at the date of business combination and subsequently adjusted by proportion of change in identifiable net assets of subsidiaries.

Perubahan dalam bagian kepemilikan Perseroan pada entitas anak yang tidak mengakibatkan hilangnya pengendalian diperlakukan sebagai transaksi antara pemegang ekuitas dan dicatat sebagai transaksi ekuitas.

Changes in ownership interest in a subsidary that do not result in a loss of control are treated as transaction between equity holders and are accounted for as equity transactions.

Kepentingan nonpengendali disajikan di ekuitas dalam laporan posisi keuangan konsolidasian dan dinyatakan sebesar proporsi pemegang saham nonpengendali atas laba periode berjalan dan ekuitas entitas anak tersebut berdasarkan persentase kepemilikan pemegang saham nonpengendali pada entitas anak tersebut.

Non-controlling interest is presented as part of equity in the consolidated statements of financial position and represents the non-controlling shareholders’ proportionate share in the net income for the period and equity of the subsidiary based on the percentage of ownership of the non-controlling shareholders in the subsidiary.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

26



g. Transaksi dengan Pihak-pihak Berelasi g..Transactions with Related Parties

Dalam laporan keuangan konsolidasian ini, istilah pihak-pihak berelasi digunakan sesuai dengan PSAK No. 7 (Revisi 2015) mengenai “Pengungkapan Pihak-pihak Berelasi”.

In these consolidated financial statements, the term related parties is used as defined in PSAK No. 7 (2015 Revision) regarding “Related Party Disclosures”.

Semua transaksi yang signifikan dengan pihak-pihak berelasi, baik dilakukan dengan menggunakan syarat dan kondisi normal maupun tidak, diungkapkan dalam Catatan 43.

All significant transactions with related parties, whether or not conducted under normal terms and conditions as those with third parties, are disclosed in Note 43.

\

h. Aset Keuangan dan Liabilitas Keuangan h. Financial Assets and Financial Liabilities

Aset keuangan Perseroan terutama terdiri dari kas, giro pada Bank Indonesia, giro pada bank-bank lain, penempatan pada Bank Indonesia dan bank-bank lain, aset keuangan untuk diperdagangkan, efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali, tagihan akseptasi, kredit yang diberikan, efek-efek untuk tujuan investasi (selain obligasi pemerintah-Sukuk dan Surat Perbendaharaan Negara Syariah (“SPNS”)), dan tagihan lainnya (yang disajikan sebagai bagian dari aset lain-lain).

The Company’s financial assets mainly consist of cash, current accounts with Bank Indonesia, current accounts with other banks, placements with Bank Indonesia and other banks, financial assets held for trading, securities purchased under resale agreements, acceptance receivables, loans, investment securities (other than government bonds-Sukuk and Sharia Treasury Bills (“SPNS”)), and other receivables (presented as part of other assets).

Liabilitas keuangan Perseroan terutama terdiri dari liabilitas segera, simpanan dari nasabah, simpanan dari bank-bank lain, liabilitas keuangan untuk diperdagangkan, pinjaman yang diterima, utang akseptasi, dan utang subordinasi.

The Company’s financial liabilities mainly consist of liabilities payable on demand, deposits from customers, deposits from other banks, financial liabilities held for trading, borrowings, acceptance payables, and subordinated debts.

h.1. Klasifikasi h.1. Classification

Sesuai dengan PSAK No. 55 (Revisi 2014), Perseroan mengklasifikasikan aset keuangannya ke dalam kategori pengukuran sebagai berikut pada saat pengakuan awal berdasarkan sifat dan tujuannya:

In accordance with PSAK No. 55 (2014 Revision), the Company classifies its financial assets into the following measurement categories at initial recognition based on their nature and purpose:

i. Diukur pada nilai wajar melalui laba rugi, yang memiliki 2 (dua) sub-klasifikasi, yaitu aset keuangan yang ditetapkan demikian pada saat pengakuan awal dan aset keuangan yang diklasifikasikan dalam kelompok diperdagangkan;

ii. Tersedia untuk dijual; iii. Dimiliki hingga jatuh tempo; iv. Pinjaman yang diberikan dan piutang.

i. Fair value through profit or loss, which has 2 (two) sub-classifications, i.e. financial assets designated as such upon initial recognition and financial assets classified as held for trading;

ii. Available-for-sale; iii. Held-to-maturity; iv. Loans and receivables.

Liabilitas keuangan diklasifikasikan ke dalam kategori pengukuran sebagai berikut pada saat pengakuan awal berdasarkan sifat dan tujuannya:

Financial liabilities are classified into the following measurement categories at initial recognition based on their nature and purpose:

i. Diukur pada nilai wajar melalui laba rugi, yang memiliki 2 (dua) sub-klasifikasi, yaitu liabilitas keuangan yang ditetapkan demikian pada saat pengakuan awal dan liabilitas keuangan yang diklasifikasikan dalam kelompok diperdagangkan;

i. Fair value through profit or loss, which has 2 (two) sub-classifications, i.e. financial liabilities designated as such upon initial recognition and financial liabilities classified as held for trading;

ii. Liabilitas keuangan yang diukur pada biaya perolehan diamortisasi.

ii. Financial liabilities measured at amortized cost.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

27



h. Aset Keuangan dan Liabilitas Keuangan (lanjutan)

h. Financial Assets and Financial Liabilities (continued)

h.1. Klasifikasi (lanjutan) h.1. Classification (continued)

Instrumen keuangan dengan kategori untuk diperdagangkan adalah instrumen keuangan yang diperoleh atau dimiliki Perseroan terutama untuk tujuan dijual atau dibeli kembali dengan maksud untuk memperoleh keuntungan dari perubahan harga atau suku bunga dalam jangka pendek atau untuk lindung nilai instrumen trading book lainnya.

Held for trading financial instruments are those financial instruments that the Company acquires or incurs principally for the purpose of selling or repurchasing with the intention of benefiting from short-term price or interest rate movements or hedging for other trading book instruments.

Aset keuangan tersedia untuk dijual adalah aset keuangan non-derivatif yang ditetapkan sebagai tersedia untuk dijual atau yang tidak diklasifikasikan ke dalam salah satu kategori aset keuangan lainnya.

Available-for-sale financial assets are non-derivative financial assets that are designated as available-for-sale or are not classified in one of the other categories of financial assets.

Investasi yang dimiliki hingga jatuh tempo adalah aset keuangan non-derivatif dengan pembayaran tetap atau telah ditentukan dan jatuh temponya telah ditetapkan dimana Perseroan mempunyai intensi positif dan kemampuan untuk memiliki aset keuangan tersebut hingga jatuh tempo, dan yang tidak ditetapkan pada nilai wajar melalui laba rugi atau tersedia untuk dijual.

Held-to-maturity investments are non-derivative financial assets with fixed or determinable payments and fixed maturity that the Company has the positive intent and ability to hold to maturity, and which are not designated at fair value through profit or loss or available-for-sale.

Pinjaman yang diberikan dan piutang adalah aset keuangan non-derivatif dengan pembayaran tetap atau telah ditentukan yang tidak mempunyai kuotasi di pasar aktif dan Perseroan tidak berniat untuk menjualnya segera atau dalam waktu dekat.

Loans and receivables are non-derivative financial assets with fixed or determinable payments that are not quoted in an active market and that the Company does not intend to sell immediately or in the near term.

Liabilitas keuangan yang diukur pada biaya perolehan diamortisasi terdiri dari liabilitas keuangan non-derivatif yang tidak dimiliki Perseroan untuk diperdagangkan dan tidak ditetapkan pada nilai wajar melalui laba rugi.

Financial liabilities measured at amortized cost consist of non-derivative financial liabilities that are not held for trading purpose and not designated at fair value through profit or loss.

h.2. Pengakuan h.2. Recognition

Perseroan pada awalnya mengakui kredit yang diberikan dan simpanan pada tanggal perolehan.

The Company initially recognizes loans and deposits on the date of origination.

Pembelian dan penjualan aset keuangan yang lazim (regular) diakui pada tanggal perdagangan dimana Perseroan memiliki komitmen untuk membeli atau menjual aset tersebut.

Regular way purchases and sales of financial assets are recognized on the trade date at which the Company commits to purchase or sell those assets.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

28





h.2. Pengakuan (lanjutan) h.2. Recognition (continued)

Semua aset dan liabilitas keuangan lainnya pada awalnya diakui pada tanggal perdagangan dimana Perseroan menjadi suatu pihak dalam ketentuan kontraktual instrumen tersebut.

All other financial assets and liabilities are initially recognized on the trade date at which the Company becomes a party to the contractual provisions of the instrument.

Pada saat pengakuan awal, aset keuangan atau liabilitas keuangan diukur pada nilai wajar ditambah/dikurangi (untuk instrumen keuangan yang tidak diukur pada nilai wajar melalui laba rugi setelah pengakuan awal) biaya transaksi yang dapat diatribusikan secara langsung atas perolehan aset keuangan atau penerbitan liabilitas keuangan. Pengukuran aset keuangan dan liabilitas keuangan setelah pengakuan awal tergantung pada klasifikasi aset keuangan dan liabilitas keuangan tersebut.

A financial asset or financial liability is initially measured at fair value plus/less (for financial instruments not subsequently measured at fair value through profit or loss) transaction costs that are directly attributable to the acquisition of a financial asset or issuance of a financial liability. The subsequent measurement of financial assets and financial liabilities depends on their classification.

Biaya transaksi hanya meliputi biaya-biaya yang dapat diatribusikan secara langsung untuk perolehan suatu aset keuangan atau penerbitan suatu liabilitas keuangan dan merupakan biaya tambahan yang tidak akan terjadi apabila instrumen keuangan tersebut tidak diperoleh atau diterbitkan. Untuk aset keuangan, biaya transaksi ditambahkan pada jumlah yang diakui pada awal pengakuan aset, sedangkan untuk liabilitas keuangan, biaya transaksi dikurangkan dari jumlah utang yang diakui pada awal pengakuan liabilitas. Biaya transaksi tersebut diamortisasi selama umur instrumen berdasarkan metode suku bunga efektif dan dicatat sebagai bagian dari pendapatan bunga untuk biaya transaksi sehubungan dengan aset keuangan atau sebagai bagian dari beban bunga untuk biaya transaksi sehubungan dengan liabilitas keuangan.

Transaction costs include only those costs that are directly attributable to the acquisition of a financial asset or issuance of a financial liability and are incremental costs that would not have been incurred if the instrument had not been acquired or issued. In the case of financial assets, transaction costs are added to the amount recognized initially, while for financial liabilities, transaction costs are deducted from the amount of debt recognized initially. Such transaction costs are amortized over the terms of the instruments based on the effective interest method and are recorded as part of interest income for transaction costs related to financial assets or interest expense for transaction costs related to financial liabilities.

h.3. Pengukuran biaya perolehan diamortisasi h.3. Amortized cost measurement

Biaya perolehan diamortisasi dari aset keuangan atau liabilitas keuangan adalah jumlah aset atau liabilitas keuangan yang diukur pada saat pengakuan awal, dikurangi pembayaran pokok, ditambah atau dikurangi dengan amortisasi kumulatif dengan menggunakan metode suku bunga efektif yang dihitung dari selisih antara nilai awal dan nilai jatuh temponya, dan dikurangi cadangan kerugian penurunan nilai.

The amortized cost of a financial asset or financial liability is the amount at which the financial asset or liability is measured at initial recognition, minus principal repayments, plus or minus the cumulative amortization using the effective interest method of any difference between the initial amount recognized and the maturity amount, and minus any allowance for impairment losses.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

29





h.3. ...Pengukuran biaya perolehan diamortisasi

(lanjutan) h.3. Amortized cost measurement (continued)

Tingkat suku bunga efektif adalah suku bunga yang secara tepat mendiskontokan estimasi arus kas di masa datang selama perkiraan umur dari aset keuangan atau liabilitas keuangan (atau jika lebih tepat, digunakan periode yang lebih singkat) untuk memperoleh nilai tercatat bersih pada saat pengakuan awal. Pada saat menghitung tingkat suku bunga efektif, Perseroan mengestimasi arus kas di masa datang dengan mempertimbangkan seluruh persyaratan kontraktual dalam instrumen keuangan tersebut, namun tidak mempertimbangkan kerugian kredit di masa mendatang.

The effective interest rate is the rate that exactly discounts the estimated future cash flows through the expected life of the financial asset or financial liability (or, where appropriate, a shorter period) to the net carrying amount at initial recognition. When calculating the effective interest rate, the Company estimates future cash flows considering all contractual terms of the financial instrument, but does not consider any future credit losses.

Perhitungan suku bunga efektif mencakup biaya transaksi (Catatan2h.2) dan seluruh imbalan/provisi dan bentuk lain yang dibayarkan atau diterima yang merupakan bagian tak terpisahkan dari suku bunga efektif.

The calculation of the effective interest rate includes transaction costs (Note2h.2) and all fees and points paid or received that are an integral part of the effective interest rate.

h.4. Pengukuran nilai wajar h.4. Fair value measurement

Nilai wajar adalah harga yang akan diterima untuk menjual suatu aset atau harga yang akan dibayar untuk mengalihkan suatu liabilitas dalam transaksi teratur (orderly transaction) antara pelaku pasar (market participants) pada tanggal pengukuran di pasar utama atau, jika tidak terdapat pasar utama, di pasar yang paling menguntungkan dimana Perseroan memiliki akses pada tanggal tersebut. Nilai wajar liabilitas mencerminkan risiko wanprestasinya.

Fair value is the price that would be received to sell an asset or paid to transfer a liability in an orderly transaction between market participants at the measurement date in the principal market or, in its absence, the most advantageous market to which the Company has access at that date. The fair value of a liability reflects its non-performance risk.

Jika tersedia, Perseroan mengukur nilai wajar instrumen keuangan dengan menggunakan harga kuotasian di pasar aktif untuk instrumen tersebut. Suatu pasar dianggap aktif jika transaksi atas aset dan liabilitas terjadi dengan frekuensi dan volume yang memadai untuk menyediakan informasi penentuan harga secara berkelanjutan.

When available, the Company measures the fair value of a financial instrument using the quoted price in an active market for that instrument. A market is regarded as active if transactions for the asset or liability take place with sufficient frequency and volume to provide pricing information on an ongoing basis.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

30





h.4. Pengukuran nilai wajar (lanjutan) h.4. Fair value measurement (continued)

Jika harga kuotasian tidak tersedia di pasar aktif, Perseroan menggunakan teknik penilaian dengan memaksimalkan penggunaan input yang dapat diobservasi dan relevan dan meminimalkan penggunaan input yang tidak dapat diobservasi. Teknik penilaian yang dipilih menggabungkan semua faktor yang diperhitungkan oleh pelaku pasar dalam penentuan harga transaksi.

If there is no quoted price in an active market, then the Company uses valuation techniques that maximise the use of relevant observable inputs and minimise the use of unobservable inputs. The chosen valuation technique incorporates all of the factors that market participants would take into account in pricing a transaction.

Bukti terbaik atas nilai wajar instrumen keuangan pada saat pengakuan awal adalah harga transaksi, yaitu nilai wajar dari pembayaran yang diberikan atau diterima. Jika Perseroan menetapkan bahwa nilai wajar pada pengakuan awal berbeda dengan harga transaksi dan nilai wajar tidak dapat dibuktikan dengan harga kuotasian di pasar aktif untuk aset atau liabilitas yang identik atau berdasarkan teknik penilaian yang hanya menggunakan data dari pasar yang dapat diobservasi, maka nilai wajar instrumen keuangan pada saat pengakuan awal disesuaikan untuk menangguhkan perbedaan antara nilai wajar pada saat pengakuan awal dan harga transaksi. Setelah pengakuan awal, perbedaan tersebut diakui dalam laba rugi berdasarkan umur dari instrumen tersebut namun tidak lebih lambat dari saat penilaian tersebut didukung sepenuhnya oleh data pasar yang dapat diobservasi atau saat transaksi ditutup.

The best evidence of the fair value of a financial instrument at initial recognition is normally the transaction price, i.e., the fair value of the consideration given or received. If the Company determines that the fair value at initial recognition differs from the transaction price and the fair value is evidenced neither by a quoted price in an active market for an identical asset or liability nor based on a valuation technique that uses only data from observable markets, then the financial instrument is initially measured at fair value, adjusted to defer the difference between the fair value at initial recognition and the transaction price. Subsequently, that difference is recognised in profit or loss on an appropriate basis over the life of the instrument but no later than when the valuation is wholly supported by observable market data or the transaction is closed out.

Jika aset atau liabilitas yang diukur pada nilai wajar memiliki harga penawaran dan harga permintaan, maka Perseroan mengukur aset dan posisi long berdasarkan harga penawaran dan mengukur liabilitas dan posisi short berdasarkan harga permintaan.

If an asset or a liability measured at fair value has a bid price and an ask price, then the Company measures assets and long positions at a bid price and liabilities and short positions at an ask price.

Kelompok aset keuangan dan liabilitas keuangan yang diukur pada nilai wajar, yang terekspos risiko pasar dan risiko kredit yang dikelola oleh Perseroan berdasarkan eksposur netonya baik terhadap risiko pasar ataupun risiko kredit, diukur berdasarkan harga yang akan diterima untuk menjual posisi net long (atau dibayar untuk mengalihkan posisi net short) untuk eksposur risiko tertentu. Penyesuaian pada level kelompok tersebut dialokasikan pada aset dan liabilitas individual berdasarkan penyesuaian risiko relatif dari masing-masing instrumen individual di dalam kelompok.

Portfolios of financial assets and financial liabilities measured at fair value, that are exposed to market risk and credit risk that are managed by the Company on the basis of the net exposure to either market or credit risk, are measured on the basis of a price that would be received to sell a net long position (or paid to transfer a net short position) for a particular risk exposure. Those portfolio-level adjustments are allocated to the individual assets and liabilities on the basis of the relative risk adjustment of each of the individual instruments in the portfolio.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

31



h. Aset Keuangan dan Liabilitas Keuangan

(lanjutan) h. Financial Assets and Financial Liabilities

(continued)

h.5. Penghentian pengakuan h.5. Derecognition

Perseroan menghentikan pengakuan aset keuangan pada saat hak kontraktual atas arus kas yang berasal dari aset keuangan tersebut kadaluwarsa, atau Perseroan mentransfer seluruh hak untuk menerima arus kas kontraktual dari aset keuangan dalam transaksi dimana Perseroan secara substansial telah mentransfer seluruh risiko dan manfaat atas kepemilikan aset keuangan yang ditransfer. Setiap hak atau liabilitas atas aset keuangan yang ditransfer yang timbul atau yang masih dimiliki oleh Perseroan diakui sebagai aset atau liabilitas secara terpisah.

The Company derecognizes a financial asset when the contractual rights to the cash flows from the financial asset expire, or when it transfers the rights to receive the contractual cash flows on the financial asset in a transaction in which substantially all the risks and rewards of ownership of the financial asset are transferred. Any interest in transferred financial assets that is created or retained by the Company is recognized as a separate asset or liability.

Perseroan menghentikan pengakuan liabilitas keuangan pada saat liabilitas yang ditetapkan dalam kontrak dilepaskan atau dibatalkan atau kadaluwarsa.

The Company derecognizes a financial liability when its contractual obligations are discharged or cancelled or expired.

Dalam transaksi dimana Perseroan secara substansial tidak memiliki atau tidak mentransfer seluruh risiko dan manfaat atas kepemilikan aset keuangan, Perseroan menghentikan pengakuan aset tersebut jika Perseroan tidak lagi memiliki pengendalian atas aset tersebut. Hak dan kewajiban yang masih dimiliki dalam transfer tersebut diakui secara terpisah sebagai aset atau liabilitas. Dalam transfer dimana pengendalian atas aset masih dimiliki, Perseroan tetap mengakui aset yang ditransfer tersebut sebesar keterlibatan berkelanjutan, dimana tingkat keberlanjutan Perseroan dalam aset yang ditransfer adalah sebesar perubahan nilai aset yang ditransfer.

In transactions in which the Company neither retains nor transfers substantially all the risks and rewards of ownership of a financial asset, the Company derecognizes the asset if it does not retain control over the asset. The rights and obligations retained in the transfer are recognized separately as assets and liabilities as appropriate. In transfers in which control over the asset is retained, the Company continues to recognize the asset to the extent of its continuing involvement, determined by the extent to which it is exposed to changes in the value of the transferred asset.

Perseroan menghapusbukukan aset keuangan dan cadangan kerugian penurunan nilai terkait, pada saat Perseroan menentukan bahwa aset keuangan tersebut tidak dapat ditagih. Keputusan ini diambil setelah mempertimbangkan informasi seperti telah terjadinya perubahan signifikan pada posisi keuangan debitur/penerbit aset keuangan sehingga debitur/penerbit aset keuangan tidak lagi dapat melunasi kewajibannya, atau hasil penjualan agunan tidak akan cukup untuk melunasi seluruh eksposur kredit yang diberikan.

The Company writes off a financial asset and any related allowance for impairment losses, when the Company determines that the financial asset is uncollectible. This determination is reached after considering information such as the occurrence of significant changes in the financial position of borrower/financial asset’s issuer such that the borrower/financial asset’s issuer can no longer pay the obligation, or that proceeds from collateral will not be sufficient to pay back the entire exposure.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

32





h.6. Saling hapus h.6. Offsetting

Aset keuangan dan liabilitas keuangan dapat saling hapus dan nilai bersihnya disajikan dalam laporan posisi keuangan konsolidasian jika Perseroan memiliki hak yang dapat dipaksakan secara hukum untuk melakukan saling hapus atas jumlah yang telah diakui tersebut dan berniat untuk menyelesaikan secara neto atau merealisasikan aset dan menyelesaikan liabilitasnya secara simultan.

Financial assets and financial liabilities are offset and the net amount is presented in the consolidated statements of financial position when the Company has legally enforcable rights to offset the recognized amounts and intends either to settle on a net basis or realize the asset and settle the liability simultaneously.

Pendapatan dan beban disajikan dalam jumlah bersih hanya jika diperkenankan oleh standar akuntansi.

Income and expenses are presented on a net basis only when permitted by accounting standards.

i. Giro pada Bank Indonesia dan Bank-Bank Lain i. Current Accounts with Bank Indonesia and Other Banks

Setelah pengakuan awal, giro pada Bank Indonesia dan giro pada bank-bank lain diukur pada biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode suku bunga efektif.

Subsequent to initial recognition, current accounts with Bank Indonesia and other banks are measured at amortized cost using the effective interest method.

j. Penempatan pada Bank Indonesia dan Bank - Bank Lain

j. Placements with Bank Indonesia and Other Banks

Setelah pengakuan awal, penempatan pada Bank Indonesia dan bank-bank lain diukur pada biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode suku bunga efektif.

Subsequent to initial recognition, placements with Bank Indonesia and other banks are measured at amortized cost using the effective interest method.

k. Aset dan Liabilitas Keuangan untuk Diperdagangkan

k. Financial Assets and Liabilities Held for Trading

Aset keuangan dan liabilitas keuangan yang dimiliki untuk tujuan diperdagangkan pada saat pengakuan awal dan setelah pengakuan awal diakui dan diukur pada nilai wajar. Biaya transaksi yang terjadi diakui langsung pada laba rugi.

Financial assets and financial liabilities held for trading are initially recognized and subsequently measured at fair value. Transaction costs are recognized immediately in profit or loss.

Semua perubahan nilai wajar aset keuangan dan liabilitas keuangan yang dimiliki untuk tujuan diperdagangkan diakui sebagai bagian dari pendapatan bersih dari transaksi perdagangan pada laba rugi. Keuntungan atau kerugian yang direalisasi diakui dalam laba rugi pada saat penghentian pengakuan aset keuangan dan liabilitas keuangan untuk diperdagangkan.

All changes in the fair value of financial assets and financial liabilities held for trading are recognized as part of net trading income in profit or loss. Realized gains or losses are recognized in profit or loss when the financial assets and financial liabilities held for trading are derecognized.

Aset keuangan dan liabilitas keuangan untuk diperdagangkan termasuk semua derivatif, kecuali derivatif yang merupakan kontrak jaminan keuangan atau instrumen lindung nilai yang ditetapkan dan efektif.

Financial assets and financial liabilities held for trading include all derivatives, except for a derivative that is a financial guarantee contract or a designated and effective hedging instruments.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

33



k. Aset dan Liabilitas Keuangan untuk Diperdagangkan (lanjutan)

k. Financial Assets and Liabilities Held for Trading (continued)

Aset keuangan dan liabilitas keuangan untuk diperdagangkan tidak direklasifikasi setelah pengakuan awal.

Financial assets and financial liabilities held for trading are not reclassified subsequent to their initial recognition.

l. Efek-efek yang Dibeli dengan Janji Dijual Kembali

l. Securities Purchased under Resale Agreements

Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali merupakan transaksi dimana Perseroan membeli aset keuangan dan secara simultan masuk ke dalam perjanjian untuk menjual kembali aset (atau aset yang serupa secara substansial) dengan harga tetap di masa depan. Aset yang mendasari tidak diakui dalam laporan keuangan konsolidasian Perseroan. Setelah pengakuan awal, efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali diukur pada biaya perolehan diamortisasi. Selisih antara harga beli dan harga jual kembali diakui sebagai pendapatan bunga dengan menggunakan metode suku bunga efektif.

Securities purchased under resale agreements are transactions in which the Company purchases a financial asset and simultaneously enters into an agreement to resell the asset (or substantially similar asset) at a fixed price on a future date. The underlying asset is not recognized in the Company’s consolidated financial statements. Subsequent to initial recognition, securities purchased under resale agreements are measured at amortized cost. The difference between purchase and resale price is recognized as interest income using the effective interest method.

m. Tagihan dan Utang Akseptasi m. Acceptance Receivables and Payables

Setelah pengakuan awal, tagihan dan utang akseptasi diukur pada biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode suku bunga efektif.

Subsequent to initial recognition, acceptance receivables and payables are measured at amortized cost using the effective interest method.

n. Kredit yang Diberikan n. Loans

Setelah pengakuan awal, kredit yang diberikan diukur pada biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode suku bunga efektif.

Subsequent to initial recognition, loans are measured at amortized cost using the effective interest method.

Kredit dalam rangka pembiayaan bersama (kredit sindikasi) dinyatakan sebesar biaya perolehan diamortisasi sesuai dengan porsi partisipasi risiko yang ditanggung oleh Perseroan dalam sindikasi.

Syndicated loans are stated at amortized cost which represent the Company’s risk participation in the syndication.

Termasuk dalam kredit yang diberikan adalah pembiayaan syariah yang terdiri dari transaksi jual beli dalam bentuk piutang murabahah dan transaksi bagi hasil dalam bentuk musyarakah. Murabahah adalah akad jual beli barang dengan menyatakan harga perolehan dan keuntungan (marjin) yang disepakati oleh penjual dan pembeli, dan dapat dilakukan berdasarkan pesanan atau tanpa pesanan (wakalah). Musyarakah adalah akad kerjasama yang terjadi di antara para pemilik modal (mitra musyarakah) untuk menggabungkan modal dan melakukan usaha secara bersama dalam suatu kemitraan, dengan nisbah pembagian hasil sesuai dengan kesepakatan, sedangkan pembagian kerugian dilakukan secara proporsional sesuai dengan kontribusi modal.

Included in the loans are sharia financing which consists of buy-sell transactions in the form of murabahah receivables and revenue contribution in the form of musyarakah. Murabahah is an agreement to buy and sell goods between the buyer and the seller at the agreed cost and margin and, either with or without an order (wakalah). Musyarakah is an agreement between investors (musyarakah partners) to participate in a partnership, at an agreed nisbah distribution portion, while losses are proportionately distributed based on the capital contribution.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

34



n. Kredit yang Diberikan (lanjutan) n. Loans (continued)

Piutang murabahah dinyatakan sebesar tagihan setelah dikurangi marjin yang ditangguhkan dan cadangan kerugian penurunan nilai.

Murabahah receivables are stated at balance of receivables less deferred margin and allowance for impairment losses.

Pembiayaan musyarakah dinyatakan sebesar tagihan setelah dikurangi cadangan kerugian penurunan nilai.

Musyarakah financing are stated at balance of receivables less allowance for impairment losses.

Perseroan mencatat restrukturisasi kredit bermasalah berdasarkan jenis restrukturisasi.

The Company accounts for troubled debt restructuring in accordance with the type of restructuring.

Dalam restrukturisasi kredit bermasalah yang dilakukan dengan penerimaan aset (termasuk kepentingan ekuitas debitur), Perseroan mencatat aset tersebut (termasuk kepentingan ekuitas) sebesar nilai wajarnya pada saat restrukturisasi. Kelebihan nilai tercatat kredit yang diberikan di atas nilai wajar aset yang diterima setelah dikurangi estimasi beban untuk menjual aset tersebut, diakui sebagai kerugian dalam laba rugi periode berjalan.

In troubled debt restructuring which involves a repossesion of assets (including an equity interest of the debtor), the Company records those assets (including an equity interest) at their fair values at the time of restructuring. The excess of the carrying amount of the loans over the fair value of assets received less estimated costs to sell, is recognized as a loss in the current period profit or loss.

Dalam hal restrukturisasi kredit bermasalah dilakukan hanya dengan modifikasi persyaratan kredit, Perseroan mencatat dampak restrukturisasi tersebut secara prospektif dan tidak mengubah nilai tercatat kredit yang diberikan pada tanggal restrukturisasi, kecuali jika jumlahnya melebihi nilai kini penerimaan kas masa depan yang ditentukan dalam persyaratan baru. Jika nilai kini penerimaan kas masa depan sebagaimana yang ditentukan dalam persyaratan baru dari kredit yang direstrukturisasi tersebut lebih rendah daripada nilai tercatat kredit yang diberikan sebelum direstrukturisasi, Perseroan harus mengurangkan saldo kredit yang diberikan ke suatu jumlah yang sama dengan jumlah nilai kini penerimaan kas masa depan. Jumlah pengurangan tersebut diakui sebagai biaya cadangan kerugian penurunan nilai individual.

In troubled debt restructuring which only involves modification of the credit terms, the Company accounts for the restructuring’s effect prospectively and does not change the carrying amount of the loans at the time of restructuring unless the amount exceeds the present value of the total future cash receipts specified in the new terms. If the present value of the total future cash receipts specified in the new terms is lower than the carrying amount of the loans prior to restructuring, the Company reduces the loans balance to the amount equal to the present value of the total future cash receipts. The amount of the reduction is recognized as individual allowance for impairment losses.

o. Efek-efek Untuk Tujuan Investasi o. Investment Securities

Efek-efek untuk tujuan investasi, selain obligasi pemerintah-Sukuk dan SPNS, pada saat pengakuan awal diukur pada nilai wajar ditambah biaya transaksi dan setelah pengakuan awal, efek-efek untuk tujuan investasi diukur sesuai dengan klasifikasinya masing-masing, sebagai dimiliki hingga jatuh tempo, tersedia untuk dijual, atau pinjaman yang diberikan dan piutang.

Investment securities, other than government bonds-Sukuk and SPNS, are initially measured at fair value plus transaction costs and subsequently accounted for, depending on their respective classifications, as either held-to-maturity, available-for-sale, or loans and receivables.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

35



o. Efek-efek Untuk Tujuan Investasi (lanjutan) o. Investment Securities (continued)

o.1. Dimiliki hingga jatuh tempo o.1. Held-to-maturity

Setelah pengakuan awal, investasi yang dimiliki hingga jatuh tempo dicatat pada biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode suku bunga efektif. Penjualan atau reklasifikasi dalam jumlah yang lebih dari jumlah yang tidak signifikan dari investasi pada efek-efek dalam kelompok dimiliki hingga jatuh tempo yang belum mendekati tanggal jatuh tempo akan menyebabkan reklasifikasi atas semua investasi pada efek-efek yang dimiliki hingga jatuh tempo ke dalam kelompok tersedia untuk dijual, dan Perseroan tidak diperkenankan untuk mengklasifikasikan investasi pada efek-efek sebagai dimiliki hingga jatuh tempo untuk periode berjalan dan untuk kurun waktu dua tahun mendatang.

After initial recognition, held-to-maturity investments are carried at amortized cost using the effective interest method. Any sale or reclassification of a more than insignificant amount of held-to-maturity investment securities not close to their maturity would result in the reclassification of all held-to-maturity investment securities as available-for-sale, and prevent the Company from classifying investment securities as held-to-maturity for the current period and the following two financial years.

o.2. Tersedia untuk dijual o.2. Available-for-sale

Setelah pengakuan awal, investasi yang tersedia untuk dijual dinyatakan pada nilai wajarnya.

After initial recognition, available-for-sale investments are carried at their fair value.

Pendapatan bunga diakui dalam laba rugi dengan menggunakan metode suku bunga efektif. Laba atau rugi selisih kurs atas efek-efek utang yang tersedia untuk dijual diakui pada laba rugi periode berjalan.

Interest income is recognized in profit or loss using the effective interest method. Foreign exchange gains or losses on available-for-sale debt securities are recognized in the current period profit or loss.

Perubahan nilai wajar lainnya diakui secara langsung dalam penghasilan komprehensif lain sampai investasi tersebut dijual atau mengalami penurunan nilai, dimana keuntungan dan kerugian kumulatif yang sebelumnya diakui dalam penghasilan komprehensif lain diakui pada laba rugi periode berjalan berdasarkan metode rata-rata tertimbang.

Other fair value changes are recognized immediately in other comprehensive income until the investment is sold or impaired, where the cumulative gains and losses previously recognized in other comprehensive income are recognized in the current period profit or loss based on a weighted average method.

o.3. Pinjaman yang diberikan dan piutang o.3. Loans and receivables

Setelah pengakuan awal, pinjaman yang diberikan dan piutang diukur pada biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode suku bunga efektif.

After initial recognition, loans and receivables are measured at amortized cost using the effective interest method.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

36




o.3. Pinjaman yang diberikan dan piutang (lanjutan)

o.3. Loans and receivables (continued)

Investasi pada Sukuk dan SPNS Investment in Sukuk and SPNS

Perseroan menentukan klasifikasi investasi pada Sukuk dan SPNS sebagai diukur pada biaya perolehan, diukur pada nilai wajar melalui laba rugi atau diukur pada nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain.

The Company determines the classification of investment in Sukuk and SPNS as measured at acquisition cost, measured at fair value through profit or loss or measured at fair value through other comprehensive income.

Investasi pada Sukuk dan SPNS diklasifikasikan sebagai diukur pada biaya perolehan jika:

Investment in Sukuk and SPNS are classified as measured at acquisition cost if:

a. lnvestasi tersebut dimiliki dalam suatu model usaha yang bertujuan utama untuk memperoleh arus kas kontraktual; dan

a. Such investments are held within a business model whose objective is to collect contractual cash flows; and

b. Persyaratan kontraktual menentukan tanggal tertentu pembayaran pokok dan/atau hasilnya.

b. The contractual terms give rise on specified dates to payments of principals and/or the margin.

Investasi pada Sukuk dan SPNS diklasifikasikan sebagai diukur pada nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain jika:

Investment in Sukuk and SPNS are classified as measured at fair value through other comprehensive income if:

a. lnvestasi tersebut dimiliki dalam suatu model

usaha yang bertujuan utama untuk memperoleh arus kas kontraktual dan melakukan penjualan Sukuk dan SPNS; dan

a. Such investments are held within a business model whose objective is achieved by both collecting contractual cash flows and selling the Sukuk and SPNS; and

b. Persyaratan kontraktual menentukan tanggal tertentu pembayaran pokok dan/atau hasilnya.

b. The contractual terms give rise on specified dates to payments of principals and/or the margin.

Dalam hal terjadi penurunan nilai, kerugian penurunan nilai dilaporkan sebagai pengurang dari nilai tercatat dari aset keuangan dalam kelompok pinjaman yang diberikan dan piutang, dan diakui di dalam laba rugi.

In case of impairment, the impairment loss is reported as a deduction from the carrying value of the financial assets classified as loans and receivables and recognized in profit or loss.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

37




Investasi pada Sukuk dan SPNS (lanjutan) Investment in Sukuk and SPNS (continued)

Investasi pada Sukuk dan SPNS diklasifikasikan sebagai diukur pada nilai wajar melalui laba rugi kecuali jika investasi tersebut diklasifikasikan sebagai diakui pada biaya perolehan atau diukur pada nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain.

Investment in Sukuk and SPNS are classified as measured at fair value through profit or loss unless they are classified as measured at acquisition costs or measured at fair value through other comprehensive income.

Perseroan tidak mengubah klasifikasi investasi pada Sukuk dan SPNS kecuali terjadi perubahan model usaha.

The Company does not change classification of investment in Sukuk and SPNS unless there is a change in the business model.

Investasi pada Sukuk dan SPNS yang diklasifikasikan sebagai diukur pada biaya perolehan pada saat pengakuan awal diakui sebesar biaya perolehan ditambah biaya transaksi yang dapat diatribusikan secara langsung untuk perolehan investasi tersebut. Setelah pengakuan awal, investasi pada Sukuk dan SPNS yang diklasifikasikan sebagai diukur pada biaya perolehan dinyatakan sebesar biaya perolehan, ditambah biaya transaksi yang belum diamortisasi dengan menggunakan metode garis lurus, dikurangi cadangan kerugian penurunan nilai, jika ada.

Investment in Sukuk and SPNS classified as measured at acquisition cost are initially recognized at acquisition cost plus directly attributable transaction costs. Subsequent to initial recognition, investment in Sukuk and SPNS classified as measured at acquisition cost are stated at acquisition cost, plus unamortized portion of transaction costs that are amortized using straight-line method, minus allowance for impairment losses, if any.

lnvestasi pada Sukuk dan SPNS yang diklasifikasikan sebagai diukur pada nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain pada awalnya diakui sebesar biaya perolehan ditambah biaya transaksi yang dapat diatribusikan secara langsung untuk perolehan investasi tersebut. Setelah pengakuan awal, investasi pada Sukuk dan SPNS yang diukur pada nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain dicatat sebesar nilai wajar. Seluruh perubahan nilai wajar diakui pada penghasilan komprehensif lain.

Investment in Sukuk and SPNS classified as measured at fair value through other comprehensive income are initially recognized at acquisition cost plus directly attributable transaction costs. Subsequent to initial recognition, investment in Sukuk and SPNS measured at fair value through other comprehensive income are stated at fair value. All changes in fair value are recognized in other comprehensive income.

lnvestasi pada Sukuk dan SPNS yang diklasifikasikan sebagai diukur pada nilai wajar melalui laba rugi pada awalnya diakui sebesar biaya perolehan. Biaya transaksi langsung diakui pada laba rugi. Setelah pengakuan awal, investasi pada Sukuk dan SPNS yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi dicatat sebesar nilai wajar. Seluruh perubahan nilai wajar diakui pada laba rugi periode berjalan.

Investment in Sukuk and SPNS classified as measured at fair value through profit or loss are initially recognized at acquisition cost. Transaction costs are directly recognized in profit or loss. Subsequent to initial recognition, investment in Sukuk and SPNS measured at fair value through profit or loss are stated at fair value. All changes in fair value are recognized in the current period profit or loss.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

38




Investasi pada Sukuk dan SPNS (lanjutan) Investment in Sukuk and SPNS (continued)

lnvestasi pada Sukuk dan SPNS yang diukur pada biaya perolehan dan nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain disajikan pada laporan posisi keuangan konsolidasian sebagai bagian dari efek-efek untuk tujuan investasi. Investasi pada Sukuk dan SPNS yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi disajikan pada laporan posisi keuangan konsolidasian sebagai bagian dari aset keuangan untuk diperdagangkan.

Investment in Sukuk and SPNS measured at acquisition cost and fair value through other comprehensive income are presented in the consolidated statement of financial position as part of investment securities. Investment in Sukuk and SPNS measured at fair value through profit or loss are presented in the consolidated statement of financial position as part of financial assets held for trading.

Untuk Investasi pada Sukuk dan SPNS yang diukur pada biaya perolehan dan diukur pada nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain, jika terdapat indikasi penurunan nilai, maka Perseroan mengukur jumlah terpulihkannya. Jika jumlah terpulihkan lebih kecil daripada jumlah tercatat, maka Perseroan mengakui rugi penurunan nilai dalam laba rugi. Untuk Investasi pada Sukuk dan SPNS yang diukur pada nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain, rugi penurunan nilai yang diakui pada laba rugi adalah jumlah setelah memperhitungkan saldo dalam penghasilan komprehensif lain. Jumlah terpulihkan merupakan jumlah yang akan diperoleh dari pengembalian pokok tanpa memperhitungkan nilai kininya.

For Investment in Sukuk and SPNS measured at acquisition cost and measured at fair value through other comprehensive income, if there is an indication of impairment, then the Company measures their recoverable amounts. If the recoverable amounts are less than their carrying amounts, then the Company recognizes impairment loss in its profit or loss. For Investment in Sukuk and SPNS measured at fair value through other comprehensive income, impairment loss recognized in profit or loss is the amount after taking into account the balance in other comprehensive income. Recoverable amount is the amount which will be received from principal outstanding without taking into account its present value.

p. Investasi Pada Entitas Asosiasi p. Investment in Associate

Entitas asosiasi adalah suatu entitas dimana Perseroan memiliki pengaruh signifikan, namun bukan pengendalian atau pengendalian bersama, atas kebijakan keuangan dan operasional entitas tersebut.

Associates are entities in which the Company has significant influence, but not control or joint control, over the financial and operating policies.

Investasi pada entitas asosiasi dicatat dengan menggunakan metode ekuitas. Investasi pada entitas asosiasi pada awalnya diakui sebesar biaya perolehan, termasuk biaya transaksi. Setelah pengakuan awal, laporan keuangan konsolidasian termasuk bagian Perseroan atas laba rugi entitas asosiasi setelah tanggal perolehan yang diakui dalam laba rugi, dan bagian Perseroan atas penghasilan komprehensif lain setelah tanggal perolehan yang diakui dalam penghasilan komprehensif lain. Perubahan dan penerimaan distribusi dividen dari entitas asosiasi setelah tanggal perolehan disesuaikan terhadap nilai tercatat investasi.

Investment in associate is accounted for using the equity method. Investment in associate is initially recognized at cost, which includes transaction costs. Subsequent to initial recognition, the consolidated financial statements include the Company’s share of its associate post-acquisition profits or losses which are recognized in profit or loss and its share of post-acquisition other comprehensive income which is recognized in other comprehensive income. These post-acquisition movements and dividend distributions received from associates are adjusted against the carrying amounts of the investment.

Jika bagian Perseroan atas rugi entitas asosiasi sama dengan atau melebihi jumlah kepentingannya pada entitas asosiasi, nilai tercatat investasi tersebut diturunkan sampai nol dan pengakuan kerugian lebih lanjut dihentikan, kecuali Perseroan memiliki kewajiban untuk melakukan pembayaran atau telah melakukan pembayaran atas nama entitas asosiasi.

When the Company’s share of losses of an associate equals or exceeds its interest in the corresponding associate entities, the carrying amount of the investment is reduced to nil and recognition of further losses is discontinued except to the extent that the Company has an obligation or has made payments on behalf of the associate entities.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

39



q. Aset Tetap q. Premises and Equipment

Sebelum 1 Nopember 2015, aset tetap pada awalnya dicatat sebesar biaya perolehan. Biaya perolehan termasuk pengeluaran-pengeluaran yang dapat diatribusikan secara langsung agar aset tersebut siap digunakan. Setelah pengukuran awal, aset tetap diukur dengan model biaya, yaitu biaya perolehan dikurangi akumulasi penyusutan dan akumulasi kerugian penurunan nilai.

Prior to 1 November 2015, premises and equipment are initially recognized at cost. Cost includes expenditures directly attributable to bring the assets for its intended use. Subsequent to initial measurement, premises and equipments are measured using cost model, which is carried at its cost less accumulated depreciation and accumulated impairment losses.

Mulai 1 Nopember 2015, Perseroan mengubah kebijakan akuntansi terkait pengukuran setelah pengakuan awal untuk kelas tanah dan bangunan dari aset tetap, dari model biaya ke model revaluasi.

Starting 1 November 2015, the Company changed its accounting policies related to subsequent measurement of land and buildings class of its premises and equipment, from the cost model to the revaluation model.

Kenaikan dari revaluasi diakui dalam penghasilan komprehensif lain dan terakumulasi dalam ekuitas pada bagian cadangan revaluasi aset tetap. Akan tetapi, kenaikan tersebut harus diakui dalam laba rugi hingga sebesar jumlah penurunan nilai aset yang sama akibat revaluasi yang pernah diakui sebelumnya dalam laba rugi. Penurunan dari revaluasi diakui dalam laba rugi. Akan tetapi, penurunan nilai tersebut diakui dalam penghasilan komprehensif lain sepanjang penurunan tersebut tidak melebihi saldo cadangan revaluasi aset tetap untuk aset tersebut. Penurunan nilai yang diakui dalam penghasilan komprehensif lain tersebut mengurangi jumlah akumulasi dalam ekuitas pada bagian cadangan revaluasi aset tetap. Kenaikan dan penurunan revaluasi tidak saling hapus.

Any increase arising on the revaluation is recognized in other comprehensive income and accumulated in equity as part premises and equipment revaluation reserve. However, the increase is recognized in profit or loss to the extent that it reverses a revaluation decrease of the same asset previously recognized in profit or loss. Any decrease arising on the revaluation is recognized in profit or loss. However, the decrease is recognized in other comprehensive income to the extent of any credit balance existing in the premises and equipment revaluation reserve in respect of that asset. The decrease recognized in other comprehensive income reduces the amount accumulated in equity under the heading of premises and equipment revaluation reserve. Revaluation increases and decreases are not offset.

Tanah dan bangunan diukur pada nilai wajarnya pada tanggal revaluasi dan disajikan sebesar nilai wajar dikurangi akumulasi penyusutan dan akumulasi penurunan nilai. Penilaian terhadap tanah dan bangunan dilakukan oleh penilai independen eksternal yang memenuhi kualifikasi. Revaluasi dilakukan dengan keteraturan yang cukup reguler untuk memastikan bahwa nilai tercatat aset yang direvaluasi tidak berbeda secara material dengan nilai wajarnya pada tanggal pelaporan. Akumulasi penyusutan dieliminasi terhadap nilai tercatat bruto dari aset yang direvaluasi pada tanggal revaluasi.

Land and buildings are measured at fair value on the revaluation date and carried at their fair value less subsequent accumulated depreciation and subsequent accumulated impairment losses. Valuation of land and buildings are carried out by qualified external independent appraisers. Revaluations are carried out with sufficient regularity to ensure that the carrying amount of revalued assets do not differ materially from their fair values at the reporting date. Any accumulated depreciation is eliminated against the gross carrying amount of revalued assets on the date of revaluation.

Cadangan revaluasi aset tetap dialihkan langsung ke saldo laba ketika aset tersebut dihentikan pengakuannya.

Premises and equipment revaluation reserve is transferred directly to retained earnings when the asset is derecognized.

Da


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

40



q. Aset Tetap (lanjutan) q. Premises and Equipment (continued)

Biaya pengurusan hak legal atas tanah ketika tanah diperoleh pertama kali diakui sebagai bagian biaya perolehan tanah dan tidak diamortisasi, kecuali terdapat bukti yang mengindikasikan bahwa perpanjangan atau pembaruan hak atas tanah tersebut kemungkinan besar atau pasti tidak diperoleh. Sedangkan biaya perpanjangan atau pembaruan hak legal atas tanah diakui sebagai aset takberwujud dan diamortisasi menggunakan metode garis lurus selama periode yang lebih pendek antara hak atas tanah atau umur ekonomis tanah.

Costs relating with acquisition of legal titles on the land rights are recognized as part of acquisition cost of land and not amortized, except there is evidence which indicates that the extension or renewal of land rights is probable or certainly not be obtained. While costs of extension or renewal of legal titles on the land rights are deferred and recognized as intangible assets and amortized using the straight-line method over the legal term of the land rights or economic life of the land, whichever is shorter.

Tanah tidak disusutkan. Penyusutan aset tetap, selain tanah, dihitung dengan menggunakan metode garis lurus untuk mengalokasikan harga perolehan sepanjang estimasi masa manfaatnya sebagai berikut:

Land is not depreciated. Depreciation on premises and equipment, other than land, are calculated using the straight-line method to allocate their cost over their estimated useful lives as follows:

Tahun/Year Tarif/Rate Bangunan 20 - 28 3,6% - 5,0% Buildings Perbaikan gedung sewa 3 - 10 10,0% - 33,3% Leasehold improvements Perabot dan peralatan kantor 5 20,0% Furniture, fixtures, and office equipments Kendaraan bermotor 4 25,0% Motor vehicles

Untuk semua aset tetap, Perseroan telah menetapkan nilai residu ”nil” untuk perhitungan penyusutan.

For all premises and equipment, the Company has determined residual values to be “nil” for the calculation of depreciation.

Beban perbaikan dan pemeliharaan dibebankan pada laba rugi; sedangkan renovasi dan penambahan yang jumlahnya signifikan dan memperpanjang masa manfaat dikapitalisasi ke aset tetap yang bersangkutan. Nilai tercatat serta akumulasi penyusutan atas aset tetap yang tidak digunakan lagi atau dijual, dikeluarkan dari kelompok aset tetap yang bersangkutan, dan laba atau ruginya disajikan sebagai pendapatan atau beban dalam laba rugi.

Normal repair and maintenance expenses are charged to profit or loss; while renovation and betterments, which are significant and prolong the useful life of assets, are capitalized to the respective premises and equipment. The carrying amount and the related accumulated depreciation of premises and equipment which are not utilized anymore or sold are removed from the related group of assets, and the gains or losses are recognized as income or expense in profit or loss.

Pada setiap tanggal pelaporan, nilai residu, masa manfaat dan metode penyusutan dikaji ulang, dan jika diperlukan, akan disesuaikan dan diterapkan sesuai dengan ketentuan SAK yang berlaku.

At each reporting date, residual value, useful life and depreciation method are reviewed, and if required, they will be adjusted and applied in accordance with the prevailing SAK.

Jika nilai tercatat aset tetap lebih besar dari nilai estimasi yang dapat diperoleh kembali, nilai tercatat aset tetap diturunkan menjadi sebesar nilai yang dapat diperoleh kembali dan rugi penurunan nilai aset diakui pada laba rugi.

When the carrying amount of premises and equipment is greater than its estimated recoverable amount, it is written down to its recoverable amount and the impairment loss is recognized in profit or loss.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

41

Aset takberwujud terdiri dari perangkat lunak, goodwill, hubungan pelanggan dan hak atas tanah.

Intangible assets consist of software, goodwill, customer relationships and land rights

Perangkat lunak pada awalnya diukur sebesar biaya perolehan yang mencakup semua biaya yang dapat diatribusikan secara langsung dalam mempersiapkan aset tersebut sehingga siap untuk digunakan. Setelah pengakuan awal, perangkat lunak diukur sebesar biaya perolehan dikurangi akumulasi amortisasi dan akumulasi rugi penurunan nilai aset. Pengeluaran selanjutnya yang jumlahnya signifikan akan dikapitalisasi hanya jika pengeluaran tersebut menambah manfaat ekonomis aset yang bersangkutan di masa mendatang. Pengeluaran lainnya dibebankan pada saat terjadinya.

Software is initially measured at acquisition costs, which includes any directly attributable costs of preparing the asset for its intended use. Subsequent to initial recognition, software is measured at cost less accumulated amortization and accumulated impairment losses. Significant subsequent expenditure on software assets is capitalized only when it increases the future economic benefits embodied in the specific asset to which it relates. All other expenditures are expensed as incurred.

Perangkat lunak diamortisasi berdasarkan taksiran masa manfaat ekonomis aset selama 4 sampai dengan 5 tahun dengan menggunakan metode garis lurus atau dengan tarif amortisasi berkisar antara 20% sampai dengan 25%, sejak tanggal dimana aset siap untuk digunakan.

Software is amortized over the estimated useful life of 4 to 5 years using the straight-line method or with amortization rate ranged from 20% to 25%, from the date that it is available for use.

Goodwill merupakan selisih lebih antara harga perolehan dengan nilai wajar aset bersih teridentifikasi yang diperoleh pada tanggal akuisisi Entitas Anak.

Goodwill represents the excess of the acquisition cost over the fair value of the net identifiable assets acquired at the date of acquisition of a Subsidiary.

Goodwill dinilai penurunan nilainya pada setiap tanggal periode pelaporan dan dicatat berdasarkan harga perolehan dikurangi akumulasi rugi penurunan nilai. Untuk tujuan pengujian penurunan nilai, goodwill dialokasikan pada sebuah unit penghasil kas terkecil di dalam Bank dimana goodwill dimonitor untuk tujuan internal, dan tidak lebih tinggi dari segmen operasi sebagaimana dilaporkan pada Catatan 45.

Goodwill is assessed at each reporting date for impairment and carried at cost less accumulated impairment losses. For the purposes of impairment testing, goodwill is allocated to the lowest level of cash generating unit within the Bank at which the goodwill is monitored for internal management purpose, which is not higher than the Bank’s operating segments as reported in Note 45.

Aset takberwujud berupa hubungan pelanggan dapat dipisahkan dari goodwill pada tanggal akuisisi Entitas Anak, dan termasuk dalam aset bersih teridentifikasi dari perusahaan yang diakuisisi. Aset takberwujud ini pada awalnya diukur pada nilai wajar, yang mencerminkan manfaat ekonomis masa depan yang akan diperoleh Bank dan diamortisasi selama perkiraan masa manfaatnya (5 tahun).

Intangible assets in the form of customer relationships are deemed separable from goodwill at the date of acquisition of a Subsidiary, and is included within the net identifiable assets acquired. These intangible assets are initially measured at fair value, which reflects future economic benefits which will flow to the Bank and are amortized over their expected useful lives (5 years).



r. Aset Takberwujud r. Intangible Assets


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

42



s. Pajak Penghasilan s. Income Taxes

Beban pajak terdiri dari beban pajak kini dan beban pajak tangguhan. Beban pajak diakui pada laba rugi, kecuali untuk komponen yang diakui secara langsung di ekuitas atau di penghasilan komprehensif lain.

Income tax expense comprises of current and deferred tax. Income tax expense is recognized in profit or loss except to the extent that it relates to items recognized directly in equity or in other comprehensive income.

Beban pajak kini merupakan estimasi utang atau pengembalian pajak yang dihitung atas laba atau rugi kena pajak untuk periode yang bersangkutan dengan menggunakan tarif pajak yang secara substansial telah berlaku pada tanggal pelaporan dan termasuk penyesuaian yang dibuat untuk penyisihan pajak tahun sebelumnya, baik untuk merekonsiliasi pajak penghasilan dengan pajak yang dilaporkan di surat pemberitahuan tahunan, atau untuk memperhitungkan perbedaan yang muncul dari pemeriksaan pajak. Utang atau restitusi pajak kini diukur menggunakan estimasi terbaik atas jumlah yang diperkirakan akan dibayar atau diterima, dengan mempertimbangkan ketidakpastian terkait dengan kompleksitas peraturan pajak.

Current tax is the expected tax payable or refundable on taxable income or loss for the period, using tax rates substantively enacted as of the reporting date, and includes true-up adjustments made to the previous years’ tax provisions either to reconcile them with the income tax reported in annual tax returns, or to account for differences arising from tax assessments. Current tax payable or refundable is measured using the best estimate of the amount expected to be paid or received, taking into consideration the uncertainty associated with the complexity of tax regulations.

Pajak tangguhan diakui atas perbedaan temporer antara nilai tercatat aset dan liabilitas untuk tujuan pelaporan keuangan dan nilai yang digunakan untuk tujuan perpajakan. Pajak tangguhan diukur dengan mengunakan tarif pajak yang diharapkan untuk diterapkan atas perbedaan temporer pada saat pembalikan, berdasarkan peraturan yang telah berlaku atau secara substantif berlaku pada tanggal pelaporan. Metode ini juga mengharuskan pengakuan manfaat pajak masa depan, seperti rugi fiskal yang belum dikompensasi, apabila besar kemungkinan manfaat pajak tersebut dapat direalisasi.

Deferred tax is recognized in respect of temporary differences between the carrying amounts of assets and liabilities for financial reporting purposes and the amounts used for taxation purposes. Deferred tax is measured at the tax rates that are expected to be applied to temporary differences when they reverse, based on the laws that have been enacted or substantively enacted as of the reporting date. This method also requires the recognition of future tax benefits, such as tax loss carryforwards, to the extent that realization of such benefits is probable.

Aset pajak tangguhan ditelaah ulang pada setiap tanggal pelaporan dan dikurangkan dengan manfaat pajak sejumlah nilai yang besar kemungkinan tidak dapat terealisasi; pengurangan tersebut akan dibalik ketika kemungkinan atas laba kena pajak di masa depan meningkat.

Deferred tax assets are reviewed at each reporting date and are reduced to the extent that it is no longer probable that the related tax benefit will be realized; such reductions are reversed when the probability of future taxable incomes improves.

Aset pajak tangguhan yang belum diakui dinilai kembali pada setiap tanggal pelaporan dan diakui sepanjang kemungkinan besar laba kena pajak masa depan akan tersedia untuk digunakan.

Unrecognized deferred tax assets are reassessed at each reporting date and recognized to the extent that it has become probable that future taxable incomes will be available against which they can be used.

Dalam menentukan jumlah pajak kini dan tangguhan, Perseroan memperhitungkan dampak atas posisi pajak yang tidak pasti dan tambahan pajak serta penalti.

In determining the amount of current and deferred tax, the Company takes into account the impact of uncertain tax positions and any additional taxes and penalties.

Koreksi atas kewajiban pajak diakui pada saat surat ketetapan pajak diterima, atau apabila diajukan keberatan dan atau banding, maka koreksi diakui pada saat keputusan atas keberatan atau banding itu diterima.

Amendments to tax obligations are recognized when an assessment is received, or if objection and or appeal is applied, when the results of the objection or the appeal are received.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

43



t. Agunan Diambil Alih t. Foreclosed Assets

Pada saat pengakuan awal, agunan yang diambil alih sehubungan dengan penyelesaian kredit dicatat sebesar nilai wajar setelah dikurangi biaya untuk menjualnya tetapi tidak melebihi nilai tercatat kredit yang diberikan. Perseroan tidak mengakui keuntungan pada saat pengambilalihan agunan. Selisih lebih antara saldo kredit yang tidak dapat ditagih dengan nilai bersih agunan yang diambil alih yang dapat direalisasikan dibebankan pada penyisihan penghapusan. Setelah pengakuan awal, agunan yang diambil alih dicatat sebesar nilai yang lebih rendah antara nilai tercatat dengan nilai wajar stetelah dikurangi biaya untuk menjualnya. Selisih lebih antara nilai tercatat dengan nilai wajar agunan yang diambil alih setelah dikurangi biaya untuk menjualnya diakui sebagai kerugian penurunan nilai dalam laba rugi.

Foreclosed assets acquired in conjunction with settlement of loans are initially recorded at their fair value less costs to sell but not exceeding the carrying value of the loans. The Company does not recognize any gains relating to the acquisition of foreclosed assets. The excess between uncollectible loans balance and net realizable value of foreclosed assets is charged to allowance for losses. Subsequent to initial recognition, foreclosed assets are recorded at carrying amount or at fair value less cost to sell, whichever is lower. The excess between the carrying amount and fair value less cost to sell is recognized as impairment losses in profit or loss.

Agunan yang diambil alih tidak disusutkan dan beban-beban sehubungan dengan perolehan dan pemeliharaan aset tersebut dibebankan pada laba rugi pada saat terjadinya.

Foreclosed assets are not depreciated and expenses in relation with the acquisition and maintenance of those assets are charged to profit or loss as incurred.

Selisih antara nilai tercatat dan hasil penjualan dari agunan yang diambil alih diakui sebagai laba atau rugi pada saat penjualan agunan yang diambil alih, dan diakui sebagai pendapatan atau beban dalam laba rugi.

The difference between the carrying value and the proceeds from the sale of foreclosed assets is recognized as gain or loss at the time of sale, and recognized as income or expense in profit or loss.

Manajemen melakukan evaluasi atas nilai agunan yang diambil alih secara berkala.

Agunan diambil alih disajikan dalam akun “Aset Lain-lain” pada laporan posisi keuangan konsolidasian.

Management evaluates the value of foreclosed assets on a periodic basis.

Foreclosed assets are presented under “Other Assets” in the consolidated statement of financial position.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

44



u. Identifikasi dan Pengukuran Kerugian Penurunan Nilai

u. Identification and Measurement of Impairment Losses

Aset Keuangan Financial Assets

Pada setiap tanggal pelaporan, Perseroan mengevaluasi apakah terdapat bukti obyektif bahwa aset keuangan yang tidak dicatat pada nilai wajar melalui laba rugi telah mengalami penurunan nilai. Aset keuangan mengalami penurunan nilai jika bukti obyektif menunjukkan bahwa peristiwa yang merugikan telah terjadi setelah pengakuan awal aset keuangan, dan peristiwa tersebut berdampak pada arus kas masa datang atas aset keuangan yang dapat diestimasi secara handal.

At each reporting date, the Company assesses whether there is objective evidence that financial assets not carried at fair value through profit or loss are impaired. Financial assets are impaired when objective evidence demonstrates that a loss event has occurred after the initial recognition of the asset, and that the loss event has an impact on the future cash flows on the asset that can be estimated reliably.

Bukti obyektif bahwa aset keuangan mengalami penurunan nilai meliputi wanprestasi atau tunggakan pembayaran oleh debitur, restrukturisasi kredit oleh Perseroan dengan persyaratan yang tidak mungkin diberikan jika debitur tidak mengalami kesulitan keuangan, indikasi bahwa debitur atau penerbit akan dinyatakan pailit, hilangnya pasar aktif dari aset keuangan akibat kesulitan keuangan, atau data yang dapat diobservasi lainnya yang terkait dengan kelompok aset keuangan seperti memburuknya status pembayaran debitur atau penerbit dalam kelompok tersebut, atau kondisi ekonomi yang berkorelasi dengan wanprestasi atas aset dalam kelompok tersebut.

Objective evidence that financial assets are impaired can include default or delinquency by a borrower, restructuring of a loan by the Company on terms that the Company would not otherwise consider, indications that a borrower or issuer will enter bankruptcy, the disappearance of an active market for a security due to financial difficulties, or other observable data relating to a group of assets such as adverse changes in the payment status of borrowers or issuers in the group, or economic conditions that correlate with defaults in the group.

Perseroan menentukan bukti penurunan nilai atas aset keuangan secara individual dan kolektif. Evaluasi penurunan nilai secara individual dilakukan terhadap aset keuangan yang signifikan secara individual.

The Company considers evidence of impairment for financial assets at both an individual and collective assessment. All individually significant financial assets are assessed for specific impairment.

Semua aset keuangan yang signifikan secara individual yang tidak mengalami penurunan nilai secara individual dievaluasi secara kolektif untuk menentukan penurunan nilai yang sudah terjadi namun belum diidentifikasi. Aset keuangan yang tidak signifikan secara individual akan dievaluasi secara kolektif untuk menentukan penurunan nilainya dengan mengelompokkan aset keuangan tersebut berdasarkan karakteristik risiko yang serupa. Aset keuangan yang dievaluasi secara individual untuk penurunan nilai, dan dimana kerugian penurunan nilai diakui, tidak lagi termasuk dalam penurunan nilai secara kolektif.

All individually significant financial assets not to be specifically impaired are then collectively assessed for any impairment that has been incurred but not yet identified. Financial assets that are not individually significant are collectively assessed for impairment by grouping together such financial assets with similar risk characteristics. Financial assets that are individually assessed for impairment and for which an impairment loss is recognized are no longer included in a collective assessment of impairment.

Dalam mengevaluasi penurunan nilai secara kolektif, Perseroan menggunakan model statistik dari tren probability of default di masa lalu, waktu pemulihan dan jumlah kerugian yang terjadi, yang disesuaikan dengan pertimbangan manajemen mengenai apakah kondisi ekonomi dan kondisi kredit saat ini mungkin menyebabkan kerugian aktual lebih besar atau lebih kecil daripada yang dihasilkan oleh model statistik. Tingkat wanprestasi, tingkat kerugian dan waktu pemulihan yang diharapkan di masa datang secara berkala dibandingkan dengan hasil aktual yang diperoleh untuk memastikan bahwa model statistik yang digunakan masih memadai.

In assessing collective impairment, the Company uses statistical modeling of historical trends of the probability of default, timing of recoveries and the amount of loss incurred, adjusted for management’s judgment as to whether current economic and credit conditions are such that the actual losses are likely to be greater or less than suggested by historical modeling. Default rates, loss rates and the expected timing of future recoveries are regularly benchmarked against actual outcomes to ensure that they remain appropriate.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

45



u. Identifikasi dan Pengukuran Kerugian Penurunan Nilai (lanjutan)

u. Identification and Measurement of Impairment Losses (continued)

Aset Keuangan (lanjutan) Financial Assets (continued)

Kerugian penurunan nilai atas aset keuangan yang dicatat pada biaya perolehan diamortisasi diukur sebesar selisih antara nilai tercatat aset keuangan dengan nilai kini estimasi arus kas masa datang yang didiskontokan dengan menggunakan suku bunga efektif awal dari aset keuangan tersebut. Perhitungan nilai kini dari estimasi arus kas masa datang atas aset keuangan dengan agunan (collateralised financial asset) mencerminkan arus kas yang dapat dihasilkan dari pengambilalihan agunan dikurangi biaya-biaya untuk memperoleh dan menjual agunan, terlepas apakah pengambilalihan tersebut berpeluang terjadi atau tidak. Kerugian yang terjadi diakui pada laba rugi dan dicatat pada akun cadangan kerugian atas aset keuangan yang dicatat pada biaya perolehan diamortisasi. Ketika peristiwa yang terjadi setelah penurunan nilai menyebabkan jumlah kerugian penurunan nilai berkurang, kerugian penurunan nilai yang sebelumnya diakui harus dipulihkan dan pemulihan tersebut diakui pada laba rugi periode berjalan.

Impairment losses on financial assets carried at amortized cost are measured as the difference between the carrying amount of the financial assets and the present value of estimated future cash flows discounted at the financial assets’ original effective interest rate. The calculation of the present value of the estimated future cash flows of a collateralised financial asset reflects the cash flows that may result from foreclosure less costs for obtaining and selling the collateral, whether or not foreclosure is probable. Losses are recognized in profit or loss and reflected in an allowance account against financial assets carried at amortized cost. When a subsequent event causes the amount of impairment loss to decrease, the impairment loss is reversed through profit or loss for the current period.

Kerugian penurunan nilai atas efek-efek yang tersedia untuk dijual diakui dengan mengeluarkan kerugian kumulatif yang telah diakui secara langsung dalam penghasilan komprehensif lain ke laba rugi sebagai penyesuaian reklasifikasi. Jumlah kerugian kumulatif yang direklasifikasi dari penghasilan komprehensif lain ke laba rugi merupakan selisih antara biaya perolehan, setelah dikurangi pelunasan pokok dan amortisasi, dengan nilai wajar kini, dikurangi kerugian penurunan nilai aset keuangan yang sebelumnya telah diakui pada laba rugi.

Perubahan cadangan kerugian penurunan nilai yang dapat diatribusikan pada nilai waktu (time value) tercermin sebagai komponen pendapatan bunga.

Impairment losses on available-for-sale investment securities are recognized by transferring the cumulative loss that has been recognized directly in other comprehensive income to profit or loss as a reclassification adjustment. The cumulative loss that is reclassified from other comprehensive income to profit or loss is the difference between the acquisition cost, net of any principal repayment and amortization, and the current fair value, less any impairment loss previously recognized in profit or loss.

Changes in allowance for impairment losses attributable to time value are reflected as a component of interest income.

Jika, pada periode berikutnya, nilai wajar instrumen utang yang diklasifikasikan dalam kelompok tersedia untuk dijual yang mengalami penurunan nilai meningkat dan peningkatan tersebut dapat secara obyektif dihubungkan dengan peristiwa yang terjadi setelah pengakuan kerugian penurunan nilai pada laba rugi, maka kerugian penurunan nilai tersebut harus dipulihkan dan pemulihan tersebut diakui pada laba rugi periode berjalan.

If, in a subsequent period, the fair value of an impaired available-for-sale debt instrument increases and the increase can be related objectively to an event occurring after the impairment loss was recognized in profit or loss, the impairment loss is reversed, with the amount of reversal recognized in the current period profit or loss.

Jika persyaratan kredit, piutang atau investasi yang dimiliki hingga jatuh tempo dinegosiasi ulang atau dimodifikasi karena debitur atau penerbit mengalami kesulitan keuangan, maka penurunan nilai diukur dengan suku bunga efektif awal yang digunakan sebelum persyaratan diubah.

If the terms of a loan, receivable or held-to-maturity investment are renegotiated or otherwise modified because of financial difficulties of the borrower or issuer, impairment is measured using the original effective interest rate before the modification of terms.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

46



u. Identifikasi dan Pengukuran Kerugian Penurunan Nilai (lanjutan)

u. Identification and Measurement of Impairment Losses (continued)

Aset Non-Keuangan Non-Financial Assets

Nilai tercatat aset non-keuangan Perseroan, selain aset pajak tangguhan, dikaji pada setiap tanggal pelaporan untuk menentukan ada tidaknya indikasi penurunan nilai. Untuk tujuan pengujian penurunan nilai, aset yang tidak dapat diuji secara individual dapat digabungkan ke dalam kelompok aset terkecil yang menghasilkan arus kas masuk dari penggunaan berkelanjutan yang sebagian besar independen dari arus kas masuk dari aset lainnya (Unit Penghasil Kas atau “CGU”). Jika terdapat indikasi adanya penurunan nilai tersebut, maka nilai terpulihkan aset diestimasi.

The carrying amount of the Company's non-financial assets, other than deferred tax assets, are reviewed at each reporting date to determine whether there is any indication of impairment. For the purpose of impairment testing, assets that cannot be tested individually are grouped together into the smallest group of assets that generates cash inflows from continuing use that are largely independent of the cash inflows of other assets (Cash Generating Units or “CGU”). If any such indication exists, then the asset's recoverable amount is estimated.

Kerugian penurunan nilai diakui jika nilai tercatat suatu aset atau CGU melebihi estimasi nilai terpulihkannya. Nilai terpulihkan suatu aset adalah nilai yang terbesar antara nilai pakai aset atau CGU dan nilai wajar dikurangi biaya penjualan. Dalam penentuan nilai pakai aset, estimasi arus kas masa depan didiskontokan menggunakan tingkat diskonto sebelum pajak yang menggambarkan penilaian pasar kini atas nilai waktu dari uang dan risiko yang terkait dengan aset yang bersangkutan.

An impairment loss is recognised if the carrying amount of an asset or CGU exceeds its estimated recoverable amount. The recoverable amount of an asset or CGU is the greater of its value in use and its fair value less cost to sell. In assessing value in use, the estimated future cash flows are discounted to their present value using a pre-tax discount rate that reflects current market assessments of the time value of money and the risks specific to the asset.

Kerugian penurunan nilai atas aset non-keuangan yang diakui pada periode sebelumnya dikaji pada setiap tanggal pelaporan keuangan untuk menilai apakah terdapat indikasi bahwa rugi penurunan nilai yang telah diakui sebelumnya telah menurun atau tidak ada lagi. Kerugian penurunan nilai dipulihkan jika terdapat perubahan estimasi yang digunakan untuk menentukan nilai terpulihkan. Jumlah kerugian penurunan nilai yang dibalik tidak boleh menyebabkan nilai aset melebihi nilai tercatat neto setelah penyusutan atau amortisasi, seandainya tidak ada kerugian penurunan nilai yang diakui.

Impairment losses in respect of non-financial assets recognised in prior periods are assessed at each reporting date for any indications that the loss has decreased or no longer exists. An impairment loss is reversed if there has been a change in the estimates used to determine the recoverable amount. An impairment loss is reversed only to the extent that the asset's carrying amount does not exceed the carrying amount that would have been determined, net of depreciation or amortisation, if no impairment loss had been recognised.

v. Cadangan Kerugian Penurunan Nilai dari Transaksi Syariah

v. Allowance for Impairment Losses on Sharia Transactions

Perseroan mencatat dan menyajikan cadangan kerugian penurunan nilai aset dari transaksi syariah sesuai dengan PSAK No. 55 (Revisi 2014).

The Company recorded and presented the allowance for impairment losses on assets from sharia transactions in accordance with PSAK No. 55 (2014 Revision).

w. Simpanan dari Nasabah dan Bank-Bank Lain w. Deposits from Customers and Other Banks

Setelah pengakuan awal, giro, tabungan, deposito berjangka, dan simpanan dari bank-bank lain diukur pada biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode suku bunga efektif.

Subsequent to initial recognition, demand deposits, savings, time deposits, and deposits from other banks are measured at amortized cost using the effective interest method.

Termasuk dalam simpanan dari nasabah adalah simpanan dengan akad mudharabah dan wadiah.

Included in deposits from customers are deposits with mudharabah and wadiah principles.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

47



x. Liabilitas Imbalan Pasca-kerja x. Obligation for Post-employment Benefits

Liabilitas imbalan pasca-kerja dihitung sebesar nilai kini dari estimasi jumlah liabilitas imbalan pasca-kerja di masa depan yang timbul dari jasa yang telah diberikan oleh karyawan pada masa kini dan masa lalu, dikurangi dengan nilai wajar aset program dana pensiun. Perhitungan dilakukan oleh aktuaris independen dengan metode projected-unit-credit.

The obligation for post-employment benefits is calculated at present value of estimated future benefits that the employees have earned in return for their services in the current and prior periods, deducted by any plan assets. The calculation is performed by an independent actuary using the projected-unit-credit method.

Pengukuran kembali atas liabilitas imbalan manfaat pasti neto, yang terdiri atas keuntungan dan kerugian aktuarial, pendapatan atas aset program dana pensiun (tidak termasuk bunga) dan efek dari batas atas aset (jika ada, tidak termasuk bunga), diakui segera dalam pendapatan komprehensif lain. Perseroan menentukan beban (pendapatan) bunga-bersih dari liabilitas (aset) imbalan pasti neto atas periode tersebut dengan menggunakan suku bunga diskonto yang digunakan untuk mengukur kewajiban imbalan pasti pada awal periode tahunan ke liabilitas (aset) imbalan pasti neto, dengan memperhitungkan perubahan atas liabilitas (aset) imbalan pasti neto selama periode tersebut sebagai hasil dari kontribusi dan pembayaran manfaat. Beban bunga-bersih dan beban lainnya yang terkait dengan imbalan kerja manfaat pasti diakui dalam laba rugi.

Remeasurements of the net defined benefit liability, which comprise actuarial gains and losses, the return on plan assets (excluding interest) and the effect of the asset ceiling (if any, excluding interest), are recognized immediately in other comprehensive income. The Company determines the net interest expense (income) on the net defined benefit liability (asset) for the period by applying the discount rate used to measure the defined benefit obligation at the beginning of the annual period to the net defined benefit liability (asset), taking into account any changes in the net defined benefit liability (asset) during the period as a result of contributions and benefit payments. Net interest expense and other expenses related to defined benefit plans are recognized in profit or loss.

Ketika manfaat atas program berubah atau ketika terjadi kurtailmen program, dampak perubahan atas manfaat sehubungan dengan jasa lalu atau keuntungan atau kerugian atas kurtailmen diakui segera dalam laba rugi. Perseroan mengakui keuntungan atau kerugian atas penyelesaian program imbalan pasti ketika terjadinya penyelesaian.

When the benefits of a plan are changed or when a plan is curtailed, the resulting change in benefit that relates to past service or the gain or loss on curtailment is recognized immediately in profit or loss. The Company recognizes gains and losses on the settlement of a defined benefit plan when the settlement occurs.

cdd y. Provisi y. Provisions

Provisi diakui jika, sebagai akibat peristiwa masa lalu, Perseroan memiliki kewajiban kini, baik bersifat hukum maupun bersifat konstruktif, yang dapat diestimasi secara andal, dan kemungkinan besar penyelesaian kewajiban tersebut mengakibatkan arus keluar sumber daya yang mengandung manfaat ekonomi. Provisi ditentukan dengan mendiskontokan estimasi arus kas masa depan pada tingkat diskonto sebelum pajak yang mencerminkan penilaian pasar kini atas nilai waktu dari uang dan risiko yang terkait dengan liabilitas yang bersangkutan.

A provision is recognized if, as a result of a past event, the Company has a present legal or constructive obligation that can be estimated reliably, and it is probable that an outflow of economic benefits will be required to settle the obligation. Provisions are determined by discounting the estimated future cash flows at a pre-tax discount rate that reflects current market assessments of the time value of money and the risks specific to the liability.

z . Obligasi yang Diterbitkan dan Utang

Subordinasi z. Bonds Issued and Subordinated Debts

Obligasi yang diterbitkan dan utang subordinasi dicatat sebesar nilai nominal ditambah dengan bunga yang masih harus dibayar dan dikurangi beban emisi yang belum diamortisasi. Beban emisi obligasi yang diterbitkan dan utang subordinasi dikurangkan langsung dari hasil emisi untuk menentukan hasil emisi bersih obligasi yang diterbitkan dan utang subordinasi tersebut.

Bonds and subordinated debts issued are presented at nominal value plus accrued interest payables and net of unamortized bonds issuance costs. Bonds and subordinated debts issuance costs are directly deducted from the proceeds of the bonds and subordinated debts issued.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

48



z . Obligasi yang Diterbitkan dan Utang

Subordinasi (lanjutan) z. Bonds Issued and Subordinated Debts

(continued)

Beban emisi diamortisasi selama jangka waktu obligasi yang diterbitkan dan utang subordinasi tersebut dengan menggunakan metode suku bunga efektif.

Issuance costs are amortized over the period of the bonds and subordinated debts using the effective interest method.

aa. Modal Saham aa. Share Capital

Saham diklasifikasikan sebagai ekuitas jika tidak terdapat kewajiban kontraktual untuk mentransfer kas atau aset keuangan lainnya.

Shares are classified as equity when there is no contractual obligation to transfer cash or other financial assets.

ab. Beban Emisi Saham ab. Shares Issuance Cost

Beban emisi saham disajikan sebagai bagian dari tambahan modal disetor dan tidak diamortisasi.

Shares issuance costs are presented as part of additional paid-in capital and are not amortized.

ac. Pendapatan dan Beban Bunga dan Syariah ac. Interest and Sharia Income and Expenses

Pendapatan dan beban bunga diakui pada laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lain konsolidasian dengan menggunakan metode suku bunga efektif.

Interest income and expense are recognized in the consolidated statement of profit or loss and other comprehensive income using the effective interest method.

Pendapatan dan beban bunga yang disajikan pada laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lain konsolidasian meliputi: Bunga atas aset keuangan dan liabilitas

keuangan yang dicatat pada biaya perolehan diamortisasi yang dihitung menggunakan suku bunga efektif;

Bunga atas efek-efek untuk tujuan investasi yang tersedia untuk dijual yang dihitung menggunakan suku bunga efektif.

Interest income and expense presented in the consolidated statement profit or loss and other comprehensive income include: Interest on financial assets and financial

liabilities at amortized cost calculated using the effective interest method;

Interest on available-for-sale investment

securities calculated using the effective interest method.

Pendapatan dan beban bunga kontraktual atas instrumen keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi diakui sebagai bagian dari pendapatan bunga bersih dalam laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lain konsolidasian. Pendapatan bunga atas aset keuangan yang mengalami penurunan nilai tetap diakui atas dasar suku bunga yang digunakan untuk mendiskonto arus kas masa datang dalam pengukuran kerugian penurunan nilai.

Contractual interest income and expense on financial instruments held at fair value through profit or loss is recognized within the net interest income in the consolidated statement of profit or loss and other comprehensive income. Interest on the impaired financial asset continues to be recognized using the interest rate used to discount the future cash flows for the purpose of measuring the impairment loss.

Pendapatan syariah terdiri dari pendapatan dari pembiayaan murabahah, bagi hasil pembiayaan musyarakah dan pendapatan atas investasi pada Sukuk dan SPNS berikut amortisasi beban terkait.

Sharia income consists of income from murabahah financing, profit distribution of musyarakah financing and income on investment in Sukuk and SPNS including the amortization of related costs.

Pendapatan marjin murabahah diakui selama masa akad dengan dasar akrual. Pendapatan bagi hasil pembiayaan musyarakah diakui pada saat diterima atau dalam periode terjadinya hak bagi hasil sesuai porsi bagi hasil (nisbah) yang disepakati.

Murabahah margin income is recognized during the principle period using accrual basis. Income from profit distribution of musyarakah financing is recognized when received or in the period when the rights arise in accordance with agreed distribution ratio (nisbah).

Beban syariah terdiri dari beban bagi hasil dari simpanan nasabah dengan akad mudharabah dan bonus atas simpanan dengan akad wadiah.

Sharia expense consists of expense for profit distribution on customer deposits with mudharabah principle and bonus on customers deposits with wadiah principle.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

49



ad. Provisi dan Komisi ad. Fees and Commissions

Pendapatan dan beban provisi dan komisi yang signifikan dan merupakan bagian integral dari suku bunga efektif atas aset keuangan atau liabilitas keuangan dimasukkan dalam perhitungan suku bunga efektif.

Significant fees and commission income and expenses that are integral to the effective interest rate on a financial asset or financial liability are included in the measurement of the effective interest rate.

Pendapatan dan beban provisi dan komisi lainnya, termasuk pendapatan provisi yang terkait kegiatan ekspor impor, pendapatan provisi atas manajemen kas, pendapatan provisi atas jasa dan/atau mempunyai jangka waktu tertentu dan jumlahnya signifikan, diakui sebagai pendapatan ditangguhkan/beban dibayar dimuka dan diamortisasi dengan menggunakan metode garis lurus selama jangka waktunya; jika tidak, pendapatan dan beban provisi dan komisi lainnya langsung diakui pada saat jasa diberikan. Atas komitmen kredit yang tidak diharapkan adanya penarikan kredit, provisi dari komitmen kredit tersebut diakui berdasarkan metode garis lurus selama jangka waktu komitmen.

Other fees and commission income and expenses, including export import related fees, cash management fees, service fees and/or related to a specific period and the amount is significant, are recognized as unearned income/prepaid expenses and amortized based on the straight-line method over the terms of the related transactions; otherwise, they are directly recognized as the related services are performed. When a loan commitment is not expected to result in the draw-down of a loan, loan commitment fees are recognized on a straight-line basis over the commitment period.

Beban provisi dan komisi lainnya yang terutama terkait dengan provisi transaksi antar bank diakui sebagai beban pada saat jasa tersebut diterima.

Other fees and commission expense which are mainly related to inter-bank transaction fees are expensed as the services are received.

ae. Pendapatan Bersih Transaksi Perdagangan ae. Net Trading Income

Pendapatan bersih transaksi perdagangan terdiri dari keuntungan atau kerugian bersih terkait dengan aset keuangan dan liabilitas keuangan yang dimiliki untuk tujuan diperdagangkan, termasuk seluruh perubahan nilai wajar yang direalisasi maupun yang belum direalisasi dan selisih kurs.

Net trading income comprises of net gains or losses related to financial assets and liabilities held for trading, and includes all realized and unrealized fair value changes and foreign exchange differences.

af. (Rugi) Laba Bersih per Saham af. (Loss) Earnings per Share

Sesuai dengan PSAK No. 56 (Revisi 2014), (rugi) laba bersih per saham dasar dihitung dengan membagi (rugi) laba bersih periode berjalan yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk dengan rata-rata tertimbang jumlah saham biasa yang ditempatkan dan disetor penuh selama periode yang bersangkutan.

In accordance with PSAK No. 56 (2014 Revision), basic (loss) earnings per share is computed by dividing net (loss) income for the current period attributable to equity holders of the parent entity with the weighted average number of outstanding issued and fully paid-up common shares during the period.

Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, tidak ada instrumen yang berpotensi menjadi saham biasa. Oleh karena itu, (rugi) laba per saham dilusian sama dengan (rugi) laba per saham dasar.

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, there were no instruments which could result in the issuance of common shares. Therefore, diluted (loss) earnings per share is equivalent to basic ( loss) earnings per share.

ag. Dividen ag. Dividend

Pembagian dividen diakui sebagai liabilitas ketika dividen tersebut dideklarasikan dan disetujui oleh Rapat Umum Pemegang Saham.

Dividend distributions are recognized as a liability when the dividends are declared and approved in the General Meeting of the Shareholders.

ah. Transaksi Sewa ah. Lease Transaction

Sesuai dengan PSAK No. 30 (Revisi 2014), Perseroan menentukan suatu perjanjian merupakan perjanjian sewa atau perjanjian yang mengandung sewa berdasarkan substansi perjanjian dan dilakukan evaluasi apakah pemenuhan perjanjian bergantung pada penggunaan suatu aset atau aset-aset tertentu dan perjanjian tersebut memberikan suatu hak untuk menggunakan aset tersebut.

In accordance with PSAK No. 30 (2014 Revision), the Company determines an arrangement is, or contains, a lease based on the substance of the arrangement and requires an assessment of whether fulfilment of the arrangement is dependent on the use of a specific asset or assets and the arrangement conveys a right to use the asset.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

50



ah. Transaksi Sewa (lanjutan) ah. Lease Transaction (continued)

Transaksi sewa yang dilakukan Perseroan diklasifikasikan sebagai sewa operasi jika tidak terdapat pengalihan secara substansial seluruh risiko dan manfaat yang terkait dengan kepemilikan aset. Pembayaran sewa diakui sebagai beban dengan garis lurus selama masa sewa. Seluruh insentif untuk perjanjian sewa operasi baru atau yang diperbarui diakui sebagai bagian tidak terpisahkan dari imbalan neto yang disepakati untuk menggunakan aset sewaan, terlepas dari sifat atau bentuk insentif atau waktu pembayaran. Perseroan mengakui manfaat agregat dari insentif sebagai pengurang beban rental selama masa sewa dengan dasar garis lurus.

The lease transaction entered into by the Company was classified as an operating lease if it does not transfer substantially all the risks and rewards incidental to ownership. Lease payment is recognized as an expense on a straight-line basis over the lease term. All incentives for the agreement of a new or renewal operating lease are recognized as an integral part of the net consideration agreed for the use of the leased asset, irrespective of the incentive’s nature or form or the timing of payments. The Company recognizes the aggregate benefit of incentives as a reduction of rental expense over the lease term, on a straight-line basis.

Transaksi jual dan sewa-balik meliputi penjualan suatu aset dan penyewaan kembali aset yang sama. Pembayaran sewa dan harga jual biasanya saling terkait karena keduanya dinegosiasikan sebagai suatu paket. Perlakuan akuntansi untuk transaksi jual dan sewa-balik bergantung pada jenis sewanya.

A sale and lease-back transaction involves the sale of an asset and the leasing back of the same asset. The lease payment and the sale price are usually interdependent because they are negotiated as a package. The accounting treatment of a sale and lease-back transaction depends upon the type of the lease involved.

Jika suatu transaksi jual dan sewa-balik merupakan sewa pembiayaan, selisih lebih hasil penjualan dari nilai tercatat tidak dapat diakui segera sebagai pendapatan oleh penjual (lessee), tetapi ditangguhkan dan diamortisasi selama masa sewa.

If a sale and lease-back transaction results in a finance lease, any excess of the sales proceeds over the carrying amount shall not be immediately recognized as income by a seller (lessee), instead, it shall be deferred and amortized over the lease term.

Jika transaksi jual dan sewa-balik merupakan sewa operasi dan jelas bahwa transaksi tersebut terjadi pada nilai wajar, maka laba atau rugi harus diakui segera.

If a sale and lease-back transaction results in an operating lease, and it is clear that the transaction is established at fair value, any gain or loss shall be recognized immediately.

Transaksi jual dan sewa-balik yang dilakukan Perseroan merupakan sewa operasi dan diakui sebagai beban dengan dasar garis lurus selama masa sewa.

The sale and lease-back transaction entered into by the Company was considered as an operating lease and is recognized as an expense on a straight-line basis over the lease term.

ai. Segmen Operasi ai. Operating Segments

Segmen operasi adalah komponen dari Perseroan yang terlibat dalam aktivitas bisnis yang menghasilkan pendapatan dan menimbulkan beban, termasuk pendapatan dan beban yang terkait dengan transaksi dengan komponen lain Perseroan, dimana hasil operasinya dikaji ulang secara berkala oleh Direksi Perseroan untuk membuat keputusan mengenai sumber daya yang akan dialokasikan pada segmen tersebut dan menilai kinerjanya, serta tersedia informasi keuangan yang dapat dipisahkan. Hasil segmen yang dilaporkan kepada Direksi Perseroan meliputi komponen-komponen yang dapat diatribusikan secara langsung kepada suatu segmen, dan komponen-komponen yang dapat dialokasikan dengan dasar yang wajar. Komponen yang tidak dapat dialokasikan terutama terdiri dari aset dan liabilitas pajak penghasilan, termasuk pajak kini dan pajak tangguhan, serta aset tetap.

An operating segment is a component of the Company that engages in business activities from which it may earn revenues and incur expenses, including revenues and expenses that relate to transactions with any of the Company’s other components, whose operating results are reviewed regularly by the Company’s Board of Directors to make decisions about resources allocated to the segment and assess its performance, and for which discrete financial information is available. Segment results that are reported to the Company’s Board of Directors include items directly attributable to a segment, as well as those that can be allocated on a reasonable basis. Unallocated items mainly comprise of income tax assets and liabilities, including current and deferred taxes, and premises and equipment.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

51

3. .MANAJEMEN RISIKO 3. RISK MANAGEMENT

Manajemen risiko adalah serangkaian aktivitas yang dijalankan secara terpadu oleh Perseroan, dari tahap awal hingga akhir, dalam mengendalikan dan mengoptimalkan pendapatan dari profil risikonya.

Risk management is a set of end-to-end activities through which the Company controls and optimizes revenue from its risk profile.

a. Kerangka Manajemen Risiko a. Risk Management Framework

Kerangka Kerja Manajemen Risiko (RMF) menetapkan pendekatan Perseroan terhadap manajemen risiko dan kerangka kerja pengendalian, dimana risiko dikelola dan diperolehnya keseimbangan antara risiko dan pendapatan.

The Company’s Risk Management Framework (RMF) sets out the Company’s approach to risk management and the control framework within which risks are managed and risk-return trade offs are made.

RMF mengidentifikasi berbagai jenis risiko yang dihadapi Perseroan, dimana untuk masing-masing jenis risiko dikelola oleh Risk Control Owner (RCO). RCO memiliki tanggung jawab untuk menentukan standar pengendalian minimum dan memastikan tujuan pengendalian tersebut dapat terpenuhi.

RMF identifies various types of risks to which the Company is exposed to, each of the risk is managed by a designated Risk Control Owner (RCO). RCOs are responsible for establishing minimum control standards and ensuring that the control objectives are met.

b

RMF juga diterapkan pada Entitas Anak dan unit usaha syariah. Oleh karena itu, seluruh saldo dan transaksi syariah dimasukkan sebagai bagian dalam pengungkapan manajemen risiko.

RMF is also implemented in the Bank’s Subsidiary and sharia business unit. Therefore, all sharia balances and transactions are included in the risk management disclosure.

Perseroan menggunakan Tipe Risiko untuk memastikan proses identifikasi risiko yang konsisten dan komprehensif, dimanapun risiko tersebut muncul. Setiap Tipe Risiko dikelola oleh RCO. RCO ditunjuk oleh Direksi untuk mengelola Tipe Risiko berikut ini: Kredit, Pasar, Likuiditas Jangka Pendek, Likuiditas Struktural, Lintas Batas Negara, Permodalan, Reputasi, Strategis, Pensiun dan Operasional. Sesuai dengan Peraturan Bank Indonesia (BI) No.13/23/PBI/2011, RCO ditunjuk untuk mengelola risiko Imbal Hasil dan risiko Investasi pada Unit Usaha Syariah, dan sesuai Peraturan OJK No.17/POJK.03/2014 dan Surat Edaran No. 14/SEOJK.03/2015, RCO ditunjuk untuk mengelola risiko Transaksi Intra-Grup.

The Company uses Risk Types to ensure comprehensive and consistent identification of risks, wherever they may arise. Each Risk Type is managed by the respective RCO. RCOs are appointed by the Board of Directors (BoD) to manage the following Risk Types: Credit, Market, Short-Term Liquidity, Structural Liquidity, Country Cross Border, Capital, Reputation, Strategic, Pension and Operational. In accordance with Bank Indonesia (BI) Regulation No. 13/23/PBI/2011, RCOs are responsible to manage Return and Investment risks in Sharia Business Unit and in accordance with OJK Regulation No.17/POJK.03/2014 and Circular Letter No.14/SEOJK.03/2015, RCOs are also responsible to manage Intra-Group Transaction risk.

Sehubungan dengan penerapan Peraturan OJK No. 17/POJK.03/2014 mengenai Penerapan Manajemen Risiko Terintegrasi Bagi Konglomerasi Keuangan, Bank telah ditunjuk oleh PT AI, salah satu pemegang saham utama, sebagai Entitas Utama untuk semua lembaga jasa keuangan Grup Astra.

Related to with the implementation of OJK Regulation No. 17/POJK.031/2014 regarding Implementation of Integrated Risk Management of Financial Conglomeration, the Bank has been appointed by PT AI, one of the main shareholders, as the Lead Entity for all Astra Group financial services institutions.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

52

3. MANAJEMEN RISIKO (lanjutan) 3. RISK MANAGEMENT (continued)

a. Kerangka Manajemen Risiko (lanjutan) a. Risk Management Framework (continued)

Struktur Organisasi Pengelolaan dan Tata Kelola Risiko

Risk Organizational Structure and Governance

Direktur Risiko mengelola Direktorat Manajemen Risiko. Direktorat ini independen dari fungsi business origination dan sales Perseroan untuk memastikan bahwa pengambilan keputusan risiko/tingkat pengembalian tidak dipengaruhi oleh tekanan jangka pendek untuk menghasilkan pendapatan.

The Risk Director manages the Risk Management Directorate. The Directorate is independent of the Company’s business origination and sales functions to ensure that risk/return decisions are not compromised by short-term pressures to generate revenues.

Manajemen risiko Perseroan dikelola melalui Komite Manajemen Risiko (RMC) dan Komite Asset Liability (ALCO) pada tingkat Direksi serta Komite Pemantau Risiko (RMoC) pada tingkat Dewan Komisaris.

The Company’s risk management is managed through the Risk Management Committee (RMC) and Asset Liability Committee (ALCO) at the BoD level and the Risk Monitoring Committee (RMoC) at the Board of Commissioners (BoC) level.

Berdasarkan kewenangan yang didelegasikan oleh Dewan Komisaris, RMoC mengkaji area risiko spesifik dan memantau penerapan pengelolaan risiko di dalam Perseroan. Anggota RMoC adalah Komisaris dan Anggota Independen dengan keahlian dalam bidang manajemen risiko dan manajemen keuangan.

Acting within the authority delegated by the BoC, the RMoC reviews specific risk areas and monitors the implementation of risk management within the Company. The members of RMoC are Commissioners and Independent Parties with risk management and financial management expertise.

Dalam rangka memberikan rekomendasi kepada Dewan Komisaris, RMoC bertanggung jawab untuk melakukan (1) evaluasi terhadap konsistensi antara kebijakan manajemen risiko dengan implementasi dari kebijakan tersebut dan (2) pemantauan dan evaluasi pada implementasi dari kebijakan RMC dan Unit-Unit Manajemen Risiko.

In order to provide recommendations to the BoC, RMoC is responsible for (1) evaluating the consistency between risk management policies and the implementation of the policies and (2) monitoring and evaluating the implementation of the policies of RMC and the Risk Management Units.

RMC memastikan bahwa (1) RMF diterapkan secara efektif, (2) kemampuan pengidentifikasian dan pengukuran risiko dilakukan secara objektif dan konsisten, (3) kerangka kerja risk assurance diterapkan secara efektif, dan (4) kewenangan komite didelegasikan secara efektif kepada sub-komite atau individu.

RMC ensures that (1) RMF is effectively applied, (2) risk identification and measurement capabilities are objectively and consistently applied, (3) a risk assurance framework is effectively implemented and (4) the committee’s authorities are effectively delegated to sub-committees or individuals.

ALCO bertanggung jawab untuk pengelolaan rasio modal, dan penetapan dan kepatuhan terhadap kebijakan terkait dengan pengelolaan neraca keuangan, termasuk pengelolaan likuiditas Perseroan, kecukupan modal dan eksposur struktural nilai tukar valuta asing dan suku bunga.

ALCO is responsible for capital ratio management, and the establishment of and compliance with policies relating to balance sheet management, including the management of the Company’s liquidity, capital adequacy and structural exposure to foreign exchange and interest rate exposure.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

53


a. Kerangka Manajemen Risiko (lanjutan) a. Risk Management Framework (continued)

Implementasi Kebijakan, Prosedur, dan Limit Eksposur

The Implementations of Policies, Procedures, and Exposure Limits

Perseroan memiliki kerangka kerja pengendalian yang memberikan panduan secara jelas dan batasan tegas dalam pengambilan risiko. Tiga komponen utama kerangka kerja pengendalian risiko, dimana secara kolektif menyediakan suatu mekanisme untuk mengatur dan menyesuaikan batasan terhadap pengambilan risiko:

The Company maintains a control framework that provides clear guidelines and firm boundaries on risk taking. Three key components to risk control framework, which collectively provide a mechanism to set and adjust those boundaries on risk taking are:

Kebijakan Policies

Batas (Limit) Eksposur. Limit diaplikasikan pada area dimana pengukuran dan pemantauan eksposur risiko dapat diandalkan, terhadap seluruh variabel risiko. Pada tingkat tertinggi, penentuan batasan toleransi risiko disesuaikan dengan Risk Appetite dan tingkat toleransi stakeholder utama.

Exposure Limits. These limits are applied in areas where the measurement and monitoring of risk exposures are reliable to the range of risk variables. At the top level, risk tolerance limits are set to align with Risk Appetite and the expressed or implied tolerance of key stakeholders.

Kerangka Delegasi Wewenang Risiko Delegated Risk Authorities Framework

Identifikasi, Pengukuran, dan Pemantauan Risiko

Risk Identification, Measurement and Monitoring

Perseroan mengantisipasi dan mengidentifikasi risiko pada transaksi, portofolio, infrastruktur dan proses yang ada. Apabila memungkinkan, risiko tersebut dikuantifikasi dan diukur terhadap kriteria yang obyektif dan konsisten. Risiko yang material dipantau dan dilaporkan untuk mengetahui batas tingkat pengembalian dan risikonya dan memastikan bahwa transaksi dan portofolio berada dalam batasan risiko yang dialokasikan.

The Company anticipates and identifies risks in the existing transactions, portfolio, infrastructure, and processes. Where possible, these risks are quantified and measured in accordance with the objective and consistent criteria. Material risks are monitored and reported to inform risk-return tradeoffs and ensure transactions and portfolios remain within the allocated risk limits.

Perseroan memperhitungkan risiko, namun juga menyadari bahwa tidak semua risiko dapat dihitung dan model bukan merupakan pengganti dari suatu pertimbangan.

The Company quantifies risks where possible but recognizes that not all risks can be quantified, and that models are not a substitute for judgment.

Stress testing dan scenario analysis digunakan untuk menilai kemampuan keuangan dan manajemen Perseroan untuk terus beroperasi secara efektif dalam kondisi ekstrem yang mungkin terjadi.

Stress testing and scenario analysis are used to assess the financial and management capability of the Company to continue operating effectively under extreme but plausible trading conditions.

Pemantauan eksposur risiko dan kondisi lingkungan yang ada merupakan aktivitas yang berkelanjutan.

Pelaporan risiko merupakan cara Perseroan memastikan bahwa manajemen memperhatikan risiko sehingga organisasi siap menanggapi secara efektif setiap kejadian risiko yang timbul.

Monitoring risk exposures and underlying environmental conditions must be an ongoing activity.

Risk reporting is how the Company ensures that management pays attention to risks and hence the organization is ready to effectively respond to each risk event as they arise.

Sistem Pengendalian Internal

Satuan Kerja Audit Internal (SKAI) memberikan kepastian yang independen bahwa keseluruhan sistem pengendalian telah berjalan secara efektif seperti yang disyaratkan oleh RMF.

Internal Control System

Internal Audit provides independent assurance that the overall system of control effectiveness is working as required within the RMF.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

54


b. Manajemen Risiko Kredit b. Credit Risk Management

Kegiatan manajemen risiko kredit telah diarahkan pada model risiko kredit yang sesuai dengan penerapan Basel II. Perseroan telah mengembangkan infrastruktur untuk mendukung pengembangan model risiko kredit internal. Saat ini, sistem manajemen risiko sedang ditingkatkan dan database terus dikembangkan untuk pengembangan lebih lanjut dari model Probability of Default, Loss Given Default dan Exposure at Default.

The credit risk management activities have been geared towards the implementation of Basel II compliant credit risk models. The Company has been developing the infrastructure to support the development of internal credit risk models. The existing risk management system is being enhanced and a database is continually enhanced for further development of Probability of Default, Loss Given Default and Exposure at Default models.

Dengan latar belakang kondisi makro ekonomi yang penuh tantangan, Perseroan menjaga rasio kredit bermasalah bersih (“NPL”) dalam batas yang dipersyaratkan melalui kombinasi dari proses identifikasi early alert yang lebih ketat, pengetatan dalam proses penerimaan bisnis baru, pengetatan proses monitoring kredit, strategi portofolio berbasis risiko yang lebih komprehensif dan baik, identifikasi segmen bisnis bermasalah dengan tepat dan fokus pada Unit Special Asset Management dan Unit Collection untuk memperoleh pembayaran dari NPL.

In light of challenging macroeconomic backdrop, the Company maintains its net non-performing loans ratio (“NPL”) under a required threshold through a combination of improved early alert disciplines, tightening the process of new business underwriting, tightening the credit monitoring process, more comprehensive and better risk based portfolio strategy, proper identification of troubled segments and a focus on Special Asset Management and Collection Team to collect payments from NPL accounts.

i. Eksposur Maksimum terhadap Risiko Kredit i. Maximum Exposure to Credit Risk

Tabel berikut menyajikan eksposur maksimum risiko kredit Perseroan atas instrumen keuangan pada laporan posisi keuangan konsolidasian dan rekening administratif tanpa memperhitungkan agunan kredit atau jaminan kredit lainnya.

The following table presents the Company’s maximum exposure to credit risk of financial instruments in the consolidated statements of financial position and administrative accounts without taking into account of any collateral held or other credit enhancements.

ii. Analisis Risiko Konsentrasi Kredit ii. Concentration of Credit Risk Analysis

Perseroan mendorong adanya diversifikasi portofolio kreditnya pada berbagai wilayah geografis, industri dan produk sebagai upaya untuk mengurangi risiko kredit.

The Company encourages the diversification of its credit portfolio among a variety of geographies, industries and credit product in order to minimize the credit risk.

Uraian 30 September 2017/ 30 September 2017

31 Desember 2016/ 31 December 2016 Description

Posisi keuangan: Financial position: Giro pada Bank Indonesia 8.249.938 10.541.849 Current accounts with Bank Indonesia Giro pada bank-bank lain 1.574.734 1.869.188 Current accounts with other banks Penempatan pada Bank Indonesia dan bank-

bank lain

7.927.059

8.045.662 Placements with Bank Indonesia

and other banks Aset keuangan untuk diperdagangkan 1.525.889 1.879.548 Financial assets held for trading Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual

kembali

5.670.762

3.227.881 Securities purchased under resale

agreements Tagihan akseptasi 3.388.482 3.893.443 Acceptance receivables Kredit yang diberikan 86.116.293 94.782.664 Loans Efek-efek untuk tujuan investasi 22.067.523 27.401.825 Investment securities Aset lain-lain 2.337.666 1.645.083 Other assets Rekening administratif: Administrative accounts: Garansi yang diterbitkan 3.784.526 4.117.781 Guarantees issued Fasilitas kredit kepada nasabah yang belum

digunakan - committed

519.365

1.460.795 Unused credit facility - committed Letters of credit yang tidak dapat dibatalkan

dan masih berjalan

2.398.355

1.863.086 Outstanding irrevocable letters of

credit

Jumlah 145.560.592 160.728.805 Total


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

55


b. Manajemen Risiko Kredit (lanjutan) b. Credit Risk Management (continued)

ii. Analisis Risiko Konsentrasi Kredit (lanjutan)

iii. Concentration of Credit Risk Analysis (continued)

30 September 2017/30 September 2017

Korporasi/ Corporate

Pemerintah, Entitas Milik Negara dan

Bank Indonesia/

Government, State Owned

Entity and Bank Indonesia

Bank/ Bank

Perorangan/ Individual

Jumlah/ Total

Posisi keuangan: Financial position:)))

Giro pada Bank Indonesia - 8.249.938 - - 8.249.938 Current accounts with Bank

Indonesia

Giro pada bank-bank lain - - 1.574.734 - 1.574.734 Current accounts with other

banks

Penempatan pada Bank Indonesia dan bank-bank lain - 6.325.523 1.601.536 - 7.927.059

Placements with Bank Indonesia and other

banks Aset keuangan untuk

diperdagangkan 37.388 1.334.028 154.464 9 1.525.889 Financial assets held for

trading Efek-efek yang dibeli dengan

janji dijual kembali - 5.670.762 - - 5.670.762 Securities purchased under

resale agreement Tagihan akseptasi 3.322.530 47.312 18.640 - 3.388.482 Acceptance receivables Kredit yang diberikan 59.995.997 1.542.632 - 24.577.664 86.116.293 Loans Efek-efek untuk tujuan investasi 22.050.420 - 17.103 - 22.067.523 Investment securities Aset lain-lain 1.585.175 637.392 107.552 7.547 2.337.666 Other assets Rekening administratif: Administrative accounts: Garansi yang diterbitkan 3.363.491 406.951 6.462 7.622 3.784.526 Guarantees issued Fasilitas kredit kepada nasabah

yang belum digunakan - committed 476.309 - - 43.056 519.365

Unused credit facility - committed

Letters of credit yang tidak dapat dibatalkan dan masih berjalan 2.296.391 101.964 - - 2.398.355

Outstanding irrevocable letters of credit

Jumlah 93.127.701 24.316.502 3.480.491 24.635.898 145.560.592 Total

Konsentrasi kredit yang diberikan berdasarkan jenis kredit, mata uang dan sektor ekonomi diungkapkan pada Catatan 12.

The concentration of loans by type of loans, currency and economic sector is disclosed in Note 12.

Konsentrasi risiko kredit berdasarkan pihak lawan: Credit risk concentration by counterparties:

31 Desember 2016/31 December 2016

Korporasi/ Corporate

Pemerintah, Entitas Milik Negara dan

Bank Indonesia/

Government, State Owned

Entity and Bank Indonesia

Bank/ Bank

Perorangan/ Individual

Jumlah/ Total

Posisi keuangan: Financial position:)))

Giro pada Bank Indonesia - 10.541.849 - - 10.541.849 Current accounts with Bank

Indonesia

Giro pada bank-bank lain - - 1.869.188 - 1.869.188 Current accounts with other

banks Penempatan pada Bank

Indonesia dan bank-bank lain - 5.941.036 2.104.626 - 8.045.662

Placements with Bank Indonesia and other

banks Aset keuangan untuk

diperdagangkan 202.858 1.662.117 14.559 14 1.879.548 Financial assets held for

trading Efek-efek yang dibeli dengan

janji dijual kembali - 3.227.881 - - 3.227.881 Securities purchased under

resale agreement Tagihan akseptasi 3.745.477 90.611 57.355 - 3.893.443 Acceptance receivables Kredit yang diberikan 68.473.619 1.156.945 - 25.152.100 94.782.664 Loans Efek-efek untuk tujuan investasi - 27.317.549 84.276 - 27.401.825 Investment securities Aset lain-lain 1.475.062 116.216 42.331 11.474 1.645.083 Other assets Rekening administratif: Administrative accounts: Garansi yang diterbitkan 3.492.556 607.768 6.463 10.994 4.117.781 Guarantees issued Fasilitas kredit kepada nasabah

yang belum digunakan - committed 1.418.003 - - 42.792 1.460.795

Unused credit facility - committed

Letters of credit yang tidak dapat dibatalkan dan masih berjalan 1.830.519 32.567 - - 1.863.086

Outstanding irrevocable letters of credit

Jumlah 80.638.094 50.694.539 4.178.798 25.217.374 160.728.805 Total

* Diaudit

Audited *

56

PT BANK PERMATA Tbk DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN INTERIM

30 September 2017, 31 Desember 2016* dan Periode Sembilan Bulan Berakhir 30 September 2017 dan 2016



PT BANK PERMATA Tbk AND ITS SUBSIDIARY NOTES TO THE CONSOLIDATED INTERIM FINANCIAL STATEMENTS

30 September 2017, 31 December 2016* and Nine-Month Periods Ended 30 September 2017 and 2016




iii. Analisis Risiko Kredit (lanjutan) iii. Credit Risk Analysis (continued)

Tabel berikut ini menyajikan aset keuangan yang mengalami penurunan nilai, aset keuangan yang telah jatuh tempo tetapi tidak mengalami penurunan nilai, serta aset keuangan yang belum jatuh tempo atau tidak mengalami penurunan nilai.

The following table presents the impaired financial assets, past due but not impaired financial assets, and neither past due nor impaired financial assets.


Giro pada

Bank Indonesia/

Current accounts with

Bank Indonesia

Giro pada bank-bank

lain/ Current

accounts with other

banks

Penempatan pada Bank

Indonesia dan bank-bank lain/

Placements with Bank Indonesia and other banks

Efek-efek yang dibeli dengan janji

dijual kembali/ Securities

purchased under resale agreements

Tagihan akseptasi/

Acceptance receivables

Kredit yang diberikan/

Loans

Efek-efek untuk tujuan

investasi/ Investment securities

Aset lain-lain/ Other assets

Aset keuangan yang mengalami penurunan nilai (peringkat kredit 13 dan 14) - -) -) - 38.072 11.404.758 -) 149.229

Impaired financial assets

(credit grading 13 and 14) Dikurangi: Cadangan kerugian penurunan

nilai individual - -) -) - (4.652) (7.057.761) -) (16.489) Less: Individual impairment

losses - -) -) - 33.420 4.346.997 -) 132.740 Aset keuangan yang telah jatuh tempo

tetapi tidak mengalami penurunan nilai:

Past due but not

impaired financial assets:

Telah jatuh tempo sampai dengan 30 hari - -) -) - -) 4.345.681 -) -) Past due up to 30 days

Telah jatuh tempo 31 - 60 hari - -) -) - -) 912.848 -) -) Past due 31 - 60 days Telah jatuh tempo 61 - 90 hari - -) -) - -) 680.895 -) -) Past due 61 - 90 days Telah jatuh tempo 91 - 120 hari - -) -) - -) 219.854 -) -) Past due 91 - 120 days Telah jatuh tempo 121 - 150 hari - -) -) - -) - -) -) Past due 121 - 150 days

- -) -) - -) 6.159.278 -) -) Aset keuangan yang belum jatuh tempo

atau tidak mengalami penurunan nilai:

Neither past due nor


Peringkat kredit 1 - 6 8.249.938 1.574.888 7.833.491 5.670.762 47.332 3.242.480 22.050.438 867.057 Credit grading 1 - 6 Peringkat kredit 7 - 9 - -) 95.000 - 2.178.519 14.363.250 2.057 647.853 Credit grading 7 - 9 Peringkat kredit 10 - 12 - -) -) - 1.137.201 58.616.302 15.108 698.105 Credit grading 10 - 12

8.249.938 1.574.888 7.928.491 5.670.762 3.363.052 76.222.032 22.067.603 2.213.015 Dikurangi: Cadangan kerugian penurunan

nilai kolektif - (154) (1.432)

- (7.990) (612.014) (80) (8.089) Less: Collective

impairment losses 8.249.938 1.574.734 7.927.059 5.670.762 3.355.062 81.769.296 22.067.523 2.204.926 Jumlah 8.249.938 1.574.734 7.927.059 5.670.762 3.388.482 86.116.293 22.067.523 2.337.666 Total

* Diaudit

Audited *

57

PT BANK PERMATA Tbk DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN INTERIM

30 September 2017, 31 Desember 2016* dan Periode Sembilan Bulan Berakhir 30 September 2017 dan 2016



PT BANK PERMATA Tbk AND ITS SUBSIDIARY NOTES TO THE CONSOLIDATED INTERIM FINANCIAL STATEMENTS

30 September 2017, 31 December 2016* and Nine-Month Periods Ended 30 September 2017 and 2016






Giro pada

Bank Indonesia/

Current accounts with

Bank Indonesia

Giro pada bank-bank

lain/ Current

accounts with other

banks

Penempatan pada Bank

Indonesia dan bank-bank lain/


Efek-efek yang dibeli dengan janji

dijual kembali/ Securities

purchased under resale agreements

Tagihan akseptasi/

Acceptance receivables

Kredit yang diberikan/

Loans

Efek-efek untuk tujuan

investasi/ Investment securities

Aset lain-lain/ Other assets

Aset keuangan yang mengalami penurunan nilai (peringkat kredit 13 dan 14) - -) -) - 136.073) 14.674.263) -) 77.543)

Impaired financial assets

(credit grading 13 and 14) Dikurangi: Cadangan kerugian penurunan

nilai individual - -) -) - (73.610) (10.928.732) -) (70.401) Less: Individual impairment

losses - -) -) - 62.463) 3.745.531) -) 7.142) Aset keuangan yang telah jatuh tempo

tetapi tidak mengalami penurunan nilai:

Past due but not


Telah jatuh tempo sampai dengan 30 hari - -) -) - -) 3.621.943) -) -) Past due up to 30 days

Telah jatuh tempo 31 - 60 hari - -) -) - -) 1.538.312) -) -) Past due 31 - 60 days Telah jatuh tempo 61 - 90 hari - -) -) - -) 302.882) -) -) Past due 61 - 90 days Telah jatuh tempo 91 - 120 hari - -) -) - -) 464.891) -) -) Past due 91 - 120 days Telah jatuh tempo 121 - 150 hari - -) -) - -) 422.873) -) -) Past due 121 - 150 days

- -) -) - -) 6.350.901) -) -) Aset keuangan yang belum jatuh tempo

atau tidak mengalami penurunan nilai:

Neither past due nor


Peringkat kredit 1 - 6 10.541.849 1.869.343) 7.479.102) 3.227.881 90.709) 2.741.363) 27.317.549) 324.442) Credit grading 1 - 6 Peringkat kredit 7 - 9 - -) 568.000) - 2.192.402) 23.037.040) 61.119) 812.615) Credit grading 7 - 9 Peringkat kredit 10 - 12 - -) -) - 1.563.539) 59.568.889) 23.590) 506.436) Credit grading 10 - 12

10.541.849 1.869.343) 8.047.102) 3.227.881 3.846.650) 85.347.292) 27.402.258) 1.643.493) Dikurangi: Cadangan kerugian penurunan

nilai kolektif - (155) (1.440)

- (15.670) (661.060) (433) (5.552) Less: Collective

impairment losses 10.541.849 1.869.188) 8.045.662) 3.227.881 3.830.980) 91.037.133) 27.401.825) 1.637.941) Jumlah 10.541.849 1.869.188) 8.045.662) 3.227.881 3.893.443) 94.782.664) 27.401.825) 1.645.083) Total


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

58




Peringkat kredit (credit grade) ditentukan berdasarkan estimasi internal Perseroan atas kemungkinan gagal bayar (probability of default) selama setahun dari debitur-debitur atau portofolio tertentu yang dinilai berdasarkan sejumlah faktor kualitatif dan kuantitatif.

The credit grade is based on the Company’s internal estimate of probability of default over a one-year time horizon, with customers or portfolios assessed against a range of quantitative and qualitative factors.

Rentang peringkat kredit dimulai dari 1 sampai dengan 14 dan peringkat tersebut diklasifikasikan lebih lanjut ke dalam sub-peringkat A, B atau C. Peringkat kredit yang lebih rendah mengindikasikan kemungkinan gagal bayar yang lebih rendah. Peringkat kredit 1A sampai dengan 12C ditetapkan untuk debitur-debitur yang lancar, sedangkan peringkat 13 dan 14 ditetapkan untuk debitur-debitur bermasalah atau yang mengalami gagal bayar atau penurunan nilai. Peringkat debitur ini digunakan khususnya untuk debitur-debitur Wholesale Banking dan SME Medium Enterprise.

The numeric credit grades run from 1 to 14 and the grades are further sub-classified as A, B or C. Lower credit grades are indicative of a lower likelihood of default. Credit grades 1A to 12C are assigned to performing debtors or accounts, while credit grades 13 and 14 are assigned to non-performing or defaulted/impaired debtors. This grading is used specifically for Wholesale Banking and SME Medium Enterprise debtors.

Sedangkan untuk debitur-debitur perbankan ritel, seperti debitur kredit pembiayaan bersama, Kredit Pemilikan Rumah (KPR), kredit tanpa agunan, kartu kredit, dan SME Small Business, secara konservatif dimasukkan ke dalam peringkat 11 karena debitur-debitur ritel dipantau dan dianalisa berdasarkan hari tunggakan (days past due).

While for debtors under Retail Banking, such as joint financing, mortgage, personal loans, credit cards, and SME Small Business debtors, are conservatively assigned under grade 11 because retail debtors are monitored and analyzed based on days past due.

Perbaikan peringkat kredit dari yang mengalami penurunan nilai menjadi tidak mengalami penurunan nilai baru dapat dilakukan apabila debitur telah menunjukkan kepastian pemulihan dan kembali ke kondisi normal.

Improvement in the credit grading from impaired to not-impaired can only be made if debtors have shown recovery assurance and they are back to normal condition.

iv. Agunan iv. Collateral

Agunan digunakan untuk mengurangi eksposur maksimum terhadap risiko kredit, khususnya pada saat terjadinya penurunan nilai atas aset keuangan. Untuk jenis pembiayaan tertentu, umumnya KPR dan pembiayaan aset, tujuan penurunan risiko kredit juga dikaitkan dengan tujuan untuk menawarkan harga yang tepat yang sesuai dengan risiko kreditnya.

Collateral is held to reduce maximum exposures to credit risk, especially during the time of impairment of financial assets. For certain types of lending, typically mortgages and assets financing, the objective to reduce the credit risk is linked to the objective to offer a right pricing which is in line with the credit risk.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

59



iv. Agunan (lanjutan) iv. Collateral (continued)

Persyaratan agunan bukan merupakan faktor pengganti kemampuan debitur dalam hal pembayaran kembali kredit, yang mana merupakan pertimbangan utama dalam setiap keputusan pemberian kredit. Perseroan dapat menerima beragam jenis agunan yang diatur oleh kebijakan mitigasi risiko Perseroan. Umumnya Perseroan menerima jenis agunan dalam bentuk kas dan deposit, rumah tinggal, properti komersial dan industri, garansi bank dan letters of credit. Agunan tidak berwujud seperti garansi bank dan letters of credit juga dapat digunakan untuk mengurangi eksposur Perseroan walaupun dampak keuangan untuk jenis agunan ini kurang signifikan dalam hal pemulihan kredit. Untuk jenis eksposur tertentu seperti letters of credit dan garansi bank, Perseroan juga memperoleh agunan berupa kas, tergantung pada penilaian internal risiko kredit untuk eksposur tersebut. Selain itu, untuk produk trade finance seperti letters of credit, Perseroan juga memiliki hak hukum atas aset yang mendasarinya seandainya terjadi gagal bayar. Selain agunan, Perseroan juga mengelola risiko kredit dengan menggunakan peningkatan kualitas kredit, seperti jaminan pendukung dari pihak pengembang perumahan.

The Company’s requirement for collaterals is not a substitute for the debtor’s ability to repay the loans, which is the primary consideration for any lending decisions. The Company accepts a wide range of possible collateral that are regulated by its risk mitigation policies. Typically, the Company accepts cash and deposits, residential, commercial and industrial property, bank guarantees and letters of credit as eligible collaterals. Intangible collaterals, such as guarantees and letters of credit, may also be held against corporate exposures although the financial effects of these types of collaterals are less significant in terms of recoveries. For certain type of exposures such as letters of credit and guarantees, the Company also obtains collateral such as cash, depending on internal credit risk assessments. In addition, for trade finance products such as letters of credit, the Company will also hold legal title on the underlying assets should a default occurs. Other than collateral, the Company also manages the credit risk by employing credit risk enhancements, such as supported guarantees from residence developers.

Agunan dan peningkatan kualitas kredit lainnya dimasukkan ke dalam pengukuran risiko kredit Perseroan dalam hal penilaian terhadap kualitas aset dan perhitungan kerugian penurunan nilai atas aset keuangan, yang mana telah disajikan dan diungkapkan dalam laporan keuangan konsolidasian. Jika diperlukan, nilai agunan yang digunakan dapat disesuaikan untuk merefleksikan kondisi pasar terkini, tingkat kemampuan Perseroan untuk menarik agunan tersebut dan probabilitas serta jangka waktu bagi Perseroan untuk merealisasikan agunan dalam hal terjadi pengambilalihan.

Collateral and other credit risk enhancement instruments have been taken into account in the Company’s measurement of credit risk in form of assessment of credit quality and calculation of impairment losses for its financial assets, which have been presented and disclosed in these consolidated financial statements. When appropriate, collateral values used in the assessment are adjusted to reflect current market conditions, exercisability of Company’s rights to repossess, probability of recovery and the period of time to realize the collateral in the event of foreclosure.

Selain itu, Perseroan juga menggunakan nilai dari agunan untuk mengidentifikasi, memantau dan mengendalikan risiko, tergantung dari situasi dan tipe dari aset keuangannya. Dari proses ini, Perseroan dapat menyesuaikan kebijakannya untuk menciptakan praktek dan lingkungan risiko kredit yang lebih tepat untuk meminimalisir kemungkinan tingkat kerugian yang timbul serta mengoptimalisasi peluang dari aset keuangan yang dimiliki pada saat ini maupun yang diharapkan akan dimiliki di masa yang akan datang.

Other than that, the collateral values have also been used by the Company in its risk identification, monitoring and control, depending on circumstances and type of financial asset. From this process, the Company may alter its policies to create a more appropriate credit risk environment and practices in order to minimize the magnitude of loss event while also optimize the realization of opportunities coming from the existing or expected financial assets.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

60



iv. Agunan (lanjutan) (iv. Collateral (continued)

Perseroan melakukan penilaian dan pemantauan terhadap nilai agunan secara berkala. Kebijakan mitigasi risiko Perseroan menjabarkan antara lain frekuensi penilaian untuk berbagai jenis agunan, berdasarkan tingkat volatilitas harga dari setiap jenis agunan dan sifat dari produk atau eksposur risiko yang mendasarinya.

The Company regularly appraises and monitors the value of its collaterals. The Company’s risk mitigation policy prescribes among others the frequency of valuation for various types of collaterals, based on the level of price volatility for each type of collateral and the nature of the underlying product or risk exposure.

Perseroan memitigasi risiko kredit dari derivatif dengan menggunakan master netting agrrements. Sedangkan mitigasi risiko kredit dari efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali dilakukan dengan pemilikan hak atas agunan berupa efek-efek.

The Company mitigates the credit risk of derivatives by entering into master netting agreements. While for mitigating credit risk of securities purchased under resale agreements, company holds collateral in the form of marketable securities.

Transaksi derivatif dilakukan dengan International Swaps and Derivatives Association (“ISDA") master netting agreements. Umumnya, berdasarkan ISDA master netting agreements, dalam kondisi tertentu, misalnya ketika peristiwa kredit seperti wanprestasi terjadi, semua transaksi yang masih berjalan berdasarkan kontrak akan dihentikan. Nilai yang dihentikan dihitung dan hanya satu jumlah yang akan terutang sebagai penyelesaian semua transaksi. Sedangkan transaksi repurchase agreement dilakukan dengan menggunakan Global Master Repurchase Agreement (GMRA).

Derivative transactions are entered into under International Swaps and Derivatives Associations (“ISDA”) master netting agreements. In general, under ISDA master netting agreements, in certain circumstances, such as when a credit event such as a default occurs, all outstanding transactions under the agreements are terminated. The termination value is assessed and only a single amount is due or payable as a settlement of all transactions. As for repurchase agreement transaction, Global Master Repurchase Agreement (GMRA) is applied.

Komposisi kredit yang diberikan yang mendapatkan manfaat dari agunan, baik sebagian maupun penuh, sebagai mitigasi dari risiko kredit pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 masing-masing mendekati 83% dan 85% dari jumlah kredit yang diberikan.

The composition of loans that benefits from partial or full collateralization as credit risk mitigation as of 30 September 2017 and 31 December 2016 were approximately 83% and 85% of total outstanding loans, respectively.

Jaminan penuh atau sebagian bergantung dari nilai wajar agunan tersebut, baik berdasarkan penilaian pada saat kredit diberikan atau penilaian terakhir, apakah sama atau lebih besar dari jumlah kredit/jumlah kredit pada saat awal pemberian kredit.

The designation of either fully or partially secured collaterals depends on whether the fair value of the collaterals, either based on the appraised value at the time of loans disbursement or latest appraisal, is equal to or greater than the outstanding loan/loan at the time of origination.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

61



iv. Agunan (lanjutan) (iv. Collateral (continued)

Tabel di bawah ini memperlihatkan kredit yang dijamin dengan agunan sesuai persyaratan agunan Perseroan.

The table below sets out loans with collaterals based on the Company’s collateral requirements.

Kredit yang diberikan dengan agunan/

Loans with collateral

30 September 2017/

30 September 2017 31 Desember 2016/

31 December 2016

Jenis agunan/Type of collateral Kredit yang diberikan/Loans (‘- ((Modal Kerja/Working Capital

39.687.154 43.746.709

Giro, tabungan, deposito berjangka, emas, tanah dan bangunan, kendaraan, SBLC, kapal laut, asuransi/Demand deposits, savings, time deposits, bullions, land and buildings, vehicles, SBLC, vessels, insurance

(- ((Investasi/Investment

15.411.512 20.855.222

Giro, tabungan, deposito berjangka, tanah dan bangunan, kendaraan bermotor, kapal laut, asuransi/Demand deposits, savings, time deposits, land and buildings, motor vehicles, vessels, insurance

(- ((Konsumen/Consumer

8.021.533 7.275.736

Tanah dan bangunan, kendaraan bermotor/Land and buildings, motor vehicles

(- ((Syariah/Sharia

8.600.297 8.491.389

Deposito berjangka, tanah dan bangunan, kendaraan bermotor, mesin, kapal laut, agunan lainnya/Time deposits, land and buildings, motor vehicles, machines, vessels, other collaterals

71.720.496 80.369.056

Khusus untuk kredit pemilikan rumah, Perseroan wajib menjaga rasio Loan to Value (“LTV“). Rasio LTV dihitung dengan membandingkan nilai kredit yang diberikan terhadap nilai agunan pada saat pemberian kredit berdasarkan hasil penilaian terakhir sesuai dengan Peraturan Bank Indonesia No. 18/16/PBI/2016 tanggal 29 Agustus 2016 dan Surat Edaran Bank Indonesia No.18/19/DKMP tanggal 6 September 2016.

Specifically for mortgages, the Company is required to maintain Loan to Value (“LTV") ratio. LTV ratio is calculated by comparing the loan amount with the value of collateral at the time of loan origination based on the latest appraisal value in accordance with Bank Indonesia Regulation No.18/16/PBI/2016 dated 29 August 2016 and Circular Letter of Bank Indonesia No.18/19/DKMP dated 6 September 2016.

Perseroan memiliki kebijakan untuk segera merealisasikan agunan yang diambilalih. Umumnya, Perseroan tidak menggunakan agunan non-kas yang diambilalih untuk keperluan operasional Perseroan.

The Company’s policy is to pursue timely realisation of the collateral. The Company generally does not use foreclosed non-cash collateral for its own operation.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

62



v. Aset Keuangan untuk Diperdagangkan v. Financial Assets Held for Trading

Pada 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, Perseroan memiliki aset keuangan untuk diperdagangkan masing-masing sebesar Rp1.525.889 dan Rp1.879.548 (Catatan 9). Informasi tentang kualitas kredit dari eksposur maksimum risiko kredit adalah sebagai berikut:

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, the Company had financial assets held for trading amounting to Rp1,525,889 and Rp1,879,548, respectively (Note 9). Information of the credit quality of the maximum credit exposure was as follows:

30 September 2017/


31 December 2016

Efek-efek: Securities: Investment grade 1.334.028 1.662.117 Investment grade

Aset derivatif: Derivative assets: Pihak lawan korporasi 37.388 202.858 Corporate counterparties

Pihak lawan Bank dan lembaga keuangan 154.464 14.559

Bank and financial institutions counterparties

Perorangan 9 14 Individual 1.525.889 1.879.548)

vi. Risiko Penyelesaian vi. Settlement Risk

Kegiatan Perseroan dapat menimbulkan risiko antara tanggal transaksi sampai dengan tanggal penyelesaian dan pada tanggal penyelesaian transaksi. Risiko yang muncul dari tanggal transaksi sampai dengan tanggal penyelesaian dikenal sebagai risiko pre-settlement, yang merupakan biaya untuk mengganti kontrak yang masih ada di pasar bila pihak lawan cidera janji. Risiko pre-settlement mencakup nilai mark-to-market saat ini dan nilai tambahan untuk menutupi pergerakan potensial dari nilai mark-to-market antara tanggal saat ini sampai kontrak tersebut jatuh tempo.

The Company's activities may give rise to risk between the deal date to settlement date and at the time of settlement of transactions/trades. Risk occured between deal date to settlement date is known as pre-settlement risk. It represents the replacement cost of outstanding contract in the market should the counterparty default. Pre-settlement risk takes into account the current mark-to-market value and an additional amount to cover potential movement of mark-to-market value between the current date and maturity of outstanding contract.

Sementara itu risiko settlement muncul akibat kegagalan pihak lawan dalam menyelesaikan kewajibannya untuk menyerahkan kas, efek-efek atau aset lainnya sesuai dengan kesepakatan kontrak. Untuk beberapa jenis transaksi, Perseroan melakukan mitigasi risiko ini dengan melakukan penyelesaian melalui lembaga penyelesaian/kliring untuk memastikan bahwa transaksi diselesaikan hanya bila kedua belah pihak sudah memenuhi kewajibannya sesuai kontrak, atau dilakukan melalui mekanisme Delivery Versus Payment (DVP).

While settlement risk occured due to the fact that the counterparty fails to honour its obligations to deliver cash, securities or other assets as contractually agreed. For certain types of transactions, the Company mitigates this risk by conducting settlements through a settlement/clearing house to ensure that a trade is settled only when both parties have fulfilled their contractual settlement obligations, or via Delivery Versus Payment (DVP) mechanism.

c. Manajemen Risiko Pasar c. Market Risk Management

Risiko pasar merupakan risiko yang timbul akibat dari perubahan harga di pasar, seperti nilai tukar dan suku bunga, yang akan berdampak pada pendapatan dan nilai instrumen keuangan yang dimiliki Perseroan. Tujuan dari pengelolaan risiko pasar adalah untuk mengelola dan mengawasi eksposur risiko pasar dengan menggunakan parameter-parameter yang dapat diterima, dan pada saat yang sama dapat mengoptimalkan pendapatan.

Market risk is the risk that changes in market prices, such as foreign exchange rates and interest rates, will affect the Company’s income or the value of its holdings of financial instruments. The objective of market risk management is to manage and control market risk exposures within acceptable parameters, while optimising the return on risk.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

63


c. Manajemen Risiko Pasar (lanjutan) c. Market Risk Management (continued)

Pengelolaan risiko pasar didukung oleh kerangka kebijakan dan limit yang komprehensif untuk mengendalikan risiko yang dapat diterima oleh Perseroan. Limit risiko pasar dialokasikan pada berbagai tingkatan dan dipantau oleh unit Basel & Market Risk (BMR) secara harian, misalnya VaR, sensitivitas, posisi devisa neto, tenor maksimum, dan batas toleransi off-market.

The management of market risk is supported by a comprehensive limit and policy framework to control the amount of risk that the Company can accept. Market risk limits are allocated at various levels and are reported and monitored by Basel & Market Risk (BMR) unit on a daily basis, such as VaR, sensitivity, net open position, maximum tenor and off-market tolerance threshold.

Secara umum, risiko pasar dibagi ke dalam risiko-risiko sebagai berikut:

i. Risiko Nilai Tukar

Perseroan memiliki eksposur nilai tukar akibat adanya transaksi dalam mata uang asing. Perseroan memonitor posisi yang terjadi untuk setiap nilai tukar mata uang asing sehubungan dengan konversi mata uang asing terhadap Rupiah sehingga menimbulkan potensi keuntungan atau kerugian.

In overall, market risks are divided into the following risks:

i. Foreign Exchange Risk

The Company is exposed to foreign exchange currency risk through transactions in foreign currencies. The Company monitors any position in relation to any individual currency with regards to the translation of foreign currencies into Indonesian Rupiah that creates potential profit or loss.

Posisi Devisa Neto (“PDN”) Bank dihitung berdasarkan Peraturan Bank Indonesia yang berlaku. Sesuai dengan peraturan yang berlaku, Bank harus memenuhi ketentuan PDN keseluruhan setinggi-tingginya 20% dari jumlah modal. Pengelolaan PDN dilakukan oleh Foreign Exchange Trading Desk - Global Markets (Treasury).

The Bank’s net foreign exchange position (“NOP”) was calculated based on Bank Indonesia’s prevailing regulations. In accordance with the prevailing regulations, the Bank is required to maintain its aggregate NOP at the maximum of 20% on its capital. NOP management is performed by Foreign Exchange Trading Desk - Global Markets (Treasury).

PDN Bank pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 ditunjukkan pada tabel-tabel berikut:

The Bank’s NOP as of 30 September 2017 and 31 December 2016 was shown in the tables below:

30 September 2017/30 September 2017 Posisi devisa neto

pada laporan posisi keuangan

(selisih bersih aset dan liabilitas)/

Net foreign exchange position at

statement of financial position (net differences

between assets and liabilities)

Selisih bersih tagihan dan

liabilitas pada rekening

administratif/ Net differences

between receivables and

liabilities in administrative

accounts

Posisi devisa neto per mata

uang/ Net foreign exchange

position by currency

Posisi devisa neto secara

keseluruhan (nilai absolut)/

Aggregate net foreign exchange position (absolute

amount)

Dolar Amerika Serikat 1.433.821 (1.343.387) 90.434 90.434 United States Dollar Franc Swiss (9.267) 9.223 (44) 44 Swiss Franc Yen Jepang 18.834 (18.914) (80) 80 Japanese Yen Krona Swedia 220 (331) (111) 111 Swedish Krona Dolar Singapura 9.884 (10.000) (116) 116 Singapore Dollar Poundsterling Inggris 2.146 (1.694) 452 452 British Poundsterling Dolar Australia (193.679) 193.981 302 302 Australian Dollar Dolar Kanada 632 (594) 38 38 Canadian Dollar Krona Denmark 443 (427) 16 16 Danish Krone Yuan Cina 1.790 (1.326) 464 464 Chinese Yuan Euro (3.005) (76.063) (79.068) 79.068 Euro Dolar Hong Kong 3.046 (2.587) 459 459 Hong Kong Dollar Bath Thailand 55 - 55 55 Thailand Bath Dolar Selandia Baru (85) - (85) 85 New Zealand Dollar

Jumlah 171.724 Total

Jumlah Modal (Catatan 3f) 19.507.848 Total Capital (Note 3f)

Rasio PDN Bank (Keseluruhan) 0,88% Bank’s NOP Ratio (Aggregate)


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

64



i. Risiko Nilai Tukar (lanjutan) i. Foreign Exchange Risk (continued)

31 Desember 2016/31 December 2016 Posisi devisa neto

pada laporan posisi keuangan

(selisih bersih aset dan liabilitas)/

Net foreign exchange position at

statement of financial position (net differences

between assets and liabilities)

Selisih bersih tagihan dan

liabilitas pada rekening

administratif/ Net differences

between receivables and

liabilities in administrative

accounts

Posisi devisa neto per mata

uang/ Net foreign exchange

position by currency

Posisi devisa neto secara

keseluruhan (nilai absolut)/

Aggregate net foreign exchange position (absolute

amount)

Dolar Amerika Serikat (1.025.751) (2.491.034) (3.516.785) 3.516.785 United States Dollar Franc Swiss (15.494) 15.166) (328) 328 Swiss Franc Yen Jepang 1.687) (3.556) (1.869) 1.869 Japanese Yen Krona Swedia 91) -) 91) 91 Swedish Krona Dolar Singapura 16.015) (16.366) (351) 351 Singapore Dollar Poundsterling Inggris 370) (248) 122) 122 British Poundsterling Dolar Australia (302.088) 302.438) 350) 350 Australian Dollar Dolar Kanada 92) -) 92) 92 Canadian Dollar Krona Denmark 130) -) 130) 130 Danish Krone Yuan Cina 15) -) 15) 15 Chinese Yuan Euro 10.995) (25.705) (14.710) 14.710 Euro Dolar Hong Kong 6.856) (6.950) (94) 94 Hong Kong Dollar Bath Thailand 92) 36) 128 128 Thailand Bath Dolar Selandia Baru (9) - (9) 9 New Zealand Dollar

Jumlah 3.535.074 Total

Jumlah Modal (Catatan 3f) 17.971.783 Total Capital (Note 3f)

Rasio PDN Bank (Keseluruhan) 19,67% Bank’s NOP Ratio (Aggregate)

Sesuai dengan peraturan Bank Indonesia yang berlaku, penempatan berjangka pada Bank Indonesia dalam valuta asing dapat menjadi pengurang PDN secara keseluruhan. Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, setelah memperhitungkan penempatan berjangka pada Bank Indonesia dalam valuta asing, rasio PDN Bank masing-masing adalah sebesar 0,00% dan 14,67%.

Based on prevailing Bank Indonesia regulation, foreign currency placements in term deposit with Bank Indonesia can be deducted from aggregate NOP. As of 30 September 2017 and 31 December 2016, after deducting foreign currency placements in term deposit with Bank Indonesia, the Bank’s NOP ratio was 0.00% and 14.67%, respectively.

ii. Risiko Tingkat Suku Bunga

Kegiatan Perseroan yang terkait dengan risiko tingkat suku bunga terbagi atas:

a. Portofolio trading book merupakan aktivitas pengelolaan portofolio efek-efek dan portofolio yang berasal dari transaksi derivatif untuk tujuan diperdagangkan. Portofolio efek-efek dan derivatif untuk diperdagangkan dikelola oleh Fixed Income Trading Desk - Global Markets (Treasury).

ii. Interest Rate Risk

Interest rate risk exposure in the operational banking activites is divided into:

a. Trading book portfolio represents trading securities portfolio and portfolio from interest rate derivative transactions for trading purpose. Trading securities and interest rate derivatives are managed by Fixed Income Trading Desk - Global Markets (Treasury).

b. Portofolio Banking Book terdiri dari semua

aktivitas bank komersial, dalam rangka pengelolaan risiko (risiko likuiditas dan tingkat suku bunga) dari aktivitas Manajemen Aset dan Liabilitas (“ALM”) termasuk transaksi derivatif yang bertujuan untuk mengelola risiko suku bunga dari posisi Banking Book dan dikelola oleh Asset & Liability Management Desk - Global Markets (Treasury).

b. Banking book portfolio consists of all commercial bank activities, to manage the inherent risk (liquidity and interest rate risk) from the activities of Assets and Liabilities Management (“ALM”) including derivative transactions to manage interest rate risk for Banking Book position and this is managed by Asset and Liability Management Desk - Global Markets (Treasury).


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

65



ii. Risiko Tingkat Suku Bunga (lanjutan) ii. Interest Rate Risk (continued)

Tabel di bawah ini merupakan ikhtisar profil risiko tingkat suku bunga untuk portofolio Banking Book (konsolidasian) pada nilai tercatatnya yang dikategorikan menurut analisis Perseroan dengan beberapa asumsi:

The table below summarizes the profile of interest rate risk for Banking Book portfolio (consolidated) at its carrying amounts categorized by the Company’s analysis with several assumptions:


Jumlah/

Kurang dari 3 bulan/

Less than

3 bulan - 1 tahun/

3 months -

> 1 - 2 tahun/ > 1 - 2

> 2 - 5 tahun/ > 2 - 5

> 5 - 10 tahun/

> 5 - 10

Lebih dari 10 tahun/ More than

Total *) 3 months 1 year years years years 10 years Penempatan pada Placements with

Bank Indonesia dan bank-bank lain 8.152.024

7.706.822

445.202 - - - -

Bank Indonesia and other banks

Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali 5.698.822

5.026.618

672.204 - - - -

Securities purchased under resale agreements

Efek-efek untuk tujuan investasi 22.999.748

5.858.378

12.762.437

3.790.805

580.596

7.326

206

Investment securities

Tagihan akseptasi 3.391.551 1.602.299 1.789.252 - - - - Acceptance receivables Kredit yang diberikan 94.603.700 47.258.331 34.161.927 7.131.777 5.693.837 296.983 60.845 Loans Aset lain-lain 1.463.268 797.939 665.329 - - - - Other assets

136.309.113 68.250.387 50.496.351 10.922.582 6.274.433 304.309 61.051 Simpanan dari

nasabah (113.824.367) (69.567.772) (44.252.987) (3.608) - - - Deposits from customers Simpanan dari bank-

bank lain (2.245.960) (1.780.939) (464.950) (71) - - -

Deposits from other banks Pinjaman yang diterima (143) (143) - - - - - Borrowings Utang subordinasi (7.995.180) (106.298) (2.296.000) (1.479.149) (4.113.733) - - Subordinated debts (124.065.650) (71.455.152) (47.013.937) (1.482.828) (4.113.733) - -

Jumlah 12.243.463 (3.204.765) 3.482.414 9.439.754 2.160.700 304.309 61.051 Total

*) termasuk kupon/bunga kecuali untuk instrumen keuangan yang tidak memiliki kupon/bunga

include coupon/interest except for financial instruments that do not have *) coupon/interest)))


Jumlah/


Less than

3 bulan - 1 tahun/

3 months -

> 1 - 2 tahun/ > 1 - 2

> 2 - 5 tahun/ > 2 - 5

> 5 - 10 tahun/

> 5 - 10

Lebih dari 10 tahun/ More than

Total *) 3 months 1 year years years years 10 years Penempatan pada Placements with

Bank Indonesia dan bank-bank lain

8.372.223)

8.372.223)

-)

-)

-))

-

-

Bank Indonesia and other banks

Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali

3.238.349)

2.844.852)

393.497)

-)

-))

-

-


Efek-efek untuk tujuan investasi 28.368.167) 12.797.515) 12.079.150) 2.283.976) 1.170.457)) 36.747 322

Investment securities

Tagihan akseptasi 3.897.932) 1.654.186) 2.230.919) 12.827) -)) - - Acceptance receivables Kredit yang diberikan 99.577.902) 66.128.390) 22.335.780) 6.512.033) 4.198.072)) 334.111 69.516 Loans Aset lain-lain 1.310.498) 702.606) 607.892) -)) -)) - - Other assets

144.765.071) 92.499.772) 37.647.238) 8.808.836) 5.368.529)) 370.858 69.838 Simpanan dari

nasabah

(131.580.344)

(87.217.652)

(44.346.386)

(16.306)

-))

-

- Deposits from customers Simpanan dari bank-

bank lain

(2.783.397)

(2.297.729)

(485.362)

(306)

-))

-

-

Deposits from other banks Utang subordinasi (8.330.204) (699.322) (660.413) (2.288.255) (4.682.214) - - Subordinated debts (142.693.945) (90.214.703) (45.492.161) (2.304.867) (4.682.214) - -

Jumlah 2.071.126) 2.285.069) (7.844.923) 6.503.969) 686.315) 370.858 69.838 Total

*) termasuk kupon/bunga kecuali untuk instrumen keuangan yang tidak memiliki kupon/bunga

include coupon/interest except for financial instruments that do not have *) coupon/interest)))


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

66




Penyusunan tabel di atas dilakukan dengan asumsi-asumsi sebagai berikut:

The above table is prepared using the following assumptions:

Memperhitungkan kupon dan bunga. Coupon and implied interest are included.

Komponen arus kas dengan suku bunga tetap dihitung sampai dengan tanggal jatuh tempo dan komponen arus kas dengan suku bunga mengambang (variable rate) dihitung sampai dengan tanggal repricing berikutnya.

Fixed rate cashflow is profiled up to maturity date and floating (variable) rate cashflow is profiled up to the next repricing date.

Menggunakan behavioral analysis (core/ non-core customer - sensitive/insensitive) untuk portofolio yang tidak memiliki tanggal jatuh tempo dan/atau managed rate, seperti pinjaman rekening koran, kartu kredit, giro dan tabungan:

Behavioral analysis (core/non-core customer - sensitive/insensitive) is used for the portfolio which has no maturity date and/or managed rate such as overdrafts, credit cards, current accounts (demand deposits) and savings:

- Core: core sensitive customer dimasukkan dalam kelompok 1 bulan, sedangkan untuk core insensitive customer dipro-ratakan pada kelompok 1 bulan hingga 12 bulan.

- Non-core customer seluruhnya dimasukkan dalam kelompok 1 bulan.

- Core: core sensitive customers are included in the 1-month time bucket, core insensitive customers are pro-rated from 1-month to 12-month time bucket.

- Non-core customers are all included in the 1-month time bucket.

Produk “managed rate” adalah suatu produk yang memiliki tingkat suku bunga yang besarnya semata-mata ditetapkan atas diskresi Perseroan.

A “managed rate” product is a product that has interest rate which is determined solely and set at the discretion of the Company.

Dengan digunakannya asumsi-asumsi di atas, tabel profil repricing suku bunga dapat berbeda dengan tabel arus kas kontraktual yang tidak didiskontokan dari liabilitas keuangan (Catatan 3d) yang disusun berdasarkan tanggal jatuh tempo kontraktual yang tersisa atas liabilitas keuangan.

By using the above assumptions, the interest rate repricing profile table may differ from contractual undiscounted cash flows of financial liabilities table (Note 3d) which is prepared based on remaining contractual maturities of financial liabilities.

Tabel-tabel di atas memperlihatkan profil risiko tingkat suku bunga untuk portofolio Banking Book pada tanggal 30 September 2017, dimana posisi liabilitas pada kelompok kurang dari tiga bulan lebih besar dari aset pada kelompok tersebut. Hal tersebut memperlihatkan posisi liabilitas memiliki komponen repricing jangka pendek yang lebih besar dibandingkan dengan posisi aset, sehingga ketika tingkat suku bunga naik, kondisi ini akan memberikan dampak negatif terhadap pendapatan bunga bersih Perseroan pada periode tersebut.

The above tables show interest rate risk of Banking Book portfolio as of 30 September 2017, in which the liabilities position in the bucket of less than three months is higher than assets in that bucket. The situation shows that the liabilities side has a higher short-term repricing component compared to the assets side, thus when the interest rate increases, it will bring a negative impact to the Company’s net interest income for that period.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

67



Sebaliknya, profil risiko tingkat suku bunga untuk portofolio Banking Book pada tanggal 31 Desember 2016 menunjukkan posisi aset pada kelompok kurang dari tiga bulan lebih besar dari liabilitas pada kelompok tersebut. Hal tersebut memperlihatkan posisi aset memiliki komponen repricing jangka pendek yang lebih besar dibandingkan dengan posisi liabilitas, sehingga ketika tingkat suku bunga naik, kondisi ini akan memberikan dampak positif terhadap pendapatan bunga bersih Perseroan pada periode tersebut.

In the other hand, the above tables show interest rate risk of Banking Book portfolio as of 31 December 2016, showed the assets position in the bucket of less than three months is higher than liabilities in that bucket. The situation shows that the assets side has a higher short-term repricing component compared to the liabilities side, thus when the interest rate increases, it will bring a positive impact to the Company’s net interest income for that period.

Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, komposisi aset dan liabilitas adalah sebagai berikut: - Penempatan pada Bank Indonesia dan

bank-bank lain Portofolio penempatan pada Bank Indonesia dan bank-bank lain terdiri dari penempatan jangka pendek.

- Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual

kembali Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali merupakan transaksi pembelian efek-efek dengan janji dijual kembali dengan Bank Indonesia. Efek-efek tersebut merupakan obligasi dan sertifikat deposito bersuku bunga tetap yang diterbitkan oleh Republik Indonesia.

- Kredit yang diberikan

Portofolio kredit yang diberikan pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 masing-masing terdiri dari 78% kredit dengan suku bunga variabel dan 22% kredit dengan suku bunga tetap. Persentase portofolio kredit tersebut tidak termasuk pembiayaan syariah dan Entitas Anak. Kredit dengan suku bunga variabel terkonsentrasi dalam kelompok < 3 bulan. Perseroan memasukkan kredit dengan suku bunga variabel dalam kelompok < 3 bulan dengan mempertimbangkan bahwa Perseroan dapat meninjau kembali suku bunga setiap saat, sesuai dengan persetujuan dari setiap nasabah yang tercantum dalam perjanjian kredit.

- Efek-efek tersedia untuk dijual Seluruh portofolio efek-efek tersedia untuk dijual adalah instrumen dengan suku bunga tetap.

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, the composition of assets and liabilities was as follows:

- Placements with Bank Indonesia and

other banks Placements with Bank Indonesia and other banks portfolio consist of short-term placements.

- Securities purchased under resale

agreements Securities purchased under resale agreements represent transactions of purchase of securities under resale agreements with Bank Indonesia. The securities represent bonds and certificate of deposits with fixed interest rate issued by Republic of Indonesia.

- Loans Loans portfolio as of 30 September 2017 and 31 December 2016 consisted of 78% variable rate loans and 22% fixed rate loans, respectively. The percentage of loan portofolio did not include sharia financing and Subsidiary’s loans. Loans with variable interest rates were concentrated in < 3 month time bucket. The Company included variable rate loans in the < 3 month time bucket by considering that the Company can reprice the interest rate at anytime, in line with the approval from the customers as agreed in the loan agreements.

- Available-for-sale securities

All avalable-for-sale securities portfolio are fixed rate instruments.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

68




- Aset lain-lain Aset lain-lain di tabel di atas merupakan wesel ekspor yang dibeli dengan diskonto.

- Simpanan dari nasabah

Portofolio simpanan dari nasabah terdiri darideposito berjangka dengan suku bunga tetap masing-masing sebesar 49% dan 53% dari jumlah simpanan dari nasabah pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, sisanya merupakan giro dan tabungan.

- Simpanan dari bank-bank lain

Portofolio simpanan dari bank-bank lain terdiri dari deposito berjangka dengan suku bunga tetap masing-masing sebesar 49% dan 45% dari simpanan dari bank-bank lain pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, sisanya merupakan giro dan tabungan.

- Pinjaman yang diterima Seluruh pinjaman yang diterima merupakan pinjaman dengan suku bunga tetap.

- Other assets Other assets in the above table represent export bills purchased at discount.

- Deposits from customers Deposits from customers portfolio consist of fixed rate time deposits of 49% and 53% of total deposits from customers as of 30 September 2017 and 31 December 2016, respectively, and the remaining are current and saving accounts.

- Deposits from other banks Deposits from other banks portfolio consist of fixed rate time deposits of 49% and 45% of total deposits from other banks as of 30 September 2017 and 31 December 2016, respectively, and the remaining are current and saving accounts.

- Borrowings All borrowings are fixed rate borrowings.

- Utang subordinasi

Portofolio utang subordinasi terdiri dari utang dengan suku bunga mengambang dan utang dengan suku bunga tetap masing-masing sebesar 11% dan 89% dari jumlah utang subordinasi pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016.

- Subordinated debts Subordinated debts portfolio consist of floating rate debts and fixed rate debts of 11% and 89% of total subordinated debts, respectively as of 30 September 2017 and 31 December 2016, respectively.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

69




Analisis Value at Risk (“VaR“) Appetite risiko pasar Perseroan ditetapkan melalui limit Value at Risk (VaR). VaR adalah suatu ukuran dari maksimum kerugian yang diperkirakan (dalam konteks nilai wajar) untuk tingkat keyakinan tertentu dalam holding period tertentu. Pengukuran VaR dilakukan secara harian terhadap portofolio Fixed Income Trading (FIT), Foreign Exchange Trading (FXT) dan Asset Liability Management (ALM). Limit VaR disetujui sekurang-kurangnya setahun sekali oleh RMC untuk Trading Desk (FXT dan FIT), dan oleh ALCO untuk ALM Desk.

Value at Risk (“VaR”) analysis The Company’s market risk appetite is set through a Value at Risk (VaR) limit. VaR is a measurement of the maximum expected loss (in fair value terms) for a given confidence level over a given holding period. VAR measurement is conducted on a daily basis to portfolios of Fixed Income Trading (FIT), Foreign Exchange Trading (FXT) and Asset Liability Management (ALM). VaR limits are approved at least annually by RMC for Trading Desk (FXT and FIT), and by ALCO for ALM Desk.

Fixed Income Trading meliputi eksposur Perseroan terhadap posisi perdagangan fixed income dan derivatif suku bunga. Foreign Exchange Trading meliputi eksposur nilai tukar Perseroan baik untuk posisi Trading maupun Banking Book. Asset Liability Management mengelola risiko suku bunga pada Banking Book.

Fixed Income Trading includes the Company’s exposure to fixed income trading and interest rate derivative positions. Foreign Exchange Trading includes the Company’s foreign exchange exposure for trading position as well as banking position. Asset Liability Management manages interest rate risk in Banking Book.

Perseroan menghitung VaR harian dengan pendekatan simulasi historis pada tingkat keyakinan 97,5% berdasarkan satu tahun data historis.

The Company calculates daily VaR with historical simulation approach at 97.5% confidence level based on one year historical data.

Meskipun VaR merupakan alat penting dalam mengukur risiko pasar, asumsi yang mendasari model menyebabkan adanya beberapa keterbatasan yang antara lain: tidak menangkap pergerakan posisi intrahari, tidak memperlihatkan kerugian yang mungkin terjadi melebihi tingkat keyakinan yang ditetapkan, dan ketergantungan yang tinggi atas hasil perhitungan terhadap data historis.

Although VaR is an important tool for measuring market risk, the assumptions on which the model is based do give rise to some limitations, including the following: does not capture intraday position movements, does not reflect the loss that may be occurred beyond the confidence level, and high dependency upon the outcome to historical data.

Perseroan melakukan validasi atas akurasi model VAR dengan melakukan back-testing yang menggunakan laba rugi harian aktual dan laba rugi hipotesis (hypothetical profit or loss).

The Company validates the accuracy of VAR model by performing back-testing using actual daily profit or loss and hypothetical profit or loss.

Hasil pengukuran VaR untuk posisi pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 (dalam USD penuh) adalah sebagai berikut:

VaR calculation results for the position as of 30 September 2017 and 31 December 2016 (in whole USD) were as follows:

30 September 2017/


31 December 2016

Fixed Income Trading 174.144 261.401 Fixed Income Trading Foreign Exchange Trading 60.581 2.116.895 Foreign Exchange Trading Asset Liability Management 2.171.558 2.931.574 Asset Liability Management


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

70




Analisis Value at Risk (“VaR“) (lanjutan)

Nilai VaR berada pada batas-batas limit yang telah ditetapkan. Pada akhir tahun 2016, kenaikan nilai VaR Foreign Exchange Trading telah diantisipasi oleh Perseroan yang merupakan dampak dari kenaikan signifikan cadangan kerugian penurunan nilai atas kredit yang diberikan dan persetujuan pelampauan limit telah diperoleh.

Value at Risk (“VaR”) analysis (continued)

VaR number is within the limits. The increase in the Foreign Exchange Trading VaR at the end of 2016 was anticipated by the Company as the result of significant increase in the allowance for impairment losses for loans, and pre-approved limit excess was obtained.

Tabel di bawah ini merupakan ikhtisar tingkat suku bunga efektif rata-rata tertimbang untuk instrumen keuangan berikut ini pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016:

The table below summarizes the weighted average effective interest rates for the following financial instruments as of 30 September 2017 and 31 December 2016:

30 September 2017/


31 December 2016

Aset Assets Rupiah Rupiah

Penempatan pada Bank Indonesia dan bank-bank lain 4,17% 5,05%


Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali 7,68% 5,26%


Kredit yang diberikan 12,36% 11,89% Loans Efek-efek untuk tujuan investasi Investment securities

- Wesel 8,66% 10,88% -((Bills - Obligasi pemerintah dari pasar

sekunder 9,15% 10,46% -((Government bonds from

secondary market - Surat Perbendaharaan Negara 5,74% 5,99% -((Treasury Bills - Obligasi perusahaan 8,15% - - Corporate Bond - Sertifikat Deposito Bank

Indonesia 5,66% 5,93% -(( Bank Indonesia’s

Certificates of Deposits

- Sertifikat Bank Indonesia 6,00% 6,15% -((Certificates of Bank

Indonesia Aset lain-lain 9,01% 10,31% Other assets

Valuta asing Foreign currencies

Penempatan pada Bank Indonesia dan bank-bank lain 1,17% 0,69%


Tagihan akseptasi 3,67% 3,84% Acceptance receivables Kredit yang diberikan 5,76% Loans Efek-efek untuk tujuan investasi Investment securities

- Wesel 5,75% 1,81% -((Bills - Obligasi pemerintah dari pasar

sekunder - 3,31% -((Government bonds from

secondary market Aset lain-lain 3,98% 4,99% Other assets

Liabilitas Liabilities

Rupiah Rupiah Simpanan dari nasabah Deposits from customers

- Giro 2,89% 3,49% -((Demand deposits - Tabungan 2,33% 2,88% -((Savings - Deposito berjangka 6,18% 6,91% -((Time deposits

Simpanan dari bank-bank lain 4,82% 5,61% Deposits from other banks Utang subordinasi 10,19% 10,19% Subordinated debts

Valuta asing Foreign currencies Simpanan dari nasabah Deposits from customers

- Giro 0,62% 0,69% -((Demand deposits - Tabungan 0,38% 0,30% -((Savings - Deposito berjangka 0,88% 0,97% -((Time deposits

Simpanan dari bank-bank lain 0,25% 0,23% Deposits from other banks Pinjaman yang diterima 0,00% - Borrowings


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

71




Tabel di bawah ini merupakan ikhtisar rata-rata tertimbang bagi hasil, bonus dan pendapatan marjin untuk transaksi syariah pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016:

The table below summarizes the weighted average of profit distribution, bonus and margin revenue for the following sharia transactions as of 30 September 2017 and 31 December 2016:

30 September 2017/


31 December 2016

Aset Asset

Rupiah Rupiah

Pembiayaan yang diberikan 9,96% 10,42% Financing Efek-efek yang dibeli dengan janji

dijual kembali 4,72% 5.20% Securities purchased

under resale agreements Efek-efek untuk tujuan investasi Investment securities

- Sertifikat Bank Indonesia - Syariah 5,93% 6,27%

-((Certificates of Bank Indonesia - Sharia

- Obligasi pemerintah – Sukuk Ijarah 7,30% 7,79%

-((Government bonds - Sukuk Ijarah

Valuta asing Foreign currencies Pembiayaan yang diberikan 5,83% 7,37% Financing Efek-efek untuk tujuan investasi Investment securities

- Obligasi pemerintah – Sukuk Ijarah 2,62% 2,62%

-((Government bonds - Sukuk Ijarah

Liabilitas Liabilities Rupiah Rupiah

Simpanan dari nasabah Deposits from customers - Giro wadiah dan mudharabah 2,38% 3,05%

-((Wadiah and mudharabah demand deposits xx

- Tabungan mudharabah 2,87% 3,64% -((Mudharabah savings - Deposito berjangka mudharabah 6,20% 6,40% - Time deposit mudharabah

Valuta asing Foreign currencies

Simpanan dari nasabah Deposits from customers

- Giro wadiah dan mudharabah 0,19% 0,20% -((Wadiah and mudharabah

demand deposits - Tabungan mudharabah 0,07% 0,26% -((Mudharabah savings - Deposito berjangka mudharabah 0,13% 0,28% - Time deposit mudharabah

d. Manajemen Risiko Likuiditas d. Liquidity Risk Management

Perseroan menyusun kebijakan pengelolaan risiko likuiditas yang memaparkan tanggung jawab, pengelolaan dan pendekatan strategis yang diambil untuk menjamin ketersediaan likuiditas yang cukup guna memenuhi kewajiban Perseroan secara kontraktual maupun yang diwajibkan oleh regulator.

The Company prepared liquidity management policy which defines the responsibilities, management and strategic approach to be adopted in order to ensure that sufficient liquidity is maintained to meet the Company’s contractual or regulatory obligations.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

72


d. Manajemen Risiko Likuiditas (lanjutan) d. Liquidity Risk Management (continued)

Eksposur terhadap risiko likuiditas Exposure to liquidity risk

Tabel-tabel berikut menyajikan arus kas kontraktual pokok dan perhitungan bunga dari liabilitas keuangan Perseroan berdasarkan periode tersisa sampai dengan tanggal jatuh tempo kontraktual pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016:

The following tables present the principal and implied interest rate contractual cash flows of the Company’s financial liabilities based on remaining period to contractual maturity as of 30 September 2017 and 31 December 2016:


Nilai tercatat/ Carrying

Nilai nominal

bruto masuk/ (keluar)/

Gross nominal inflow/


Less than 1-3 bulan/ >3-12 bulan/ >12-60 bulan/

Lebih dari 60 bulan/ More than

amount (outflow) 1 month 1-3 months >3-12 months >12-60 months 60 months Liabilitas keuangan

non-derivatif Non-derivative

financial liabilities

Liabilitas segera (2.793.850) (2.793.850) (2.793.850) - - - - Liabilities payable on

demand Simpanan dari

nasabah (111.925.871) (112.324.228) (91.465.002) (11.328.435) (9.013.000) (261.721) (256.070) Deposits from

customers Simpanan dari bank-

bank lain (2.097.879) (2.111.383) (1.517.518) (308.917) (284.948) - - Deposits from other

banks Utang akseptasi (3.406.751) (3.406.751) (854.431) (1.531.193) (1.021.127) - - Acceptance payables Pinjaman yang diterima

(143)

(143) (143) - - - -

Borrowings

Utang subordinasi (6.530.379) (7.984.783) (21.019) (146.978) (2.205.727) (5.611.059) - Subordinated debts (126.754.873) (128.621.138) (96.651.963) (13.315.523) (12.524.802) (5.872.780) (256.070) Liabilitas keuangan

derivatif

Derivative financial liabilities

Masuk - 2.902.622 2.394.336 219.357 275.479 13.450 - Inflow Keluar - (2.920.756) (2.407.878) (220.447) (278.510) (13.921) - Outflow - (18.134) (13.542) (1.090) (3.031) (471) - Jumlah (126.754.873) (128.639.272) (96.665.505) (13.316.613) (12.527.833) (5.873.251) (256.070) Total


Nilai tercatat/ Carrying

Nilai nominal

bruto masuk/ (keluar)/

Gross nominal inflow/


Less than 1-3 bulan/ >3-12 bulan/ >12-60 bulan/

Lebih dari 60 bulan/ More than

amount (outflow) 1 month 1-3 months >3-12 months >12-60 months 60 months Liabilitas keuangan

non-derivatif Non-derivative

financial liabilities

Liabilitas segera (442.222) (442.222) (442.222) -) -) -) -) Liabilities payable on

demand Simpanan dari

nasabah (130.302.660) (130.684.617) (107.941.980) (15.956.191) (6.305.308) (270.509) (210.629) Deposits from

customers Simpanan dari bank-

bank lain (2.661.635) (2.667.596) (2.304.727) (326.315) (36.554) -) -) Deposits from other

banks Utang akseptasi (3.990.150) (3.990.150) (960.848) (1.419.297) (1.597.389) (12.616) -) Acceptance payables Utang subordinasi (6.526.586) (8.489.705) (21.021) (145.363) (457.876) (7.865.445) -) Subordinated debts (143.923.253) (146.274.290) (111.670.798) (17.847.166) (8.397.127) (8.148.570) (210.629) Liabilitas keuangan

derivatif

Derivative financial liabilities

Masuk -) 4.801.318) 2.368.867) 2.194.628) 102.354) 135.469) -) Inflow Keluar -) (4.846.484) (2.378.809) (2.225.614) (95.757) (146.304) -) Outflow -) (45.166) (9.942) (30.986) 6.597) (10.835) -) Jumlah (143.923.253) (146.319.456) (111.680.740) (17.878.152) (8.390.530) (8.159.405) (210.629) Total


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

73



Eksposur terhadap risiko likuiditas (lanjutan) Exposure to liquidity risk (continued)

Tabel-tabel di atas disusun berdasarkan sisa jatuh tempo kontraktual liabilitas keuangan Perseroan. Tabel-tabel tersebut menunjukkan arus kas pokok dan perhitungan bunga dari liabilitas keuangan non-derivatif Perseroan. Ekspektasi Perseroan atas arus kas dari instrumen-instrumen tersebut berbeda secara signifikan dari analisis di atas. Sebagai contoh, giro dan tabungan diprediksi memiliki porsi core, sedangkan deposito satu bulanan tidak diprediksi untuk dicairkan dalam waktu satu bulan (terdapat deposito yang akan diperpanjang secara otomatis). Opsi pelunasan awal diperhitungkan untuk utang subordinasi yang memiliki opsi beli untuk pelunasan lebih awal.

The above tables were prepared based on remaining contractual maturities of the financial liabilities of the Company. The tables showed the principal and implied interest rate cash flows on the Company’s non-derivative financial liabilities. The Company’s expected cash flows from these instruments vary significantly from the above analysis. For example, current accounts and saving accounts are expected to have core portion, while one-month time deposit is not expected to be withdrawn in one month (there are time deposits which will be automatically rolled over). Early repayment options are considered for subordinated debts which are profiled at callable option date.

Nilai nominal arus kas masuk/(keluar) yang diungkapkan pada tabel di atas menyajikan arus kas kontraktual yang tidak didiskontokan terkait dengan nilai pokok dan bunga dari liabilitas keuangan. Pengungkapan instrumen derivatif menunjukkan nilai bersih derivatif yang dapat diselesaikan secara neto, juga nilai bruto arus kas masuk dan keluar untuk derivatif yang diselesaikan secara bruto. Arus kas liabilitas derivatif seperti yang ditunjukkan di tabel di atas merupakan arus kas berdasarkan jatuh tempo kontraktual yang menurut Perseroan adalah penting untuk memahami jadwal dari arus kas.

The nominal inflows/(outflows) disclosed in the above tables represents the contractual undiscounted cash flows relating to the principal and interest on the financial liabilities. The disclosure for derivatives shows the net amount of derivatives that are net settled, and a gross inflow and outflow amount for derivatives that have simultaneous gross settlement. The cash flows of derivative liabilities in the table represent the cash flows based on contractual maturities which the Company believes is essential for an understanding of the timing of the cash flows.

Dalam mengelola risiko likuiditas yang timbul dari liabilitas keuangan, Perseroan memiliki aset likuid yang terdiri dari kas dan setara kas, Sertifikat Bank Indonesia dan obligasi pemerintah dimana terdapat pasar yang aktif dan likuid untuk efek-efek ini. Aset-aset likuid ini dapat segera dijual atau di-repo-kan untuk memenuhi kebutuhan likuiditas Perseroan.

To manage the liquidity risk arising from financial liabilities, the Company holds liquid assets comprising cash and cash equivalents, Certificate of Bank Indonesia and government bonds for which there is an active and liquid market. These assets can be readily sold or repo-ed to meet the Company’s liquidity requirements.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

74



Eksposur terhadap risiko likuiditas (lanjutan) Exposure to liquidity risk (continued)

Dalam mengelola risiko likuiditas jangka pendek, pengukuran utama yang digunakan Perseroan adalah Maximum Cumulative Outflow (“MCO”). MCO adalah arus kas masuk/keluar bersih dari semua komponen pada laporan posisi keuangan konsolidasian dan rekening administratif. Perseroan harus menghitung arus kas menurut mata uang dari komponen pada laporan posisi keuangan konsolidasian dan rekening administratif dalam kondisi normal (business as usual) secara harian untuk 30 hari ke depan. Perseroan menetapkan batas-batas arus kas keluar bersih maksimum secara harian untuk 30 hari ke depan, untuk mata uang Rupiah, mata uang asing, dan gabungan mata uang Rupiah dan mata uang asing. Mengingat perilaku arus kas tidak mengikuti jatuh tempo kontraktual dan kewajiban nasabah, Perseroan menyiapkan asumsi perilaku atas arus kas tersebut.

The key measure used by the Company for managing short-term liquidity risk is Maximum Cumulative Outflow (“MCO”). MCO is the net cash inflow/outflow from all items in the consolidated statements of financial position and administrative accounts. The Company must calculate the cash flows by currency from items in the consolidated statements of financial position and administrative accounts under business-as-usual conditions each day for the next 30 days. The Company determined the limits for the net cash outflow each day for the next 30 days for Rupiah currency, foreign currencies, and the total combined Rupiah currency and foreign currency. Since cash flows behavior does not follow the customer’s contractual rights and obligations, the Company prepares the behavior cashfow assumption of the particular cash flows.

Tabel berikut merupakan cash inflow (outflow) berdasarkan perhitungan MCO untuk 30 hari ke depan pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016:

The table below summarizes the cash inflow (outflow) based on calculation of MCO for the next 30 days as of 30 September 2017 and 31 December 2016:

Mata uang Rentang waktu


31 Desember 2016/ 31 December 2017 Tenor Currency

Rupiah

1 hari 1.438.896 5.259.584 Overnight Rupiah 2 - 7 hari) 1.894.036 7.809.263 2 - 7 days

8 - 30 hari) 858.348 9.151.891 8 - 30 days Valuta asing

1 hari 2.782.907 616.592 Overnight Foreign currencies 2 - 7 hari) 2.226.305 140.932 2 - 7 days

8 - 30 hari) 503.190 (2.229.579) 8 - 30 days Jumlah1)

1 hari 4.221.803 5.876.177 Overnight Total 1) 2 - 7 hari) 4.470.339 8.550.107 2 - 7 days

8 - 30 hari) 2.859.853 8.662.616 8 - 30 days

1)…Arus kas masuk/keluar bersih (harian) yang terendah untuk rentang waktu yang bersangkutan

Pada tanggal-tanggal di atas, tidak terdapat pelampauan terhadap batas-batas yang telah ditetapkan Perseroan untuk perhitungan MCO.

The lowest net cash inflow/outflow (daily basis) 1) for the respective tenor

As of the above dates, there was no excess breach on the limits which had been determined by the Company for the calculation of MCO.

e. Manajemen Risiko Operasional e. Operational Risk Management

Risiko operasional didefinisikan sebagai potensi kerugian yang diakibatkan oleh ketidakcukupan atau kegagalan proses internal, manusia, sistem atau merupakan dampak dari kejadian eksternal, termasuk risiko hukum.

Operational risk is defined as a potential loss resulting from inadequate or failure in internal processes, people, system or from the impact of external events, including legal risk.

Manajemen senior mengawasi risiko operasional berdasarkan Operational Risk Management and Assurance Framework (ORMAF).

Senior management oversees operational risk based on the Operational Risk Management and Assurance Framework (ORMAF).

Struktur Organisasi dan Tata Kelola Risiko Operasional Tata kelola risiko operasional dilaksanakan pada tiga tingkatan: Unit, Direktorat dan Perseroan. Pada tingkat Unit, terdapat Unit Operational Risk Committee (UORC).

Operational Risk Organizational Structure and Governance

Operational risk governance is exercised at three levels: Unit, Directorate and Company-wide. At the Unit level, there is a Unit Operational Risk Committee (UORC).


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

75


e. Manajemen Risiko Operasional (lanjutan) e. Operational Risk Management (continued)

Struktur Organisasi dan Tata Kelola Risiko Operasional (lanjutan)

Operational Risk Organizational Structure and Governance (continued)

Pada tingkat Direktorat, terdapat Komite Risiko Operasional Bisnis/Fungsional (B/FORC), peristiwa risiko dilaporkan berdasarkan bobot risikonya sesuai dengan struktur organisasi yang bertanggung jawab untuk menyelesaikan, memantau dan melaporkan peristiwa risiko ke tingkat komite risiko operasional selanjutnya.

At the Directorate level, there is Business/Functional Operational Risk Committees (B/FORC), risk issues based on its grade are escalated in accordance with the organizational structure which is responsible for solving, monitoring and escalating risk issues to the next level of operational risk committee.

Komite Risiko Operasional (CORC) merupakan tingkatan tata kelola tertinggi yang bertanggung jawab dalam mengawasi dan mengarahkan pengelolaan risiko operasional di seluruh area bisnis dan fungsional yang ada di Perseroan. CORC diketuai oleh Direktur Risiko dengan seluruh Direktur lainnya sebagai anggota komite.

Country Operational Risk Committee (CORC) is the highest governing body to oversee and direct the management of operational risks across all businesses and functional areas of the Company. CORC is chaired by the Risk Director with all other Directors as the member of committee.

Seluruh kejadian dan kerugian risiko operasional dilaporkan ke dalam database pelaporan kerugian dan kejadian risiko operasional yang disebut Operational Risk Management System (ORMS). Staf risiko operasional di seluruh unit dalam Perseroan memiliki akses terhadap database ini.

All operational risks and loss events are reported in a loss and risk reporting database called Operational Risk Management System (ORMS). Operational risk staff in all units within the Company has access to this database.

Proses Pengolahan Risiko Operasional Operational Risk Management Process

Manajemen risiko operasional merupakan suatu proses end-to-end, untuk memastikan bahwa risiko operasional dikelola secara efektif mulai dari risiko diidentifikasi sampai risiko tersebut termitigasi dalam batasan selera risiko (risk appetite) Perseroan. Hal ini merupakan tanggung jawab setiap individu dalam Perseroan. Proses ini merupakan proses umum yang digunakan untuk mengelola risiko operasional di seluruh tingkatan dalam Perseroan:

Operational risk management refers to end-to-end process that ensures operational risks are effectively managed from the time when they are identified to the time when the risks are mitigated within the risk appetite of the Company. It is everyone’s responsibility in the Company. This generic process is used to manage operational risks at all levels across the Company:

Identifikasi Risiko Penilaian Risiko Mitigasi dan Pengendalian Risiko Pemantauan Risiko

Risk Identification Risk Assessment Risk Mitigation and Control Risk Monitoring

Three Lines of Assurance

Perseroan menggunakan pendekatan tiga (3) lini assurance (three lines of assurance). Tiga lini tersebut terdiri dari assurance oleh fungsi bisnis, lini kedua oleh CORAM & IRM dimana berada dibawah Fungsi Risiko dan lini ketiga oleh Internal Audit untuk memastikan pengelolaan dan assurance risiko operasional telah dilakukan secara efektif oleh lini pertama dan kedua.

Three Lines of Assurance

The Company uses the three (3) lines of assurance approach. The three lines consist of assurance by business function, second line by CORAM & IRM under Risk Function and third line by Internal Audit to ensure operational risk management and assurance performed effectively by first and second line.

Penerapan Basel dalam Risiko Operasional

Perseroan menerapkan ORMAF yang sesuai dengan persyaratan Basel II. Selain itu, sesuai dengan peraturan BI yang berlaku, Perseroan melakukan perhitungan kecukupan modal dengan menggunakan Pendekatan Indikator Dasar.

Basel Implementation in Operational Risk

The Company has implemented ORMAF which is in line with the Basel II requirement. Meanwhile, in line with prevailing BI regulations, the Company calculates the capital adequacy using Basic Indicator Approach (BIA).

i


PT BANK PERMATA Tbk











f. Manajemen Permodalan f. Capital Management

Fungsi pengelolaan modal dilakukan untuk meyakinkan bahwa Perseroan memiliki modal yang kuat untuk mendukung pertumbuhan usaha, memastikan struktur permodalan yang efisien dan memenuhi ketentuan permodalan yang ditetapkan regulator. Rencana permodalan merupakan bagian dari rencana bisnis, yang disetujui oleh Direksi dan Dewan Komisaris. Rencana permodalan dibuat untuk memastikan bahwa Perseroan memiliki tingkat modal yang cukup dan terdapat kombinasi komponen-komponen permodalan yang optimal untuk mendukung strategi Perseroan. Dalam membuat rencana permodalan, hal-hal sebagai berikut turut dipertimbangkan:

The Company’s capital is managed to ensure that the Company maintains a strong capital to support its business growth, ensures efficient capital structure, and meets regulatory capital requirements. Capital plan is prepared as part of business plan and is approved by the Boards of Directors and Commissioners. The capital plan ensures that adequate levels of capital and an optimum mix of different components of capital are maintained to support the Company’s strategy. The followings are taken into account when a capital plan is prepared:

1. Ketentuan permodalan yang diwajibkan oleh

regulator. 1. Regulatory capital requirements.

2. Kebutuhan modal untuk mendukung pertumbuhan usaha.

2. Capital needs to support business growth.

3. Pilihan-pilihan yang ada untuk meningkatkan permodalan dan untuk mencapai struktur permodalan yang optimal.

3. Available options to raise capital and to optimize capital structure.

Pendekatan terhadap pengelolaan modal juga mempertimbangkan keadaan ekonomi dan kepentingan komersial.

The approach to capital management also takes into account the economic and commercial environment.

Kebijakan Perseroan adalah memelihara tingkat permodalan yang kuat untuk menjaga kepercayaan investor, kreditur dan pasar, dan untuk mendukung perkembangan usaha di masa depan. Pengaruh tingkat permodalan terhadap tingkat pengembalian ke pemegang saham juga diperhitungkan dan Perseroan berupaya untuk menjaga keseimbangan antara tingkat pengembalian yang tinggi, yang dimungkinkan dengan gearing yang lebih besar, serta keuntungan-keuntungan dan tingkat keamanan yang diperoleh dari posisi permodalan yang kuat.

The Company’s policy is to maintain a strong capital base in order to maintain investor, creditor and market confidence, and to sustain future development of the business. The impact of the level of capital on shareholders` return is also considered and the Company also recognizes the need to maintain a balance between higher returns, that might be possible with greater gearing, and the advantages and security level afforded by a strong capital position.

Manajemen menggunakan rasio permodalan yang diwajibkan regulator untuk memantau permodalan Perseroan. Pendekatan OJK untuk pengukuran ini terutama didasarkan pada pemantauan hubungan antara profil risiko Perseroan dengan ketersediaan modal. Perseroan wajib menyediakan modal minimum sesuai profil risikonya.

Management uses regulatory capital ratio in order to monitor its capital base. OJK’s approach to such measurement is primarily based on monitoring the relationship between the Company’s risk profile and the available capital. The Company is required to provide minimum capital based on its risk profile.

Perseroan telah mematuhi semua persyaratan permodalan yang ditetapkan oleh regulator sepanjang periode pelaporan.

The Company has complied with all externally imposed capital requirements required by regulator throughout the reporting period.

Rasio Kewajiban Penyediaan Modal Minimum (KPMM) adalah rasio modal Bank terhadap Aset Tertimbang Menurut Risiko (Risk Weighted Assets/ RWA). Kewajiban Penyediaan Modal Minimum (KPMM) Perseroan secara konsolidasi dan Bank sebagai entitas induk saja pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 berdasarkan peraturan OJK No.11/POJK.03/2016 dan No. 34/POJK.03/2016 yang berlaku adalah sebagai berikut:

The Capital Adequacy Ratio (CAR) is the ratio of Bank’s capital over its Risk Weighted Assets (RWA). The Company’s Capital Adequacy Ratio (CAR) at consolidated level and Bank as parent entity only, as of 30 September 2017 and 31 December 2016 in accordance to OJK regulations No. 11/POJK.03/2016 and No. 34/POJK.03/2016 was as follows:

i


PT BANK PERMATA Tbk











f. Manajemen Permodalan (lanjutan) f. Capital Management (continued)


Entitas induk/ Parent entity

Konsolidasian/ Consolidated

Modal Inti (Tier 1) 16.149.167 16.512.964 Core Capital (Tier 1) Modal Pelengkap (Tier 2) 3.358.681 3.359.976 Supplementary Capital (Tier 2) Jumlah Modal 19.507.848 19.872.940 Total Capital

Aset Tertimbang Menurut Risiko Risk Weighted Assets Risiko kredit 87.867.375 88.218.559 Credit risk Risiko pasar 701.186 701.000 Market risk Risiko operasional 14.986.021 14.993.271 Operational risk

Jumlah Aset Tertimbang Menurut Risiko 103.554.582 103.912.830 Total Risk Weighted Assets

Rasio KPMM CAR Rasio Common Equity Tier 1 15,59% 15,89% Common Equity Tier 1 ratio Rasio Tier 1 15,59% 15,89% Tier 1 ratio Rasio Tier 2 3,24% 3,23% Tier 2 ratio

Rasio Total 18,84% 19,12% Total Ratio

Rasio KPMM yang diwajibkan menurut profil risiko 9,00%

9,00% Required CAR based on risk profile

Common Equity Tier 1 untuk buffer 9,59% 9,89% Common Equity Tier 1 for buffer Persentase buffer yang wajib dipenuhi

oleh Bank

Percentage of required buffer for the

Bank Capital Conservation Buffer 1,25% 1,25% Capital Conservation Buffer Countercyclical Buffer 0,00% 0,00% Countercyclical Buffer Capital Surcharge untuk Bank Sistemik 0,50% 0,50% Capital Surcharge for Systemic Bank Total Buffer 1,75% 1,75% Total Buffer


Entitas induk/ Parent entity

Konsolidasian/ Consolidated

Modal Inti (Tier 1) 13.563.430) 113.919.797) Core Capital (Tier 1) Modal Pelengkap (Tier 2) 4.408.353) 4.409.988) Supplementary Capital (Tier 2) Jumlah Modal 17.971.783) 18.329.785) Total Capital

Aset Tertimbang Menurut Risiko Risk Weighted Assets Risiko kredit 96.970.917) 97.330.801) Credit risk Risiko pasar 3.991.158) 3.991.475) Market risk Risiko operasional 13.957.967) 13.988.422) Operational risk

Jumlah Aset Tertimbang Menurut Risiko 114.920.042) 115.310.698) Total Risk Weighted Assets

Rasio KPMM CAR Rasio Common Equity Tier 1 11,80%) 12,07%) Common Equity Tier 1 ratio Rasio Tier 1 11,80%) 12,07%) Tier 1 ratio Rasio Tier 2 3,84%) 3,82%) Tier 2 ratio

Rasio Total 15,64%) 15,89%) Total Ratio

Rasio KPMM yang diwajibkan menurut profil risiko 10,00%)

10,00%) Required CAR based on risk profile

Common Equity Tier 1 untuk buffer 5,64%) 5,90%) Common Equity Tier 1 for buffer Persentase buffer yang wajib dipenuhi

oleh Bank

Percentage of required buffer for the

Bank Capital Conservation Buffer 0,625%) 0,625%) Capital Conservation Buffer Countercyclical Buffer 0,000%) 0,000%) Countercyclical Buffer Capital Surcharge untuk Bank Sistemik 0,250%) 0,250%) Capital Surcharge for Systemic Bank Total Buffer 0,875%) 0,875%) Total Buffer

i


PT BANK PERMATA Tbk










4. PENGGUNAAN ESTIMASI DAN PERTIMBANGAN 4. USE OF ESTIMATES AND JUDGMENT

a. Sumber utama atas ketidakpastian estimasi a. Key sources of estimation uncertainty

Informasi mengenai asumsi dan ketidakpastian estimasi dijelaskan dibawah ini dan pada catatan-catatan dibawah ini: Catatan 2q - estimasi masa manfaat aset

tetap; Catatan 25 - pengukuran liabilitas imbalan

pasca kerja: asumsi-asumsi aktuarial; dan

Catatan 26 - pengakuan dan pengukuran provisi dan kontinjensi: asumsi utama mengenai kemungkinan dan besarnya arus keluar.

Information about the assumptions and estimation uncertainties is set out below and in the following notes: Note 2q - estimated useful lives of premises

and equipment; Note 25 - measurement of obligation for

post-employment benefits: actuarial assumptions; and

Note 26 - recognition and measurement of provisions and contingencies: key assumptions about the likelihood and magnitude of an outflow of resources.

a.1. Cadangan kerugian penurunan nilai aset

keuangan a.1. Allowance for impairment losses of

financial assets

Evaluasi atas kerugian penurunan nilai aset keuangan yang dicatat pada biaya perolehan diamortisasi dijelaskan pada Catatan 2u.

Financial assets accounted for at amortized cost are evaluated for impairment on the basis described in Note 2u.

Cadangan kerugian penurunan nilai individual dalam cadangan kerugian penurunan nilai dibentuk atas aset keuangan yang penurunan nilainya dievaluasi secara individual berdasarkan estimasi terbaik manajemen atas nilai tunai arus kas yang diharapkan akan diterima. Dalam mengestimasi arus kas ini, manajemen membuat pertimbangan mengenai kondisi keuangan dari pihak lawan dan nilai bersih yang dapat direalisasi dari agunan yang diterima. Setiap aset yang mengalami penurunan nilai dievaluasi, dan strategi penyelesaian serta estimasi arus kas yang dapat diperoleh disetujui secara independen oleh Unit Risiko.

The individual component of the total allowance for impairment losses applies to financial assets evaluated individually for impairment and is based on management’s best estimate of the present value of the cash flows that are expected to be received. In estimating these cash flows, management makes judgments about the counterparty’s financial situation and the net realizable value of any underlying collateral. Each impaired asset is assessed on its merits, and the workout strategy and estimate of cash flows considered recoverable are independently approved by the Risk Unit.

Cadangan kerugian penurunan nilai secara kolektif meliputi kerugian kredit yang melekat pada portofolio aset keuangan dengan karakteristik ekonomi yang serupa ketika terdapat bukti obyektif bahwa telah terjadi penurunan nilai tagihan dalam portofolio tersebut namun penurunan nilai secara individu belum dapat diidentifikasi. Dalam menentukan perlunya pembentukan cadangan kerugian penurunan nilai kredit secara kolektif, manajemen mempertimbangkan faktor-faktor seperti kualitas kredit, besarnya portofolio, konsentrasi kredit dan faktor-faktor ekonomi. Dalam mengestimasi cadangan yang diperlukan, asumsi-asumsi dibuat untuk menentukan model kerugian bawaan dan untuk menentukan parameter input yang diperlukan, berdasarkan pengalaman historis dan kondisi ekonomi saat ini. Ketepatan dari cadangan yang dihitung ini tergantung pada seberapa tepat estimasi arus kas masa depan untuk menentukan cadangan individual serta asumsi model dan parameter yang digunakan dalam menentukan cadangan kolektif.

Collectively assessed impairment allowances cover credit losses inherent in portfolios of financial assets with similar economic characteristics when there is objective evidence to suggest that they contain impaired claims, but the individual impaired items cannot yet be identified. In assessing the need for collective loan loss allowances, management considers factors such as credit quality, portfolio size, credit concentrations, and economic factors. In order to estimate the required allowance, assumptions are made to define the way inherent losses are modeled and to determine the required input parameters, based on historical experience and current economic conditions. The accuracy of the allowances calculated depends on how well the estimated future cash flows are determined for specific counterparty allowances and the model assumptions and parameters used in determining collective allowances.

i


PT BANK PERMATA Tbk










4. PENGGUNAAN ESTIMASI DAN PERTIMBANGAN (lanjutan)

4. USE OF ESTIMATES AND JUDGMENT (continued)

a. Sumber utama atas ketidakpastian estimasi (lanjutan)

a. Key sources of estimation uncertainty (continued)

a.2. Penentuan nilai wajar a.2. Determining fair values

Dalam menentukan nilai wajar atas aset keuangan dan liabilitas keuangan dimana tidak terdapat harga pasar yang dapat diobservasi, Perseroan harus menggunakan teknik penilaian seperti dijelaskan pada Catatan 2h.4.

The determination of fair value for financial assets and financial liabilities for which there is no observable market price requires the use of valuation techniques as described in Note 2h.4.

Informasi mengenai penentuan nilai wajar dari instrumen keuangan diungkapkan pada Catatan 41.

Information about the determination of fair value of financial instruments is disclosed in Note 41.

Dalam mengukur nilai wajar atas aset dan liabilitas non-keuangan, Perseroan menggunakan data pasar yang dapat diobservasi jika memungkinkan.

When measuring the fair value for non-financial assets and liabilities, the Company uses observable market data to the extent possible.

Informasi mengenai penentuan nilai wajar dari aset non-keuangan berupa kelas tanah dan bangunan dari aset tetap diungkapkan pada Catatan 15.

Information about the determination of fair value of non-financial assets, i.e. land and buildings class of premises and equipment is disclosed in Note 15.

a.3. Pengakuan aset pajak tangguhan a.3. Recognition of deferred tax assets

Aset pajak tangguhan diakui untuk semua penghasilan kena pajak yang dapat diperoleh kembali di masa depan yang timbul dari perbedaan temporer, termasuk ketersediaan penghasilan kena pajak masa depan yang memungkinkan Perseroan untuk mengakui aset pajak tangguhan atas kerugian fiskal. Managemen menyusun estimasi yang signifikan untuk menentukan besarnya aset pajak tangguhan yang dapat diakui, estimasi tersebut berdasarkan pada jangka waktu dan ketersediaan penghasilan kena pajak di masa mendatang yang digabungkan dengan strategi perencanaan pajak di masa mendatang. Lihat Catatan 23.

Deferred tax assets are recognized for all future recoverable taxable income arising from temporary differences, including the availability of future taxable income to enable the Company to recognize deferred tax assets for tax loss carry forwards. Significant estimates are prepared by management to determine the amount of deferred tax assets that can be recognized, based upon the likely timing and the availability of future taxable income together with future tax planning strategies. See Note 23.

b. .Pertimbangan akuntansi yang penting dalam menerapkan kebijakan akuntansi Perseroan

b. Critical accounting judgments in applying the Company‘s accounting policies

Pertimbangan akuntansi yang penting dalam menerapkan kebijakan akuntansi Perseroan meliputi:

Critical accounting judgments made in applying the Company’s accounting policies include:

b.1. Penilaian instrumen keuangan

Kebijakan akuntansi Perseroan untuk pengukuran nilai wajar dibahas pada Catatan 2h.4.

Informasi mengenai nilai wajar dari instrumen keuangan diungkapkan pada Catatan 41.

b.1. Valuation of financial instruments

The Company’s accounting policy on fair value measurements is discussed in Note 2h.4.

Information about fair value of financial instruments is disclosed in Note 41.

i


PT BANK PERMATA Tbk










4. PENGGUNAAN ESTIMASI DAN PERTIMBANGAN (lanjutan)

4. USE OF ESTIMATES AND JUDGMENT (continued)

b. .Pertimbangan akuntansi yang penting dalam menerapkan kebijakan akuntansi Perseroan

(lanjutan)

b. Critical accounting judgments in applying the Company‘s accounting policies (continued)

b.2. Klasifikasi aset dan liabilitas keuangan

Kebijakan akuntansi Perseroan memberikan keleluasaan untuk menetapkan aset dan liabilitas keuangan ke dalam berbagai kategori pada saat pengakuan awal sesuai dengan standar akuntansi yang berlaku berdasarkan kondisi tertentu:

Dalam mengklasifikasikan aset keuangan dan liabilitas keuangan ke dalam kelompok “diperdagangkan”, Perseroan telah menetapkan bahwa aset dan liabilitas keuangan tersebut sesuai dengan definisi aset dan liabilitas dalam kelompok diperdagangkan yang dijabarkan pada Catatan 2h.

b.2. Financial asset and liability classification

The Company’s accounting policies provide scope for financial assets and liabilities to be designated at inception into different accounting categories in certain circumstances:

In classifying financial assets and financial liabilities as “trading”, the Company has determined that they meet definition of trading assets and liabilities as set out in Note 2h.

Dalam mengklasifikasikan investasi pada Sukuk dan SPNS sebagai “diukur pada biaya perolehan” dan “diukur pada nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain”, Perseroan telah menetapkan bahwa investasi tersebut telah memenuhi persyaratan klasifikasi sebagaimana dijabarkan dalam Catatan 2o.

In classifying investment in Sukuk and SPNS as “measured at acquisition cost” and “measured at fair value through other comprehensive income”, the Company has determined that they meet the requirements of such classification as set out in Note 2o.

5. KAS 5. CASH

Akun ini terdiri dari: This account consists of the following:



Rupiah 1.533.923 1.754.274 Rupiah Dolar Amerika Serikat 107.762 170.499 United States Dollar Mata uang asing lainnya 159.059 145.784 Other foreign currencies

Jumlah 1.800.744 2.070.557 Total.

Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember

2016, saldo kas dalam mata uang Rupiah, termasuk jumlah kas pada ATM, masing-masing sebesar Rp291.342 dan Rp320.012.

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, the balance of cash in Rupiah includes cash in ATM amounting to Rp291,342 and Rp320,012, respectively.

6. GIRO PADA BANK INDONESIA 6. CURRENT ACCOUNTS WITH BANK INDONESIA




Rupiah 6.513.367 8.422.236 Rupiah Dolar Amerika Serikat 1.736.571 2.119.613 United States Dollar

Jumlah 8.249.938 10.541.849 Total

i


PT BANK PERMATA Tbk










6. GIRO PADA BANK INDONESIA (lanjutan) 6. CURRENT ACCOUNTS WITH BANK INDONESIA (continued)

Saldo giro pada Bank Indonesia disediakan untuk memenuhi persyaratan Giro Wajib Minimum (GWM) dari Bank Indonesia.

Current accounts with Bank Indonesia are provided to fulfill Bank Indonesia’s requirements on Minimum Reserve Requirements (GWM).

Peraturan Bank Indonesia mengenai GWM telah mengalami beberapa kali perubahan dan peraturan terakhir tercantum dalam Peraturan Bank Indonesia No.18/3/PBI/2016 tentang Perubahan Ketiga atas Peraturan Bank Indonesia No.15/15/PBI/2013 tentang Giro Wajib Minimum Bank Umum Dalam Rupiah dan Valuta Asing Bagi Bank Umum Konvensional dan Peraturan Bank Indonesia No.15/16/PBI/2013 tentang Giro Wajib Minimum dalam Rupiah dan Valuta Asing bagi Bank Umum Syariah dan Unit Usaha Syariah.

Bank Indonesia Regulations for GWM have been amended several times and the latest regulations are stated in Bank Indonesia Regulation No.18/3/PBI/2016 regarding The Third Amendment to Bank Indonesia Regulation No.15/15/PBI/2013 regarding Minimum Reserve Requirements in Rupiah and Foreign Currency for Conventional Bank and Bank Indonesia Regulation No. 15/16/PBI/2013 regarding Minimum Reserve Requirements in Rupiah and Foreign Currency for Sharia Banks and Sharia Business Unit.

Mulai 16 Maret 2016, bagi Bank Umum Konvensional, ketentuan minimum rasio GWM primer dan rasio GWM sekunder dalam mata uang Rupiah adalah masing-masing sebesar 6,5% dan 4%. Sedangkan ketentuan minimum rasio GWM dalam valuta asing adalah 8%.

Starting 16 March 2016, for Conventional Bank, the minimum requirements for primary GWM ratio and secondary GWM ratio in Rupiah are 6.5% and 4%, respectively. While the minimum requirements for GWM ratio in foreign currency is 8%.

Sebelum 16 Maret 2016, bagi Bank Umum Konvensional, ketentuan minimum rasio GWM primer dan rasio GWM sekunder dalam mata uang Rupiah adalah masing-masing sebesar 7,5% dan 4%. Sedangkan ketentuan minimum rasio GWM dalam valuta asing adalah 8%.

Prior to 16 March 2016, for Conventional Bank, the minimum requirements for primary GWM ratio and secondary GWM ratio in Rupiah are 7.5% and 4%, respectively. While the minimum requirements for GWM ratio in foreign currency is 8%.

GWM Primer adalah simpanan minimum yang wajib dipelihara oleh Bank dalam bentuk saldo Rekening Giro pada Bank Indonesia. GWM Sekunder adalah cadangan minimum yang wajib dipelihara oleh Bank berupa SBI, Surat Utang Negara (SUN), Surat Berharga Syariah Negara (SBSN) dan/atau excess reserve yang merupakan kelebihan saldo Rekening Giro Rupiah Bank dari GWM Primer dan GWM Loan to Funding Ratio (LFR).

Primary GWM is a minimum reserve that should be maintained by the Bank in Current Accounts with Bank Indonesia. Secondary GWM is the minimum reserves that should be maintained by the Bank in the form of Certificates of Bank Indonesia (SBI), Government Debenture Debt (SUN), Sharia Government Securities (SBSN), and/or excess reserve which represent the excess reserve of the Bank’s Current Account in Rupiah over the Primary GWM and the GWM on Loan to Funding Ratio (LFR).

Peraturan Bank Indonesia No. 19/6/PBI/2017 tentang Perubahan Kelima Atas Peraturan Bank Indonesia Nomor 15/15/PBI/2013 Tentang Giro Wajib Minimum Bank Umum Dalam Rupiah Dan Valuta Asing Bagi Bank Umum Konvensional dan Peraturan Anggota Dewan Gubernur No. 19/4/PADG/2017 tentang Giro Wajib Minimum Dalam Rupiah Dan Valuta Asing Bagi Bank Umum Konvensional., GWM LFR adalah tambahan simpanan minimum yang wajib dipelihara oleh bank dalam bentuk saldo Rekening Giro pada Bank Indonesia jika LFR Bank dibawah minimum LFR target Bank Indonesia (80%) atau jika diatas maksimum LFR target BI (92%) dan Kewajiban Penyediaan Modal Minimim (KPMM) Bank lebih kecil dari KPMM insentif BI sebesar 14%.

BI Regulation No. 19/6/PBI/2017 regarding Fifth Amendment of BI Regulation No. 15/15/PBI/2013 regarding Reserve Requirement for Commercial Banks in Rupiah and Foreign Exchange and Regulation of Board of Governor’s Members No. 19/4/PADG/2017 regarding Reserve Requirement for Commercial Banks in Rupiah and Foreign Exchange., the GWM on LFR is the additional reserve that should be maintained by the Bank in the form of Current Account with Bank Indonesia if the Bank’s LFR is below the minimum LFR targeted by Bank Indonesia (80%) or if the Bank’s LFR above the maximum of LFR targeted by BI (92%) and the Capital Adequacy Ratio (CAR) is below BI requirement of 14%.

i


PT BANK PERMATA Tbk










6. GIRO PADA BANK INDONESIA (lanjutan) 6. CURRENT ACCOUNTS WITH BANK INDONESIA (continued)

Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, rasio GWM Bank (bank konvensional) adalah masing-masing sebesar 32,53% untuk mata uang Rupiah, serta masing-masing sebesar 8,57% dan 8,35% untuk valuta asing. Rasio GWM Bank (bank konvensional) untuk mata uang Rupiah pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 terdiri dari rasio GWM primer masing-masing sebesar 6,71% dan 6,65% dan rasio GWM sekunder masing-masing sebesar 25,82% dan 25,61%. GWM LFR pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 masing-masing sebesar 0,00% dan 0,27%.

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, the Bank’s GWM ratios (conventional bank) were 32.53% for Rupiah currency, respectively, and 8.57% and 8.35% for foreign currency, respectively. The Bank’s GWM ratios (conventional bank) for Rupiah currency as of 30 September 2017 and 31 December 2016 consisted of primary GWM ratio of 6.71% and 6.65%, respectively, and secondary GWM ratio of 25.82% and 25.61%, respectively. The GWM on LFR as of 30 September 2017 and 31 December 2016 were 0.00% and 0.27%, respectively.

Bagi Bank Umum Syariah dan Unit Usaha Syariah, ketentuan minimum rasio GWM dalam mata uang Rupiah dan valuta asing adalah masing-masing sebesar 5% dan 1%.

For Sharia Bank and Sharia Business Unit, the minimum requirements for GWM ratios in Rupiah and in foreign currency are 5% and 1%, respectively.

Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, rasio GWM Unit Usaha Syariah adalah masing-masing sebesar 6,30% dan 6,15% untuk mata uang Rupiah, serta masing-masing sebesar 3,35% dan 3,10% untuk valuta asing.

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, the GWM ratios of Sharia Business Unit were 6.30% and 6.15% for Rupiah currency, respectively, and 3.35% and 3.10% for foreign currency, respectively.

Perseroan telah memenuhi peraturan Bank Indonesia yang berlaku tentang Giro Wajib Minimum bank umum konvensional dan Unit Usaha Syariah pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016.

The Company has fulfilled the prevailing Bank Indonesia’s regulation regarding Minimum Reserve Requirements for conventional banks and Sharia Business Unit as of 30 September 2017 and 31 December 2016.

Kisaran tingkat suku bunga kontraktual untuk giro pada Bank Indonesia selama periode sembilan bulan/ tahun yang berakhir adalah sebagai berikut:

The range of contractual interest rates of current accounts with Bank Indonesia during the nine-month period/year ended were as follows:



Rupiah 0,00% - 2,50% 0,00% - 2,50% Rupiah Dolar Amerika Serikat 0,00% 0,00% United States Dollar

Informasi mengenai klasifikasi giro pada Bank Indonesia diungkapkan pada Catatan 41.

Information with regards to the classification of current accounts with Bank Indonesia is disclosed in Note 41.

7. GIRO PADA BANK-BANK LAIN 7. CURRENT ACCOUNTS WITH OTHER BANKS



Jumlah/ Amount

Cadangan Kerugian

Penurunan Nilai/ Allowance for

Impairment Losses

Nilai Tercatat/ Carrying Amount

Rupiah Rupiah - Pihak ketiga 101.201 (36) 101.165 - Third parties - Pihak berelasi 29 - 29 - Related parties 101.230 (36) 101.194

Valuta Asing Foreign Currencies - Pihak ketiga 727.300 (69) 727.231 - Third parties - Pihak berelasi 746.358 (49) 746.309 - Related parties

1.473.658 (118) 1.473.540

Jumlah 1.574.888 (154) 1.574.734 Total

i


PT BANK PERMATA Tbk










7. GIRO PADA BANK-BANK LAIN (lanjutan) 7. CURRENT ACCOUNTS WITH OTHER BANKS (continued)


Jumlah/ Amount

Cadangan Kerugian

Penurunan Nilai/ Allowance for

Impairment Losses


Rupiah Rupiah - Pihak ketiga 155.501 (50) 155.451 - Third parties - Pihak berelasi 29 -) 29 - Related parties 155.530 (50) 155.480 Valuta Asing Foreign Currencies - Pihak ketiga 975.813 (53) 975.760 - Third parties - Pihak berelasi 738.000 (52) 737.948 - Related parties

1.713.813 (105) 1.713.708

Jumlah 1.869.343 (155) 1.869.188 Total

Rincian giro pada bank-bank lain (sebelum cadangan kerugian penurunan nilai) menurut nama pihak lawan pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 adalah sebagai berikut:

Details of current accounts with other banks (before allowance for impairment losses) based on counterparties’ names as of 30 September 2017 and 31 December 2016 were as follows:



Standard Chartered Bank, Jakarta, New York, Frankfurt, Hong Kong, Singapura dan London (pihak berelasi) 563.153

628.667

Standard Chartered Bank, Jakarta, New York, Frankfurt, Hong

Kong, Singapore and London (a related party)

DBS Bank Ltd, Singapura (pihak berelasi) 183.234 109.362 DBS Bank Ltd, Singapore (a related party) United Overseas Bank Ltd, Singapura 177.704 234.216 United Overseas Bank Ltd, Singapore The Bank of Tokyo Mitsubishi UFJ, Tokyo 121.336 37.541 The Bank of Tokyo Mitsubishi UFJ, Tokyo Wells Fargo Bank, N.A., New York dan

London 115.866

344.224 Wells Fargo Bank, N.A., New York

and London PT Bank Central Asia Tbk, Jakarta 100.924 155.413 PT Bank Central Asia Tbk, Jakarta Clearstream Banking S.A., Luxembourg 62.354 68.653 Clearstream Banking S.A., Luxembourg Citibank, N.A., New York 61.929 24.226 Citibank, N.A., New York The Bank of New York Mellon Corp.,

New York 38.381

47.479 The Bank of New York Mellon Corp.,

New York JP Morgan Chase Manhattan Bank, N.A.,

New York 33.741

31.617 JP Morgan Chase Manhattan Bank, N.A.,

New York National Australia Bank Limited,

Melbourne 31.871

35.388 National Australia Bank Limited,

Melbourne Bank of New Zealand, Wellington 25.195 14.066 Bank of New Zealand, Wellington Sumitomo Mitsui Banking Corp., Tokyo 24.179 113.655 Sumitomo Mitsui Banking Corp., Tokyo PT Bank ICBC Indonesia, Jakarta 15.270 8.737 PT Bank ICBC Indonesia, Jakarta UBS AG, Zurich 8.627 6.780 UBS AG, Zurich Bank of Montreal, Kanada 5.269 4.265 Bank of Montreal, Canada The Hongkong and Shanghai Banking

Corp. Limited, Hong Kong 4.255

4.511 The Hongkong and Shanghai Banking Corp.

Limited, Hong Kong Lain-lain 1.600 543 Others Jumlah 1.574.888 1.869.343 Total

Perubahan cadangan kerugian penurunan nilai kolektif adalah sebagai berikut:

The movement of allowance for collective impairment losses was as follows:


Rupiah/ Rupiah

Valuta Asing/

Foreign Currencies

Jumlah/ Total

Saldo, awal periode 50 105 155 Balance, beginning of period Penambahan cadangan selama periode

berjalan (14) 9 (5) Addition of allowance during

the period Selisih kurs - 4 4 Exchange rate difference

Saldo, akhir periode 36 118 154 Balance, end of period

i


PT BANK PERMATA Tbk










7. GIRO PADA BANK-BANK LAIN (lanjutan) 7. CURRENT ACCOUNTS WITH OTHER BANKS (continued)


Rupiah/ Rupiah

Valuta Asing/

Foreign Currencies

Jumlah/ Total

Saldo, awal periode 29 54 83 Balance, beginning of period Penambahan (pemulihan) cadangan

selama periode berjalan (8) 43 35 Addition (reversal) of

allowance during the period Selisih kurs - (4) (4) Exchange rate difference Saldo, akhir periode 21 93 114 Balance, end of period

Manajemen menyatakan bahwa saldo cadangan kerugian penurunan nilai yang dibentuk cukup untuk menutupi kemungkinan tidak tertagihnya giro pada bank-bank lain.

Management has determined that the balance of allowance for impairment losses provided was adequate to cover possible losses on uncollectible current accounts with other banks.

Tingkat suku bunga kontraktual untuk giro pada bank-bank lain selama periode sembilan bulan/tahun yang berakhir pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 adalah mendekati nil.

The contractual interest rates of current accounts with other banks during the nine-month period/year ended 30 September 2017 and 31 December 2016 were approximate to zero.

Giro yang ditempatkan pada pihak berelasi diungkapkan pada Catatan 43. Informasi mengenai klasifikasi giro pada bank-bank lain diungkapkan pada Catatan 41.

Current accounts with related parties are disclosed in Note 43. Information with regards to the classification of current accounts with other banks is disclosed in Note 41.

da

8. PENEMPATAN PADA BANK INDONESIA DAN BANK-BANK LAIN

8. PLACEMENTS WITH BANK INDONESIA AND OTHER BANKS



Jangka waktu/ Period

Jumlah/ Amount

Cadangan Kerugian

Penurunan Nilai/

Allowance for Impairment

Losses


Rupiah Rupiah Call money Call money

- Pihak ketiga 3 – 364 hari/days 1.448.244 (1.327) 1.446.917 - Third parties - Pihak berelasi 3 hari/days 20.000 (1) 19.999 - Related parties

Deposito berjangka Time deposits - Pihak ketiga 3 – 6 hari/days 2.687.696 - 2.687.696 - Third parties

4.155.940 (1.328) 4.154.612 Valuta Asing Foreign Currencies Deposito berjangka Time deposits

- Pihak ketiga 3 – 33 hari/days 3.772.551 (104) 3.772.447 - Third parties 3.772.551 (104) 3.772.447

Jumlah 7.928.491 (1.432) 7.927.059 Total

i


PT BANK PERMATA Tbk










8. PENEMPATAN PADA BANK INDONESIA DAN BANK-BANK LAIN (lanjutan)

8. PLACEMENTS WITH BANK INDONESIA AND OTHER BANKS (continued)



Jumlah/ Amount

Cadangan Kerugian

Penurunan Nilai/


Losses


Rupiah Rupiah Call money Call money

- Pihak ketiga 7 – 92 hari/days 2.106.066 (1.440) 2.104.626 - Third parties Deposito berjangka Time deposits

- Pihak ketiga 3 – 5 hari/days 4.459.004 - 4.459.004 - Third parties 6.565.070 (1.440) 6.563.630 Valuta Asing Foreign Currencies Deposito berjangka Time deposits

- Pihak ketiga 4 hari/days 1.482.032 - 1.482.032 - Third parties 1.482.032 - 1.482.032

Jumlah 8.047.102 (1.440) 8.045.662 Total

Rincian penempatan (sebelum dikurangi cadangan kerugian penurunan nilai) menurut nama pihak lawan pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 adalah sebagai berikut:

Details of placements (before allowance for impairment losses) based on counter parties’ name as of 30 September 2017 and 31 December 2016 were as follows:



Bank Indonesia 6.325.529 5.941.036 Bank Indonesia PT Bank Sumitomo Mitsui Indonesia, Jakarta 820.864

48.107

PT Bank Sumitomo Mitsui Indonesia, Jakarta

Bangkok Bank Ltd, Jakarta 145.223 - Bangkok Bank Ltd, Jakarta PT Bank CIMB Niaga, Jakarta 145.050 - PT Bank CIMB Niaga Tbk, Jakarta PT Bank Mega, Jakarta 145.031 - PT Bank Bukopin, Jakarta PT Bank Bukopin Tbk, Jakarta 95.020 95.086 PT Bank Mega, Jakarta PT Bank BNP Paribas Indonesia, Jakarta 94.306 - PT Bank BNP Paribas Indonesia, Jakarta PT Bank ICBC Indonesia 65.042 65.059 PT Bank ICBC Indonesia PT Bank Mizuho Indonesia, Jakarta 40.416 - PT Bank Mizuho Indonesia, Jakarta KEB Hana Bank 32.006 - KEB Hana Bank Standard Chartered Bank, Jakarta 20.004 - Standard Chartered Bank, Jakarta PT Bank Pan Indonesia Tbk, Jakarta - 501.649 PT Bank Pan Indonesia Tbk, Jakarta The Bank of Tokyo Mitsubishi, Jakarta dan Singapore -

201.878

The Bank of Tokyo Mitsubishi, Jakarta and Singapore

PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat & Banten Tbk -

295.864

PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat & Banten Tbk

PT Bank Riau Kepri, Pekanbaru - 120.387 PT Bank Riau Kepri, Pekanbaru PT Bank Mandiri (Persero) Tbk, Jakarta - 100.295 PT Bank Mandiri (Persero)Tbk, Jakarta JP Morgan Chase Bank, Jakarta - 404.156 JP Morgan Chase Bank, Jakarta PT Bank ANZ Indonesia - 95.178 PT Bank ANZ Indonesia PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Tengah, Semarang -

48.164

PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Tengah,Semarang

PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Timur Tbk, Surabaya -

45.110

PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Timur Tbk,

Surabaya PT Bank CTBC Indonesia - 45.035 PT Bank CTBC Indonesia PT Bank Pembangunan Daerah Bali, Denpasar -

40.098

PT Bank Pembangunan Daerah Bali, Denpasar

Jumlah 7.928.491 8.047.102 Total

i


PT BANK PERMATA Tbk










8. PENEMPATAN PADA BANK INDONESIA DAN BANK-BANK LAIN (lanjutan)

8. PLACEMENTS WITH BANK INDONESIA AND OTHER BANKS (continued)




Rupiah/ Rupiah

Valuta Asing/ Foreign

Currencies

Jumlah/

Total

Saldo, awal periode 1.440 - 1.440 Balance, beginning of period Penambahan (pemulihan)

cadangan selama periode berjalan

(113) 102 (11) Addition (reversal) of allowance

during the period Selisih kurs - 3 3 Exchange rate difference Saldo, akhir periode 1.327 105 1.432 Balance, end of period


Rupiah/ Rupiah


Currencies

Jumlah/

Total

Saldo, awal periode 62 - 62 Balance, beginning of period Penambahan cadangan selama periode

berjalan

581 - 581 Addition of allowance during the

period Selisih kurs - - - Exchange rate difference Saldo, akhir periode 643 - 643 Balance, end of period

Manajemen menyatakan bahwa saldo cadangan kerugian penurunan nilai yang dibentuk adalah cukup untuk menutupi kemungkinan kerugian dari tidak tertagihnya penempatan pada bank-bank lain.

Management has determined that the allowance for impairment losses was adequate to cover possible losses on uncollectible placements with other banks.

Kisaran tingkat suku bunga kontraktual untuk penempatan pada Bank Indonesia dan bank-bank lain selama periode sembilan bulan/tahun yang berakhir adalah sebagai berikut:

The range of contractual interest rates of placements with Bank Indonesia and other banks during the nine-month period/year ended were as follows:

30 September 2017/


31 December 2016

Rupiah Rupiah - Call money 3,80% - 7,00% 4,15% - 9,00% - Call money - Deposito berjangka 3,50% - 4,00% 4,00% - 5,50% - Time deposits

Valuta Asing Foreign Currencies - Call Money 0,68% - 1,24% 0,29% - 0,69% - Call money - Deposito berjangka 0,62% - 1,20% 0,20% - 0,40% - Time deposits

Penempatan pada pihak berelasi diungkapkan pada Catatan 43. Informasi mengenai klasifikasi penempatan pada Bank Indonesia dan bank-bank lain diungkapkan pada Catatan 41.

Placements with related parties are disclosed in Note 43. Information with regards to the classification of placements with Bank Indonesia and other banks is disclosed in Note 41.

i


PT BANK PERMATA Tbk










9. ASET DAN LIABILITAS KEUANGAN UNTUK DIPERDAGANGKAN

9. FINANCIAL ASSETS AND LIABILITIES HELD FOR TRADING

a. Aset keuangan yang dimiliki untuk tujuan diperdagangkan terdiri dari:

a. Financial assets held for trading consist of the following:

30 September 2017/

30 September 2017 31 Desember 2016/ 31 December 2016

Nilai nominal/ Par value

Nilai wajar/ Fair value

Nilai nominal/ Par value

Nilai wajar/ Fair value

Efek-efek Securities Rupiah Rupiah Obligasi pemerintah dari

pasar sekunder 1.210.314 1.234.611 1.256.796 1.269.132 Government bonds from

secondary.market Surat Perbendaharaan

Negara (SPN) 97.456 97.150 383.365 377.610 Treasury Bills (SPN) 1.307.770 1.331.761 1.640.161 1.646.742

Valuta Asing Foreign Currencies Obligasi pemerintah dari

pasar sekunder 2.223 2.267 14.550 15.375 Government bonds from

secondary market

Aset Derivatif Derivative Assets Foreign Currency Forward Foreign Currency Forward

- Pihak ketiga 5.941 14.888 - Third parties - Pihak berelasi 76 429 - Related parties

Foreign Currency Spot Foreign Currency Spot - Pihak ketiga 3.674 1.250 - Third parties - Pihak berelasi 626 45 - Related parties

Swap Suku Bunga (IRS) Interest Rate Swap (IRS) - Pihak ketiga 1.175 2.083 - Third parties

Cross Currency Swap (CCS)

Cross Currency Swap (CCS)

- Pihak ketiga 180.369 198.736 - Third parties 191.861 217.431

Jumlah

1.525.889

1.879.548

Total

b. Liabilitas keuangan yang dimiliki untuk tujuan diperdagangkan terdiri dari:

b. Financial liabilities held for trading consist of the following:



Liabilitas Derivatif Derivative Liabilities Foreign Currency Forward

- Pihak ketiga

13.446

37.075 Foreign Currency Forward

-Third parties - Pihak berelasi 295 332 - Related parties

Foreign Currency Spot Foreign Currency Spot - Pihak ketiga 3.670 1.353 - Third parties - Pihak berelasi 661 236 - Related parties

Swap Suku Bunga (IRS) Interest Rate Swap (IRS) - Pihak ketiga 659 1.237 - Third parties

Cross Currency Swap (CCS) Cross Currency Swap (CCS) - Pihak ketiga 132 5.421 - Third parties Jumlah 18.863 45.654 Total

i


PT BANK PERMATA Tbk










9. ASET DAN LIABILITAS KEUANGAN UNTUK DIPERDAGANGKAN (lanjutan)

9. FINANCIAL ASSETS AND LIABILITIES HELD FOR TRADING (continued)

c. Nilai kontrak dari kontrak forward, spot, swap suku bunga dan cross currency swap adalah sebagai berikut:

c. The contract amounts of foreign currency forwards, spot, interest rate swap and cross currency swap contract were as folows:

Setara dalam Rupiah/ Equivalent in Rupiah



Forward - beli 820.420 2.284.359) Forward - buy Forward - jual (1.534.720) (3.700.866) Forward - sell Spot - beli 2.383.268 686.729) Spot - buy Spot - jual (2.444.750) (693.052) Spot - sell CCS - beli 709.154 717.468) CCS - buy CCS - jual (1.185.492) (1.340.514) CCS - sell IRS - beli 1.524.750 1.670.304) IRS - buy IRS - jual (1.524.750) (1.670.304) IRS - sell

d. Obligasi pemerintah yang dimiliki Perseroan

merupakan obligasi bersuku bunga tetap dan diterbitkan oleh Republik Indonesia. Pemerintah dapat membeli kembali obligasi-obligasi pemerintah ini sebelum tanggal jatuh temponya pada harga pasar.

d. The government bonds owned by the Company represent bonds with fixed interest rate and are issued by the Republic of Indonesia. Government may repurchase these government bonds at their market values before the maturity dates.

Rincian obligasi pemerintah dan Surat Perbendaharaan Negara berdasarkan suku bunga dan tanggal jatuh tempo adalah sebagai berikut:

Details of government bonds and treasury bills based on interest rates and maturity date were as follows:


Nilai

Nominal/

Nilai Wajar/

Rentang Suku Bunga per Tahun/

Range of Interest Rentang Tanggal Jatuh Tempo/

Frekuensi Pembayaran Bunga/

Frequency of Par Value Fair Value Rates per Annum Range of Maturity Dates Interest Payment

Obligasi Pemerintah/Government Bonds

15 Oktober 2017 s/d 15 Mei 2048/ 1 bulan – 6 bulan/ 1.210.314 1.234.611 6,13% - 9,00% (Rp) 15 October 2017 up to 15 May 2048 1 month – 6 months

29 Maret 2022/ 6 bulan/ 2.223 2.267 3,4% (USD) 29 March 2022 6 months

Surat Perbendaharaan Negara (SPN)/Treasury Bills (SPN) 26 Oktober 2017/ -

97.456 97.150 4,6% - 5,03% (Rp) 26 October 2017 1.309.993 1.334.028


Nilai

Nominal/

Nilai Wajar/

Rentang Suku Bunga per Tahun/

Range of Interest Rentang Tanggal Jatuh Tempo/

Frekuensi Pembayaran Bunga/

Frequency of Par Value Fair Value Rates per Annum Range of Maturity Dates Interest Payment

Obligasi Pemerintah/Government Bonds

1.256.796

1.269.132

6,60% - 9,00% (Rp)

5 Maret 2017 s/d 15 Mei 2036/ 5 March 2017 up to 15 May 2036

1 bulan – 6 bulan/ 1 month – 6 months

14.550 15.375 4,88% - 5,25% (USD) 5 Mei 2021 s/d 8 Januari 2047/

5 May 2021 up to 8 January 2047 6 bulan – 7 bulan/

6 months – 7 months

Surat Perbendaharaan Negara (SPN)/Treasury Bills (SPN)

383.365

377.610

5,59% - 6,37% (Rp) 2 Maret 2017 s/d 11 Mei 2017/

2 March 2017 up to 11 May 2017 -

1.654.711 1.662.117

e. Aset keuangan dan liabilitas keuangan untuk diperdagangkan pada pihak berelasi diungkapkan pada Catatan 43. Informasi mengenai klasifikasi dan nilai wajar aset keuangan dan liabilitas keuangan untuk diperdagangkan diungkapkan pada Catatan 41.

e. Financial assets and financial liabilities held for trading with related parties are disclosed in Note 43. Information regarding the classification and fair value of financial assets and financial liabilites held for trading is disclosed in Note 41.

i


PT BANK PERMATA Tbk










10. EFEK-EFEK YANG DIBELI DENGAN JANJI DIJUAL KEMBALI

10. SECURITIES PURCHASED UNDER RESALE AGREEMENTS

Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 adalah sebagai berikut:

The securities purchased under resale agreements as of 30 September 2017 and 31 December 2016 were as follows:


Pihak Lawan/ Counterparty

Jenis Efek yang

Mendasari/ Type of Underlying

Securities

Nilai Wajar Efek yang Mendasari /

Fair Value of Underlying Securities

Tanggal Dimulai/ Commencement

Date

Tanggal Jatuh

Tempo/ Maturity Date

Tingkat Suku

Bunga/ Interest

Rate

Nilai Tercatat/

Carrying Amount

Bank Indonesia FR0065 1.363.559


4 Oktober 2017/ 4 October 2017

4,85% 1.363.010

Bank Indonesia FR0065 150.782 6 September 2017/ 6 September 2017


4,88% 150.721

Bank Indonesia FR0071 234.792 11 Agustus 2017/ 11 August 2017

10 November 2017/ 10 November 2017

5,64% 233.341

Bank Indonesia FR0071 568.880 11 Agustus 2017/ 11 August 2017


5,65% 565.359



4,55% 562.136

Bank Indonesia FR42IGB 350.636 11 Agustus 2017/ 11 August 2017


5,64%

348.470

Bank Indonesia FR47IGB 607.904 15 September 2017/ 15 September 2017


5,05%

601.589



5,07%

601.595



4,67% 268.088



5,08% 459.817

Bank Indonesia SPNS02022018SYR 95.498 6 September 2017/ 6 September 2017


4,84% 95.459

Bank Indonesia SPNS03112017SYR

183.394 13 September 2017/ 13 September 2017


4,84%

183.148



4,84% 17.307



4,55% 220.722

5.698.823 5.670.762


Pihak Lawan/ Counterparty

Jenis Efek yang

Mendasari/ Type of Underlying

Securities

Nilai Wajar Efek yang Mendasari /

Fair Value of Underlying Securities

Tanggal Dimulai/ Commencement

Date

Tanggal Jatuh

Tempo/ Maturity Date

Tingkat Suku

Bunga/ Interest

Rate

Nilai Tercatat/

Carrying Amount

Bank Indonesia FR0065 1.692.360 7 Desember 2016/

7 December 2016 4 Januari 2017/ 4 January 2017

5,20% 1.609.905

Bank Indonesia FR0065 846.180 28 Desember 2016/ 28 December 2016

25 Januari 2017/ 25 January 2017

5,20% 809.686

Bank Indonesia SPN12171109A 189.230 30 Desember 2016/ 30 December 2016

31 Maret 2017/ 31 March 2017

5,60% 179.078


31 Maret 2017/ 31 March 2017

5,60% 153.226


31 Maret 2017/ 31 March 2017

5,60% 115.533

Bank Indonesia SPNS21032017SYR 115.363 7 Desember 2016/ 7 December 2016


5,20% 107.818



5,20% 54.821



5,20% 41.004



5,20% 103.889



5,20% 52.921

3.397.117 3.227.881

Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, lokasi penyimpanan efek-efek jaminan berupa tanpa warkat (scriptless) dicatat pada sistem BI-S4 Bank Indonesia. Efek-efek tersebut memiliki rating “Investment Grade“.

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, the scriptless collateral securities were custodied in BI-S4 system of Bank Indonesia. The securities are rated “Investment Grade”.


PT BANK PERMATA Tbk










10. EFEK-EFEK YANG DIBELI DENGAN JANJI DIJUAL KEMBALI (lanjutan)

10. SECURITIES PURCHASED UNDER RESALE AGREEMENTS (continued)

Manajemen menyatakan bahwa tidak ada saldo cadangan kerugian penurunan nilai untuk efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali yang perlu diakui pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016.

Management has determined that there were no impairment losses on securities purchased under resale agreements to be recognized as of 30 September 2017 and 31 December 2016.

Informasi mengenai klasifikasi dan nilai wajar atas efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali diungkapkan pada Catatan 41.

Information with regards to the classification and fair value of securities purchased under resale agreements is disclosed in Note 41.

11. TAGIHAN DAN UTANG AKSEPTASI 11. ACCEPTANCE RECEIVABLES AND PAYABLES

Rincian tagihan akseptasi adalah sebagai berikut: The details of acceptance receivables were as follows:

30 September 2017/30 September 2017 31 Desember 2016/31 December 2016 Cadangan Cadangan Kerugian Kerugian Penurunan Penurunan Nilai/ Nilai/ Allowance Nilai Allowance Nilai for Tercatat/ for Tercatat/ Jumlah/ Impairment Carrying Jumlah/ Impairment Carrying

Amount Losses Amount Amount Losses Amount Rupiah Rupiah Bank-bank lain Other banks - Pihak ketiga 2.488 (17) 2.471 27.789 (75) 27.714 - Third parties Nasabah Customers - Pihak ketiga 621.119 (1.087) 620.032 635.197 (2.745) 632.452 - Third parties

623.607 (1.104) 622.503 662.986 (2.820) 660.166

Valuta Asing Foreign Currencies Bank-bank lain Other banks - Pihak ketiga 16.255 (87) 16.168 29.787 (146) 29.641 - Third parties Nasabah Customers - Pihak ketiga 2.717.787 (11.449) 2.706.338 3.289.950 (86.314) 3.203.636 - Third parties - Pihak berelasi 43.475 (2) 43.473 - - - - Related parties

2.777.517 (11.538) 2.765.979 3.319.737 (86.460) 3.233.277

Jumlah 3.401.124 (12.642) 3.388.482 3.982.723 (89.280) 3.893.443 Total

Rincian utang akseptasi adalah sebagai berikut: The details of acceptance payables were as follows:



Rupiah Rupiah Bank-bank lain Other banks - Pihak ketiga 619.570 631.389 - Third parties - Pihak berelasi 185 1.076 - Related parties Nasabah Customers - Pihak ketiga 4.681 31.663 - Third parties 624.436 664.128

Valuta Asing Foreign Currencies Bank-bank lain Other banks - Pihak ketiga 2.729.265 3.205.491 - Third parties - Pihak berelasi 36.796 90.743 - Related parties Nasabah Customers - Pihak ketiga 16.254 29.788 - Third parties 2.782.315 3.326.022

Jumlah 3.406.751 3.990.150 Total


PT BANK PERMATA Tbk










11. TAGIHAN DAN UTANG AKSEPTASI (lanjutan) 11. ACCEPTANCE RECEIVABLES AND PAYABLES (continued)

Tagihan dan liabilitas akseptasi berdasarkan jangka

waktu perjanjian adalah sebagai berikut: The acceptance receivables and payables classified

based on the term of the agreement are as follows:



Tagihan/ Receivable

Liabilitas/ Payable

Tagihan/ Receivable

Liabilitas/ Payable

≤ 1 bulan 60.996 61.146 65.326 65.661 ≤ 1 month > 1 – 3 bulan 540.822 542.367 724.402 727.570 > 1 – 3 months > 3 – 6 bulan 2.678.751 2.694.978 2.950.320 3.042.859 > 3 – 6 months > 6 – 12 bulan 95.365 95.645 84.272 84.589 > 6 – 12 months > 12 bulan 12.548 12.615 69.123 69.471 > 12 months

Jumlah 3.388.482 3.406.751 3.893.443 3.990.150 Total

Perubahan cadangan kerugian penurunan nilai adalah sebagai berikut:

The movement of allowance for impairment losses were as follows:

30 September 2017/30 September 2017 Cadangan Kerugian Penurunan

Nilai Kolektif/ Collective Impairment Losses

Cadangan Kerugian Penurunan Nilai Individual/

Individual Impairment Losses

Rupiah/ Rupiah

Valuta Asing/

Foreign Currencies

Sub-

jumlah/ Sub-total

Rupiah/ Rupiah

Valuta Asing/

Foreign Currencies

Sub-

jumlah/ Sub-total

Jumlah/ Total

Saldo, awal periode 2.820 12.850 15.670 - 73.610 73.610 89.280 Balance, beginning of

period Penambahan (pemulihan)

cadangan selama periode berjalan (1.716) (5.957) (7.673) - (68.214) (68.214) (75.887)

Addition (reversal) of allowance during the

period Selisih kurs - (7) (7) (744) (744) (751) Exchange rate difference

Saldo, akhir periode 1.104 6.886 7.990 - 4.652 4.652 12.642 Balance, end of period


Nilai Kolektif/ Collective Impairment Losses

Cadangan Kerugian Penurunan Nilai Individual/

Individual Impairment Losses

Rupiah/ Rupiah

Valuta Asing/

Foreign Currencies

Sub-

jumlah/ Sub-total

Rupiah/ Rupiah

Valuta Asing/

Foreign Currencies

Sub-

jumlah/ Sub-total

Jumlah/ Total

Saldo, awal periode 712 12.542 13.254 - 5.268 5.268 18.522 Balance, beginning of

period Penambahan (pemulihan)

cadangan selama period berjalan 780 3.429 4.209 - (5.249) (5.249) (1.040)

Addition (reversal) of allowance during

the period Selisih kurs - (673) (673) - (19) (19) (692) Exchange rate difference

Saldo, akhir periode 1.492 15.298 16.790 - - - 16.790 Balance, end of period

Manajemen menyatakan bahwa saldo cadangan

kerugian penurunan nilai yang dibentuk adalah cukup untuk menutupi kemungkinan kerugian yang timbul akibat tidak tertagihnya tagihan akseptasi.

Management has determined that the allowance for impairment losses was adequate to cover possible losses on uncollectible acceptance receivables.

Tagihan dan utang akseptasi pada pihak berelasi diungkapkan pada Catatan 43. Informasi mengenai klasifikasi tagihan dan utang akseptasi diungkapkan pada Catatan 41.

Acceptance receivables and payables with related parties are disclosed in Note 43. Information with regards to the classification of acceptance receivables and payables is disclosed in Note 41.


PT BANK PERMATA Tbk










12. KREDIT YANG DIBERIKAN 12. LOANS

Kredit yang diberikan terdiri dari: Loans consist of the followings:

a. Berdasarkan Jenis Kredit dan Mata Uang a. By Type and Currency



Rupiah Rupiah Modal kerja 32.476.621 35.397.405 Working capital Konsumsi 18.480.024 19.254.772 Consumer Investasi 11.115.978 14.436.919 Investment Syariah 12.345.008 10.531.278 Sharia 74.417.631 79.620.374 Valuta Asing Foreign Currencies Modal kerja 7.210.533 8.349.304 Working capital Investasi 4.295.534 6.418.303 Investment Syariah 192.595 394.683 Sharia 11.698.662 15.162.290 Jumlah 86.116.293 94.782.664 Total

Pembiayaan syariah yang diberikan kepada debitur merupakan kredit modal kerja, investasi, dan konsumsi.

Sharia financing extended to debtors represent working capital, investment, and consumer loans.

Kredit modal kerja dan investasi diberikan kepada debitur untuk kepentingan modal kerja dan barang-barang modalnya. Kredit modal kerja mencakup kredit dalam bentuk rekening koran dan cerukan.

Working capital loans and investment loans were extended to customers for working capital and capital goods. Working capital loans include current accounts and overdraft.

Kredit konsumsi terdiri dari kredit pemilikan rumah, kredit kendaraan bermotor dan kredit perorangan lainnya.

Consumer loans consist of housing, motor vehicles and other personal loans.


PT BANK PERMATA Tbk










12.iiKREDIT YANG DIBERIKAN (lanjutan) 12. LOANS (continued)

b. Berdasarkan Sektor Ekonomi b. By Economic Sector


Jumlah/ Amount

Cadangan Kerugian

Penurunan Nilai/


Losses


Kredit individual untuk pemilikan

rumah, pemilikan kendaraan bermotor, dan lain-lain 28.274.596 (284.611) 27.989.985

Personal loans for housing,

motor vehicles, and others Industri pengolahan 22.509.802 (2.114.620) 20.395.182 Manufacturing Perdagangan besar dan kecil 21.113.422 (1.810.673) 19.302.749 Wholesale and retail trading Transportasi, pergudangan dan

komunikasi 4.347.889 (788.652) 3.559.237 Transportation, warehousing

and communication Perantara keuangan 3.628.051 (5.563) 3.622.488 Financial intermediaries Pertanian, perburuan dan kehutanan 3.123.426 (500.582) 2.622.844 Agriculture, hunting and forestry Konstruksi 3.043.780 (299.684) 2.744.096 Construction Pertambangan dan penggalian 2.773.190 (1.773.275) 999.915 Mining and excavation Real estate, usaha persewaan dan

jasa perusahaan 2.584.595 (63.263) 2.521.332 Real estate, leasing and

corporate services Penyediaan akomodasi dan

penyediaan makanan 658.176 (7.272) 650.904 Accommodation and food

providers Listrik, gas dan air 499.729 (4.028) 495.701 Electricity, gas and water

Jasa kemasyarakatan, sosial budaya, hiburan dan perorangan 391.914 (3.948) 387.966

Social services, social culture, entertainment

and individual services Jasa pendidikan 244.577 (182) 244.395 Education services Perikanan 81.794 (2.716) 79.078 Fishery Jasa kesehatan dan kegiatan sosial 42.848 (64) 42.784 Health and social services Lain-lain 468.279 (10.642) 457.637 Others Jumlah 93.786.068 (7.669.775) 86.116.293 Total


Jumlah/ Amount

Cadangan Kerugian

Penurunan Nilai/


Losses


Industri pengolahan 27.578.411 (4.712.442) 22.865.969 Manufacturing Kredit individual untuk pemilikan

rumah, pemilikan kendaraan bermotor, dan lain-lain 27.346.366 (263.703) 27.082.663

Personal loans for housing,

motor vehicles, and others Perdagangan besar dan kecil 23.371.243 (2.216.733) 21.154.510 Wholesale and retail trading Transportasi, pergudangan dan

komunikasi 5.386.318 (997.401) 4.388.917 Transportation, warehousing

and communication Real estate, usaha persewaan dan

jasa perusahaan 4.738.913 (54.784) 4.684.129 Real estate, leasing and

corporate services Pertanian, perburuan dan kehutanan 4.139.581 (813.785) 3.325.796 Agriculture, hunting and forestry Konstruksi 3.909.218 (641.625) 3.267.593 Construction Pertambangan dan penggalian 3.738.787 (1.854.838) 1.883.949 Mining and excavation Perantara keuangan 3.390.995 (4.166) 3.386.829 Financial intermediaries Listrik, gas dan air 1.018.192 (10.216) 1.007.976 Electricity, gas and water Penyediaan akomodasi dan

penyediaan makanan 641.312 (2.873) 638.439 Accommodation and food

providers

Jasa kemasyarakatan, sosial budaya, hiburan dan perorangan 456.217 (4.667) 451.550

Social services, social culture, entertainment

and individual services Perikanan 158.133 (2.798) 155.335 Fishery Jasa pendidikan 115.669 (244) 115.425 Education services Jasa kesehatan dan kegiatan sosial 53.255 (75) 53.180 Health and social services Lain-lain 329.846 (9.442) 320.404 Others Jumlah 106.372.456 (11.589.792) 94.782.664 Total


PT BANK PERMATA Tbk










12. KREDIT YANG DIBERIKAN (lanjutan) 12. LOANS (continued)

c. Jangka Waktu c. Loan Period

Rincian kredit menurut jangka waktu sesuai perjanjian kredit adalah sebagai berikut:

Details of loans by loan period based on loan agreements were as follows:

30 September 2017/30 September 2017 31 Desember 2016/31 December 2016

Rupiah/

Valuta Asing/

Foreign

Jumlah/

Rupiah/

Valuta Asing/

Foreign

Jumlah/

Rupiah Currencies Total Rupiah Currencies Total

Kurang dari 1 tahun 31.849.571 6.152.713 38.002.284 33.212.137 7.084.204 40.296.341 Less than 1 year 1 - 2 tahun 7.648.587 509.855 8.158.442 8.282.111 1.183.939 9.466.050 1 - 2 years >2 - 5 tahun 17.235.781 3.371.054 20.606.835 19.624.685 4.472.157 24.096.842 >2 - 5 years Lebih dari 5 tahun 17.683.692 1.665.040 19.348.732 18.501.441 2.421.990 20.923.431 More than 5 years Jumlah 74.417.631 11.698.662 86.116.293 79.620.374 15.162.290 94.782.664 Total

Informasi pokok lainnya sehubungan dengan kredit yang diberikan adalah sebagai berikut:

Other significant information relating to loans is as follows:

a. Kredit yang diberikan pada umumnya dijamin dengan giro, tabungan, deposito berjangka atau harta tak bergerak yang diaktakan dengan akta pemberian hak tanggungan atau surat kuasa memasang hak tanggungan atau surat kuasa untuk menjual, atau jaminan lain yang umumnya diterima oleh Bank.

a. Loans are generally secured by demand deposits, savings, time deposits or by registered mortgages or by powers of attorney to mortgage or sell, or by other guarantees acceptable to the Bank.

Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, jumlah kredit yang diberikan yang dijamin dengan giro, tabungan dan deposito berjangka masing-masing sebesar Rp5.576.758 dan Rp5.618.474.

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, total loans which were secured by demand deposits, savings and time deposits amounted to Rp5,576,758 and Rp5,618,474, respectively.

b...Pada periode sembilan bulan yang berakhir

tanggal 30 September 2017 dan tahun yang berakhir tanggal 31 Desember 2016, kredit yang direstrukturisasi dilakukan dengan mengubah persyaratan pokok dan bunga, serta perpanjangan jangka waktu kredit.

b. For the nine-month period ended 30 September 2017 and year ended 31 December 2016, loan restructurings were conducted by the Bank through modification of terms on principal and interest, and extension on terms.

Kredit dengan persyaratan yang dinegosiasi ulang adalah kredit yang telah direstrukturisasi karena adanya kekhawatiran akan kemampuan nasabah untuk melakukan pembayaran kontraktual ketika jatuh tempo dan ketika Bank memberikan konsesi yang mana tidak akan dipertimbangkan dalam kondisi normal. Jumlah kredit yang diberikan yang telah dinegosiasi ulang pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 berdasarkan kolektibilitas menurut peraturan Bank Indonesia yang berlaku adalah sebagai berikut:

Loans with renegotiated terms are loans that have been restructured due to concerns about the borrower’s ability to meet contractual payments when due and where the Bank has made concessions that it would not be otherwise considered. The amount of loans whose terms have been renegotiated as of 30 September 2017 and 31 December 2016, by grading based on prevailing Bank Indonesia regulations were as follows:


PT BANK PERMATA Tbk












Lancar/ Current

Dalam perhatian khusus/ Special mention

Kurang lancar/ Substandard

Diragukan/ Doubtful

Macet/ Loss

Jumlah/ Total

Rupiah Rupiah Modal kerja 55.738 759.113 79.363 101.647 59.231 1.055.092 Working capital Investasi 2.357.344 1.954.943 232.470 64.148 438.042 5.046.947 Investment Syariah 9.351 34.360 2.815 12.712 5.122 64.360 Sharia Konsumsi 15.189 2.064 368 - 77 17.698 Consumer 2.437.622 2.750.480 315.016 178.507 502.472 6.184.097 Valuta Asing Foreign Currencies Modal kerja 99.975 1.783.843 40.327 23.037 - 1.947.182 Working capital Investasi 391.481 3.040.211 858.927 - 32.529 4.323.148 Investment Syariah 12.050 12.546 - - 17.480 42.076 Sharia

503.506 4.836.600 899.254 23.037 50.009 6.312.406 Jumlah 2.941.128 7.587.080 1.214.270 201.544 552.481 12.496.503 Total


Lancar/ Current



Diragukan/ Doubtful

Macet/ Loss

Jumlah/ Total

Rupiah Rupiah Modal kerja 304.427 461.979 643.455 1.397.129 672.998 3.479.988 Working capital Investasi 1.577.733 2.539.987 739.941 93.964 134.700 5.086.325 Investment Syariah 17.704 14.765 200.563 - - 233.032 Sharia Konsumsi 1.444 945 50 183 5 2.627 Consumer 1.901.308 3.017.676 1.584.009 1.491.276 807.703 8.801.972 Valuta Asing Foreign Currencies Modal kerja 418.407 1.055.515 252.410 5.685 - 1.732.017 Working capital Investasi 652.666 1.838.437 744.833 720.545 93.695 4.050.176 Investment Syariah - 14.872 518.241 - - 533.113 Sharia

1.071.073 2.908.824 1.515.484 726.230 93.695 6.315.306 Jumlah 2.972.381 5.926.500 3.099.493 2.217.506 901.398 15.117.278 Total

c....Kredit sindikasi merupakan kredit yang diberikan kepada nasabah berdasarkan perjanjian pembiayaan bersama (sindikasi) dengan bank- bank lain dan umumnya digunakan untuk memenuhi kebutuhan modal kerja dan investasi. Dalam kredit sindikasi, Bank dapat bertindak sebagai anggota dan/atau arranger dan/atau security agency. Sindikasi dilakukan dengan bank-bank di Indonesia. Keikutsertaan Bank sebagai anggota dan/atau arranger dalam kredit sindikasi berkisar antara 0,70% sampai dengan 70,00% dan 0,74% sampai dengan 70,00%, dari setiap fasilitas kredit sindikasi masing-masing pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016.

c. Syndicated loans represent loans provided to customers under syndication agreements with other banks and it is generally used to support the working capital needs and investment. In syndicated loans, Bank may act as a member and/or arranger and/or security agency. Syndication is done with several banks in Indonesia. Total participation of the Bank in syndicated loans, in which the Bank acted as a member and/or arranger, ranged from 0,70% up to 70,00% and 0.74% up to 70.00%, of each syndicated loan facility as of 30 September 2017 and 31 December 2016.


PT BANK PERMATA Tbk











d. Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, rasio non-performing loans (“NPL”) Bank sesuai dengan peraturan Bank Indonesia yang berlaku adalah sebagai berikut:

d. As of 30 September 2017 and 31 December 2016, non-performing loans (“NPL”) ratios of the Bank based on prevailing Bank Indonesia regulation were as follows:

30 September 2017/


NPL bruto 4,70% 8,83% Gross NPL NPL neto 1,75% 2,24% Net NPL

Kredit non-performing yang diberikan Bank (kolektibilitas kurang lancar, diragukan dan macet menurut peraturan Bank Indonesia yang berlaku) serta cadangan kerugian penurunan nilainya per sektor ekonomi adalah sebagai berikut:

The Bank’s non-performing loans grading (substandard, doubtful and loss based on prevailing Bank Indonesia regulations) and the related allowance for impairment losses by economic sector were as follows:



Pokok/ Principal

Cadangan Kerugian

Penurunan Nilai/


Losses Pokok/

Principal

Cadangan Kerugian

Penurunan Nilai/


Losses

Perdagangan besar dan kecil 1.571.577 (841.101) 2.083.167 (1.520.631) Wholesale and retail trading Pertambangan dan penggalian 810.559 (758.722) 1.114.256 (922.747) Mining and excavation Pertanian, perburuan dan kehutanan 526.377 (432.272) 886.782 (744.394) Agriculture, hunting and forestry Industri pengolahan 472.642 (206.036) 3.488.060 (2.999.740) Manufacturing Kredit individual untuk pemilikan

rumah, pemilikan kendaraan bermotor, dan lain-lain 441.414 (169.238) 394.301 (150.391)

Personal loans for housing, motor vehicles, and others

Konstruksi 322.577 (273.333) 567.751 (459.538) Construction Real estate, usaha persewaan dan

jasa perusahaan 75.670 (42.160) 221.366 (42.163) Real estate, leasing and

corporate services Transportasi, pergudangan dan komunikasi 69.924 (21.921) 728.428 (346.611)

Transportation, warehousing and communication

Perikanan 21.141 (2.567) 24.918 (2.567) Fishery

Jasa kemasyarakatan, sosial budaya, hiburan, dan perorangan 1.688 (362) 15.589 (3.351)

Social services, social culture, entertainment,and individual

services Lain-lain 88.013 (10.994) 86.985 (7.524) Others Jumlah 4.401.582 (2.758.706) 9.611.603 (7.199.657) Total

e. Pada tanggal 30 September 2017, Bank secara individu maupun konsolidasi telah memenuhi ketentuan Batas Maksimum Pemberian Kredit (BMPK) baik untuk pihak berelasi maupun untuk pihak ketiga.

e. As of 30 September 2017, the Bank, individually and at consolidated level, has complied with Legal Lending Limit (LLL) requirements for both related parties and third parties.

Pada tanggal 31 Desember 2016, Bank secara individu maupun konsolidasi telah memenuhi ketentuan BMPK untuk pihak ketiga. Untuk pihak berelasi, Bank mengalami pelampauan BMPK yang disebabkan karena penurunan modal Bank sebagai dampak dari kenaikan signifikan cadangan kerugian penurunan nilai atas kredit yang diberikan pada akhir tahun 2016. Sehubungan dengan pelampauan BMPK tersebut, Bank berencana menempuh langkah-langkah penyelesaian yaitu (i) melakukan penambahan modal pada tahun 2017; dan (ii) menerima tambahan agunan tunai sebagai pengurang eksposur kepada pihak berelasi.

As of 31 December 2016, the Bank, individually and at consolidated level, has complied with LLL requirements for third parties. For related parties, the Bank has exceeded the LLL due to lower capital as a result of significant increase in the allowance for impairment losses for loans in the end of 2016. With regards to the excess in LLL, the Bank plans to resolve it through (i) capital injection in 2017; and (ii) requiring additional cash collaterals as deductions for related parties exposures.


PT BANK PERMATA Tbk











f.i Perubahan cadangan kerugian penurunan nilai adalah sebagai berikut:

f. The movement of the allowance for impairment losses was as follows:


Nilai Kolektif/Collective Impairment Losses

Cadangan Kerugian Penurunan Nilai Individual/Individual Impairment

Losses

Rupiah/ Rupiah

Valuta Asing/

Foreign Currencies

Sub- jumlah/

Sub- total

Rupiah/ Rupiah

Valuta Asing/

Foreign Currencies

Sub- jumlah/

Sub- total

Jumlah/ Total

Saldo, awal

periode 520.836 140.224 661.060 6.150.125 4.778.607 10.928.732 11.589.792

Balance, beginning of

period Penambahan

(pemulihan) cadangan selama periode berjalan (38.715) (10.467) (49.182) 1.558.260 580.647 2.138.907 2.089.725

Addition (reversal) of allowance during the

period Penghapusbu-

kuan selama periode berjalan - - - (1.601.152) (892.919) (2.494.071) (2.494.071)

Write-off during the period

Penerimaan kembali kredit yang telah dihapusbu-kukan - - - 221.205 57.459 278.664 278.664

Recovery of loans

previously written-off

Efek diskonto - - - (109.427) (51.595) (161.022) (161.022) Effect of

discounting Penjualan - - - (3.027.626) (595.020) (3.622.646) (3.622.646) Sales Selisih kurs - 136 136 - (10.803) (10.803) (10.667)

Exchange rate difference

Saldo, akhir

periode 482.121 129.893 612.014 3.191.385 3.866.376 7.057.761 7.669.775 Balance, end of period


Nilai Kolektif/Collective Impairment Losses

Cadangan Kerugian Penurunan Nilai Individual/Individual Impairment

Losses

Rupiah/ Rupiah

Valuta Asing/

Foreign Currencies

Sub- jumlah/

Sub- total

Rupiah/ Rupiah

Valuta Asing/

Foreign Currencies

Sub- jumlah/

Sub- total

Jumlah/ Total

Saldo, awal

periode 498.819 155.536 654.355 1.782.602 1.182.498 2.965.100 3.619.455

Balance, beginning of

period Penambahan

cadangan selama periode berjalan 40.791 51.704 92.495 3.806.646 1.002.034 4.808.680 4.901.175

Addition of allowance during the

period Penghapusbu-

kuan selama periode berjalan - - - (1.975.571) (835.453) (2.811.024) (2.811.024)

Write-off during the period

Penerimaan kembali kredit yang telah dihapusbu-kukan - - - 130.479 9.030 139.509 139.509

Recovery of loans

previously written-off

Efek diskonto - - - (154.942) (50.420) (205.362) (205.362) Effect of

discounting Selisih kurs - (12.443) (12.443) - (62.102) (62.102) (74.545) Exchange rate

difference Saldo, akhir

periode 539.610 194.797 734.407 3.589.214 1.245.587 4.834.801 5.569.208 Balance, end of period

Manajemen Bank menyatakan bahwa jumlah cadangan kerugian penurunan nilai yang dibentuk adalah cukup untuk menutupi kemungkinan kerugian yang timbul akibat tidak tertagihnya kredit yang diberikan.

Management has determined that the allowance for impairment losses was adequate to cover possible losses on uncollectible loans.


PT BANK PERMATA Tbk











g. Bank mengadakan perjanjian kerjasama pemberian fasilitas pembiayaan bersama dengan PT Federal International Finance (FIF), PT Astra Sedaya Finance (ASF), PT Swadharma Bhakti Sedaya Finance (SBSF), PT Astra Multi Finance (AMF) dan PT Staco Estika Sedaya Finance (SESF), kelimanya merupakan entitas dalam kelompok PT Astra International Tbk (pemegang saham - Catatan 28), untuk menyalurkan kredit kendaraan motor dan mobil. Berdasarkan perjanjian-perjanjian tersebut diatas, FIF, ASF, SBSF, AMF dan SESF akan bertindak sebagai manajer fasilitas dan manajer jaminan. Bank, FIF, ASF, SBSF, AMF dan SESF menanggung risiko kerugian atas piutang yang tidak tertagih sebesar porsi masing-masing dalam pembiayaan bersama tersebut. Jumlah saldo porsi Bank dalam transaksi pembiayaan bersama pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, masing-masing sebesar Rp10.809.038 dan Rp10.630.694.

g. The Bank entered into joint financing agreements with PT Federal International Finance (FIF), PT Astra Sedaya Finance (ASF), PT Swadharma Bhakti Sedaya Finance (SBSF), PT Astra Multi Finance (AMF) and PT Staco Estika Sedaya Finance (SESF), all are entities under group of PT Astra International Tbk (a shareholder - Note 28), to finance motorcycle loans and car loans. Based on those agreements, FIF, ASF, SBSF, AMF and SESF will act as facility manager and guarantee manager. The Bank, FIF, ASF, SBSF, AMF and SESF share the credit risk proportionately to each funding amount in those joint financing agreements. The total outstanding balances of the Bank’s portion in the joint financing arrangements with FIF, ASF, SBSF, AMF and SESF as of 30 September 2017 and 31 December 2016, amounted to Rp10,809,038 and Rp10,630,694, respectively.

h. Rasio kredit yang diberikan kepada Usaha

Mikro Kecil dan Menengah (UMKM) terhadap jumlah kredit yang diberikan pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 masing-masing sebesar 6,07% dan 5,73%. Rasio tersebut dihitung sesuai dengan peraturan Bank Indonesia yang berlaku.

h. Ratios of loans extended to Micro, Small and Medium Enterprises (UMKM) to total loans as of 30 September 2017 and 31 December 2016, were 6.07% and 5.73%, respectively. These ratios were calculated based on the prevailing Bank Indonesia regulations.

i. Bank telah menempuh berbagai langkah strategis

dalam mengelola kredit bermasalahnya, antara lain melalui restrukturisasi kredit ataupun eksekusi agunan. Pada bulan Desember 2016, Bank telah mengidentifikasi portofolio kredit sejumlah Rp9 triliun yang terkait dengan eksposur-eksposur diluar toleransi risiko Bank yang diperketat dan Bank berencana untuk melikuidasi portofolio ini. Bank berencana untuk melikuidasi portofolio ini secara bertahap sehingga rasio NPL bruto menurun secara bertahap. Kerugian penurunan nilai atas kredit-kredit dalam portofolio ini diestimasi dengan menggunakan nilai kini dari estimasi arus kas masa depan dari perkiraan penjualan portofolio ini.

i. The Bank has taken various strategic steps to manage its non-performing loans, either through credit restructuring or collateral execution. In December 2016, the Bank has identified a portfolio of loans, amounting to Rp9 trillion, relating to exposures that are beyond its tightened risk tolerance and plans to liquidate this portfolio. The Bank plans to liquidate this portfolio gradually with a corresponding gradual decline in gross NPL ratio. Impairment losses on the loans within this portfolio were estimated using the present value of the estimated future cash flows based on expected sales value of this portfolio.

Sehubungan dengan rencana Bank tersebut, pada tanggal 4 Maret 2017, Bank menandatangani Perjanjian Jual Beli Tagihan Bersyarat sehubungan dengan penjualan portofolio kredit bermasalah Bank terhadap sejumlah debitur kepada pihak ketiga, CVI CVF III LUX Master SARL (“Pembeli”). Nilai transaksi penjualan portofolio kredit tersebut untuk tranche 1 berdasarkan perjanjian adalah sebesar Rp1.124,1 miliar sebelum fee, komisi, biaya, pengeluaran dan pajak. Bank telah menerima pembayaran Performance Deposit dari Pembeli pada tanggal 8 Maret 2017 dan pada tanggal 2 Mei 2017, Bank telah menerima sisa pembayaran.

In relation to the Bank’s plan, on 4 March 2017, the Bank has signed the Conditional Sales Purchase Agreement related to the sales of the Bank’s non-performing loan of some debtors (Receivables) to a third party, CVI CVF III LUX Master SARL (“Buyer”). Based on the agreement, sales transaction amount of loan portfolio for tranche 1 amounted to Rp1,124.1 billion, before fees, commissions, expenses, disbursement and taxes. The Bank has received Performance Deposits payment from Buyer on 8 March 2017 and on 2 May 2017, the Bank has received the remaining payment.

j. Kredit yang diberikan kepada pihak berelasi

diungkapkan pada Catatan 43. Informasi mengenai klasifikasi dan nilai wajar kredit yang diberikan diungkapkan pada Catatan 41.

j. Loans to related parties are disclosed in Note 43. Information with regards to the classification and fair value of loans is disclosed in Note 41.


PT BANK PERMATA Tbk










13. EFEK-EFEK UNTUK TUJUAN INVESTASI 13. INVESTMENT SECURITIES

Rincian efek-efek untuk tujuan investasi berdasarkan jenis dan mata uang pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, adalah sebagai berikut:

Details of investment securit ies as of 30 September 2017 and 31 December 2016, by type and currency, were as follows:


Keterangan

Nilai Nominal/ Par Value

Premi (Diskonto) yang Belum

Diamortisasi dan Imbalan Bagi

Hasil yang Masih Akan Diterima/ Unamortized

Premium (Discount) and

Profit Distribution Receivables

Keuntungan (Kerugian)

yang Belum Direalisasi/ Unrealized Gain (Loss)

Cadangan Kerugian

Penurunan Nilai/

Allowance for

Impairment Losses

Jumlah/ Total

Description

Rupiah Rupiah

Tersedia untuk dijual: Available-for-sale:

Sertifikat Bank Indonesia 2.000.000

(6.139) 845 - 1.994.706

Certificates of Bank Indonesia

Sertifikat Deposito Bank Indonesia (SDBI) 6.650.000

(130.822) 16.088 - 6.535.266

Bank Indonesia’s Certificates of Deposits

Surat Perbendaharaan Negara (SPN) 4.209.772

(96.661) 10.544 - 4.123.655

Treasury Bills (SPN)

Obligasi Perusahaan 40.000 977 78 (18) 41.037 Corporate Bonds Obligasi pemerintah dari pasar

sekunder 1.469.930

26.420 14.202 - 1.510.552 Government bonds from

secondary market

Pinjaman dan piutang: Loans and receivables:

Sertifikat Bank Indonesia - Syariah 2.230.000

57.047

-

-

2.287.047

Certificates of Bank Indonesia - Sharia

Wesel Bills - Pihak ketiga 8.512 (21) - (28) 8.463 - Third parties - Pihak berelasi 7.776 (267) - (23) 7.486 - Related parties

Diukur pada nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain:

Measured at fair value through other comprehensive

income:

Obligasi pemerintah - Sukuk Ijarah 5.485.184

(18.341) 58.668 - 5.525.511

Government bonds - Sukuk Ijarah

22.101.174 (167.807) 100.425 (69) 22.033.723

Valuta Asing Foreign Currencies


Wesel Bills - Pihak ketiga 1.171 (6) - (11) 1.154 - Third parties

Diukur pada nilai wajar melalui

penghasilan komprehensif lain:


income: Obligasi pemerintah - Sukuk

Ijarah 31.927

490 229 - 32.646 Government bonds - Sukuk

Ijarah

33.098 484 229 (11) 33.800

Jumlah 22.134.272 (167.323) 100.654 (80) 22.067.523 Total


PT BANK PERMATA Tbk










13. EFEK-EFEK UNTUK TUJUAN INVESTASI (lanjutan) 13. INVESTMENT SECURITIES (continued)

31 Desember 2016/31 December 2016 Keterangan


Premi (Diskonto) yang Belum

Diamortisasi dan Imbalan Bagi

Hasil yang Masih Akan Diterima/ Unamortized

Premium (Discount) and

Profit Distribution Receivables

Keuntungan (Kerugian)

yang Belum Direalisasi/ Unrealized Gain (Loss)

Cadangan Kerugian

Penurunan Nilai/

Allowance for

Impairment Losses

Jumlah/ Total

Description

Rupiah Rupiah


Sertifikat Bank Indonesia 9.400.000

(272.216) (39.868) -) 9.087.916

Certificates of Bank Indonesia

Sertifikat Deposito Bank Indonesia (SDBI) 8.025.000

(57.033) (4.164) -) 7.963.803

Bank Indonesia’s Certificates of Deposits

Surat Perbendaharaan Negara (SPN) 2.297.912

(31.330) (1.687) -) 2.264.895

Treasury Bills (SPN)

Obligasi pemerintah dari pasar sekunder 1.393.671

(1.568) 11.273) -) 1.403.376

Government bonds from secondary market


Sertifikat Bank Indonesia - Syariah 1.870.000

39.613)

-)

-)

1.909.613

Certificates of Bank Indonesia - Sharia

Wesel Bills - Pihak ketiga 25.475 (541) -) (205) 24.729 - Third parties

Diukur pada nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain:


income:

Obligasi pemerintah - Sukuk Ijarah 4.398.705

806) 781) -) 4.400.292

Government bonds - Sukuk Ijarah

27.410.763 (322.269) (33.665) (205) 27.054.624



Obligasi pemerintah dari pasar sekunder 252.609

199) 1.719) -) 254.527

Government bonds from secondary market


Wesel Bills - Pihak ketiga 59.929 (154) -) (228) 59.547 - Third parties

Diukur pada nilai wajar melalui

penghasilan komprehensif lain:


income: Obligasi pemerintah - Sukuk

Ijarah 31.930

804) 393) -) 33.127 Government bonds - Sukuk

Ijarah

344.468 849) 2.112) (228) 347.201

Jumlah 27.755.231 (321.420) (31.553) (433) 27.401.825 Total


PT BANK PERMATA Tbk











Rincian Sertifikat Bank Indonesia, Sertif ikat Bank Indonesia - Syariah, Sertif ikat Deposito Bank Indonesia, Surat Perbendaharaan Negara, Surat Perbendaharaan Negara Syariah, obligasi pemerintah - Sukuk Ijarah, obligasi pemerintah dan obligasi perusahaan adalah sebagai berikut:

Details of the Certificates of Bank Indonesia, Certificates of Bank Indonesia - Sharia, Bank Indonesia’s Certificates of Deposits, Treasury Bills, Sharia Treasury Bills, government bonds - Sukuk Ijarah, government bonds and corporate bonds were as follows:


Nilai Nominal/

Par Value

Rentang Suku Bunga per Tahun/Range of Interest Rates per Annum

Rentang Tanggal Jatuh Tempo/

Range of Maturity Dates

Frekuensi Pembayaran Bunga/Frequency of

Interest Payment

Sertifikat Bank Indonesia / Syariah/Certificates of Bank Indonesia - Sharia

2.230.000 5,25% - 6,07% (Rp) 20 Oktober 2017 s/d 28 September 2018/

20 October 2017 up to 28 September 2018 -

Sertifikat Bank Indonesia / Certificates of Bank Indonesia

2.000.000 6,00% (Rp) 20 Oktober 2017/ 20 October 2017 -

Sertifikat Deposito Bank Indonesia/Bank Indonesia’s Certificates of Deposits

6.650.000 4,85% - 6,10% (Rp) 6 Oktober 2017 s/d 6 Juli 2018/

6 October 2017 up to 6 July 2018 -

Obligasi pemerintah / Government bonds

1.469.930 5,25% - 12,90% (Rp) 15 Oktober 2017 s/d 15 Maret 2029/

15 October 2017 up to 15 March 2029 1 bulan – 6 bulan /

1 month – 6 months

Obligasi perusahaan / Corporate bonds

40.000 8,10% - 8,30% (Rp) 11 April 2020 s/d 13 Juli 2020/

11 April 2020 up to 13 July 2020 3 bulan /

3 months

Surat Perbendaharaan Negara/Treasury Bills

4.209.772 4,60% - 6,10% (Rp) 26 Oktober 2017 s/d 6 September 2018 /

26 October 2017 up to 6 September 2018

Obligasi pemerintah - Sukuk Ijarah/Government bonds - Sukuk Ijarah

5.485.184 6,25% - 8,30% (Rp) 25 Januari 2018 s/d 15 Mei 2021/

25 January 2018 up to 15 May 2021 1 bulan – 6 bulan /

1month – 6 months 31.927 4,00% (USD) 21 November 2018/ 21 November 2018 6 bulan / 6 months

22.116.813



Rentang Suku Bunga per Tahun/Range of Interest Rates per Annum

Rentang Tanggal Jatuh Tempo/

Range of Maturity Dates

Frekuensi Pembayaran Bunga/Frequency of

Interest Payment

Sertifikat Bank Indonesia - Syariah/Certificates of Bank Indonesia - Sharia

1.870.000 5,90% - 6,75% (Rp) 21 April 2017 s/d 17 Nopember 2017 / 21 April 2017 up to 17 November 2017 -

Sertifikat Bank Indonesia/Certificates of Bank Indonesia

9.400.000 5,50% - 6,75% (Rp)

13 Januari 2017 s/d 20 Oktober 2017 / 13 January 2017 up to 20 October 2017 -

Sertifikat Deposito Bank Indonesia/Bank Indonesia’s Certificates of Deposits

8.025.000 5,45% - 7,00% (Rp)

6 Januari 2017 s/d 7 April 2017 / 6 January 2017 up to 7 April 2017 -

Obligasi pemerintah/Government bonds

1.393.671 5,25% - 12,90% (Rp)

15 Juli 2017 s/d 15 Maret 2029 / 15 July 2017 up to 15 March 2029

1 bulan – 6 bulan / 1 month – 6 months

252.609 3,50% (USD) 15 Mei 2017 / 15 May 2017 6 bulan / 6 months

Surat Perbendaharaan Negara/Treasury Bills

2.297.912 5,72% - 6,90% (Rp) 6 Januari 2017 s/d 4 Agustus 2017 /

6 January 2017 up to 4 August 2017

-

Obligasi pemerintah - Sukuk Ijarah/Government bonds - Sukuk Ijarah

4.398.705 6,25% - 8,75% (Rp) 5 Maret 2017 s/d 15 Mei 2019 /

5 March 2017 up to 15 May 2019 1 bulan – 6 bulan /

1 month – 6 months 31.930 4,00% (USD) 21 November 2018 / 21 November 2018 6 bulan / 6 month

27.669.827


PT BANK PERMATA Tbk











Obligasi pemerintah yang dimiliki Bank merupakan obligasi bersuku bunga tetap dan diterbitkan oleh Republik Indonesia. Pemerintah dapat membeli kembali obligasi-obligasi pemerintah ini sebelum tanggal jatuh temponya pada harga pasar.

The Bank’s government bonds are fixed rate bonds and are issued by the Republic of Indonesia. Government may repurchase these government bonds at their market values before the maturity dates.

Pada tanggal 30 September 2017 berdasarkan data dari Bursa Efek Indonesia yang berasal dari PT Pemeringkat Efek Indonesia(PT Pefindo), peringkat obligasi perusahaan adalah sebagai berikut:

As of 30 September 2017 as reported by Indonesian Stock Exchange, the ratings of the corporate bonds according to PT Pemeringkat Efek Indonesia (PT Pefindo) was as follows:

Keterangan/ Description

Peringkat/ Ratings

Obligasi Berkelanjutan II Bank BRI Tahap II Tahun 2017 Seri B idAAA Obligasi Berkelanjutan III Bank BTN Tahap I Tahun 2017 Seri A idAA+

Surat Perbendaharaan Negara (SPN) yang dimiliki oleh Bank merupakan zero coupon bonds yang diterbitkan oleh Pemerintah Republik Indonesia.

Treasury Bills held by the Bank are zero-coupon bonds issued by the Government of Republic of Indonesia.



30 September 2017/30 September 2017 Cadangan Kerugian Penurunan Nilai Kolektif/

Collective Impairment Losses

Rupiah/ Rupiah

Valuta Asing/

Foreign Currencies

Sub- jumlah/

Sub- total

Saldo, awal periode 205 228 433 Balance, beginning of period Pemulihan cadangan selama periode

berjalan (136) (215) (351) Reversal of allowance

during the period Selisih kurs - (2) (2) Exchange rate difference



Rupiah/ Rupiah

Valuta Asing/

Foreign Currencies

Sub- jumlah/

Sub- total

Saldo, awal periode 53 71 124 Balance, beginning of period Penambahan (pemulihan) cadangan

selama periode berjalan (45) (64) (109) Addition (reversal) of allowance

during the period Selisih kurs - (3) (3) Exchange rate difference


Manajemen menyatakan bahwa saldo cadangan kerugian penurunan nilai yang dibentuk adalah cukup untuk menutupi kemungkinan kerugian dari tidak tertagihnya efek-efek untuk tujuan investasi.

Management has determined that the allowance for impairment losses was adequate to cover possible losses on uncollectible investment securities.


PT BANK PERMATA Tbk











Perubahan cadangan nilai wajar adalah sebagai berikut:

The movement of fair value reserve was as follows:


Rupiah/ Rupiah


Currencies

Jumlah/ Total

Saldo, awal periode - sebelum pajak penghasilan tangguhan (33.665) 2.112 (31.553)

Balance, beginning of period before deferred income tax

Penambahan keuntungan (kerugian) yang belum direalisasi selama periode berjalan - bersih 168.530

(1.883) 166.647

Addition of unrealized gain (loss)

during the period - net

Keuntungan yang direalisasi atas penjualan selama periode berjalan - bersih (34.440)

-

(34.440)

Realized gain from sale during the period - net

Jumlah sebelum pajak penghasilan tangguhan 100.425 229 100.654

Total before deferred income tax

Pajak penghasilan tangguhan (Catatan 23) (25.164)

Deferred income tax (Note 23)

Saldo, akhir periode - bersih 75.490 Balance, end of period - net


Rupiah/ Rupiah


Currencies

Jumlah/ Total

Saldo, awal periode - sebelum pajak penghasilan tangguhan (34.978) 4.701 (30.277)

Balance, beginning of period before deferred income tax

Penambahan keuntungan yang belum direalisasi selama periode berjalan - bersih 189.937 (1.808) 188.129

Addition of unrealized gain

during the period - net

Keuntungan yang direalisasi atas penjualan selama periode berjalan - bersih (87.898)

-

(87.898)

Realized gain from sale during the period - net

Jumlah sebelum pajak penghasilan tangguhan 67.061 2.893 69.954

Total before deferred income tax

Pajak penghasilan tangguhan (Catatan 23) (17.488)

Deferred income tax (Note 23)

Saldo, akhir periode - bersih 52.466 Balance, end of period - net

Efek-efek untuk tujuan investasi yang diterbitkan oleh pihak berelasi diungkapkan pada Catatan 43. Informasi mengenai klasifikasi dan nilai wajar efek-efek untuk tujuan investasi diungkapkan pada Catatan 41.

Investment securities that were issued by related parties are disclosed in Note 43. Information with regards to the classification and fair value of investment securities is disclosed in Note 41.


PT BANK PERMATA Tbk










14. INVESTASI PADA ENTITAS ASOSIASI 14. INVESTMENT IN ASSOCIATE

Pada tanggal 21 Juni 2013, Bank menandatangani perjanjian terkait dengan rencana pembelian 25% saham PT Astra Sedaya Finance (ASF). Bank telah mendapat persetujuan dari Bank Indonesia sesuai dengan surat No. 15/94/DPB3/PB3-4/Rahasia tanggal 14 Nopember 2013.

On 21 June 2013, the Bank signed an agreement for its plan to acquire 25% ownership in PT Astra Sedaya Finance (ASF). The Bank obtained the approval from Bank Indonesia in its letter No. 15/94/DPB3/PB3-4/Rahasia dated 14 November 2013.

Dana untuk pembelian saham ASF ini berasal dari penawaran umum penerbitan Obligasi Subordinasi Berkelanjutan II Tahap I Tahun 2013 dan Penawaran Umum Terbatas VI melalui Penerbitan Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu (HMETD) kepada para pemegang saham.

The source of funds to purchase ASF shares was obtained from the public offering of Continuous Subordinated Bonds II Phase I Year 2013 and the Limited Public Offering of Preemptive Rights (Rights Issue) VI to the shareholders.

Berdasarkan Surat Penerimaan Pemberitahuan Perubahan Anggaran Dasar ASF No. AHUAH.01.10-10055 tanggal 11 Maret 2014, Kementerian Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia telah mengetahui dan mencatat Bank sebagai pemegang saham baru di ASF dengan kepemilikan saham 24,99999997%.

Based on the Letter of Acceptance of the Announcement of Changes in ASF’s Articles of Association No. AHUAH.01.10-10055 dated 11 March 2014, Ministry of Law and Human Rights of the Republic of Indonesia has acknowledged and recorded the Bank as a new shareholder in ASF with 24.99999997% ownership.

Berdasarkan Pernyataan Penyelesaian, harga penutupan pembelian saham ASF adalah sebesar Rp2.193.903.

Based on Completion Statement, the closing purchase price of ASF shares amounted to Rp2,193,903.

Berdasarkan surat No. S-67/PB.3322/2014 tanggal 11 September 2014, OJK telah mencatat rencana Bank untuk meningkatkan jumlah kepemilikan saham di ASF menjadi 25% dengan menambah 1 lembar saham.

Based on the Letter No. S-67/PB.3322/2014 dated 11 September 2014, OJK has recorded the Bank’s plan to increase the share ownership in ASF to 25% by acquiring 1 additional share.

Pada tanggal 21 Oktober 2014, Bank melakukan

pembayaran untuk pembelian 1 lembar saham baru di ASF; sehingga kepemilikan saham Bank di ASF menjadi sebesar 25%. Perubahan tersebut telah dicatat dan diketahui oleh Kementerian Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia melalui Surat Penerimaan Pemberitahuan Perubahan Anggaran Dasar ASF No. AHU-07535.40.21.2014 tanggal 20 Oktober 2014.

On 21 October 2014, the Bank paid the purchase of 1 new share in ASF; therefore, the Bank’s ownership in ASF became 25%. This change has been acknowledged and recorded by the Ministry of Law and Human Rights of the Republic of Indonesia in the Letter of Acceptance of the Announcement of Changes in ASF’s Articles of Association No. AHU-07535.40.21.2014 dated 20 October 2014.

Dengan kepemilikan saham menjadi sebesar 25%, maka sesuai dengan peraturan OJK No. 4/POJK.05/2013 tanggal 23 Desember 2013, Bank menjadi salah satu pemegang saham pengendali ASF. Terkait dengan hal tersebut, berdasarkan Keputusan Dewan Komisioner OJK No. KEP-2458/NB.1/2014 tanggal 19 September 2014, Bank telah lulus dalam uji kemampuan dan kepatuhan (fit and proper test) sebagai pemegang saham pengendali ASF.

As the Bank has 25% share ownership, then in accordance with the OJK regulation No. 4/POJK.05/2013 dated 23 December 2013, the Bank is one of the controlling shareholders in ASF. Based on the Decision of OJK’s Board of Commissioners No. KEP-2458/NB.1/2014 dated 19 September 2014, the Bank passed the fit and proper test as a controlling shareholder in ASF.


PT BANK PERMATA Tbk










14. INVESTASI PADA ENTITAS ASOSIASI (lanjutan) 14. INVESTMENT IN ASSOCIATE (continued)

Perincian dan perubahan investasi pada entitas asosiasi yang dicatat dengan menggunakan metode ekuitas adalah sebagai berikut:

The details and movement of investment in associate accounted for using the equity method were as follows:


Bidang usaha/ Type of

Persentase kepemilikan/

Percentage of Saldo awal/ Beginning

Bagian atas laba bersih/

Share of

Bagian atas penghasilan

komprehensif lain/

Share of other comprehensive Dividen/

Saldo akhir/ Ending

business ownership balance net profit income Dividends balance

PT Astra Sedaya Finance (Pihak berelasi)

Pembiayaan konsumen/ Consumer financing 25% 2.488.861 174.683 (28.217) (235.709) 2.399.618

PT Astra Sedaya Finance

(a Related party)


Bidang usaha/ Type of

Persentase kepemilikan/

Percentage of Saldo awal/ Beginning

Bagian atas laba bersih/

Share of

Bagian atas penghasilan

komprehensif lain/

Share of other comprehensive Dividen/

Saldo akhir/ Ending

business ownership balance net profit income Dividends balance

PT Astra Sedaya Finance (Pihak berelasi)

Pembiayaan konsumen/ Consumer financing 25% 2.465.417 235.466 (56.863) (155.159) 2.488.861

PT Astra Sedaya Finance

(a Related party)

Tabel di bawah ini menyajikan informasi keuangan dari investasi Perseroan pada ASF seperti yang termasuk dalam laporan keuangan terpisahnya, yang disesuaikan dengan penyesuaian nilai wajar pada saat akuisisi dan perbedaan kebijakan akuntansi. Tabel di bawah juga merekonsiliasi informasi keuangan ke nilai tercatat kepentingan Perseroan pada ASF:

The following table summarizes the financial information of the Company’s investment in ASF as included in its own financial statements, adjusted for fair value adjustments at acquisition and differences in accounting policies. The table also reconciles financial information to the carrying amount of the Company’s interest in ASF:

30 September 2017/


31 December 2016

Persentase kepemilikan 25% 25%) Percentage of ownership Jumlah aset 30.223.865 31.478.450) Total assets Jumlah liabilitas (24.793.436) (25.697.221) Total liabilities

Aset bersih (100%) 5.430.429 5.781.229) Net assets (100%) Bagian Perseroan atas aset bersih

(25%) 1.357.607

1.445.307) The Company’s share of net assets

(25%)

Penyesuaian nilai wajar dan goodwill

1.042.011

1.043.554) Fair value adjustments and

goodwill Nilai tercatat dari investasi pada

entitas asosiasi 2.399.618

2.488.861) Carrying amount of investment

in associate 30 September 2017/

30 September 2017 30 September 2016/

30 September 2016

Pendapatan 4.200.434 3.935.297 Revenue Laba bersih (100%) 710.788 653.056 Net profit (100%) Penghasilan komprehensif lain (100%) (118.748) (363.240) Other comprehensive income (100%) Jumlah laba komprehensif (100%) 592.040 289.816 Total comprehensive income (100%) Bagian Perseroan atas jumlah laba

komprehensif (25%) 148.010

72.454 The Company’s share of total

comprehensive income (25%)


PT BANK PERMATA Tbk










14. INVESTASI PADA ENTITAS ASOSIASI (lanjutan) 14. INVESTMENT IN ASSOCIATE (continued)

Manajemen menyatakan bahwa tidak ada cadangan kerugian penurunan nilai untuk investasi pada entitas asosiasi yang perlu diakui pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016.

Management has determined that there was no allowance for impairment losses on investment in associate to be recognized as of 30 September 2017 and 31 December 2016.

15. ASET TETAP 15. PREMISES AND EQUIPMENT

Aset tetap terdiri dari: Premises and equipment consist of the following:


Saldo awal/ Beginning

balance

Penambahan/

Additions

Pengurangan/

Deductions

Reklasifikasi/

Reclassification

Saldo akhir/

Ending balance

Harga perolehan/nilai penilaian kembali

Cost/revalued amount

Pemilikan langsung Direct ownership Tanah 1.796.987 - - - 1.796.987 Land

Bangunan 425.939 - - 12.836 438.775 Buildings

Perbaikan gedung sewa 260.974 - - 7.867 268.841 Leasehold

improvements

Perabot dan peralatan kantor 712.751 75.618 (9.280) - 779.089

Furniture, fixtures and office equipment

Kendaraan bermotor 144 - - - 144 Motor vehicles

3.196.795 75.618 (9.280) 20.703 3.283.836

Aset dalam penyelesaian 22.555 17.037 - (20.703) 18.889 Construction in

progress 3.219.350 92.655 (9.280) - 3.302.725

Akumulasi penyusutan Accumulated

depreciation

Pemilikan langsung Direct ownership Bangunan (87.307) (39.155) - - (126.462) Buildings

Perbaikan gedung sewa (124.342) (33.398) - - (157.740) Leasehold

improvements

Perabot dan peralatan kantor (453.133) (93.668) 9.150 - (537.651)


Kendaraan bermotor (144) - - - (144) Motor vehicles (664.926) (166.221) 9.150 - (821.997)

Nilai buku bersih 2.554.424 2.480.728 Net book value


PT BANK PERMATA Tbk










15. ASET TETAP (lanjutan) 15. PREMISES AND EQUIPMENT (continued)


Saldo awal/ Beginning

balance

Penambahan/

Additions

Pengurangan/

Deductions

Reklasifikasi/

Reclassification

Saldo akhir/

Ending balance

Harga perolehan/nilai penilaian kembali

Cost/revalued amount

Pemilikan langsung Direct ownership Tanah 1.809.079 - - - 1.809.079 Land

Bangunan 414.295 - - 7.489 421.784 Buildings

Perbaikan gedung sewa 248.930 - - 11.509 260.439 Leasehold

improvements

Perabot dan peralatan kantor 756.859 47.289 (45.864) - 758.284


Kendaraan bermotor 144 - - - 144 Motor vehicles

3.229.307 47.289 (45.864) 18.998 3.249.730

Aset dalam penyelesaian 21.484 19.255 - (18.998) 21.741 Construction in

progress 3.250.791 66.544 (45.864) - 3.271.471

Akumulasi penyusutan Accumulated

depreciation

Pemilikan langsung Direct ownership Bangunan (13.314) (56.852) - - (70.166) Buildings

Perbaikan gedung sewa (80.157) (33.010) - - (113.167) Leasehold

improvements

Perabot dan peralatan kantor (432.798) (93.468) 45.574 - (480.692)


Kendaraan bermotor (144) - - - (144) Motor vehicles (526.413) (183.330) 45.574 - (664.169)

Nilai buku bersih 2.724.378 2.607.302 Net book value

Beban penyusutan yang dibebankan pada beban umum dan administrasi untuk periode sembilan bulan yang berakhir 30 September 2017 dan 2016 masing-masing sejumlah Rp166.221 dan Rp183.330.

Depreciation expenses charged to general and administrative expenses for the nine-month periods ended 30 September 2017 and 2016 amounted Rp166,221 and Rp183,330, respectively.

Laba atas penjualan aset tetap selama periode sembilan bulan yang berakhir 30 September 2017 dan 2016, adalah sebagai berikut:

Gain on sale of premises and equipment for the nine-month periods ended 30 September 2017 and 2016, were as follows:



Harga jual 299 384 Proceeds from sale Nilai buku bersih (47) - Net book value

Laba penjualan aset tetap - bersih 252

384 Gain on sale of premises

and equipment - net

Pada tanggal 1 Nopember 2015, Perseroan mengubah kebijakan akuntansi terkait pengukuran setelah pengakuan awal untuk kelas tanah dan bangunan dari aset tetap dari model biaya ke model revaluasi.

On 1 November 2015, the Company changed its accounting policies related to subsequent measurement of land and buildings class of its premises and equipment from the cost model to the revaluation model.

Nilai wajar dari tanah dan bangunan dinilai oleh Kantor Jasa Penilai Publik (KJPP) Hari Utomo dan Rekan, penilai properti independen eksternal, yang memenuhi kualifikasi profesional dan berpengalaman di lokasi dan kategori aset yang dinilai dalam laporannya tertanggal 20 Nopember 2015.

The fair values of land and buildings were determined by Kantor Jasa Penilai Publik (KJPP) Hari Utomo dan Rekan, an external independent property appraiser, who fulfills the professional qualifications and experience in the location and category of the assets being valued based on its reports dated 20 November 2015.


PT BANK PERMATA Tbk











Penilaian dilakukan berdasarkan Standar Penilaian Indonesia (SPI 2013) untuk tujuan pelaporan keuangan. Nilai wajar ditentukan dengan menggunakan hirarki dan input-input yang digunakan dalam teknis penilaian untuk aset non-keuangan:

Valuations are performed based on Indonesian Valuation Standards (SPI 2013) for the purposes of financial reporting. Fair values are determined using the following hierarchy of input used in the valuation techniques for non-financial assets:

- Level 1: Input yang berasal dari harga kuotasian (tanpa penyesuaian) dalam pasar aktif untuk aset yang identik.

- Level 1: Inputs that are derived from quoted prices (unadjusted) in active markets for identical assets.

- Level 2: Input selain harga kuotasian pasar dalam level 1 yang dapat diobservasi baik secara langsung maupun tidak langsung.

- Level 2: Inputs other than quoted market price included in level 1 that are observable either directly or indirectly.

- Level 3: Input yang tidak dapat diobservasi. - Level 3: Inputs that are unobservable.

Nilai wajar tanah dan bangunan adalah berdasarkan pendekatan data pasar dengan membandingkan harga-harga aset yang serupa yang dapat diobservasi. Harga pasar yang paling mendekati disesuaikan dengan perbedaan atribut-atribut utama, seperti: ukuran tanah dan bangunan, lokasi, tingkat hunian, kondisi fisik, faktor depresiasi dan biaya penggantian. Pengukuran nilai wajar juga mempertimbangkan penggunaan tertinggi dan terbaik (highest and best use) dari aset yang dinilai.

The fair value of land and buildings is based on market data approach by comparing observable market prices of similar assets. Market prices in close proximity are adjusted for differences in key attributes such as: land and buildings size, location, occupancy rate, physical conditions, depreciation factors and replacement costs. The fair value measurement also considers highest and best use of the asset being valued.

Pengukuran nilai wajar untuk tanah dan bangunan Perseroan dikategorikan sebagai nilai wajar Level 2 berdasarkan input-input dalam teknik penilaian yang digunakan.

The fair value measurement for the Company’s land and buildings has been categorized as a Level 2 fair value based on the inputs to the valuation technique used.

Tabel berikut menyajikan informasi mengenai revaluasi tanah dan bangunan pada tanggal revaluasi:

The following table presents the information on the revaluation of land and buildings on the date of revaluation:

Nilai buku bersih sebelum revaluasi/

Net book value before revaluation

Nilai wajar pada tanggal revaluasi/ Fair value on the

date of revaluation

Keuntungan revaluasi/

Revaluation surplus

Tanah 367.196 1.809.079 1.441.883 Land Bangunan 423.522 679.745 256.223 Building Jumlah 790.718 2.488.824 1.698.106 Total

Pada tanggal 31 Desember 2015, kenaikan dari revaluasi sebesar Rp1.634.051, setelah pajak penghasilan sebesar Rp64.055, diakui dalam penghasilan komprehensif lain dan disajikan dalam cadangan revaluasi aset tetap.

On 31 December 2015, the increase arising on the revaluation of Rp1,634,051, net of income tax of Rp64,055, was recognized in other comprehensive income and presented in the premises and equipment revaluation reserve.

Pada tanggal 22 Desember 2015, Bank mengajukan surat pernyataan kehendak kepada Direktorat Jenderal Pajak (“DJP”) untuk melakukan revaluasi atas bangunan untuk tujuan perpajakan.

On 22 December 2015, the Bank submitted the letter of intent to Directorate General of Taxation (“DGT”) to carry out revaluation on buildings for tax purposes.


PT BANK PERMATA Tbk











Pada tanggal 22 April 2016, DJP telah menyetujui revaluasi atas tanah dan bangunan untuk tujuan perpajakan melalui Keputusan Direktur Jendral Pajak No. KEP 395/WPJ.19/2016.

On 22 April 2016, DGT has approved the revaluation on lands and buildings for tax purposes through Director General of Taxation No. KEP 395/WPJ.19/2016.

Tabel berikut menyajikan informasi mengenai revaluasi tanah dan bangunan setelah persetujuan DJP untuk revaluasi atas bangunan untuk tujuan perpajakan:

The following table presents the information on the revaluation of land and buildings after the approval from DGT for the revaluation on buildings for tax purposes:

Nilai buku bersih sebelum revaluasi/

Net book value before revaluation

Nilai wajar pada tanggal revaluasi/ Fair value on the

date of revaluation

Keuntungan revaluasi/

Revaluation surplus

Tanah 367.196 1.809.079 1.441.883 Land Bangunan 423.522 675.374 251.852 Building Jumlah 790.718 2.484.453 1.693.735 Total

Pada saat menerima persetujuan dari DJP untuk revaluasi atas bangunan untuk tujuan perpajakan, Bank mencatat pajak final sebesar Rp5.923 mengurangi cadangan revaluasi aset tetap dan merealisasi pajak tangguhan sebesar Rp64.055.

On the date of the approval from DGT for the revaluation on buildings for tax purposes, the Bank recorded final tax of Rp5,923 as deduction to the premises and equipments revaluation reserve and realized deferred tax of Rp64,055.

Tabel berikut menyajikan perbandingan antara tanah dan bangunan berdasarkan model revaluasi dan model biaya pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016:

The following table presents the comparison between land and buildings based on revaluation model and cost model as of 30 September 2017 and 31 December 2016:


31 December 2016/ 31 December 2016

Model biaya/ Cost model

Model revaluasi/ Revaluation

model

Model biaya/ Cost model

Model revaluasi/ Revaluation

model

Tanah 355.104 1.796.987 355.104 1.796.987 Land Bangunan 139.499 312.313 143.138 338.632 Building Jumlah 494.603 2.109.300 498.242 2.135.619 Total

Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, nilai tercatat dari aset yang direvaluasi tidak berbeda secara material dengan nilai wajarnya.

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, the carrying amount of revalued assets does not differ significantly from the fair values.

Aset tetap yang dimiliki oleh Bank, kecuali tanah, pada tanggal 30 September 2017 diasuransikan terhadap kerugian sebagai berikut: Risiko properti dan gempa bumi berdasarkan

suatu paket polis asuransi kepada PT Asuransi Astra Buana (pihak berelasi) dengan nilai pertanggungan sebesar Rp835.427.

Terorisme dan sabotase berdasarkan suatu paket polis asuransi kepada PT Asuransi Bintang dengan nilai pertanggungan sebesar Rp429.086.

Premises and equipments under ownership of the Bank as of 30 September 2017, except for land, are covered by insurance against the following losses: Property and earthquake risks under blanket

policies with PT Asuransi Astra Buana (a related party) with total sum insured amounting to Rp835,427.

Terorism and sabotage risks under blanket policies with PT Asuransi Bintang with total sum insured amounting to Rp429,086.

Manajemen berpendapat bahwa asuransi tersebut di atas cukup untuk menutupi kemungkinan kerugian atas aset yang dipertanggungkan.

Management believes that the above insurance was adequate to cover possible losses arising from such risks of insured assets.

Untuk periode sembilan bulan yang berakhir pada 30 September 2017 dan tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2016, tanah dan bangunan dengan nilai buku masing-masing Rp0 dan Rp14.452 direklasifikasi ke properti terbengkalai (Aset Lain-lain).

During the nine-month periods ended 30 September 2017 and year ended 31 December 2016, land and building with book value of Rp0 and Rp14,452, respectively, were reclassified to abandoned properties (Other Assets).

Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, Bank tidak memiliki aset tetap yang dijadikan jaminan.

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, the Bank did not have premises and equipment which were pledged as collateral.


PT BANK PERMATA Tbk











Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, harga perolehan dari aset tetap yang telah disusutkan penuh dan masih digunakan adalah masing-masing sebesar Rp233.695 dan Rp229.611.

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, the cost of fully depreciated premises and equipment that are still in use amounted to Rp233,695 and Rp229,611, respectively.

Tidak terdapat kerugian penurunan nilai atas aset tetap selama periode sembilan bulan yang berakhir pada tanggal 30 September 2017 dan tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2016.

No impairment losses on premises and equipment recognized during the nine-month periods ended 30 September 2017 and year ended 31 December 2016.

16. ASET TAKBERWUJUD 16. INTANGIBLE ASSETS

Aset takberwujud terdiri dari: Intangible assets consist of the following:


Saldo awal/ Beginning balance

Penambahan/

Additions

Pengurangan/

Deductions

Reklasifikasi/

Reclassification

Saldo akhir/ Ending balance

Harga perolehan Cost Perangkat lunak 381.106 13.376 (11.304) 75.469 458.647 Software Goodwill (Catatan 1f dan 2r) 119.590 - - - 119.590 Goodwill (Notes 1f and 2r) Hubungan pelanggan

(Catatan 1f dan 2r) 102.733 - -

-

102.733 Customer relationships

(Notes 1f and 2r) Hak atas tanah 7.657 - (6.701) - 956 Land rights 611.086 13.376 (18.005) 75.469 681.926

Aset takberwujud dalam penyelesaian 158.141 33.831 - (75.469) 116.503 Intangible assets in progress

769.227 47.207 (18.005) - 798.429 Akumulasi kerugian penurunan nilai Accumulated impairment losses Goodwill (Catatan 1f dan 2r) (6.575) - - - (6.575) Goodwill (Notes 1f and 2r) Hubungan pelanggan

(Catatan 1f dan 2r) (3.920) - - -

(3.920) Customer relationships

(Notes 1f and 2r) (10.495) - - - (10.495)

Akumulasi amortisasi Accumulated amortization Perangkat lunak (239.711) (59.997) 11.304 - (288.404) Software Hubungan pelanggan

(Catatan 1f dan 2r) (98.813) - -

-

(98.813) Customer.relationships

(Notes 1f and 2r) Hak atas tanah (7.228) (31) 6.701 - (558) Land rights

(345.752) (60.028) 18.005 - (387.775) Nilai buku bersih 412.980 400.159 Net book value


Saldo awal/ Beginning balance

Penambahan/

Additions

Pengurangan/

Deductions

Reklasifikasi/

Reclassification

Saldo akhir/ Ending balance

Harga perolehan Cost Perangkat lunak 350.285 27.033 (19.208) 13.381 371.491 Software Goodwill (Catatan 1f dan 2r) 119.590 - - - 119.590 Goodwill (Notes 1f and 2r) Hubungan pelanggan

(Catatan 1f dan 2r) 102.733 - - -

102.733 Customer relationships

(Notes 1f and 2r) Hak atas tanah 7.657 - - - 7.657 Land rights 580.265 27.033 (19.208) 13.381 601.471

Aset takberwujud dalam penyelesaian 121.802 17.634 - (13.381) 126.055 Intangible assets in progress

702.067 44.667 (19.208) - 727.526 Akumulasi kerugian penurunan nilai Accumulated impairment losses Goodwill (Catatan 1f dan 2r) (6.575) - - - (6.575) Goodwill (Notes 1f and 2r) Hubungan pelanggan

(Catatan 1f dan 2r) (3.920) - - -

(3.920) Customer relationships

(Notes 1f and 2r) (10.495) - - - (10.495)

Akumulasi amortisasi Accumulated amortization Perangkat lunak (196.307) (55.169) 17.629 - (233.847) Software Hubungan pelanggan

(Catatan 1f dan 2r) (98.813) - -

-

(98.813) Customer.relationships

(Notes 1f and 2r) Hak atas tanah (7.186) (32) - - (7.218) Land rights

(302.306) (55.201) 17.629 - (339.878) Nilai buku bersih 389.266)

377.153 Net book value


PT BANK PERMATA Tbk










16. ASET TAKBERWUJUD (lanjutan) 16. INTANGIBLE ASSETS (continued)

Beban amortisasi masing-masing sejumlah Rp60.028 dan Rp55.201 untuk periode sembilan bulan yang berakhir pada tanggal 30 September 2017 dan 2016, dibebankan dalam beban umum dan administrasi.

Amortization charged to general and administrative expenses for the nine-month periods ended 30 September 2017 and 2016 amounted to Rp60,028 and Rp55,201, respectively.

Penurunan nilai atas goodwill dan hubungan pelanggan

Impairment of goodwill and customer relationships

Tidak terdapat kerugian penurunan nilai atas goodwill dan hubungan pelanggan yang diakui untuk periode sembilan bulan yang berakhir tanggal 30 September 2017 dan tahun yang berakhir tanggal 31 Desember 2016.

No impairment losses of goodwill and customer relationships were recognized for the nine-month periods ended 30 September 2017 and year ended 31 December 2016.

Hak atas tanah Land rights

Sampai dengan tanggal 30 September 2017, sisa umur dari hak atas tanah dan bangunan berkisar antara 1 tahun sampai dengan 21 tahun dan dapat diperpanjang.

Up to 30 September 2017, the remaining terms of the rights on land and buildings ranged from 1 to 21 years and are renewable.

17. ASET LAIN-LAIN 17. OTHER ASSETS




Tagihan lainnya - trade finance - setelah

dikurangi cadangan kerugian penurunan nilai sebesar Rp24.578 pada 30 September 2017 dan Rp75.953 pada 31 Desember 2016 1.463.268 1.310.498

Other receivables - trade finance - net of allowance for impairment

losses of Rp24,578 as of 30 September 2017 and Rp75,953

as of 31 December 2016 Piutang kartu kredit dan kartu debit 229.664 207.291 Credit and debit cards receivables Tagihan lain-lain 546.466 546.466 Other receivables Beban dibayar dimuka 433.503 387.998 Prepaid expenses Klaim pengembalian pajak 406.995 276.460 Claims for tax refunds Agunan diambil alih - setelah

dikurangi penyisihan penurunan nilai sebesar Rp79.142 pada 30 September 2017 dan Rp88.536 pada 31 Desember 2016 228.074 222.774

Foreclosed assets - net of allowance for decline in value of

Rp79,142 as of 30 September 2017 and Rp88,536 as of

31 December 2016 Uang muka 124.058 166.323 Advances Bunga masih akan diterima 131.189 127.294 Accrued interest receivables

Piutang penjualan efek-efek 513.545 - Receivables from sale of marketable securities

Uang jaminan 34.050 35.571 Guarantee deposits Lain-lain - setelah dikurangi cadangan

kerugian penurunan nilai sebesar Rp12.961 pada 30 September 2017 dan Rp13.512 pada 31 Desember 2016 526.665 427.187

Others - net of allowance for impairment losses of Rp12,961 as of

30 September 2017 and Rp13,512 as of 31 December 2016

Jumlah 4.637.477 3.707.862 Total

Tagihan lainnya - trade finance merupakan tagihan kepada nasabah terkait dengan transaksi perdagangan (ekspor dan impor).

Other receivables - trade finance represent receivables from customers relate to trade finance transactions (export and import).

Agunan diambil alih terutama terdiri dari tanah, bangunan dan kendaraan bermotor.

Foreclosed assets mainly consist of land, buildings and motor vehicles.

Beban dibayar dimuka terdiri dari biaya sewa, asuransi dan biaya lainnya yang dibayar dimuka.

Prepaid expenses consist of prepaid rent, prepaid insurance and other prepayments.


PT BANK PERMATA Tbk










17. ASET LAIN-LAIN (lanjutan) 17. OTHER ASSETS (continued)

Piutang kartu kredit dan kartu debit merupakan tagihan-tagihan dari bank-bank lain sehubungan dengan transaksi kartu kredit dan kartu debit.

Credit cards and debit cards receivables represent claims from other banks in connection with transactions relate to credit cards and debit cards.

Rincian dari klaim pengembalian pajak pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 adalah sebagai berikut (Catatan 23):

The details of claims for tax refunds as of 30 September 2017 and 31 December 2016 were as follows (Note 23):

Tahun pajak 30 September 2017/


31 December 2016 Fiscal years

2015 102.231 65.451 2015 2014 60.235 60.235 2014 2013 94.189 434 2013 2011 124.437 124.437 2011 2010 25.903 25.903 2010

Jumlah 406.995 276.460 Total

Tagihan lain-lain sebesar Rp546.466 merupakan tagihan yang muncul dari transaksi pengalihan/cessie dengan PT Era Giat Prima (EGP) pada tanggal 11 Januari 1999 dengan tujuan untuk mengalihkan hak tagih Bank atas penempatan pada pasar uang dan kontrak-kontrak swap milik Bank pada bank beku operasi dan bank yang diambil oleh Pemerintah Indonesia pada tahun 1998. Sebagai kompensasinya, EGP akan menyerahkan efek-efek kepada Bank dengan nilai setara. Selama perjanjian berlangsung, EGP tidak pernah melaksanakan kewajibannya untuk menyerahkan efek-efek kepada Bank.

Other receivables amounting to Rp546,466 was receivable which derived from the transactions of transfer/cessie agreement with PT Era Giat Prima (EGP) as of 11 January 1999 to transfer Bank’s receivables on the placements at money market and swap contracts at frozen banks and banks taken over by the Government of Indonesia on 1998. As a compensation, EGP agreed to deliver marketable securities to the Bank with equivalent value. During the implementation of the agreement, EGP had not exercises its obligation to deliver such marketable securities to the Bank.

Pada tanggal 1 Juni 1999, Bank menerima pembayaran dari Bank Indonesia sebesar Rp904.642 sebagai penyelesaian atas hak tagih Bank tersebut diatas. Pada tanggal 9 Juni 1999, Bank membayarkan sejumlah Rp 546.466 kepada EGP sebagai penyelesaian atas perjanjian cessie. Atas instruksi Bank Indonesia pada tanggal 12 Agustus 1999, BI meminta Bank untuk membuka rekening escrow (Bank Bali qq EGP) dan tidak diperbolehkan untuk mencairkan dana tersebut tanpa persetujuan BI. Selanjutnya pada tanggal 16 hingga 19 Agustus 1999, terdapat penerimaan dana sebesar Rp546.466 yang masuk pada rekening escrow tersebut.

On 1 June 1999, the Bank received a payment from Bank Indonesia amounting to Rp904,642 as a settlement of th Bank’s claim as mentioned above. On 9 June 1999, the Bank transferred Rp546,466 to EGP as a full settlement of the transfer/cessie agreement. Based on the instruction of Bank Indonesia (BI) on 12 August 1999, BI instructed the Bank to open an escrow account (Bank Bali qq EGP) and also requested the Bank not to release the fund of that account without obtaining BI’s approval. From 16 August 1999 to 19 August 1999, the Bank received fund transfers amounting to Rp546,466 to the escrow account.

Dalam perkara perdata antara Bank dan EGP, Mahkamah Agung pada tanggal 8 Maret 2004 dan 29 Mei 2007 (peninjauan kembali) memutuskan bahwa dana pada rekening escrow sebesar Rp546.466 adalah milik Bank. Pada tanggal 15 Juni 2009, Kejaksaan Negeri Jakarta Selatan (Kejari) melalui surat No. B-1668/0.1.14/Ft/06/2009 menyampaikan bahwa sehubungan dengan Putusan Peninjauan Kembali Mahkamah Agung Republik Indonesia atas perkara pidana Joko S. Tjandra, yang telah memperoleh kekuatan hukum tetap (in kracht), maka Kejari akan melaksanakan eksekusi barang bukti berupa dana dalam rekening escrow dengan cara menyetorkan ke Kas Negara. Eksekusi tersebut telah dilaksanakan berdasarkan Berita Acara Pelaksanaan Putusan Pengadilan tanggal 29 Juni 2009.

On civil case between the Bank and EGP, the Supreme Court, on 8 March 2004 and 29 May 2007 (judicial review) decided that the fund in the Bank’s escrow account amounting to Rp546,466 belongs to the Bank. On 15 June 2009, the South Jakarta District Attorney (Kejari) through its letter No. B-1668/0.1.14/Ft/06/2009 informed the Bank that in connection with the decision of Judicial Review from the Supreme Court of the Republic of Indonesia of the of criminal case of Joko S. Tjandra, which have been final and legally binding (in kracht), Kejari will execute the evidence of the funds in the escrow account by transferring the balance to State Treasury. The execution was done based on Berita Acara Pelaksanaan Putusan Pengadilan dated 29 June 2009.


PT BANK PERMATA Tbk










17. ASET LAIN-LAIN (lanjutan) 17. OTHER ASSETS (continued)

Manajemen berkeyakinan bahwa Bank adalah pemilik sah dari dana rekening escrow berdasarkan keputusan Mahkamah Agung dalam perkara perdata dan tata usaha negara yang telah memperoleh kekuatan hukum tetap (in kracht) dan oleh karenanya, Bank akan mengupayakan pengembalian dana tersebut.

Management believes that the Bank is the valid owner of the funds based on decisions of the Supreme Court on civil and state administration cases which have been final and legally binding (in kracht) and therefore, the Bank will take necessary actions for the return of the funds.

Manajemen Bank menyatakan bahwa saldo cadangan kerugian penurunan nilai yang dibentuk adalah cukup untuk menutupi kemungkinan kerugian dari tidak tertagihnya aset lain-lain.

Management has determined that the allowance for impairment losses was adequate to cover possible losses on uncollectible other assets.

18. LIABILITAS SEGERA 18. LIABILITIES PAYABLE ON DEMAND




Rupiah Rupiah Utang pembelian efek-efek dan obligasi

pemerintah 1.927.943 - Payables for purchases of marketable securities and government bonds

Utang kartu kredit dan kartu debit 275.829 252.048 Credit and debit cards payables Utang kepada ATM Bersama 189.451 136.588 Payable to ATM Bersama Pajak penghasilan pasal 4(2) 83.662 125.204 Income tax article 4(2) Utang kepada notaris 43.129 41.096 Payable to notaries Pajak penghasilan pasal 21 13.844 34.239 Income tax article 21 Utang premi 14.244 12.490 Premium payables Pajak pertambahan nilai 3.497 3.343 Value added tax Pajak penghasilan pasal 26 1.985 1.626 Income tax article 26 Pajak penghasilan pasal 23 1.467 1.296 Income tax article 23

2.555.051 607.930

Valuta Asing Foreign Currencies Utang pembelian efek-efek dan obligasi

pemerintah 343.254 - Payables for purchases of marketable securities and government bonds

Jumlah 2.898.305 607.930 Total

Utang kartu kredit dan kartu debit merupakan tagihan-tagihan dari bank-bank lain dan merchant sehubungan dengan transaksi kartu kredit dan kartu debit.

Credit cards and debit cards payables represent claims from other banks and merchants in connection with the transactions of credit cards and debit cards.

19. GIRO 19. DEMAND DEPOSITS

Rincian giro adalah sebagai berikut: The details of demand deposits were as follows: 30 September 2017/30 September 2017 31 Desember 2016/31 December 2016 Valuta

Asing/ Valuta

Asing/

Rupiah/ Rupiah

Foreign Currencies

Jumlah/ Total

Rupiah/ Rupiah

Foreign Currencies

Jumlah/ Total

Pihak ketiga 16.780.648 7.472.163 24.252.811 18.413.783 8.413.197 26.826.980 Third parties Pihak berelasi 3.405.495 1.056.138 4.461.633 2.300.519 2.206.785 4.507.304 Related parties Jumlah 20.186.143 8.528.301 28.714.444 20.714.302 10.619.982 31.334.284 Total

Giro wadiah dan mudharabah yang dikelola oleh unit usaha Syariah Bank masing-masing sebesar Rp1.846.642 dan Rp1.590.773 pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016.

Wadiah and mudharabah demand deposits managed by the Bank’s Sharia business unit amounted to Rp1,846,642 and Rp1,590,773 as of 30 September 2017 and 31 December 2016, respectively.


PT BANK PERMATA Tbk










19. GIRO (lanjutan) 19. DEMAND DEPOSITS (continued)

Giro yang diblokir, yang umumnya digunakan untuk jaminan atas fasilitas kredit yang diberikan oleh Bank (Catatan 12), program tax amnesty dan transaksi lainnya dengan Bank pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 masing-masing berjumlah Rp1.096.514 dan Rp1.571.560.

Demand deposits which were blocked and were usually used as collateral for credit facilities extended by the Bank (Note 12), tax amnesty program and other transactions with the Bank as of 30 September 2017 and 31 December 2016 amounted to Rp1,096,514 and Rp1,571,560, respectively.

Giro dari pihak berelasi diungkapkan pada Catatan 43. Informasi mengenai klasifikasi dan nilai wajar giro diungkapkan pada Catatan 41.

Demand deposits from related parties are disclosed in Note 43. Information with regards to the classification and fair value of demand deposits is disclosed in Note 41.

20. TABUNGAN 20. SAVINGS

Rincian tabungan adalah sebagai berikut: The details of savings were as follows:

30 September 2017/30 September 2017 31 Desember 2016/31 December 2016 Valuta

Asing/ Valuta

Asing/

Rupiah/ Rupiah

Foreign Currencies

Jumlah/ Total

Rupiah/ Rupiah

Foreign Currencies

Jumlah/ Total

Pihak ketiga 23.575.887 3.801.183 27.377.070 24.904.191 4.162.481 29.066.672 Third parties Pihak berelasi 278.273 21.384 299.657 355.067 19.811 374.878 Related parties Jumlah 23.854.160 3.822.567 27.676.727 25.259.258 4.182.292 29.441.550 Total

Tabungan wadiah dan mudharabah yang dikelola oleh unit usaha Syariah Bank masing-masing sebesar Rp7.997.281 dan Rp7.120.931 pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016.

Wadiah and Mudharabah savings managed by the Bank’s Sharia business unit amounted to Rp7,997,281 and Rp7,120,931 as of 30 September 2017 and 31 December 2016, respectively.

Tabungan umumnya diblokir karena adanya program untuk produk tabungan tertentu, program bundling antara kartu kredit dengan produk tabungan tertentu, sebagai jaminan pelunasan KPR, program tax amnesty dan transaksi lainnya. Tabungan yang diblokir pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 masing-masing berjumlah Rp865.764 dan Rp1.604.392.

Savings were generally blocked because of program on certain saving accounts, the bundling program between the credit card and certain saving products, as the collaterals for housing loans, tax amnesty program and other transactions. Savings which were blocked as of 30 September 2017 and 31 December 2016 amounted to Rp865.764 and Rp1,604,392, respectively.

Tabungan dari pihak berelasi diungkapkan pada Catatan 43. Informasi mengenai klasifikasi dan nilai wajar tabungan diungkapkan pada Catatan 41.

Savings from related parties are disclosed in Note 43. Information with regards to the classification and fair value of savings is disclosed in Note 41.

21. DEPOSITO BERJANGKA 21. TIME DEPOSITS

Rincian deposito berjangka adalah sebagai berikut: The details of time deposits were as follows:

30 September 2017/30 September 2017 31 Desember 2016/31 December 2016 Valuta

Asing/ Valuta

Asing/

Rupiah/ Rupiah

Foreign Currencies

Jumlah/ Total

Rupiah/ Rupiah

Foreign Currencies

Jumlah/ Total

Pihak ketiga 43.391.293 4.685.810 48.077.103 55.670.309 6.922.757 62.593.066 Third parties Pihak berelasi 6.085.454 1.372.143 7.457.597 5.567.739 1.366.021 6.933.760 Related parties

Jumlah 49.476.747 6.057.953 55.534.700 61.238.048 8.288.778 69.526.826 Total

Rincian deposito berjangka berdasarkan jangka waktu kontraktual penempatannya adalah sebagai berikut:

The details of time deposits based on the contractual period of their placements were as follows:


PT BANK PERMATA Tbk










21. DEPOSITO BERJANGKA (lanjutan) 21. TIME DEPOSITS (continued)



Rupiah Rupiah Kurang dari 3 bulan 26.509.067 35.568.137 Less than 3 months 3 bulan - kurang dari 6 bulan 10.142.880 15.409.367 3 months - less than 6 months 6 bulan - kurang dari 12 bulan 8.851.946 6.480.825 6 months - less than 12 months 12 bulan - lebih dari 12 bulan 3.972.854 3.779.719 12 months - more than 12 months

49.476.747 61.238.048 Valuta Asing Foreign Currencies

Kurang dari 3 bulan 4.566.206 6.096.962 Less than 3 months 3 bulan - kurang dari 6 bulan 788.296 1.252.127 3 months - less than 6 months 6 bulan - kurang dari 12 bulan 288.236 398.114 6 months - less than 12 months 12 bulan - lebih dari 12 bulan 415.215 541.575 12 months - more than 12 months

6.057.953 8.288.778

Jumlah 55.534.700 69.526.826

Total

Deposito mudharabah yang dikelola oleh unit usaha Syariah Bank pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 masing-masing sebesar Rp4.014.639 dan Rp4.219.528.

Mudharabah deposits managed by the Bank’s Sharia business unit as of 30 September 2017 and 31 December 2016 amounted to Rp4,014,639 and Rp4,219,528 respectively.

Pemblokiran deposito berjangka dilakukan sebagai jaminan atas fasilitas kredit yang diberikan oleh Bank, letter of credit dan bank garansi yang diterbitkan oleh Bank, program tax amnesty serta transaksi lainnya (Catatan 12 dan 42). Deposito berjangka yang diblokir pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 masing-masing berjumlah Rp7.059.452 dan Rp6.607.030.

Time deposits were blocked and pledged as collaterals to the credit facilities extended by the Bank, letter of credit and bank guarantees issued by the Bank, tax amnesty program and other transactions (Notes 12 and 42). Time deposits which were blocked as of 30 September 2017 and 31 December 2016 amounted toRp7,059,452 and Rp6,607,030, respectively.

Deposito berjangka dari pihak berelasi diungkapkan pada Catatan 43. Informasi mengenai klasifikasi dan nilai wajar deposito berjangka diungkapkan pada Catatan 41.

Time deposits from related parties are disclosed in Note 43. Information with regards to the classification and fair value of time deposits is disclosed in Note 41.

22. SIMPANAN DARI BANK-BANK LAIN 22. DEPOSITS FROM OTHER BANKS





Rupiah Rupiah

Giro Demand deposits - Pihak ketiga - 732.814 882.678 - Third parties - Pihak berelasi - 15.055 260.988 - Related parties

Deposito berjangka Time deposits - Pihak ketiga 1 – 12 bulan/months 1.044.281 1.185.556 - Third parties

Tabungan Savings - Pihak ketiga - 282.535 313.539i - Third parties 2.074.685 2.642.761i


Giro Demand deposits - Pihak ketiga - 19.783 15.528 - Third parties - Pihak berelasi - 3.411 3.346i - Related parties 23.194 18.874

Jumlah 2.097.879 2.661.635 Total


PT BANK PERMATA Tbk










22. SIMPANAN DARI BANK-BANK LAIN (lanjutan) 22. DEPOSITS FROM OTHER BANKS (continued)

Simpanan dari bank-bank lain yang merupakan pihak berelasi diungkapkan pada Catatan 43. Informasi mengenai klasifikasi simpanan dari bank-bank lain diungkapkan pada Catatan 41.

Deposits from other banks which were related parties are disclosed in Note 43. Information with regards to the classification of deposits from other banks is disclosed in Note 41.

23. PERPAJAKAN 23. TAXATION

a. Liabilitas pajak penghasilan terdiri dari: a. Income tax liabilities consist of:



Pajak penghasilan badan Corporate income tax Entitas Anak 995) -) Subsidiary

Jumlah 995) -) Total

b. Beban (pendapatan) pajak terdiri dari: b. Tax expense (income) consists of:



Pajak kini: Current tax: Bank Bank Pajak kini - - Current tax

Entitas Anak 2.444 -

Subsidiary 2.444 -

Pajak tangguhan: Deferred tax: Pembentukan dan pemulihan

perbedaan temporer Origination and reversal of

temporary differencesm Bank 197.759 (409.135) Bank Entitas Anak 67 (618) Subsidiary

197.826 (409.753)

Jumlah 200.270 (409.753) Total

c. Sesuai dengan peraturan perpajakan di

Indonesia, Bank dan Entitas Anak menghitung dan melaporkan/menyetorkan pajak untuk setiap perusahaan sebagai suatu badan hukum yang terpisah (pelaporan pajak penghasilan konsolidasian tidak diperbolehkan) berdasarkan sistem self-assessment. Fiskus dapat menetapkan/ mengubah pajak-pajak tersebut dalam jangka waktu tertentu sesuai peraturan yang berlaku.

c. Under the taxation laws of Indonesia, the Bank and its Subsidiary calculate and submit individual company tax returns (submission of consolidated income tax computation is not allowed) on a self-assessment basis. The tax authorities may assess/amend taxes within the statute of limitations under prevailing regulations.

Posisi Perseroan atas perpajakan dapat dipertanyakan oleh Fiskus. Manajemen mempertahankan posisi perpajakan Perseroan yang diyakini berdasarkan pada teknik dasar yang kuat, sesuai dengan peraturan perpajakan. Oleh karena itu, manajemen yakin bahwa provisi untuk perpajakan adalah memadai untuk semua tahun pajak terbuka berdasarkan kajian beberapa faktor, termasuk interpretasi atas undang-undang perpajakan dan pengalaman masa lalu. Kajian ini didasarkan pada estimasi dan asumsi serta pertimbangan mengenai kejadian masa depan. Informasi baru mungkin saja tersedia dan dapat menyebabkan manajemen untuk mengubah pertimbangannya mengenai kecukupan provisi untuk perpajakan. Perubahan atas provisi untuk perpajakan akan berdampak pada beban pajak pada periode dimana keputusan tersebut dibuat.

The Company’s tax positions may be challenged by the tax authorities. Management vigorously defends the Company’s tax positions which are believed to be grounded on sound technical basis, in compliance with the tax regulations. Accordingly, management believes that the provisions for taxation are adequate for all open tax years based on the assessment of various factors, including interpretations of tax law and prior experience. This assessment relies on estimates and assumptions and may involve judgment about future events. New information may become available that causes management to change its judgment regarding the adequacy of existing tax provisions. Such changes to tax provisions will impact tax expense in the period in which such determination is made.

d. Rekonsiliasi dari laba (rugi) akuntansi konsolidasi

sebelum pajak ke laba (rugi) kena pajak Bank adalah sebagai berikut:

d. The reconciliation of consolidated accounting income (loss) before tax to taxable income (loss) of the Bank was as follows:


PT BANK PERMATA Tbk










23. PERPAJAKAN (lanjutan) 23. TAXATION (continued)



Laba (rugi) akuntansi konsolidasian sebelum pajak 907.777 (1.643.038)

Consolidated accounting income (loss) before taxmj

Laba Entitas Anak sebelum pajak termasuk penyesuaian nilai wajar (9.972) (7.541)

Subsidiary’s income before tax including fair value adjustment

Laba (rugi) akuntansi sebelum pajak (Bank saja) 897.805 (1.650.579)

Accounting income (loss) before tax (Bank only)

Perbedaan permanen: Permanent differences: Sumbangan dan pemberian

kenikmatan kepada karyawan 28.543 32.795 Donation and benefits-in-kind to

employees Sanksi administrasi 8 76.821 Administrative sanctions Bagian atas laba bersih dari entitas

asosiasi (110.683) (99.265) Share of net profit of associate Pendapatan sewa (149) (238) Rent income Penyisihan penurunan nilai agunan

diambil alih (9.341) 3.401 Provision for decline

in value of foreclosed assets Laba penjualan tanah dan bangunan -

bersih (15.146) 522 Gain on sale of land and building -

net (106.768) 14.036 Perbedaan temporer: Temporary differences:

Keuntungan bersih penilaian efek-efek dan obligasi pemerintah untuk tujuan diperdagangkan (20.015) (9.797)

Net gain on valuation of government securities and

bonds held for trading Penambahan penghapusan aset non-

keuangan (649) (57.127) Addition of allowance

for losses on non-financial assets… Amortisasi atas beban yang

ditangguhkan (3) (5) Amortization of deferred charges Penyisihan penurunan nilai aset

keuangan (3.817.165) 553.967 Impairment losses from financial

assets Beban tenaga kerja dan tunjangan (26.461) (279.259) Salaries and employees’ benefits Beban masih harus dibayar dan provisi (512) (25.165) Accruals and provisions

Perbedaan temporer yang timbul dari aset tetap dan aset takberwujud 72.795 81.457

Temporary difference arising from premises and equipment and

intangible assets

(Pemulihan) penyisihan penurunan nilai agunan diambil alih 1 (604)

(Reversal) provision of allowance for decline in value of

foreclosed assets (3.792.009) 263.467

Rugi kena pajak (3.000.972) (1.373.076) Taxable loss

e. Jumlah rugi kena pajak Bank untuk tahun yang

berakhir pada tanggal 31 Desember 2016, menjadi dasar dalam pengisian SPT 2016.

e. The Bank’s taxable loss for the years ended 31 December 2016 was used as the basis for annual tax return 2016.

Berdasarkan Surat dari Kantor Pelayanan Pajak Wajib Pajak Besar (KPP WPB) No. S-6067/WPJ.19/KP.01/2015 tanggal 24 Nopember 2015 tentang Himbauan Pembayaran Kewajiban Perpajakan di Akhir Tahun 2015, maka pada tanggal 28 Desember 2015 Bank telah membayar angsuran PPh Pasal 25 masa Desember 2015 sebesar Rp49.708; dengan demikian, Bank mencatat klaim pengembalian pajak tahun fiskal 2015 sebesar Rp65.451.

Based on Large Tax Office (LTO) Letter No. S-6067/WPJ.19/KP.01/2015 on 24 November 2015 regarding the Appeal to pay the tax Obligation at the end of 2015, on 28 December 2015 the Bank paid the installment payment of income tax article 25 amounted Rp49,708; consequently, the Bank recorded claim for tax refund for fiscal year 2015 amounted to Rp65,451.

Berdasarkan Surat Tagihan Pajak (STP) yang dikeluarkan Kantor Pelayanan Pajak Wajib Pajak Besar (KPP WPB) I tanggal 29 Januari 2015, KPP WPB I meminta Bank untuk melunasi pajak penghasilan pasal 25 masa Desember 2014 sebesar Rp38.262. Bank melunasi STP tersebut pada tanggal 25 Pebruari 2015; dengan demikian, Bank mencatat klaim pengembalian pajak penghasilan badan tahun fiskal 2014 sebesar Rp35.082. Revisi SPT disampaikan ke KPP WPB I pada tanggal 24 April 2015.

Based on Tax Collection Letter (STP) issued by Large Tax Office (LTO) I on 29 January 2015, LTO I asked the Bank to pay income tax article 25 for December 2014 amounted to Rp38,262. The Bank paid the above STP on 25 February 2015; therefore, the Bank recorded claim for tax refund of corporate income tax fiscal year 2014 amounted to Rp35,082. The revised corporate income tax return was submitted to LTO I on 24 April 2015.


PT BANK PERMATA Tbk











f. Rekonsiliasi antara laba (rugi) akuntansi konsolidasi sebelum pajak dikali tarif pajak yang berlaku dengan beban (manfaat) pajak adalah sebagai berikut:

f. Reconciliation between consolidated accounting income (loss) before tax multiplied by the tax rate and tax expense (income) was as follows:



Laba (rugi) akuntansi konsolidasian

sebelum pajak 907.777

(1.643.038) Consolidated accounting income

(loss) before tax Tarif pajak 25% 25% Tax rate

226.944 (410.760)

Perbedaan permanen dengan tarif pajak 25%

Permanent differences at 25% tax rate

Bank Bank Sumbangan dan pemberian

kenikmatan kepada karyawan 7.136

8.199 Donation and benefits-in-kind

to employees Sanksi administrasi 2 19.205 Administrative sanctions Bagian laba bersih dari entitas

asosiasi (27.671)

(24.816) Share of net profit of

associate Pendapatan sewa (37) (60) Rent income Penyisihan (pemulihan) penurunan

nilai agunan diambil alih (2.335)

850 Provision (reversal) for decline

in value of foreclosed assets Laba penjualan tanah dan

bangunan - bersih (3.787)

131 Gain on sale of land and

building - net Entitas Anak 18 (2.502) Subsidiary

Beban (manfaat) pajak 200.270 (409.753) Tax expense (income)

g. Perhitungan pajak kini dan utang pajak adalah sebagai berikut:

g. The computation of current income tax and tax payable was as follows:

30 September 2017/

30 September 2017 30 September 2016/


31 December 2016

(Rugi) laba kena pajak: Taxable (loss) income: Bank (3.000.972) (1.373.076) (919.892) Bank Entitas Anak 10.058 11.469 16.763) Subsidiary

(2.990.914) (1.361.607) (903.129)

Penggunaan kompensasi rugi fiskal:

Utilization of tax losses:

Bank - - - Bank Entitas Anak (284) (11.469) - Subsidiary

(284) (11.469) - Pajak kini: Current tax expense:

Bank - - - Bank Entitas Anak 2.444 - - Subsidiary

2.444 - -

Pajak dibayar dimuka: Prepaid taxes: Bank 113.296 1.438 - Bank Entitas Anak 1.449 - - Subsidiary 114.745 1.438 -

Utang pajak penghasilan

badan: Corporate income tax

payable: Bank - - - Bank Entitas Anak 995 - - Subsidiary 995 - -

Kelebihan pembayaran pajak penghasilan badan

Corporate income tax overpayment:

Bank 113.296 1.438 - Bank Entitas Anak - - - Subsidiary 113.296 1.438 -


PT BANK PERMATA Tbk











h. Saldo pajak tangguhan yang diakui, dan perubahannya selama periode berjalan, terdiri dari:

h. Recognized deferred tax balances, and the movement thereof during the period were comprised of the following:

31 Desember 2016/

31 December 2016

Diakui pada laporan (laba) rugi

konsolidasian/ Recognized in profit or loss

Diakui pada pendapatan

komprehensif lain/

Recognized in other

comprehensive income

30 September 2017/

30 September 2017

Entitas induk - Bank: Parent entity - Bank: Aset pajak tangguhan: Deferred tax assets:

Beban yang masih harus dibayar dan liabilitas lain-lain 222.173 7.940 - 230.113 Accruals and other liabilities

Cadangan kerugian penurunan nilai aset keuangan 2.174.363 (954.291) - 1.220.072

Allowance for impairment losses on

financial assets

Liabilitas imbalan pasca-kerja 14.684 (14.684) - - Obligation for post-employment

benefits Cadangan penghapusan aset

non-keuangan 3.310 (162) - 3.148 Allowance for losses on non-

financial assets Kerugian yang belum direalisasi

atas perubahan nilai wajar efek-efek untuk tujuan investasi yang tersedia untuk dijual - bersih1) 7.888 - (7.888) -

Unrealized loss from change in fair value of

available-for-sale investment securities - net1)

Perbedaan temporer yang timbul dari aset tetap dan aset tak berwujud - 11.545 - 11.545


intangible assets Kerugian bersih penilaian aset

keuangan untuk tujuan diperdagangkan 3.338 (3.338) - -

Net loss on valuation of financial assets held for

trading Rugi pajak belum dikompensasi 229.973 750.243 - 980.216 Tax loss carry forwards Cadangan penurunan nilai

agunan diambil alih 165 - - 165 Provision for decline in value of

foreclosed assets 2.655.894 (202.747) (7.888) 2.445.259

Liabilitas pajak tangguhan: Deferred tax liabilities: Perbedaan temporer yang timbul

dari aset tetap dan aset tak berwujud (6.654) 6.654 - -


intangible assets Keuntungan yang belum

direalisasi atas perubahan nilai wajar efek-efek untuk tujuan investasi yang tersedia untuk dijual - bersih1) - (25.164) (25.164)

Unrealized gain from change in fair value of


Kerugian bersih penilaian aset keuangan untuk tujuan diperdagangkan - (1.666) - (1.666)


trading Lainnya (5) - - (5) Others (6.659) 4.988 (25.164) (26.835)

Aset pajak tangguhan - bersih (Bank) 2.649.235 (197.759) (33.052) 2.418.424

Deferred tax assets - net (Bank) Aset pajak tangguhan - bersih

(Entitas Anak) 1.533 (67) - 1.466 Deferred tax assets - net

(Subsidiary) Jumlah aset pajak tangguhan -

bersih 2.650.768 (197.826) (33.052) 2.419.890 Total deferred tax assets - net

1) termasuk investasi pada Sukuk yang diklasifikasikan sebagai diukur pada nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain

includes investment in Sukuk classified as fair value through other 1) comprehensive income


PT BANK PERMATA Tbk











h. Saldo pajak tangguhan yang diakui, dan perubahannya selama periode berjalan, terdiri dari: (lanjutan)

h. Recognized deferred tax balances, and the movement thereof during the period were comprised of the following: (continued)

31 Desember 2015/

31 December 2015

Diakui pada laporan (laba) rugi

konsolidasian/ Recognized in profit or loss

Diakui pada pendapatan

komprehensif lain/

Recognized in other

comprehensive income

31 Desember 2016/

31 December 2016

Entitas induk - Bank: Parent entity - Bank: Aset pajak tangguhan: Deferred tax assets:

Beban yang masih harus dibayar dan liabilitas lain-lain 221.143) 1.030) -) 222.173) Accruals and other liabilities

Cadangan kerugian penurunan nilai aset keuangan 161.288) 2.013.075) -) 2.174.363)

Allowance for impairment losses on

financial assets

Liabilitas imbalan pasca-kerja 107.261) (105.133) 12.556) 14.684) Obligation for post-employment

benefits Cadangan penghapusan aset

non-keuangan 17.373) (14.063) -) 3.310) Allowance for losses on non-

financial assets Kerugian yang belum direalisasi

atas perubahan nilai wajar efek-efek untuk tujuan investasi yang tersedia untuk dijual - bersih1) 7.570) -) 318) 7.888)

Unrealized loss from change in fair value of


Kerugian bersih penilaian aset keuangan untuk tujuan diperdagangkan 2.315) 1.023) -) 3.338)


trading Rugi pajak belum dikompensasi -) 229.973) -) 229.973) Tax loss carry forwards Cadangan penurunan nilai

agunan diambil alih 289) (124) -) 165) Provision for decline in value of

foreclosed asset 517.239) 2.125.781) 12.874) 2.655.894)

Liabilitas pajak tangguhan: Deferred tax liabilities: Keuntungan revaluasi aset tetap (64.055) -) 64.055) -)

Gain on premises and equipment revaluation

Perbedaan temporer yang timbul dari aset tetap dan aset tak berwujud (31.274) 24.620) -) (6.654)


intangible assets Lainnya (4) (1) -) (5) Others (95.333) 24.619) 64.055) (6.659)

Aset pajak tangguhan - bersih (Bank) 421.906) 2.150.400) 76.929) 2.649.235)

Deferred tax assets - net (Bank) Aset pajak tangguhan - bersih

(Entitas Anak) 1.023) 550) (40) 1.533) Deferred tax assets - net

(Subsidiary) Jumlah aset pajak tangguhan -

bersih 422.929) 2.150.950) 76.889) 2.650.768) Total deferred tax assets - net

1) termasuk investasi pada Sukuk yang diklasifikasikan sebagai diukur pada nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain

includes investment in Sukuk classified as fair value through other 1) comprehensive income

i. Manajemen berpendapat bahwa aset pajak

tangguhan yang timbul dari perbedaan temporer kemungkinan besar dapat direalisasi pada tahun-tahun mendatang.

i. Management believes that total deferred tax assets arising from temporary differences are probable to be realized in the future years.


PT BANK PERMATA Tbk











Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, saldo rugi pajak belum dikompensasi Perseroan masing-masing sebesar Rp3.920.864 dan Rp919.892 yang berasal dari tahun buku 2017 dan 2016 dan akan kadaluwarsa dalam jumlah yang berbeda-beda sampai dengan masing-masing 31 Desember 2021 dan 31 Maret 2022. Manajemen berpendapat bahwa Perseroan mempunyai laba fiskal yang cukup di masa mendatang untuk menutup aset pajak tangguhan atas rugi pajak belum dikompensasi tersebut sebelum kadaluwarsa.

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, the Company’s tax loss carry forwards amounted to Rp3,920,864 and Rp919,892 derived from the fiscal year 2017 and 2016 and will expire in varying amounts in 31 December 2021 and 31 March 2022. Management believes that the Company will have sufficient future taxable incomes to utilize the deferred tax assets on those tax loss carry forwards before it expires.

j. Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, terdapat beberapa Surat Ketetapan Pajak (SKP) yang telah diterbitkan oleh Kantor Pelayanan Pajak Wajib Pajak Besar (”KPP WPB”) I sehubungan dengan tahun-tahun fiskal berikut ini:

j. As of 30 September 2017 and 31 December 2016, there were various tax assessment letters (SKP) which had been issued by Large Taxpayers Office (“LTO”) I related to the following fiscal years:

(1) Tahun fiskal 2001 (1) Fiscal year 2001

KPP WPBI melakukan pemeriksaan pajak atas seluruh pajak Bank untuk tahun fiskal 2001 berdasarkan Surat Perintah Pemeriksaan Pajak (SP3) tanggal 10Juli 2006.

LTOI conducted tax audits on the Bank’s all taxes for fiscal year 2001 based on Tax Audit Notification Letter dated 10 July 2006.

Pada tanggal 23 Oktober 2008 KPP WPB I menerbitkan SKPKB tahun fiskal 2001 atas Pajak Pertambahan Nilai (PPN) dengan jumlah keseluruhan sebesar Rp8.024 dan SKP Nihil atas PPh Badan dengan hasil saldo rugi fiskal dikoreksi sebesar Rp116.324. Bank mengajukan keberatan kepada Direktur Jenderal Pajak atas Surat Ketetapan Pajak tersebut.

On 23 October 2008 LTO I issued SKPKB fiscal year 2001 on Value Added Tax (VAT) with total amount of Rp8,024 and nil tax assessment on corporate income tax but reduced the balance of tax loss carryforward by Rp116,324. The Bank submitted the tax objection letter to the Director General of Taxation.

Pada tanggal 10 dan 13 Nopember 2009, Direktur Jenderal Pajak menolak keberatan yang diajukan Bank atas SKP PPh Badan dan SKPKB PPN Dalam Negeri dan Bank mengajukan banding ke Pengadilan Pajak pada tanggal 11 Pebruari 2010. Berdasarkan putusan Pengadilan Pajak tanggal 11 Juni 2013, Pengadilan Pajak menerima seluruh permohonan banding Bank atas kedua sengketa pajak di atas (Bank menang).

On 10 and 13 November 2009, Director General of Taxation rejected the Bank’s objections on corporate income tax and SKPKB on onshore VAT and on 11 February 2010 the Bank submitted tax appeals to the Tax Court. Based on Tax Court decisions dated 11 June 2013, the Tax Court accepted the Bank’s appeals on both tax cases above (the Bank won).

Pengadilan Pajak melalui Pemberitahuan Permohonan Peninjauan Kembali dan Penyerahan Memori Peninjauan Kembali tanggal 30 Januari 2014 memberitahukan Bank bahwa Direktur Jenderal Pajak MengajukannPermohonan/Memori Penin-jauan Kembali ke Mahmakah Agung atas SKPKB PPN dan PPh Badan tahun 2001.

The Tax Court through the Notification of Appeal for Judicial Review and Submission of Counter Memorandum dated 30 January 2014 notified the Bank that Director General of Taxation has filed an Appeal/ Memorandum for Judicial Review to the Supreme Court for SKPKB VAT and corporate income tax fiscal year 2001.

Pada bulan Agustus 2016, Bank telah menerima putusan Mahkamah Agung, dimana Mahkamah Agung menolak permohonan Peninjauan Kembali yang diajukan oleh Direktur Jenderal Pajak atas kedua sengketa pajak di atas (Bank menang).

In August 2016, the Bank received the Supreme Court decision, in which the Supreme Court rejected the Director General of Taxation Memorandum for Judicial Review on both tax cases above (the Bank won).


PT BANK PERMATA Tbk







30 September 2017, 31 December 2016* and Sembilan-Months Periods Ended



* Diaudit Audited *

122



Berdasarkan surat KPP WPB I tanggal 14 Maret 2006 tentang Surat Perintah Pemeriksaan Pajak (SP3), Kantor Pajak melakukan pemeriksaan atas seluruh pajak Bank untuk tahun fiskal 2004. Pada tanggal 23 Januari 2007, KPP WPB I menerbitkan beberapa SKPKB atas hasil pemeriksaan pajak tahun fiskal 2004 tersebut dengan jumlah keseluruhan sebesar Rp192.684. Bank melunasi SKPKB di atas dan mengajukan keberatan atas SKPKB tersebut.

Based on the Tax Audit Notification Letter from LTO I dated 14 March2006, the tax authorities performed tax audit on the Bank’s all taxes for fiscal year 2004. On 23 January 2007, LTOI issued several SKPKB as the tax audit result for fiscal year 2004 with the total amount of Rp192,684. The Bank paid all the tax payables on SKPKB and filed objection letters for the above tax assessments letters.

Pada tanggal 2 April 2008, Direktur Jenderal Pajak menerima sebagian keberatan Bank atas PPh Badan, sehingga jumlah PPh yang masih harus dibayar berkurang dari Rp170.727 menjadi Rp119.079. Atas keputusan tersebut, pada tanggal 1 Juli 2008, Bank mengajukan banding ke Pengadilan Pajak. Berdasarkan putusan Pengadilan Pajak tanggal 5 Juli 2010, Pengadilan Pajak mengabulkan permohonan banding Bank atas SKPKB PPh Badan tersebut. Pengadilan Pajak melalui Pemberitahuan Permohonan Peninjauan Kembali dan Penyerahan Memori Peninjauan Kembali tanggal 15 Oktober 2010 memberitahukan Bank bahwa Direktur Jenderal Pajak mengajukan Permohonan/ Memori Peninjauan Kembali ke Mahkamah Agung. Bank juga mengajukan Kontra Memori Peninjauan Kembali kepada Mahkamah Agung pada tanggal 19 Nopember 2010. Pada bulan Nopember 2014, Bank menerima putusan Mahkamah Agung, dimana Mahkamah Agung menolak permohonan Peninjauan Kembali yang diajukan oleh Direktur Jenderal Pajak (Bank menang).

On 2 April 2008, the Director General of Taxation partially approved the Bank’s objection on Corporate Income Tax which adjusted the tax to be paid from Rp170,727 to Rp119,079. On 1 July 2008, the Bank submitted an appeal letter to the Tax Court. Based on the Tax Court decision on 5 July 2010, the Tax Court accepted the Bank’s appeal on the above SKPKB of Corporate Income Tax. The Tax Court through Notification of Appeal for Judicial Review and Submission of Counter Memorandum dated 15 October 2010 notified the Bank that the Director General of Taxation filed an Appeal/Memorandum for Judicial Review to the Supreme Court. On 19 November 2010, the Bank has also submitted the Judicial Review Counter Memorandum to the Supreme Court. In November 2014, the Bank received the Supreme Court decision, in which the Supreme Court rejected the Director General of Taxation Memorandum for Judicial Review (the Bank won).

Pada tanggal 11 dan 14 April 2008, Direktur Jenderal Pajak menerima keberatan Bank atas PPh Pasal 23 dan PPh Pasal 4(2), sehingga jumlah PPh yang masih harus dibayar berkurang dari Rp6.507 menjadi Rp2.693 untuk PPh Pasal 23, dan dari Rp10.504 menjadi Rp9.865 untuk PPh Pasal 4(2). Atas keputusan keberatan tersebut, pada tanggal 10 Juli 2008, Bank mengajukan banding ke Pengadilan Pajak. Berdasarkan putusan Pengadilan Pajak tanggal 20 Januari 2012, Pengadilan Pajak mengabulkan permohonan banding Bank atas SKPKB PPh Pasal 4(2) sejumlah Rp2.674. Pengadilan Pajak melalui Pemberitahuan Permohonan Peninjauan Kembali dan Penyerahan Memori Peninjauan Kembali pada tanggal 30 Mei 2012 memberitahukan Bank bahwa Direktur

On 11 and 14 April 2008, the Director General of Taxation approved the Bank’s objection on income tax article 23 and article 4(2), which adjusted the amount of tax to be paid from Rp6,507 to Rp2,693 for income tax article 23 and from Rp10,504 to Rp9,865 for income tax article 4(2). Based on that decision, on 10 July 2008, the Bank filed appeal letters to the Tax Court. Based on the Tax Court decision dated 20 January 2012, the Tax Court approved the Bank’s objection on income tax article 4(2) amounting to Rp2,674. The Tax Court through Notification of Appeal for Judicial Review and Submission of Counter Memorandum dated 30 May 2012 notified the Bank that the Director General of Taxation filed an Appeal/Memorandum for


PT BANK PERMATA Tbk










* Diaudit Audited *

123


(2) Tahun fiskal 2004 (lanjutan) (2) Fiscal year 2004 (continued)

Jenderal Pajak mengajukan Permohonan/ Memori Peninjauan Kembali ke Mahkamah Agung. Pada tanggal 27 Juli 2012, Pengadilan Pajak mengabulkan permohonan banding Bank atas SKPKB PPh Pasal 23 sejumlah Rp1.836. Pada tanggal 27 Oktober 2012, Direktur Jenderal Pajak mengajukan Permohonan/Memori Peninjauan Kembali atas kasus tersebut ke Mahkamah Agung. Sampai dengan tanggal 30 September 2017, upaya hukum peninjauan kembali tersebut masih dalam proses.

Judicial Review to the Supreme Court. On 27 July 2012, the Tax Court accepted the Bank’s appeal on SKPKB income tax article 23 which the amount of tax underpayment was adjusted to Rp1,836. On 27 October 2012, Director General of Taxation filed an Appeal/Memorandum for Judicial Review for the case to the Supreme Court. Up to 30 September 2017, the judicial review was still in process.

(3) aTahun fiskal 2010 (3) Fiscal year 2010

Berdasarkan surat KPP WPB I tanggal 4 Agustus 2011 tentang Surat Perintah Pemeriksaan Pajak (SP3), Kantor Pajak melakukan pemeriksaan atas seluruh pajak Bank untuk tahun fiskal 2010. Pada tanggal 29 Mei 2012, KPP WPB I menerbitkan Surat Ketetapan Pajak Lebih Bayar (SKPLB) untuk PPh Badan, dimana jumlah lebih bayar pajak berkurang dari Rp106.125 menjadi Rp88.078, dan beberapa SKPKB untuk jenis pajak penghasilan lainnya dan PPN serta STP PPN dengan jumlah keseluruhan sebesar Rp64.596. Berdasarkan Surat Perintah Membayar Kelebihan Pajak (SPMKP) tanggal 12 Juni 2012, Bank menerima pengembalian kelebihan pembayaran PPh Badan berdasarkan SKPLB di atas sebesar Rp79.649 setelah dikurangi kurang bayar pajak berdasarkan hasil dari SKPKB dan denda pajak atas STP PPN di atas yang berjumlah Rp8.429. Pada tanggal 27 Juni 2012, Bank melunasi seluruh SKPKB dan STP PPN tersebut.

Based on the Tax Audit Notification Letter from LTO I dated 4 August 2011, the tax authorities performed tax audit for the Bank’s all taxes for fiscal year 2010. On 29 May 2012, LTO I issued assessment letter of tax overpayment (SKPLB) for corporate income tax which resulted in a decrease of tax overpayment from Rp106,125 to Rp88,078, and several SKPKB for other income taxes and VAT and Tax Collection Letter (STP) for VAT with the total amount of Rp64,596. Based on SPMKP dated 12 June 2012, the Bank received the tax refunds based on the above SKPLB amounted to Rp79,649 after offset with the underpaid taxes based on SKPKB result and tax penalty on STP result amounted to Rp8,429. On 27 June 2012, the Bank fully paid the tax underpayment based on the SKPKB result and STP VAT.

Bank telah mengajukan keberatan kepada Direktur Jenderal Pajak pada tanggal 14 Agustus 2012. Berdasarkan keputusan Direktur Jenderal Pajak tanggal 22 Mei 2013 dan 4 Juni 2013, Direktur Jenderal Pajak menolak hampir seluruh keberatan yang diajukan Bank. Pada tanggal 13 Agustus 2013, 21 Agustus 2013 dan 1 Oktober 2013, Bank mengajukan banding ke Pengadilan Pajak.

On 14 August 2012, the Bank filed objection letters to the Director General of Taxation. Based on the decision letters dated 22 May 2013 and 4 June 2013, the Director General of Taxation rejected almost all objections submitted by the Bank. On 13 August 2013, 21 August 2013 and 1 October 2013, the Bank filed appeal letters to the Tax Court.

Pada tanggal 16 Juni 2014 dan 30 Juni 2014, Bank menerima hasil putusan Pengadilan Pajak yang menolak pengajuan banding atas PPh Pasal 21 dan 26 sebesar Rp366 dan Bank menerima putusan tersebut.

On 16 June 2014 and 30 June 2014, the Bank received Tax Court decisions that rejected the Bank’s appeals of Income Tax Article 21 and 26 amounted to Rp366 and the Bank accepted those decisions.


PT BANK PERMATA Tbk










* Diaudit Audited *

124


(3) aTahun fiskal 2010 (lanjutan) (3) Fiscal year 2010 (continued)

Pada tanggal 15 Juli 2015, Direktur Jenderal Pajak menerima sebagian keberatan Bank atas PPh Badan dan PPN masing-masing sejumlah Rp2.643 dan Rp44.359. Atas keputusan tersebut, pada tanggal 27 Oktober 2015, Bank mengajukan Permohonan/Memori Peninjauan kembali ke Mahkamah Agung atas PPh Badan dan PPN tersebut masing-masing sebesar Rp12.103 dan Rp5.762. Sampai dengan tanggal 30 September 2017, upaya hukum peninjauan kembali tersebut masih dalam proses.

On 15 July 2015, the Director General of Taxation partially approved the Bank’s objection on corporate income tax and VAT amounting to Rp2,643 and Rp44,359, respectively. Based on that decision, on 27 October 2015, the Bank filed an Appeal/Memorandum for Judicial Review to the Supreme Court on the corporate income tax and VAT amounting to Rp12,103 and Rp5,762, respectively. Up to 30 September 2017, the judicial review was still in process.


Berdasarkan surat Direktorat Jenderal Pajak (DJP) tanggal 23 April 2015 tentang Surat Perintah Pemeriksaan Pajak (SP3), DJP melakukan pemeriksaan atas seluruh pajak Bank untuk tahun fiskal 2011. Pada tanggal 11 Mei 2016, DJP menerbitkan Surat Ketetapan Pajak Kurang Bayar (SKPKB) untuk PPh Badan sebesar Rp318.735, dan beberapa SKPKB untuk jenis pajak penghasilan lainnya dan PPN serta STP PPN dengan jumlah keseluruhan sebesar Rp94.459. Pada tanggal 10 Juni 2016, Bank membayar sebagian SKPKB dan seluruh STP PPN tersebut dengan nilai keseluruhan Rp124.437. Bank mengajukan keberatan kepada Direktur Jenderal Pajak atas Surat Ketetapan Pajak tersebut.

Based on the Tax Audit Notification Letter from DGT dated 23 April 2015, the tax authorities performed tax audit for the Bank’s all taxes for fiscal year 2011. On 11 May 2016, DGT issued assessment letter of tax underpayment (SKPKB) for corporate income tax in the amount of Rp318,735, and several SKPKB for other income taxes and VAT and Tax Collection Letter (STP) for VAT with the total amount of Rp94,459. On 10 June 2016, the Bank paid part of SKPKB and all of the STP for VAT with the total amount of Rp124,437. The Bank submitted the tax objection letters to the Director General of Taxation.

Berdasarkan surat keputusan tanggal 31 Mei 2017, Direktur Jenderal Pajak menolak keberatan Bank atas PPh Badan dan mengubah keputusan mengenai jumlah pajak kurang bayar menjadi sebesar Rp327.867. Direktur Jenderal Pajak juga menolak sebagian keberatan Bank atas jenis pajak yang lain melalui surat keputusan tanggal 22 Mei 2017, 23 Mei 2017 dan 26 Mei 2017, sementara sebagian lagi masih dalam proses pemeriksaan. Atas keputusan tersebut, Bank berencana mengajukan banding ke Pengadilan Pajak. Sampai dengan tanggal 30 September 2017, upaya banding tersebut masih dalam proses.

Based on the decision letters dated 31 May 2017, the Director General of Taxation rejected objections submitted by the Bank on corporate income tax and change the balance of underpayment for corporate income tax to Rp327,867. Director General of Taxation also partially rejected objections submitted by the Bank on other taxes through decision letters dated 22 May 2017, 23 May 2017 and 26 Mei 2017, while the remaining objection was still in process. The Bank plans to filed appeal letters to the Tax Court. Up to 30 September 2017, the appeal was still in process.


PT BANK PERMATA Tbk










* Diaudit Audited *

125



Berdasarkan surat KPP WPB I tanggal 5 Maret 2015 tentang Surat Perintah Pemeriksaan Pajak (SP3), Kantor pajak melakukan pemeriksaan atas seluruh pajak Bank untuk tahun fiskal 2013. Pada tanggal 7 Juni 2017 KPP WPB I menerbitkan Surat Ketetapan Pajak Kurang Bayar (SKPKB) untuk PPh Badan sebesar Rp280.351, dan beberapa SKPKB untuk jenis pajak penghasilan lainnya dan PPN serta STP PPN dengan jumlah keseluruhan sebesar Rp62.769. Pada tanggal 5 September 2017, Bank membayar sebagian SKPKB tersebut dengan nilai keseluruhan Rp93.755. Bank mengajukan keberatan kepada Direktur Jenderal Pajak atas Surat Ketetapan Pajak tersebut. Sampai dengan tanggal 30 September 2017, upaya keberatan tersebut masih dalam proses.

Based on the Tax Audit Notification Letter from DGT dated 5 March 2015, the tax authorities performed tax audit for the Bank’s all taxes for fiscal year 2013. On 7 June 2017, DGT issued assessment letter of tax underpayment (SKPKB) for corporate income tax in the amount of Rp280,351, and several SKPKB for other income taxes and VAT and Tax Collection Letter (STP) for VAT with the total amount of Rp62,769. On 5 September 2017, the Bank paid part of SKPKB with the total amount of Rp93,755. The Bank filed objection letters to the Director General of Taxation. Up to 30 September 2017, the objection was still in process.


Berdasarkan surat KPP WPB I tanggal 14 Agustus 2015 tentang Surat Perintah Pemeriksaan Pajak (SP3), Kantor pajak melakukan pemeriksaan atas PPh Badan untuk tahun fiskal 2014. Pada tanggal 21 April 2016, KPP WPB I menerbitkan Surat Ketetapan Pajak Kurang Bayar (SKPKB) untuk PPh Badan, dimana jumlah pajak kurang bayar menjadi Rp197.231 dari jumlah lebih bayar Rp35.082. Pada tanggal 20 Mei 2016, Bank membayar sebagian SKPKB tersebut sebesar Rp25.153. Bank mengajukan keberatan kepada Direktur Jenderal Pajak atas Surat Ketetapan Pajak tersebut.

Based on the Tax Audit Notification Letter from LTO I dated 14 August 2015, the tax authorities performed tax audit for the Bank’s corporate income tax for fiscal year 2014. On 21 April 2016, DGT issued assessment letter of tax underpayment (SKPKB) for corporate income tax, wherein the tax underpayment has become Rp197,231 from tax overpayment of Rp35,082. On 20 May 2016, the Bank has partially paid the SKPKB amounted to Rp25,153. The Bank submitted the tax objection letters to the Director General of Taxation.

Berdasarkan surat keputusan tanggal 17 Juli 2017, Direktur Jenderal Pajak menolak keberatan Bank. Bank berencana mengajukan banding ke Pengadilan Pajak. Sampai dengan tanggal 30 September 2017, upaya banding tersebut masih dalam proses.

Based on the decision letters dated 17 July 2017, the Director General of Taxation rejected objections submitted by the Bank. The Bank plans to filled appeals letter to the Tax Court. Up to 30 September 2017, the appeal was still in process.


PT BANK PERMATA Tbk










* Diaudit Audited *

126



Berdasarkan surat KPP WPB I tanggal 26 Agustus 2016 tentang Surat Perintah Pemeriksaan Pajak (SP3), Kantor pajak melakukan pemeriksaan atas seluruh pajak Bank untuk tahun fiskal 2015. Pada tanggal 27 April 2017 KPP WPB I menerbitkan Surat Ketetapan Pajak Kurang Bayar (SKPKB) untuk PPh Badan sebesar Rp519.390 setelah memperenahitungkan kelebihan pembayaran pajak sebesar Rp65.451, dan beberapa SKPKB untuk jenis pajak penghasilan lainnya dan PPN serta STP PPN dengan jumlah keseluruhan sebesar Rp476. Pada tanggal 24 Mei 2017, Bank membayar sebagian SKPKB dan seluruh STP PPN tersebut dengan nilai keseluruhan Rp37.314. Bank mengajukan keberatan kepada Direktur Jenderal Pajak atas Surat Ketetapan Pajak tersebut pada tanggal 25 Juli 2017. Sampai dengan tanggal 30 September 2017, upaya keberatan tersebut masih dalam proses.

Based on the Tax Audit Notification Letter from DGT dated 26 August 2016, the tax authorities performed tax audit for the Bank’s all taxes for fiscal year 2014. On 27 April 2017, DGT issued assessment letter of tax underpayment (SKPKB) for corporate income tax in the amount of Rp519,390 net of tax overpayment of Rp65,451, and several SKPKB for other income taxes and VAT and Tax Collection Letter (STP) for VAT with the total amount of Rp476. On 24 May 2017, the Bank paid part of SKPKB and all of the STP for VAT with the total amount of Rp37,314. On 25 Juli 2017, the Bank filed objection letters to the Director General of Taxation. Up to 30 September 2017, the objection was still in process.

k. Sampai dengan tanggal 30 September 2017, Bank sedang dalam proses pemeriksaan pajak untuk tahun fiskal 2012 berdasarkan Surat Perintah Pemeriksaan Pajak (SP3) dari Kantor Pusat Direktorat Jenderal Pajak.

k. Up to 30 September 2017, the Bank is still under tax audit process for fiscal year 2012 based on Audit Notification Letters from Directorate General of Tax.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

127

24. PINJAMAN YANG DITERIMA 24. BORROWINGS

Pada tanggal 30 September 2017, pinjaman dalam valuta asing yang diterima dari bank lain merupakan penempatan dana yang diterima dari bank-bank lain dalam transaksi normal kegiatan usaha sebesar Rp143. Pada tanggal 31 Desember 2016, Bank tidak memiliki pinjaman tersebut. Kisaran suku bunga kontraktual sebesar 0,00% setahun selama periode sembilan bulan yang berakhir pada tanggal 30 September 2017.

As of 30 September 2017, borrowings in foreign currency received from other banks are represent placements obtained from other banks in the normal business transactions amounted to Rp143. As of 31 December 2016, the Bank did not have any borrowings. The range of contractual interest rates was 0.00% per annum during the nine-month periods ended 30 September 2017.

Informasi mengenai klasifikasi dan nilai wajar pinjaman yang diterima diungkapkan pada Catatan 41.

Information with regards to the classification and fair value of borrowings was disclosed in Note 41.

Pada tanggal 30 September 2017, Bank mematuhi pembatasan yang berlaku untuk seluruh perjanjian pinjaman yang diterima di atas.

As of 30 September 2017, the Bank was in compliance with the required covenants on the above borrowing agreements.

25. LIABILITAS IMBALAN PASCA-KERJA 25. OBLIGATION FOR POST-EMPLOYMENT BENEFITS

Sejak tanggal 4 Juli 2003, Bank menyelenggarakan program pensiun iuran pasti untuk seluruh karyawan tetapnya dan dikelola serta diadministrasikan oleh Dana Pensiun Lembaga Keuangan PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk (DPLK BNI). Iuran untuk dana pensiun dihitung berdasarkan persentase tertentu dari gaji pokok karyawan. Jumlah iuran yang ditanggung karyawan dan Bank masing-masing sebesar 4% dan 9%.

Since 4 July 2003, the Bank had a defined contribution pension plan that covers all permanent employees and managed by Dana Pensiun Lembaga Keuangan PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk (DPLK BNI). The contribution for pension plan is computed based on certain percentage of employees’ basic salary. The contribution from employees and the Bank are 4% and 9%, respectively.

Sampai dengan 30 September 2017, Bank telah menempatkan dana untuk mendukung pemenuhan liabilitas imbalan pasca-kerja karyawan sebesar Rp470.000 pada DPLK Astra Aviva dan DPLK Manulife Indonesia masing-masing sebesar Rp235.000 dalam bentuk Program Pensiun untuk Kompensasi Pesangon (PPUKP), yang memenuhi kriteria sebagai aset program.

As of 30 September 2017, the Bank has placed some funds to support the fulfillment of its post-employment benefit obligations amounting to Rp470,000 in DPLK Astra Aviva and DPLK Manulife Indonesia amounting to Rp235,000 for each DPLK, in the form of Pension Programme for Severance Compensation, which meet the criteria as plan assets.

Sesuai dengan Undang-Undang Republik Indonesia No. 13/2003 tentang ketenagakerjaan, Perseroan juga wajib memberikan imbalan pasca-kerja kepada karyawannya pada saat pemutusan hubungan kerja atau pada saat karyawan menyelesaikan masa kerjanya. Imbalan pasca-kerja ini diberikan terutama berdasarkan masa kerja dan kompensasi karyawan pada saat pemutusan hubungan kerja atau selesainya masa kerja.

In accordance with Law of the Republic of Indonesia No. 13/2003 relating to labor regulations, the Company is also required to provide post-employment benefits to its employees when their employment is terminated or when they retire. These benefits are primarily based on years of service and the employees’ compensation at termination or retirement.

Liabilitas imbalan manfaat pasti neto sebesar nilai kini dari estimasi jumlah imbalan pasca-kerja di masa depan yang timbul dari jasa yang telah diberikan oleh karyawan pada masa kini dan masa lalu, dikurangi dengan nilai wajar aset program yang ada. Perhitungan dilakukan oleh aktuaria independen, PT Towers Watson Purbajaga dengan menggunakan metode projected-unit-credit.

The net defined benefits liability is calculated as the present value of estimated future benefits that the employees have earned in return for their services in the current and prior periods, deducted by fair value of any plan assets. The calculation is performed by an independent actuary, PT Towers Watson Purbajaga by using the projected-unit-credit method.

Program imbalan manfaat pasti memberikan eksposur risiko aktuarial kepada Perseroan, seperti: risiko investasi, risiko suku bunga dan risiko inflasi.

The defined benefit plan provides actuarial risk exposures to the Company, e.g., investment risk, interest rate risk and inflation risk.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

128

25. LIABILITAS IMBALAN PASCA-KERJA (lanjutan)

25. OBLIGATION FOR POST-EMPLOYMENT BENEFITS (continued)

Tabel berikut ini menyajikan saldo liabilitas imbalan manfat pasti neto pada tanggal pelaporan, dan liabilitas imbalan manfaat pasti neto Perseroan untuk periode sembilan bulan berakhir 30 September 2017 dan tahun berakhir 31 Desember 2016:

The following table reflects the balance of net defined benefit liability as of the reporting dates, and the movement of the Company’s net defined benefit liability for the nine-month periods ended 30 September 2017 and year ended 31 December 2016:



Bank Bank Nilai kini kewajiban imbalan

manfaat pasti 504.221 489.062) Present value of defined benefit

obligation Nilai wajar aset program (504.219) (430.326) Fair value of plan asset Defisit 2 58.736) Deficit

Entitas Anak Subsidiary

Nilai kini kewajiban imbalan manfaat pasti 3.709 3.038)

Present value of defined benefit obligation

Liabilitas imbalan pasca-kerja 3.711 61.774) Obligation for post-employment

benefits

Tabel berikut mencerminkan saldo liabilitas imbalan pasca-kerja Bank per tanggal pelaporan serta perubahan liabilitas, dan beban yang diakui selama periode sembilan bulan berakhir 30 September 2017 dan 2016.

The following table reflects the balance of the obligation for post-employment benefits of the Bank as of the reporting dates, as well as the movements in the obligation, and the expense recognized during the nine-month periods ended 30 September 2017 and 2016.



Nilai kini kewajiban imbalan pasti, awal periode 489.062 429.054

Present value of defined benefit obligation, beginning of period

Termasuk dalam laba rugi Included in profit or loss Beban jasa kini 33.833 31.453 Current service cost Beban bunga 36.064 27.462 Interest cost

69.897 58.915

Termasuk dalam penghasilan komprehensif lain

Included in other comprehensive income

Kerugian (keuntungan) aktuaria yang timbul dari: Actuarial losses (gains) arising from:

- asumsi keuangan - 84.149 - financial assumptions - penyesuaian pengalaman - (1.969) - experience adjustments

- 82.180 Lain-lain Others

Pembayaran imbalan pasca kerja selama periode berjalan (54.738) (40.394) Benefits paid during the period

(54.738) (40.394) Nilai kini kewajiban imbalan pasti,

akhir periode 504.221 529.755 Present value of defined benefit obligation, end of period

Tabel di bawah menyajikan perubahan nilai wajar aset program untuk periode sembilan bulan berakhir 30 September 2017 dan tahun yang berakhir 31 Desember 2016:

The following table reflects the movement in the fair value of plan assets for the nine months period ended 30 September 2017 and for the year ended 31 December 2016:


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

129

25. LIABILITAS IMBALAN PASCA-KERJA (lanjutan) 25. OBLIGATION FOR POST-EMPLOYMENT BENEFITS (continued)



Nilai wajar aset program, awal periode

430.326

-

Fair value of plan assets, beginning of the period

Perubahan nilai wajar aset program

Movement in fair value of plan assets

Penempatan dana pada DPLK 40.000 430.000 Funds placed at DPLK

Termasuk dalam laba rugi Included in profit or loss Pendapatan bunga atas aset program

33.893

16.472 Interest income on plan assets

Termasuk dalam penghasilan komprehensif lain

Included in other comprehensive income

Pengembalian aset program di luar pendapatan bunga

-

(16.146) Return on plan assets excluding

interest income

Nilai wajar aset program, akhir periode 504.219

430.326

Fair value of plan assets, end of period



Aset program terdiri dari: Plan assets comprise of: Obligasi pemerintah 322.616 270.006) Government bonds Kas dan setara kas 181.603 160.320) Cash and cash equivalent

504.219 430.326)

Tabel di bawah merupakan komparasi nilai kini dari liabilitas imbalan dan penyesuaian yang timbul pada liabilitas program Bank:

The following is the historical comparison of the Bank's present value of defined obligation and experience adjustment on plan liabilities:

30 September

2017/ 31 Desember/31 December

30 September 2017 2016 2015 2014 2013 2012

Nilai kini dari liabilitas

imbalan

(504.221) (489.062) (429.054) (435.124) (361.057) (270.161)

Present value of defined

obligation Nilai wajar aset

program

504.219 430.326) -) -) -) -) Fair value of plan

asset Defisit (2) (58.736) (429.054) (435.124) (361.057) (270.161) Deficit Penyesuaian yang

timbul pada liabilitas program

- 34.069) (43.204) 34.282) 69.020) (26.420) Experience adjustment

on plan liabilities Penyesuaian yang

timbul pada aset program

- 16.146) -) -) -) -) Experience adjustment

on plan assets

Perhitungan liabilitas imbalan pasca-kerja pada tanggal 30 September 2017 dibentuk berdasarkan proyeksi perhitungan yang dilakukan oleh aktuaris independen PT Towers Watson Purbajaga sebagaimana tercatat dalam laporannya per posisi tanggal 31 Desember 2016. Perhitungan liabilitas imbalan pasca-kerja pada tanggal 31 Desember 2016 juga dilakukan oleh aktuaris independen yang sama. Asumsi utama yang digunakan dalam perhitungan tersebut adalah sebagai berikut:

The calculation of obligation for post-employment benefits as of 30 September 2017 is based on the projection calculated performed by an independent actuary, PT Towers Watson Purbajaga as stated in their report as of 31 December 2016. The calculation of obligation for post-employment benefits as of 31 December 2016 was performed by also the same independent actuary. The major actuarial assumptions used for the calculation were as follows:

Tingkat diskonto per tahun 8% Discount rate per annum Kenaikan gaji per tahun 6% Salary increase per annum Hasil yang diharapkan per tahun 8% Expected return per annum Umur pensiun normal 55 Normal retirement age Manfaat

Sesuai dengan Undang-undang No 13/2003, Perjanjian Kerja Sama, dan Dana Pensiun/ As set forth in Law No. 13/2003, Collective

Labour Agreement, and Pension Plan

Benefits


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

130

25. LIABILITAS IMBALAN PASCA-KERJA (lanjutan) 25. OBLIGATION FOR POST-EMPLOYMENT BENEFITS (continued)

Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, durasi rata-rata tertimbang dari kewajiban imbalan pasti masing-masing adalah 6,33 tahun.

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, the weighted average duration of the defined benefit obligation are 6.33 years, respectively.

Tingkat diskonto digunakan dalam menentukan nilai kini liabilitas imbalan pasca-kerja pada tanggal penilaian. Secara umum, tingkat diskonto mengacu pada imbal hasil atas obligasi pemerintah berkualitas tinggi yang diperdagangan di pasar modal aktif pada tanggal pelaporan.

The discount rate is used in determining the present value of the benefit obligation at valuation date. In general, the discount rate correlates with the yield on high quality government bonds that are traded in active capital markets at the reporting date.

Asumsi kenaikan gaji di masa depan memproyeksikan liablitas imbalan pasca-kerja mulai dari tanggal penilaian melalui usia pensiun normal. Tingkat kenaikan gaji pada umumnya ditentukan dengan menerapkan penyesuaian inflasi untuk skala pembayaran dan dengan memperhitungkan masa kerja.

The future salary increase assumption projects the benefit obligation starting from the valuation date through the normal retirement age. The salary increase rate is generally determined by applying inflation adjustments to pay scales, and by taking account of the length of service.

Analisis sensitivitas Sensitivity analysis

Pada tanggal 30 September 2017, perubahan terhadap salah satu asumsi aktuaria, dengan anggapan asumsi yang lain konstan, akan berdampak kepada liabilitas imbalan pasca-kerja Bank seperti pada tabel di bawah:

As of 30 September 2017, the changes to one of the relevant actuarial assumptions, holding other assumptions constant, would have affected the Bank’s obligation for post-employment benefit as shown on the table below:

Kenaikan/ Increase

Penurunan/ Decrease

Tingkat diskonto (perubahan 1%) (27.940) 31.522 Discount rate (1% movement) Kenaikan gaji di masa depan (perubahan

1%) 71.164 (61.704) Future salary increase rate (1%

movement)

Meskipun analisis di atas tidak mempertimbangkan distribusi arus kas seperti yang direncanakan, tabel di atas menunjukan sensitivitas dari asumsi tersebut.

Although the analysis does not take account of the full distribution of cash flows expected under the plan, it does provide an approximation of the sensitivity of the assumption shown.

26. PROVISI 26. PROVISIONS

Provisi terdiri atas: Provisions consist of:



Litigasi dan klaim 7.990 33.568) Litigation and claim Provisi biaya rekondisi 60.006 60.067) Provision for recondition expense Beban peleburan usaha 7.825 17.849) Merger cost Jumlah 75.821 111.484) Total

Perubahan provisi adalah sebagai berikut: Movement of provision was as follows:

30 September 2017/

30 September 2017 30 September 2016/ 30 September 2016

Saldo, awal periode 111.484 142.786 Balance, beginning of period Penambahan selama periode

berjalan 28 5.782 Addition during the period Transfer/pemulihan selama

periode berjalan (35.691) (5.281) Transfer/recovery during the

period Saldo, akhir periode 75.821 143.287 Balance, ending of period


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

131

26. PROVISI (lanjutan) 26. PROVISIONS (continued)

Berdasarkan surat BPPN No. PD/TM/249/X/2002 tanggal 25 Oktober 2002, Bank Peserta Penggabungan (BPP) sebelum tanggal efektif peleburan usaha harus mencatat beban-beban sebesar Rp1.630.611 yang akan timbul berkaitan dengan proses peleburan usaha kelima bank yang antara lain terdiri dari estimasi provisi litigasi dan klaim, beban pesangon karyawan, beban pajak, beban kantor pusat, beban teknologi, beban “branding” dan lain-lain. Dalam beban peleburan usaha tersebut, sebesar Rp482.248 dicatat sebagai beban peleburan usaha oleh Bank dalam laporan laba rugi konsolidasian untuk periode sembilan bulan berakhir 30 September 2002.

Based on IBRA’s letter No. PD/TM/249/X/2002 dated 25 October 2002, Banks Under Restructuring (BUR) which entered into merger before the effective date of the merger must record expenses amounting to Rp1,630,611 representing expenses to be incurred in relation to the merger process of the five banks, among others, estimated of litigation and claim allowances, severance package, tax exposures, head office expenses, technology expenses, branding expenses and others. Rp482,248 out of total accrued merger cost was recorded by the Bank in the consolidated statement of income for the nine-month period ended 30 September 2002.

Sejak peleburan usaha sampai dengan tanggal 30 September 2017, Bank telah menggunakan beban peleburan usaha sebesar Rp1.067.518, termasuk pembukuan kembali sebesar Rp281.401 sehubungan dengan penerimaan kembali pembayaran yang telah dilakukan atas Surat Ketetapan Pajak Kurang Bayar (SKPKB) dan Surat Keterangan Pajak Kurang Bayar Tambahan (SKPKBT) sejumlah Rp411.842.

Since the effective date of the merger up to 30 September 2017, the Bank has used merger cost amounting to Rp1,067,518, including the recording back of accrued merger cost amounted to Rp281,401 in relation to the tax refunds from the payments of Assessment Letter of Tax Underpayment (SKPKB) and Assessment Letter of Additional Tax Underpayment (SKPKBT) with total amount of Rp411,842.

Sampai dengan 30 September 2017, Bank melakukan pemulihan atas provisi beban peleburan usaha sebesar Rp555.268 yang berkaitan dengan beban litigasi dan klaim, eksposur pajak, pesangon karyawan, beban kantor pusat, beban “branding”, beban retail dan komersial, beban komunikasi dan beban pelatihan. Saldo beban peleburan usaha pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 merupakan provisi untuk litigasi.

Up to 30 September 2017, the Bank has reversed merger cost provision amounting to Rp555,268 relating to provision for litigation and claims, tax exposures, severance pay, head office, branding, retail and commercial, communication and training expenses. The balance of provisions of merger cost as of 30 September 2017 and 31 December 2016 represent provisions for litigation.

Provisi litigasi dan klaim sebagian besar merupakan cadangan yang dibentuk sehubungan dengan perkara-perkara yang terkait dengan Assets Transfer Kit (ATK) yang dilakukan dalam rangka rekapitalisasi Bank.

Provision for litigation and claim mainly represents provisions raised for cases related to Assets Transfer Kit (ATK) which was done in conjunction with the Bank’s recapitalization.

Provisi biaya rekondisi merupakan estimasi kewajiban kepada pihak penyewa terkait dengan kewajiban Bank untuk melakukan rekondisi atas aset yang disewa pada akhir periode sewa.

Provision for recondition expense represents the estimated liability to lessor related to the Bank’s obligation to recondition the leased assets at the end of lease period.

Provisi ditentukan dengan mempertimbangkan penilaian dan estimasi manajemen.

The determination of provisions involves management’s judgment and estimation.

Manajemen melakukan kajian secara periodik atas asumsi yang digunakan dalam mengestimasi besaran dan saat keluarnya arus kas masa depan untuk penyelesaian provisi, dan secara khusus pada saat Bank mendapatkan kondisi terkini dari kasus tertentu. Selain besaran eksposur klaim, Bank juga mempertimbangkan posisi Bank atas kasus yang bersangkutan, kasus yang sama pada entitas lain dan faktor-faktor lain, dalam mengestimasi besaran provisi. Perubahan atas asumsi-asumsi tersebut akan mempengaruhi nilai tercatat atas provisi.

Management periodically reviews the assumptions used in estimating the amount and timing of future cash flows for settlement of provisions, in particular when the Bank has an updated condition on certain cases. In addition to claim’s exposure amount, the Bank also considers its position on the case, similar precedence in other entities and other factors, to estimate the provision amount. Any change in those assumptions shall affect the carrying amount of provisions.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

132

27. UTANG SUBORDINASI 27. SUBORDINATED DEBTS


31 Desember 2016/ 31 Desember 2016

Rupiah Rupiah

Obligasi Subordinasi Berkelanjutan II Tahap II Continuous Subordinated Bonds II

Phase II - Pihak ketiga - Third parties

Nilai nominal 461.000 461.000) Nominal value Bunga masih harus dibayar 10.081 10.081) Accrued interest payables Beban emisi obligasi yang belum diamortisasi (1.217) (1.441) Unamortized bonds issuance costs

469.864 469.640) - Pihak berelasi - Related parties

Nilai nominal 239.000 239.000) Nominal value Bunga masih harus dibayar 5.226 5.226) Accrued interest payables Beban emisi obligasi yang belum

diamortisasi (631) (747) Unamortized bonds issuance costs 243.595 243.479)

Obligasi Subordinasi Berkelanjutan II Tahap I Continuous Subordinated Bonds II

Phase I - Pihak ketiga - Third parties


814.422 813.846) - Pihak berelasi - Related parties

Nilai nominal 45.000 45.000) Nominal value Bunga masih harus dibayar 105 105) Accrued interest payables Beban emisi obligasi yang belum

diamortisasi (137) (169) Unamortized bonds issuance costs 44.968 44.936)

Obligasi Subordinasi Berkelanjutan I Tahap II Continuous Subordinated Bonds I

Phase II - Pihak ketiga - Third parties

Nilai nominal 1.721.000 1.765.000) Nominal value Bunga masih harus dibayar 5.393 5.530) Accrued interest payables Beban emisi obligasi yang belum diamortisasi (2.416) (3.312) Unamortized bonds issuance costs

1.723.977 1.767.218) - Pihak berelasi - Related parties

Nilai nominal 79.000 35.000) Nominal value Bunga masih harus dibayar 247 110) Accrued interest payables Beban emisi obligasi yang belum diamortisasi (111) (66) Unamortized bonds issuance costs

79.136 35.044)

Obligasi Subordinasi Berkelanjutan I Tahap I Continuous Subordinated Bonds I

Phase I - Pihak ketiga - Third parties


683.245 686.613)

- Pihak berelasi - Related parties Nilai nominal 18.000 14.000) Nominal value Bunga masih harus dibayar 71 55) Accrued interest payables Beban emisi obligasi yang belum diamortisasi (38) (43) Unamortized bonds issuance costs

18.033 14.012) Dipindahkan 4.077.240 4.074.788 Carried forward


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

133

27. UTANG SUBORDINASI (Lanjutan) 27. SUBORDINATED DEBTS (Continued)


31 Desember 2016/ 31 Desember 2016

Pindahan 4.077.240 4.074.788 Brought forward Obligasi Subordinasi Rupiah II Rupiah Subordinated Bonds II - Pihak ketiga - Third parties

Nilai nominal 1.655.400 1.643.000) Nominal value Bunga masih harus dibayar 1.518 1.506) Accrued interest payables

Beban emisi obligasi yang belum diamortisasi (1.160) (2.293) Unamortized bonds issuance

costs 1.655.758 1.642.213) - Pihak berelasi - Related parties

Nilai nominal 94.600 107.000) Nominal value Bunga masih harus dibayar 87 98) Accrued interest payables

Beban emisi obligasi yang belum diamortisasi (66) (149) Unamortized bonds issuance

costs 94.621 106.949) Medium Term Notes Subordinasi (MTN) Tahun 2010

Subordinated Medium Term Notes(MTN) Year 2010

- Pihak berelasi - Related parties Nilai nominal 700.000 700.000) Nominal value Bunga masih harus dibayar 3.165 3.165) )Accrued interest payables Beban emisi MTN yang belum diamortisasi (405) (529) Unamortized MTN issuance costs

702.760 702.636)

Jumlah 6.530.379 6.526.586) Total

Rincian utang subordinasi adalah sebagai berikut:

Details of subordinated debts were as follows:

Instrumen/ Instrument

Tanggal efektif dan penerbitan/ Effective and issuance date

Persetujuan/ Approval

Jumlah pokok

obligasi subordinasi/ The nominal

value of subordinated

bonds

Jangka waktu/ Tenor

Tanggal jatuh

tempo/ Maturity

date

Tingkat bunga dan frekuensi

pembayaran/ Interest rate and

frequency of payments

Tujuan dan Informasi Lainnya/ Purpose and Other Information

Obligasi Subordinasi Berkelanjutan II Bank Permata Tahap II Tahun 2014/ Continuous Subordinated Bonds II Bank Permata Phase II Year 2014

Tanggal efektif/ effective date: 18 Des 2013/ 18 Dec 2013

Tanggal penerbitan/

Issuance date: 24 Okt 2014/ 24 Oct 2014

Departemen Pengawasan Bank - OJK melalui surat No. SR-3/PB.33/2014 tanggal 15 September 2014/Bank Supervisory Department - OJK through its letter No. SR-63/PB.33/2014 dated 15 September 2014

700.000 7 tahun/ 7 years

24 Okt 2021/ 24 Oct 2021

11,75% Dibayarkan setiap 3 bulan, pembayaran pertama 24 Januari 2015 dan pembayaran terakhir 24 Oktober 2021/ Payable quarterly, whereby by the first payment was on 24 January 2015 and the last payment will be on 24 October 2021

- Akan diperlakukan sebagai modal pelengkap (Tier 2) dan digunakan untuk membiayai aktiva produktif dalam rangka pengembangan usaha Bank / Will be treated as supplementary capital (Tier 2) and will be used for extending productive assets to support the Bank’s business development

- Unsecured

- Tidak ada opsi beli untuk pelunasan awal/ No call option for early repayment

- Menggunakan mekanisme Write Down apabila OJK menetapkan bahwa Bank berpotensi terganggu kelangsungan usahanya (point of non-viability) (“Peristiwa Terganggu Kelangsungan Usaha”)/ Has Write Down mechanism concept if OJK declares that the Bank has potential point of non-viability (“Events Distracting Going Concern”)

Obligasi Subordinasi Berkelanjutan II Bank Permata Tahap I Tahun 2013/ Continuous Subordinated Bonds II Bank Permata Phase I Year 2013

Tanggal efektif/ effective date: 18 Des 2013/ 18 Dec 2013

Tanggal penerbitan/

Issuance date: 24 Des 2013/ 24 Dec 2013

Bank Indonesia melalui surat No. 15/98/DPB3/PB3-4/Rahasia tanggal 21 Nopember 2013/ Bank Indonesia through its letter No. 15/98/DPB3/PB3-4/Rahasia dated 21 November 2013


24 Des 2020/ 24 Dec 2020

12,00% Dibayarkan setiap 3 bulan, pembayaran pertama 24 Maret 2014 dan pembayaran terakhir 24 Desember 2020/ Payable quarterly, whereby by the first payment was on 24 March 2014 and the last payment will be on 24 December 2020

- Akan diperlakukan sebagai modal pelengkap (lower tier 2 capital) dan digunakan untuk melakukan penyertaan modal dalam ASF serta penyaluran kredit dalam rangka pengembangan usaha Bank/ Will be treated as supplementary capital (lower tier 2) and will be used for investment in ASF and credit distribution to expand the Bank’s business

- Unsecured



PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

134

27. UTANG SUBORDINASI (lanjutan) 27. SUBORDINATED DEBTS (continued)




Jumlah pokok



bonds

Jangka waktu/ Tenor

Tanggal jatuh

tempo/ Maturity

date





Obligasi Subordinasi Berkelanjutan I Bank Permata Tahap II Tahun 2012/ Continuous Subordinated Bonds I Bank Permata Phase II Year 2012

Tanggal efektif/ effective date: 6 Jun 2012/ 6 Jun 2012

Tanggal penerbitan/

Issuance date: 19 Des 2012/ 19 Dec 2012

Bank Indonesia melalui surat No. 14/88/DPB3/PB 3-4/Rahasia tanggal 5 Nopember 2012/ Bank Indonesia through its letter No.14/88/DPB3/PB3-4/Rahasia dated 5 November 2012

1.800.000 7 tahun/ 7 years

19 Des 2019/ 19 Dec 2019

9,40%

Dibayarkan setiap 3 bulan, pembayaran pertama 19 Maret 2013 dan pembayaran terakhir 19 Desember 2019/ Payable quarterly, whereby by the first payment was on 19 March 2013 and the last payment will be on 19 December 2019

- Akan diperlakukan sebagai modal pelengkap (lower tier 2 capital) dan seluruhnya digunakan untuk penyaluran kredit dalam rangka pengembangan usaha Bank/ Will be treated as supplementary capital (lower tier 2) and will be used for credit distribution to expand the Bank’s business

- Unsecured


Obligasi Subordinasi Berkelanjutan I Bank Permata Tahap I Tahun 2012/ Continuous Subordinated Bonds I Bank Permata Phase I Year 2012


Tanggal penerbitan/

Issuance date: 15 Jun 2012/ 15 Jun 2012

Bank Indonesia melalui surat No. 4/35/DPB3/PB3-4/Rahasia tanggal 3 Mei 2012/ Bank Indonesia through its letter No. 4/35/DPB3/PB3-4/Rahasia dated 3 May 2012


15 Juni 2019/ 15 June 2019

8,90%

Dibayarkan setiap 3 bulan, pembayaran pertama 15 September 2012 dan pembayaran terakhir 15 Juni 2019/ Payable quarterly, whereby by the first payment was on 15 September 2012 and the last payment will be on 15 June 2019


- Unsecured


Obligasi Subordinasi II Bank Permata Tahun 2011/ Subordinated BondsII Bank Permata Year 2011


Tanggal penerbitan/

Issuance date: 28 Jun 2011/ 28 Jun 2011

Bank Indonesia melalui surat No. 13/47/DPB3/TPB3-4/Rahasia tanggal 18 Mei 2011, No. 13/60/DPB3/TPB3-4/Rahasia tanggal 14 Juni 2011 dan No.13/72/DPB3/TPB3-4/Rahasia tanggal 28 Juli 2011/ Bank Indonesia through its letter No.13/47/DPB3/TPB3-4/Rahasia dated 18 May 2011, No. 13/60/DPB3/TPB3-4/Rahasia dated 14 June 2011 and No. 13/72/DPB3/TPB3-4/Rahasia dated 28 July 2011

1.750.000 7 tahun/ 7 years

28 Jun 2018/ 28 Jun 2018

11,00%

Dibayarkan setiap 3 bulan, pembayaran pertama 28 September 2011 dan pembayaran terakhir 28 Juni 2018/ Payable quarterly, whereby by the first payment was on 28 September 2011 and the last payment will be on 28 June 2018


- Unsecured


Medium Term Notes (MTN) Subordinasi Tahun 2010/ Subordinated Medium Term Notes (MTN) Year 2010

Tanggal efektif/ effective date: 10 Mar 2010/ 10 Mar 2010

Tanggal penerbitan/

Issuance date: 10 Mar 2010/ 10 Mar 2010

Bank Indonesia melalui surat No. 12/7/DInt tanggal 13 Januari 2010/ Bank Indonesia through its letters No. 12/7/DInt dated 13 January 2010

700.000 10 tahun/ 10 years

10 Mar 2020/ 10 Mar 2020

Suku bunga rata-rata deposito berjangka Bank Indonesia tiga bulanan (TDBI 3 bulan) plus 2,75% per tahun/ Bank Indonesia three-month Time Deposit (TDBI 3 months) plus 2.75% per annum Dibayarkan setiap 3 bulan, pembayaran pertama 10 Juni 2010 dan pembayaran terakhir 10 Maret 2020/ Payable quarterly, whereby by the first payment was on 10 June 2010 and the last payment will be on 10 March 2020

- Untuk memperkuat modal Bank dan dana hasil penerbitan akan dipergunakan untuk penyaluran kredit dalam rangka pengembangan usaha Bank / To strengthen the Bank’s capital and the proceeds will be used for extending loans to support the Bank’s business development

- Unsecured - Tidak ada opsi beli untuk

pelunasan awal/ No call option for early repayment


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

135


Wali amanat untuk penerbitan obligasi subordinasi di atas adalah PTBank CIMB Niaga Tbk yang bukan merupakan pihak berelasi dengan Bank.

The trustee of the above subordinated bonds II issuance is PT Bank CIMB Niaga Tbk which is not a related party to the Bank.

Berdasarkan hasil pemeringkatan atas surat utang jangka panjang yang dilakukan oleh PT Pemeringkat Efek Indonesia (PT Pefindo), peringkat utang subordinasi adalah sebagai berikut:

Based on the rating for long-term borrowings performed by PT Pemeringkat Efek Indonesia (PT Pefindo), the rating of subordinated debts were as follows:

Perjanjian obligasi subordinasi mencakup beberapa pembatasan, antara lain mengenai larangan pengurangan modal dasar, modal ditempatkan dan modal disetor, penggabungan dan peleburan usaha, transaksi dengan pihak terafiliasi, pinjaman dan penerbitan obligasi.

The subordinated bonds agreement includes several covenants, among others, the prohibition on the reduction of authorized capital, issued and paid-up capital, merger, related party transactions, borrowings and bonds issuance.

Dalam perjanjian MTN subordinasi terdapat beberapa pembatasan, antara lain apabila Pembeli Awal akan menjual MTN subordinasi kepada pihak lainnya, maka diperlukan persetujuan terlebih dahulu dari Bank Indonesia.

The subordinated MTN agreement includes several covenants, among others, a requirement to obtain an approval from Bank Indonesia prior to the sale of the subordinated MTN to other party(ies).




Jumlah pokok



bonds

Jangka waktu/ Tenor

Tanggal jatuh

tempo/ Maturity

date





Karena Bank Indonesia tidak

lagi mempublikasikan suku bunga SBI tiga bulanan, yang selama ini digunakan oleh Bank sebagai suku bunga acuan, maka pada tanggal 28 September 2011, Bank telah bersepakat dengan pemegang MTN subordinasi untuk menggantinya dengan suku bunga rata-rata deposito berjangka Bank Indonesia tiga bulanan (TDBI 3 bulan) sebagai suku bunga acuan baru yang akan digunakan untuk pembayaran bunga mulai tanggal 10 Desember 2011 dan selanjutnya./ As Bank Indonesia has no longer published the three-month SBI interest rate, which is used by the Bank as a base rate, on 28 September 2011, the Bank and the holders of subordinated MTN agreed to use average Bank Indonesia three-month Time Deposit (TDBI 3 months) as a new base interest rate which will be used for the next interest payment starting 10 December 2011 onwards.

Keterangan/ Description

Peringkat/ Rating

Periode Peringkat/ Rating Period

Obligasi Subordinasi Berkelanjutan II Bank Permata Tahap II Tahun 2014/ Continuous Subordinated Bonds II Bank Permata Phase II Year 2014

idAA (Double A)/ idAA (Double A)

4 September 2017 - 1 September 2018/ 4 September 2017 - 1 September 2018

Obligasi Subordinasi Berkelanjutan II Bank Permata Tahap I Tahun 2013/ Continuous Subordinated Bonds II Bank Permata Phase I Year 2013

idAA+ (Double A Plus)/ idAA+ (Double A Plus)


Obligasi Subordinasi Berkelanjutan I Bank Permata Tahap II Tahun 2012/ Continuous Subordinated Bonds I Bank Permata Phase II Year 2012



Obligasi Subordinasi Berkelanjutan I Bank Permata Tahap I Tahun 2012/ Continuous Subordinated Bonds I Bank Permata Phase I Year 2012



Obligasi Subordinasi II Bank Permata Tahun 2011/ Subordinated Bonds II Bank Permata Year 2011



Medium Term Notes (MTN) Subordinasi Tahun 2010/ Subordinated Medium Term Notes (MTN) Year 2010

Tidak diperingkat/ Not rated

-


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

136


Rincian utang subordinasi berdasarkan nama pihak adalah sebagai berikut:

Details of subordinated debts based on counter parties were as follows:



Rupiah Rupiah

Obligasi Subordinasi Berkelanjutan II Tahap II Continuous Subordinated Bonds II

Phase II - PT Astra International Tbk 104.981 104.930 - PT Astra International Tbk - Standard Chartered Bank 104.981 104.930 - Standard Chartered Bank - Reksa Dana Batavia Prima Obligasi 50.961 - - Reksa Dana Batavia Prima Obligasi - Dana Pensiun Angkasa Pura I 40.769 40.750 - Dana Pensiun Angkasa Pura I - Dana Pensiun Bank DKI - 40.750 - Dana Pensiun Bank DKI

- Dana Pensiun Astra - 33.618 - Dana Pensiun Astra - Lainnya (masing-masing di bawah x5%) 411.767 388.141 - Others (each below 5%)

713.459 713.119

Obligasi Subordinasi Berkelanjutan II Tahap I Continuous Subordinated Bonds II Phase I - PT Bank Mega Tbk 499.645 499.292 - PT Bank Mega Tbk - Reksa Dana Sequis Pendapatan Stabil 54.961 54.922 - Reksa Dana Sequis Pendapatan Stabil

- Dana Pensiun Astra 44.968 - - Dana Pensiun Astra - Lainnya (masing-masing di bawah x5%) 259.816 304.568 - Others (each below 5%)

859.390 858.782

Obligasi Subordinasi Berkelanjutan I Tahap II Continuous Subordinated Bonds I Phase II - Reksa Dana Terproteksi BNI-AM Proteksi

Kalingga 138.239 - - Reksa Dana Terproteksi BNI-AM

Proteksi Kalingga - Kusdianto Soewarno 120.208 120.151 - Kusdianto Soewarno - BNI-AM Proteksi LX 110.190 110.138 - BNI-AM Proteksi LX - Hy End Pro-5 93.762 92.116 - Hy End Pro-5 - PT BNI Life Insurance 67.517 195.746 - PT BNI Life Insurance - PT Asuransi Jiwa Bringin Jiwa Sejahtera - 119.150 - PT Asuransi Jiwa Bringin Jiwa Sejahtera - Lainnya (masing-masing di bawah 5%) 1.273.197 1.164.961 - Others (each below 5%)

1.803.113 1.802.262

Obligasi Subordinasi Berkelanjutan I Tahap I Continuous Subordinated Bonds I Phase I - Reksa Dana Terproteksi Bahana C Optima

Protected Fund 74 65.119

65.058 - Reksa Dana Terproteksi Bahana C

Optima Protected Fund 74 - Reksa Dana Terproteksi Syailendra Capital

Protected Fund 11 65.119

65.058 - Reksa Dana Terproteksi Syailendra

Capital Protected Fund 11 - PT Asuransi Jiwa Inhealth Indonesia 55.100 55.049 - PT Asuransi Jiwa Inhealth Indonesia - BNI-AM Proteksi Himeka 53.948 55.550 - BNI-AM Proteksi Himeka - BPJS Kesehatan 50.091 50.045 - BPJS Kesehatan - Persek Dapenma Pamsi 45.082 45.040 - Persek Dapenma Pamsi - Lainnya (masing-masing di bawah 5%) 366.819 364.825 - Others (each below 5%)

701.278 700.625 Obligasi Subordinasi Rupiah II Rupiah Subordinated Bonds II - Reksa Dana Batavia Terproteksi

Cemerlang 27 154.033

153.926 - Reksa Dana Batavia Terproteksi

Cemerlang 27 - PT Bank Mega Tbk 124.027 123.941 - PT Bank Mega Tbk - BNIS Penyertaan Terbatas Anugrah 115.025 114.945 - BNIS Penyertaan Terbatas Anugrah - Lainnya (masing-masing di bawah 5%) 1.357.294 1.356.350 - Others (each below 5%)

1.750.379 1.749.162 Medium Term Notes Subordinasi (MTN) Tahun 2010

Subordinated Medium Term Notes (MTN) Year 2010

- Standard Chartered Bank - London 702.760 702.636 - Standard Chartered Bank - London Jumlah 6.530.379 6.526.586 Total

Untuk keperluan perhitungan rasio Kewajiban Penyediaan Modal Minimum (KPMM) (Catatan 3f), MTN subordinasi, Obligasi Subordinasi Rupiah II, Obligasi Subordinasi Berkelanjutan I Tahap I dan II serta Obligasi Subordinasi Berkelanjutan II Tahap I dan II di atas diperhitungkan sebagai modal pelengkap (tier 2).

For the purpose of calculating the Capital Adequacy Ratio (CAR) (Note 3f), the above subordinated MTN and Rupiah Subordinated Bonds II and Continuous Subordinated Bonds I Phase I and II and Continuous Subordinated Bonds II Phase I and II are treated as supplementary capital (tier 2).


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

137


Berdasarkan peraturan Bank Indonesia yang berlaku, persyaratan utang subordinasi untuk dapat diperlakukan sebagai modal pelengkap level bawah (lower tier 2 capital) adalah sebagai berikut:

Based on the prevailing Bank Indonesia regulations, the requirements for subordinated debts to be classified as banks’ lower tier 2 capitals are as follows:

Memiliki jangka waktu paling kurang 5 (lima tahun) dan hanya dapat dilunasi setelah memperoleh persetujuan dari Bank Indonesia;

Tidak dilindungi/diproteksi maupun dijamin oleh bank lain atau Entitas Anak lain;

Telah memperoleh persetujuan Bank Indonesia untuk diperhitungkan sebagai komponen modal; dan

Hak tagihnya, dalam hal terjadi likuidasi, berlaku paling akhir dari segala pinjaman yang ada.

Have at least 5 (five) years term and can only be repaid after obtaining an approval from Bank Indonesia;

Are not covered/protected as well as guaranteed by other banks or subsidiary;

Have obtained an approval from Bank Indonesia to be calculated as a capital component; and

In the case of liquidation, the payment of subordinated debts is the last (subordinated) of other existing borrowings.

Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, Bank telah mematuhi semua pembatasan-pembatasan penting sehubungan dengan perjanjian utang subordinasi yang diterbitkan. Pembayaran atas jumlah bunga yang jatuh tempo telah dilakukan secara tepat waktu.

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, the Bank was in compliance with the aforementioned covenants in relation to the issued subordinated debts agreements. Payments of amounts due to interest had been done on a timely basis.

Kisaran tingkat suku bunga kontraktual untuk utang subordinasi adalah sebagai berikut:

The range of contractual interest rates of subordinated debts were as follows:

30 September 2017/


Rupiah 7,75% - 12,00% 7,75% - 12,00% Rupiah

Utang subordinasi kepada pihak berelasi diungkapkan pada Catatan 43. Informasi mengenai klasifikasi dan nilai wajar utang subordinasi diungkapkan pada Catatan 41.

Subordinated debts to related parties are disclosed in Note 43. Information with regards to the classification and fair value of subordinated debts is disclosed in Note 41.

28. MODAL SAHAM 28. SHARE CAPITAL

Rincian pemegang saham pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 adalah sebagai berikut:

The details of the shares ownership of the Bank as of 30 September 2017 and 31 December 2016 were as follows:


Jumlah Lembar Saham Ditempatkan dan Disetor Penuh/ Number of Shares Issued and Fully Paid-up Kelas A dengan nilai nominal Rp12.500

(Rupiah penuh) per saham/

Class A

Kelas B dengan nilai nominal

Rp125 (Rupiah penuh) per

with par value of Rp12,500 (whole

Rupiah)

saham/Class B with par value of

Rp125 (whole

Persentase kepemilikan/ Percentage

Jumlah/

Pemegang Saham per share Rupiah) per share of ownership Amount Shareholders PT Astra International Tbk - 12.495.714.666 44,56% 1.561.964 PT Astra International Tbk Standard Chartered Bank - 12.495.714.666 44,56% 1.561.964 Standard Chartered Bank

Masyarakat (masing-masing dibawah 5%) 26.880.234 3.024.429.639 10,88% 714.057

Public (each below 5%) Jumlah 26.880.234 28.015.858.971 100% 3.837.985 Total


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

138

28. MODAL SAHAM (lanjutan) 28. SHARE CAPITAL (continued)

31 Desember 2016/31 December 2016 Jumlah Lembar Saham

Ditempatkan dan Disetor Penuh/ Number of Shares Issued and Fully Paid-up Kelas A dengan nilai nominal Rp12.500

(Rupiah penuh) per saham/

Class A

Kelas B dengan nilai nominal

Rp125 (Rupiah penuh) per

with par value of Rp12,500 (whole

Rupiah)

saham/Class B with par value of

Rp125 (whole

Persentase kepemilikan/ Percentage

Jumlah/

Pemegang Saham per share Rupiah) per share of ownership Amount Shareholders

PT Astra International Tbk - 9.954.569.331 44,56% 1.244.321 PT Astra International Tbk Standard Chartered Bank - 9.954.569.331 44,56% 1.244.321 Standard Chartered Bank

Masyarakat (masing-masing dibawah 5%) 26.880.234 2.403.911.159 10,88% 636.492

Public (each below 5%) Jumlah 26.880.234 22.313.049.821 100% 3.125.134 Total

29. TAMBAHAN MODAL DISETOR - BERSIH 29. ADDITIONAL PAID-IN CAPITAL - NET

Tambahan modal disetor sebelum Penawaran Umum Perdana : 2) :

Additional paid-in capital before the Initial Public Offering

Tambahan modal disetor yang berasal dari Penawaran Umum Perdana : 35.591) :

Additional paid-in capital from the Initial Public Offering

Tambahan modal disetor yang berasal dari Penawaran Umum Terbatas (Rights Issue) I : 108.556) :

Additional paid-in capital from the Limited Public Offering (Rights Issue) I

Saham bonus yang berasal dari kapitalisasi tambahan modal disetor ke modal saham pada tahun 1992 : (124.064) :

Bonus shares from capitalization of additional paid-in capital to capital stockin 1992

Tambahan modal disetor yang berasal dari Penawaran Umum Terbatas (Rights Issue) II dengan waran : 65.133) :

Additional paid-in capital from the Limited Public Offering (Rights Issue) II with warrants

Tambahan modal disetor yang berasal dari konversiwaran pada tahun 1996, 1997 dan 1998 : 2.668) :

Additional paid-in capital from the conversion of warrants in 1996, 1997 and 1998

Saham bonus yang berasal dari kapitalisasi tambahan modal disetor ke modal saham pada tahun 1998 : (83.369) :

Bonus shares from capitalization of additional paid-in capital to capital stock in 1998

Tambahan modal disetor yang berasal dari Penawaran Umum Terbatas (Rights Issue) III : 5.023.356) :

Additional paid-in capital from the Limited Public Offering (Rights Issue) III

Beban emisi Penawaran Umum Terbatas (Rights Issue) III : (4.821) :

Shares issuance costs during Limited Public Offering (Rights Issue) III

Tambahan modal disetor yang berasal dari penempatan terbatas dalam rangka peleburan usaha pada tahun 2002 : 4.044.444) :

Additional paid-in capital from private placement in relation with

the Bank’s merger in 2002

Reklasifikasi selisih nilai transaksi restrukturisasi entitas sepengendali pada tahun 2005 : (3.240.518) :

Reclassification of difference in value arising from restructuring of entities under common

control in 2005 Tambahan modal disetor yang berasal dari

Penawaran Umum Terbatas (Rights Issue) IV : 1.837.702) : Additional paid-in capital from the Limited

Public Offering (Rights Issue) IV Beban emisi Penawaran Umum Terbatas (Rights

Issue) IV : (8.046) : Shares issuance costs during Limited Public

Offering (Rights Issue) IV Tambahan modal disetor yang berasal dari

Penawaran Umum Terbatas (Rights Issue) V : 1.790.304) : Additional paid-in capital from the Limited

Public Offering (Right Issued) V Beban emisi Penawaran Umum Terbatas (Rights

Issue) V : (7.556) : Shares issuance costs during Limited Public

Offering (Rights Issue)V Tambahan modal disetor yang berasal dari

Penawaran Umum Terbatas (Rights Issue) VI : 1.349.009) : Additional paid-in capital from the Limited

Public Offering (Rights Issue) VI Beban emisi Penawaran Umum Terbatas (Rights

Issue) VI : (6.607) : Shares issuance costs during Limited Public

Offering (Rights Issue) VI Tambahan modal disetor yang berasal dari

Penawaran Umum Terbatas (Rights Issue) VII : 4.192.894 : Additional paid-in capital from the Limited

Public Offering (Rights Issue) VII Beban emisi Penawaran Umum Terbatas (Rights

Issue) VII : (4.376) : Shares issuance costs during Limited Public

Offering (Rights Issue) VII Tambahan modal disetor - bersih pada

31 Desember 2016 : 14.970.302 : Additional paid-in capital - net as of

31 December 2016 Tambahan modal disetor yang berasal dari

Penawaran Umum Terbatas (Rights Issue) VIII : 2.286.826 : Additional paid-in capital from the Limited

Public Offering (Rights Issue) VIII Beban emisi Penawaran Umum Terbatas (Rights

Issue) VIII : (4.227) : Shares issuance costs during Limited Public

Offering (Rights Issue) VIII Tambahan modal disetor - bersih pada

30 September 2017 : 17.252.901 : Additional paid-in capital - net as of

30 September 2017


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

139

30. MODAL DIBAYAR DIMUKA 30. ADVANCED CAPITAL

Berdasarkan persetujuan Otoritas Jasa Keuangan melalui surat No. 72/PB.33/2016 tanggal 18 Nopember 2016 dan Perjanjian Dana Setoran Modal tanggal 28 Nopember 2016, dalam rangka memperkuat permodalan Bank, PT Astra International Tbk dan Standard Chartered Bank, sebagai pemegang saham utama Bank, setuju untuk memberikan modal dibayar dimuka kepada Bank masing-masing sebesar Rp750 miliar yang telah diterima Bank pada bulan Desember 2016.

Based on the approval from Otoritas Jasa Keuangan through its letter No. 72/PB.33/2016 dated 18 November 2016 and Advance Capital Agreement dated 28 November 2016, in order to strengthen the Bank's capital, PT Astra International Tbk and Standard Chartered Bank, as the majority shareholders of the Bank, agreed to provide advanced capital to the Bank amounting to Rp750 billion each, which had been received by the Bank in December 2016.

Saldo modal dibayar dimuka sebesar Rp1.500 telah diakui sebagai bagian dari modal Bank sejalan dengan selesainya proses Penawaran Umum Terbatas VIII (Catatan 1.b).

Advance capital amounted to Rp1,500 has been recognized as capital since the Limited Public Offering VIII process has been completed (Note 1.b).

31. SALDO (DEFISIT) LABA 31. (DEFICIT) RETAINED EARNINGS

Saldo laba dicadangkan Perseroan pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 adalah sebesar Rp363.624. Cadangan wajib tersebut dibentuk sesuai dengan keputusan para pemegang saham dalam Rapat Umum Pemegang Saham Tahunan pada tanggal 23 April 2014 dan 23 April 2013.

The balance of the appropriated retained earnings of the Company as of 30 September 2017 and 31 December 2016 is Rp363,624. The statutory reserve was appropriated by the action of shareholders at Annual General Meetings of Shareholders on 23 April 2014 and 23 April 2013.

32. PENDAPATAN BUNGA DAN PENDAPATAN SYARIAH 32. INTEREST INCOME AND SHARIA INCOME

Pendapatan bunga dan pendapatan syariah berasal dari:

Interest income and sharia income was derived from:



Kredit yang diberikan 5.922.109 8.593.943 Loans Efek-efek untuk tujuan investasi 922.069 685.955 Investment securities Efek-efek yang dibeli dengan janji

dijual kembali 214.114 347.443 Securities purchased under

resale agreements Penempatan pada Bank Indonesia

dan bank-bank lain 198.014 182.859 Placements with Bank Indonesia

and other banks Aset keuangan untuk diperdagangkan 68.275 103.374 Financial assets held for trading Tagihan akseptasi 66.470 93.984 Acceptance receivables Giro pada Bank Indonesia 11.887 21.720 Current accounts with Bank Indonesia Tagihan lainnya-trade finance 7.253 14.346 Other receivables-trade finance Lain-lain - 180 Others

7.410.191 10.043.804

Syariah 1.061.810 1.055.598 Sharia

Jumlah

8.472.001 11.099.402 Total

Termasuk dalam pendapatan bunga adalah bunga dari efek diskonto aset keuangan yang mengalami penurunan nilai untuk periode sembilan bulan yang berakhir tanggal 30 September 2017 dan 2016 masing-masing sebesar Rp161.596 dan Rp205.362.

Included in interest income is interest from effect of discounting (unwinding interest) of impaired financial assets for nine-month periods ended 30 September 2017 and 2016 amounting to Rp161,596 and Rp205,362, respectively.

Untuk periode sembilan bulan yang berakhir tanggal 30 September 2017 dan 2016 jumlah pendapatan bunga yang dihitung dengan menggunakan metode suku bunga efektif, yang terkait dengan aset keuangan yang tidak diukur pada nilai wajar melalui laba rugi masing-masing sebesar Rp8.403.726 dan Rp10.996.028.

Pendapatan bunga dan pendapatan syariah dari pihak berelasi diungkapkan pada Catatan 43.

For the nine-month periods ended 30 September 2017 and 2016 total interest income calculated using the effective interest method that relate to financial assets not carried at fair value through profit or loss amounted to Rp8,403,726 and Rp10,996,028, respectively.

Interest income and sharia income from related parties is disclosed in Note 43.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

140

33. BEBAN BUNGA DAN BEBAN SYARIAH 33. INTEREST EXPENSES AND SHARIA EXPENSE

Beban bunga dan beban syariah meliputi bunga dan beban syariah dari:

Interest expenses and sharia expense represent interest and sharia expense incurred on:



Deposito berjangka 2.546.221 4.182.567 Time deposits Giro 534.280 598.704 Demand deposits Utang subordinasi 501.568 562.154 Subordinated debts Tabungan 432.433 541.148 Savings Premi penjaminan simpanan (Catatan 46) 159.947 213.166 Deposits guarantee premium (Note 46) Pinjaman yang diterima 4.582 6.379 Borrowings Call money 3.090 594 Call money Obligasi yang diterbitkan - 53.852 Bonds issued Lain-lain - 128 Others

4.182.121 6.158.692

Syariah 411.717 459.304 Sharia

Jumlah 4.593.838 6.617.996 Total

Beban bunga dan beban syariah ke pihak relasi diungkapkan pada Catatan 43.

Interest expenses and sharia expense for related parties are disclosed in Note 43.

34. PENDAPATAN PROVISI DAN KOMISI - BERSIH 34. NET FEES AND COMMISSION INCOME



Provisi dan komisi dari kredit - bersih 295.528 306.430 Fees and commissions related to

loans - net Komisi agen terkait aktivitas penjualan

bancassurance 211.939 158.323 Agency commissions on bancassurance

sales activities

Komisi dari kartu debit dan kredit - bersih 157.280 166.401 Commissions for debit and

credit cards - net Pendapatan administrasi 79.206 80.085 Administration fees Komisi dari fasilitas trade 71.836 85.758 Commissions for trade facilities Komisi agen penjual reksadana 44.408 35.643 Mutual fund sales agency commissions Komisi atas jasa 30.867 31.488 Commissions for services Komisi dari bank garansi 28.947 33.067 Commissions for bank guarantees Jasa safe deposit box 14.225 13.016 Safe deposit box fees Jasa kustodian dan wali amanat 13.564 16.001 Custodial service and trusteeship Komisi atas penarikan uang tunai melalui

EDC 13.042 13.694 Commissions for cash withdrawal via EDC Komisi jasa remittance 7.722 9.006 Remittance fees Lain-lain 35.666 29.512 Others Jumlah 1.004.230 978.424 Total

Beban provisi dan komisi (38.703) (37.003) Fee and commission expense

Pendapatan provisi dan komisi-bersih

965.527 941.421 Fee and commission income-net)

Pendapatan provisi dan komisi dari pihak berelasi diungkapkan pada Catatan 43.

Fee and commission income from related parties are disclosed in Note 43.

35. PENDAPATAN TRANSAKSI PERDAGANGAN- BERSIH

35. NET TRADING INCOME

30 September 2017/


Instrumen derivatif 71.811 317.522 Derivative instruments Instrumen keuangan pendapatan tetap 134.026 173.775 Fixed income financial instruments Jumlah 205.837 491.297 Total


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

141

36. KERUGIAN PENURUNAN NILAI ASET KEUANGAN 36. IMPAIRMENT LOSSES ON FINANCIAL ASSETS



Kredit yang diberikan 2.089.725 4.901.175 Loans Tagihan akseptasi (75.887) (1.040) Acceptance receivables Penyertaan saham 39 61 Investments in stock Giro pada bank-bank lain (5) 35

Current accounts with other banks

Efek-efek untuk tujuan investasi (351) (109) Investment securities Penempatan pada bank-bank lain (11) 581 Placements with other banks Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual

kembali - 141 Securities purchased under resale

agreements Tagihan lainnya-trade finance (50.219) (381.217) Other receivables-trade finance Jumlah 1.963.291 4.519.627 Total

37. BEBAN UMUM DAN ADMINISTRASI 37. GENERAL AND ADMINISTRATIVE EXPENSES



Sewa 328.674 313.681 Rent Penyusutan dan amortisasi 226.249 238.531 Depreciation and amortization Beban - beban outsourcing 178.211 187.905 Miscellaneous outsourced expenses Perbaikan dan pemeliharaan 142.561 138.707 Repair and maintenance Teknologi informasi 127.127 127.760 Information technology Komunikasi 105.002 127.390 Communication Promosi 80.282 65.860 Promotion Transportasi 33.311 34.032 Transportation Perlengkapan kantor 24.407 28.909 Office equipment Asuransi 12.747 10.125 Insurance Lain-lain 88.290 42.937 Others Jumlah 1.346.861 1.315.837 Total

Beban umum dan administrasi kepada pihak berelasi diungkapkan pada Catatan 43.

General and administrative expenses in connection with related parties are disclosed in Note 43.

38. GAJI DAN TUNJANGAN PENGURUS DAN KARYAWAN

38. SALARIES AND BENEFITS TO MANAGEMENT AND EMPLOYEES

Akun ini terdiri dari: This account consists of:

30 September 2017/


Gaji, tunjangan dan kesejahteraan pengurus dan karyawan 1.498.631 1.528.949

Salaries, allowances and other benefits to management and

employees Kontribusi program pensiun 78.003 77.275 Pension plan contributions Imbalan pasca-kerja 36.746 59.560 Post-employment benefits Pendidikan dan pelatihan 34.450 24.231 Training and education Lainnya 48.886 37.954 Others Jumlah 1.696.716 1.727.969 Total

Termasuk dalam jumlah gaji dan tunjangan pengurus dan karyawan adalah remunerasi untuk anggota Dewan Komisaris, Direksi dan Komite Audit Bank dengan rincian sebagai berikut:

Included in salaries and benefits to management and employees was the remuneration for the members of the Bank’s Board of Commissioners, Board of Directors and Audit Committee with the details as follows:



Direksi 43.710 34.024 Directors Komisaris 8.896 8.258 Commissioners Komite Audit 640 640 Audit Committee Jumlah 53.246 42.922 Total


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

142

39. PENDAPATAN DAN BEBAN OPERASIONAL LAINNYA

39. OTHER OPERATING INCOME AND EXPENSE

Pendapatan operasional lainnya terdiri dari: Other operating income consists of:



Laba penjualan kredit yang diberikan 739.203 - Gain on sale of loans Laba selisih kurs transaksi yang belum

direalisasi 56.461 49.492 Unrealized gain on foreign

exchange translation Laba penjualan agunan diambil alih -

bersih 33.113 1.216 Gain on sale of foreclosed assets - net Pendapatan jasa transaksi perbankan

ritel dan syariah 30.018 24.935 Retail banking and sharia transaction

service income

Pendapatan jasa perbankan wholesale 23.831 16.141 Wholesale banking transaction service

income Pendapatan atas penarikan deposito

belum jatuh tempo 9.170 14.675 Withdrawal of pre-mature deposit

income Laba penjualan aset tetap (Catatan 15) -

bersih 252 384 Gain on sale of premises and equipment

(Note 15) - net Lain-lain 43.573 11.914 Others Jumlah - bersih 935.621 118.757 Total - net

Beban operasional lainnya - lain-lain terdiri dari: Other operating expense - others consists of:



Beban transaksi jasa perbankan ritel dan syariah 117.490 94.393

Retail banking and sharia transaction service expense

Iuran Otoritas Jasa Keuangan 49.945 65.793 Otoritas Jasa Keuangan fee Beban asuransi cash in transit 39.465 42.366 Cash in transit insurance expense Beban perjamuan dan keanggotaan 23.860 24.302 Banquet and membership expense Beban point reward 19.876 22.713 Point reward expense Provisi rekening administratif 12.735 - Provision of administrative accounts Beban kantor 8.084 10.006 Office expense Beban zakat 5.486 789 Alms Kerugian operasional 1.007 17.450 Operational loss Penurunan nilai agunan diambil alih dan

properti terbengkalai 422 - Decline in value of foreclosed and unused

assets Lain-lain 1.256 85.836 Others

Jumlah - bersih 279.626 363.648 Total - net

40. LABA (RUGI) BERSIH PER SAHAM DASAR DAN

DILUSIAN 40. BASIC AND DILUTED EARNINGS (LOSS) PER

SHARE

Laba (rugi) bersih per saham dasar dihitung dengan membagi laba (rugi) bersih periode berjalan yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk dengan rata-rata tertimbang jumlah saham yang beredar pada periode yang bersangkutan. Untuk perhitungan laba (rugi) bersih per saham dilusian, rata-rata tertimbang jumlah saham yang beredar disesuaikan dengan memperhitungkan dampak dari semua efek berpotensi saham biasa yang bersifat dilutif.

Basic earnings (loss) per share is calculated by dividing net income (loss) (attributable to equity holders of the parent entity by the weighted average number of outstanding shares during the related periods. In the calculation of diluted earnings (loss) per share, the outstanding weighted average number of shares is adjusted by calculating the effects of all potential dilutive securities.

Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, tidak ada efek yang berpotensi menjadi saham biasa. Oleh karena itu, laba (rugi) per saham dilusian sama dengan laba (rugi) per saham dasar.

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, there were no securities which can be converted into common shares. Therefore, diluted earnings (loss) per share is equivalent to basic earnings (loss) per share.

30 September 2017/


Laba (rugi) bersih periode berjalan yang

dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk 707.507 (1.233.285)

Net income (loss) for the period attributable to equity holders

of the parent entity Rata-rata tertimbang jumlah saham yang

beredar selama periode berjalan 24.721.322.887 16.020.312.148

Weighted average number of outstanding shares during

the period Laba (rugi) bersih per saham dasar dan

dilusian yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk (Rupiah penuh) 29 (77)

Basic and diluted earnings (loss) per share attributable to equity

holders of the parent entity (whole Rupiah)


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

143

41. INSTRUMEN KEUANGAN 41. FINANCIAL INSTRUMENTS

a. Klasifikasi aset keuangan dan liabilitas keuangan

a. Classification of financial assets and financial liabilities

Instrumen keuangan pada tabel di bawah ini telah dikelompokkan berdasarkan kategori masing-masing. Kebijakan akuntansi yang signifikan pada Catatan 2h dan 2o menjelaskan bagaimana kategori aset keuangan dan liabilitas keuangan tersebut diukur dan bagaimana pendapatan dan beban, termasuk laba dan rugi atas nilai wajar (perubahan nilai wajar instrumen keuangan), diakui.

Financial instruments in the table below have been classified based on their respective category. The significant accounting policies in Note 2h and 2o describe how the categories of the financial assets and financial liabilities are measured and how income and expenses, including fair value gains and losses (changes in fair value of financial instruments), are recognized.

Tabel di bawah menyajikan nilai tercatat aset keuangan dan liabilitas keuangan utama Perseroan berdasarkan kategori masing-masing pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016:

The table below sets out the carrying amounts of the Company’s main financial assets and liabilities based on their respective category as of 30 September 2017 and 31 December 2016:

30 September 2017/30 September 2017 Biaya

Pinjaman

yang Tersedia perolehan

diamortisasi Jumlah nilai

Diperda-gangkan/

diberikan dan piutang/

untuk dijual/

lainnya/ Other

tercatat/ Total

Held-for- trading

Loans and receivables

Available-for-sale1)

amortized cost

carrying amount

Aset keuangan Financial assets Kas - - 1.800.744 - 1.800.744 Cash Giro pada Bank

Indonesia - 8.249.938 - - 8.249.938 Current accounts

with Bank Indonesia Giro pada bank-bank

lain - 1.574.734 - - 1.574.734 Current accounts

with other banks Penempatan pada Bank

Indonesia dan bank-bank lain - 7.927.059 - - 7.927.059


Aset keuangan untuk diperdagangkan 1.525.889 - - - 1.525.889

Financial assets held for trading

Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali - 5.670.762 - - 5.670.762


Tagihan akseptasi - 3.388.482 - - 3.388.482 Acceptance receivables Kredit yang diberikan - 86.116.293 - - 86.116.293 Loans Efek-efek untuk tujuan

investasi - 2.304.150 19.763.373 - 22.067.523 Investment securities Aset lain-lain - bersih - 2.337.666 - - 2.337.666 Other assets - net

1.525.889 117.569.084 21.564.117 - 140.659.090

Liabilitas keuangan Financial liabilities

Liabilitas segera - - - 2.898.305 2.898.305 Liabilities payable

on demand Simpanan dari nasabah: Deposits from customers:

- Giro - - - 28.714.446 28.714.446 - Demand deposit - Tabungan - - - 27.676.727 27.676.727 - Savings - Deposito berjangka - - - 55.534.700 55.534.700 - Time deposits

Simpanan dari bank-bank lain - - - 2.097.879 2.097.879

Deposits from other banks

Liabilitas keuangan untuk diperdagangkan 18.863 - - - 18.863

Financial liabilities held for trading

Utang akseptasi - - - 3.406.751 3.406.751 Acceptance payables Pinjaman yang diterima - - - 143 143 Borrowings Utang subordinasi - - - 6.530.379 6.530.379 Subordinated debts

18.863 - - 126.859.330 126.878.193

1) Klasifikasi ini termasuk investasi pada Sukuk, yang

diklasifikasikan sebagai diukur pada nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain

1) This classification includes investment in Sukuk, which are classified as measured at fair value through other comprehensive

income


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

144

41. INSTRUMEN KEUANGAN (lanjutan) 41. FINANCIAL INSTRUMENTS (continued)

a. Klasifikasi aset keuangan dan liabilitas keuangan (lanjutan)

a. Classification of financial assets and financial liabilities (continued)


Biaya

Pinjaman

yang Tersedia perolehan

diamortisasi Jumlah nilai

Diperda-gangkan/

diberikan dan piutang/

untuk dijual/

lainnya/ Other

tercatat/ Total

Held-for- trading

Loans and receivables

Available-for-sale1)

amortized cost

carrying amount

Aset keuangan Financial assets Kas - - 2.070.557 - 2.070.557 Cash Giro pada Bank

Indonesia - 10.541.849 - - 10.541.849 Current accounts

with Bank Indonesia Giro pada bank-bank

lain - 1.869.188 - - 1.869.188 Current accounts

with other banks Penempatan pada Bank

Indonesia dan bank-bank lain - 8.045.662 - - 8.045.662


Aset keuangan untuk diperdagangkan 1.879.548 - - - 1.879.548


Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali - 3.227.881 - - 3.227.881


Tagihan akseptasi - 3.893.443 - - 3.893.443 Acceptance receivables Kredit yang diberikan - 94.782.664 - - 94.782.664 Loans Efek-efek untuk tujuan

investasi - 1.993.889 25.407.936 - 27.401.825 Investment securities Aset lain-lain - bersih - 1.645.083 - - 1.645.083 Other assets - net

1.879.548 125.999.659 27.478.493 - 155.357.700

Liabilitas keuangan Financial liabilities

Liabilitas segera - - - 607.930 607.930 Liabilities payable

on demand Simpanan dari nasabah: Deposits from customers:

- Giro - - - 31.334.284 31.334.284 - Demand deposit - Tabungan - - - 29.441.550 29.441.550 - Savings - Deposito berjangka - - - 69.526.826 69.526.826 - Time deposits

Simpanan dari bank-bank lain - - - 2.661.635 2.661.635

Deposits from other banks

Liabilitas keuangan untuk diperdagangkan 45.654 - - - 45.654


Utang akseptasi - - - 3.990.150 3.990.150 Acceptance payables Utang subordinasi - - - 6.526.586 6.526.586 Subordinated debts

45.654 - - 144.088.961 144.134.615

1) Klasifikasi ini termasuk investasi pada Sukuk, yang

diklasifikasikan sebagai diukur pada nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain

1) This classification includes investment in Sukuk, which are classified as measured at fair value through other comprehensive

income

b. Nilai wajar instrumen keuangan b. Fair values of financial instruments

Nilai wajar aset keuangan dan liabilitas keuangan yang diperdagangkan di pasar aktif didasarkan pada kuotasian harga pasar atau harga dealer. Untuk semua instrumen keuangan lainnya, Perseroan menentukan nilai wajar dengan menggunakan teknik penilaian lainnya.

The fair values of financial assets and financial liabilities that are traded in active markets are based on quoted market prices or dealer price quotations. For all other financial instruments, the Company determines fair values using other valuation techniques.

Untuk instrumen keuangan yang jarang diperdagangkan dan sedikit memiliki transparansi harga, nilai wajar menjadi kurang obyektif, dan membutuhkan berbagai tingkat pertimbangan tergantung pada likuiditas, konsentrasi, ketidakpastian faktor pasar, asumsi harga dan risiko lainnya yang mempengaruhi instrumen tertentu.

For financial instruments that trade infrequently and have little price transparency, fair values is less objective, and requires varying degrees of judgement depending on liquidity, concentration, uncertainty of market factors, pricing assumptions and other risks affecting the specific instrument.

Ns lkcnc


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

145


b. Nilai wajar instrumen keuangan b. Fair values of financial instruments

Model Penilaian Valuation Models

Perseroan mengukur nilai wajar dengan menggunakan hirarki dari metode berikut:

Level 1: input yang berasal dari harga kuotasian (tanpa penyesuaian) di pasar aktif untuk instrumen yang identik yang dapat diakses Perseroan pada tanggal pengukuran.

Level 2: input selain harga kuotasian yang

termasuk dalam level 1 yang dapat diobservasi, baik secara langsung atau tidak langsung. Dalam kategori ini termasuk instrumen yang dinilai dengan menggunakan: harga kuotasian untuk instrumen yang serupa di pasar aktif; harga kuotasian untuk instrumen yang identik atau yang serupa di pasar yang tidak aktif; atau teknik penilaian lainnya dimana seluruh input signifikan dapat diobservasi secara langsung maupun tidak langsung dari data pasar.

The Company measures fair values using the following hierarchy of methods:

Level 1: inputs that are quoted prices (unadjusted) in active markets for identical instruments that the Company can access at the measurement date.

Level 2: inputs other than quoted prices included within level 1 that are observable either directly or indirectly. This category includes instruments valued using: quoted market prices in active markets for similar instruments; quoted prices for identical or similar instruments in markets that are not active; or other valuation techniques in which all significant inputs are directly or indirectly observable from market data.

Level 3: input yang tidak dapat diobservasi. Dalam kategori ini termasuk semua instrumen dimana teknik penilaian menggunakan input yang tidak dapat diobservasi dan input yang tidak dapat diobservasi ini memberikan dampak signifikan terhadap penilaian instrumen. Termasuk dalam kategori ini adalah instrumen yang dinilai berdasarkan harga kuotasian untuk instrumen serupa yang memerlukan penyesuaian atau asumsi signifikan yang tidak dapat diobservasi untuk mencerminkan perbedaan diantara instrumen tersebut.

Level 3: inputs that are unobservable. This category includes all instruments for which the valuation technique includes inputs not based on observable data and the unobservable inputs have a significant effect on the instrument’s valuation. This category includes instruments that are valued based on quoted prices for similar instruments for which significant unobservable adjustments or assumptions are required to reflect differences between the instruments.

Teknik penilaian mencakup model nilai kini bersih dan arus kas yang didiskontokan, perbandingan dengan instrumen sejenis yang harga pasarnya tersedia, serta dapat diobservasi, serta model penilaian lainnya. Asumsi dan input yang digunakan dalam teknik penilaian meliputi suku bunga bebas risiko (risk-free) dan suku bunga acuan serta credit spreads yang digunakan untuk mengestimasi tingkat diskonto, harga obligasi dan nilai tukar mata uang asing.

Valuation techniques include net present value and discounted cash flow models, comparison with similar instruments for which market observable prices exist and other valuation models. Assumptions and inputs used in valuation techniques include risk-free and benchmark interest rates and credit spreads used in estimating discount rates, bond prices and foreign currency exchange rates.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

146


b. Nilai wajar instrumen keuangan (lanjutan) b. Fair values of financial instruments (continued)

Model Penilaian (lanjutan) Valuation Models (continued)

Tujuan dari teknik penilaian adalah untuk pengukuran nilai wajar yang mencerminkan harga yang akan diterima untuk menjual aset atau harga yang akan dibayar untuk mengalihkan suatu liabilitas dalam transaksi teratur (orderly transactions) antara pelaku pasar (market participants) pada tanggal pengukuran.

The objective of valuation techniques is to arrive at a fair value measurement that reflects the price that would be received to sell the asset or paid to transfer the liability in an orderly transaction between market participants at the measurement date.

Perseroan menggunakan model penilaian yang diakui secara luas untuk menentukan nilai wajar atas instrumen keuangan yang umum dan yang lebih sederhana, seperti swap suku bunga dan nilai tukar yang hanya menggunakan data pasar yang dapat diobservasi dan membutuhkan sedikit pertimbangan dan estimasi manajemen. Harga yang dapat diobservasi atau input model biasanya tersedia di pasar untuk efek-efek utang yang tercatat di bursa dan derivatif over-the counter (OTC) seperti swap suku bunga. Ketersediaan harga pasar yang dapat diobservasi dan input model mengurangi kebutuhan pertimbangan dan estimasi manajemen dan juga mengurangi ketidakpastian terkait penentuan nilai wajar. Ketersediaan harga pasar yang dapat diobservasi dan input bervariasi bergantung pada produk dan pasar dan cenderung berubah berdasarkan kejadian tertentu dan kondisi umum di pasar keuangan.

The Company uses widely recognised valuation models for determining the fair values of common and more simple financial instruments, such as interest rate and currency swaps that use only observable market data and require little management judgement and estimation. Observable prices or model inputs are usually available in the market for listed debt securities and simple over-the-counter (OTC) derivatives such as interest rate swaps. Availability of observable market prices and model inputs reduces the needs for management judgement and estimation and also reduces the uncertainty associated with determining fair values. The availability of observable market prices and inputs varies depending on the products and markets and is prone to changes based on specific events and general conditions in the financial markets.

Untuk instrumen yang lebih kompleks, Perseroan menggunakan model penilaian proprietary, yang biasanya dikembangkan dari model penilaian yang telah diakui. Beberapa atau semua input yang signifikan dalam model ini mungkin tidak dapat diobservasi di pasar, dan berasal dari harga pasar atau harga atau estimasi berdasarkan asumsi. Contoh instrumen yang memerlukan input yang tidak dapat diobservasi yang signifikan meliputi beberapa OTC structured derivatives, pinjaman tertentu dan efek yang tidak memiliki pasar aktif (seperti dibahas di paragraf di bawah). Model penilaian yang menggunakan input yang tidak dapat diobservasi yang signifikan memerlukan tingkat pertimbangan dan asumsi manajemen yang lebih tinggi dalam penentuan nilai.

For more complex instruments, the Company uses proprietary valuation models, which are usually developed from recognized valuation models. Some or all the significant inputs into these models may not be observable in the market, and are derived from market prices or rates or are estimated based on assumptions. Examples of instruments involving significant unobservable inputs include certain OTC structured derivatives, certain loans and securities for which there is no active market (as discussed in the following paragraph). Valuation models that employ significant unobservable inputs require a higher degree of management judgment and estimation in the determination of value.

Pertimbangan dan estimasi manajemen biasanya memerlukan pemilihan model yang sesuai untuk digunakan, penentuan arus kas masa depan yang diharapkan pada instrumen keuangan yang dinilai, penentuan probabilitas kegagalan pihak lawan dan pembayaran dimuka dan pemilihan tingkat diskonto yang tepat.

Management judgement and estimation are usually required for selection of the appropriate valuation model to be used, determination of expected future cash flows on the financial instrument being valued, determination of the probability of counterparty default and prepayments and selection of appropriate discount rates.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

147



Model Penilaian (lanjutan) Valuation Models (continued)

Estimasi nilai wajar yang diperoleh dari model disesuaikan dengan faktor-faktor lain, seperti risiko likuiditas atau ketidakpastian model, sepanjang Perseroan berkeyakinan bahwa pelaku pasar pihak ketiga akan memperhitungkan mereka dalam menentukan harga transaksi. Nilai wajar mencerminkan risiko kredit instrumen termasuk penyesuaian untuk memperhitungkan risiko kredit Perseroan dan pihak lawan. Untuk mengukur derivatif yang klasifikasinya mungkin berubah dari aset menjadi liabilitas atau sebaliknya seperti swap suku bunga, nilai wajar memperhitungkan Credit Valuation Adjustment (“CVA”) dan Debit Valuation Adjustment (“DVA”) ketika pelaku pasar mempertimbangkan hal ini dalam harga derivatif. Perseroan menggunakan Advanced Internal Rating Based ("AIRB") model untuk mengukur CVA dan DVA. Pada tanggal 30 September 2017, CVA dan DVA Perseroan adalah masing-masing Rp 583.432.344 dan Rp 120.711.545.

Fair values estimates obtained from models are adjusted for any other factors, such as liquidity risk or model uncertainties, to the extent that the Company believes that a third party market participants would take them into account in pricing a transaction. Fair values reflect the credit risk of the instrument and include adjustments to take account of the credit risk of the Company and the counterparty where appropriate. For measuring derivatives that might change classification from being an asset to a liability or vice versa such as interest rate swaps, fair values take into account both credit valuation adjustment (CVA) and debit valuation adjusment (DVA) when market participants take this into consideration in pricing the derivatives. The Company uses Advanced Internal Rating Based (“AIRB”) model to measure the CVA and DVA. As of 30 September 2017, the Company’s CVA and DVA were Rp 583,432,344 and Rp 120,711,545, respectively.

Kerangka Penilaian Valuation Framework

Penilaian aset keuangan dan liabilitas keuangan dikaji secara independen dari bisnis oleh unit Keuangan dan unit Risiko. Unit Keuangan terutama bertanggung jawab untuk memastikan bahwa penyesuaian penilaian telah dilakukan secara tepat. Unit Risiko melakukan validasi harga secara independen untuk memastikan bahwa Perseroan menggunakan data pasar yang dapat diandalkan dari sumber-sumber independen (misalnya harga perdagangan dan kuotasi pialang) berdasarkan konsensus sumber data.

Valuation of financial assets and financial liabilities are subject to a review, independent of the business, by Finance and Risk units. Finance unit is primarily responsible for ensuring that valuation adjustments have been properly accounted for. Risk unit performs an independent price validation to ensure that the Company uses reliable market data from independent sources (e.g. traded prices and broker quotes) based on consensus data sources.

Model penilaian diajukan oleh bisnis dan divalidasi oleh unit Risiko. Model penilaian disetujui oleh Direktur Bisnis, Direktur Risiko dan Direktur Keuangan. Unit Risiko melakukan pengkajian tahunan terhadap model penilaian untuk memastikan bahwa hasil penilaian mencerminkan harga pasar.

Valuation model is proposed by the business and is validated by Risk unit. Valuation model is approved by Business Director, Risk Director and Finance Director. Risk unit performs annual review on the valuation model to ensure that the result of the valuation reflects the market prices.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

148



Kerangka Penilaian (lanjutan) Valuation Framework (continued)

Unit Risk melakukan pengkajian tengah tahunan terhadap kelayakan sumber data pasar yang digunakan dalam penilaian. Data pasar yang digunakan untuk validasi harga mencakup pula sumber data perdagangan terkini yang melibatkan pihak lawan eksternal atau pihak ketiga seperti Bloomberg, Reuters, pialang dan pricing providers. Data pasar yang digunakan harus sedapat mungkin mencerminkan pasar yang secara berkesinambungan dapat berevolusi mengikuti perkembangan pasar dan instrumen keuangan. Untuk menentukan kualitas dari input data pasar, faktor-faktor seperti independensi, relevansi, kehandalan, ketersediaan berbagai sumber data dan metodologi yang digunakan oleh pricing provider juga dipertimbangkan.

Risk unit performs a semi-annual review of the suitability of the market data sources used for valuation. The market data used for price validation may include those sourced from recent trade data involving external counterparties or third parties such as Bloomberg, Reuters, brokers and pricing providers. The market data used should be representative of the market as much as possible, which can evolve over time as markets and financial instruments develop. To determine the quality of the market data inputs, factors such as independence, relevance, reliability, availability of multiple data sources and methodology employed by the pricing provider are taken into consideration.

Instrumen keuangan yang diukur pada nilai wajar

Financial instruments measured at fair values

Tabel berikut ini menyajikan analisa instrumen keuangan yang diukur pada nilai wajar berdasarkan tingkat hirarki nilai wajarnya pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, berdasarkan level hirarki nilai wajar:

The table below presents financial instruments measured at fair values as of 30 September 2017 and 31 December 2016, based on the level in the fair values hierarchy:

30 September 2017/30 September 2017 Level 1/ Level 2/ Jumlah/ Level 1 Level 2 Total

Aset keuangan Financial assets Diperdagangkan Held for trading

Aset keuangan untuk diperdagangkan


- Instrumen keuangan pendapatan tetap 1.334.028 - 1.334.028

- Fixed income financial instruments

- Derivatif 4.300 187.561 191.861 - Derivatives

1.338.328 187.561 1.525.889

Tersedia untuk dijual Available-for-sale Efek-efek untuk tujuan investasi Investment securities - Instrumen keuangan

pendapatan tetap 14.164.179 41.037 14.205.216 - Fixed income financial

instruments

Diukur pada nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain

Measured at fair value through other comprehensive income

Efek-efek untuk tujuan investasi Investment securities - Instrumen keuangan

pendapatan tetap 5.558.157 - 5.558.157 - Fixed income financial

instruments 21.060.664 228.598 21.289.262 Liabilitas keuangan Financial liabilities Diperdagangkan Held for trading

Liabilitas keuangan untuk diperdagangkan




PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

149



Instrumen keuangan yang diukur pada nilai wajar (lanjutan)

Financial instruments measured at fair values (continued)

31 Desember 2016/31 December 2016 Level 1/ Level 2/ Jumlah/ Level 1 Level 2 Total

Aset keuangan Financial assets Diperdagangkan Held for trading



- Instrumen keuangan pendapatan tetap 1.662.117 - 1.662.117

- Fixed income financial instruments


1.663.413 216.135 1.879.548

Tersedia untuk dijual Available-for-sale Efek-efek untuk tujuan investasi Investment securities - Instrumen keuangan


instruments

Diukur pada nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain

Measured at fair value through other comprehensive income

Efek-efek untuk tujuan investasi Investment securities - Instrumen keuangan


instruments 27.071.349 216.135 27.287.484 Liabilitas keuangan Financial liabilities Diperdagangkan Held for trading




Nilai wajar aset keuangan dan liabilitas keuangan untuk diperdagangkan, efek-efek tersedia untuk dijual, dan investasi diukur pada nilai wajar melalui penghasilan komprehensif lain diprioritaskan untuk menggunakan harga kuotasian pasar, kecuali untuk nilai wajar obligasi korporasi yang tidak tercatat di bursa, forward, swap suku bunga (IRS) dan cross currency swap (CCS), yang penilaiannya ditentukan dengan teknik penilaian berdasarkan input yang dapat diobservasi.

The fair values of financial assets and financial liabilities held for trading, available-for-sale investment securities, and investments measured at fair value through other comprehensive income were prioritized to use quoted market prices, except for fair value of the unlisted corporate bonds, forward, interest rate swap (IRS) and cross currency swap (CCS), which was determined using valuation techniques based on observable inputs.

Instrumen keuangan yang tidak diukur pada nilai wajar

Financial instruments not measured at fair values

Tabel di bawah ini menyajikan nilai wajar instrumen keuangan yang tidak diukur pada nilai wajar dan analisa atas instrumen keuangan tersebut sesuai dengan masing-masing level pada hirarki nilai wajar. Tabel ini tidak termasuk informasi nilai wajar untuk aset dan liabilitas keuangan yang tidak diukur pada nilai wajar jika nilai tercatatnya mendekati nilai wajarnya.

The following table sets out the fair values of financial instruments not measured at fair value and analysis on those financial instruments by level in the fair value hierarchy. The table does not include fair value information for financial assets and liablities not measured at fair value if the carying amount is a reasonable approximation of fair value.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

150



Instrumen keuangan yang tidak diukur pada nilai wajar (lanjutan)

Financial instruments not measured at fair values (continued)

30 September 2017/30 September 2017 Nilai wajar/Fair value

Jumlah nilai tercatat/

Total carrying amount

Level 1/ Level 1

Level 2/ Level 2

Level 3/ Level 3

Jumlah/ Total

Aset keuangan Financial assets Efek-efek yang dibeli

dengan janji dijual kembali 5.670.762 - 5.670.762

- 5.670.762


Kredit yang diberikan 86.116.293 - - 86.015.755 86.015.755 Loans Efek-efek untuk tujuan

investasi 2.287.047 2.287.047 - - 2.287.047 Investment securities Aset lain-lain - bersih 2.337.666 - - 2.337.666 2.337.666 Other assets - net

96.411.768 2.287.047 5.670.762 88.353.421 96.311.230

Liabilitas keuangan Financial liabilities Simpanan dari nasabah: Deposits from customers:

- Giro 28.714.444 - 28.714.444 - 28.714.444

- Demand deposits - Tabungan 27.676.727 - 27.676.727 - 27.676.727 - Savings - Deposito berjangka 55.534.700 - 55.534.700 - 55.534.700 - Time deposits

Utang subordinasi 6.530.379 - 6.822.534 - 6.822.534 Subordinated debts

118.456.250 - 118.748.405 - 118.748.405

31 Desember 2016/31 December 2016 Nilai wajar/Fair value

Jumlah nilai tercatat/

Total carrying amount

Level 1/ Level 1

Level 2/ Level 2

Level 3/ Level 3

Jumlah/ Total

Aset keuangan Financial assets Efek-efek yang dibeli

dengan janji dijual kembali 3.227.881 - 3.227.881

- 3.227.881


Kredit yang diberikan 94.782.664 - - 94.787.900 94.787.900 Loans Efek-efek untuk tujuan

investasi 1.909.613 1.909.613 - - 1.909.613 Investment securities Aset lain-lain - bersih 1.645.083 - - 1.645.083 1.645.083 Other assets - net

101.565.241 1.909.613 3.227.881 96.432.983 101.570.477

Liabilitas keuangan Financial liabilities Simpanan dari nasabah: Deposits from customers:

- Giro 31.334.284 - 31.334.284 - 31.334.284

- Demand deposits - Tabungan 29.441.550 - 29.441.550 - 29.441.550 - Savings - Deposito berjangka 69.526.826 - 69.526.826 - 69.526.826 - Time deposits

Utang subordinasi 6.526.586 - 6.684.883 - 6.684.883 Subordinated debts

136.829.246 - 136.987.543 - 136.987.543

Sebagian besar dari instrumen keuangan yang tidak diukur pada nilai wajar, diukur pada biaya perolehan diamortisasi. Tabel di bawah ini menyajikan daftar instrumen keuangan yang nilai tercatatnya mendekati nilai wajarnya, contohnya, instrumen keuangan jangka pendek atau yang ditinjau ulang menggunakan harga pasar secara berkala.

Majority of the financial instruments not measured at fair value are measured at amortized cost. The following table lists those financial instruments for which their carrying amount are reasonable approximation of fair value because, for example, they are short term in nature or re-price to current market rates frequently.

S


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

151



Instrumen keuangan yang tidak diukur pada nilai wajar (lanjutan)

Financial instruments not measured at fair values (continued)

Aset Keuangan: - Kas - Giro pada Bank Indonesia - Giro pada bank-bank lain - Penempatan pada Bank Indonesia dan bank-

bank lain - Tagihan akseptasi - Efek-efek untuk tujuan investasi - wesel

Liabilitas Keuangan: - Liabilitas segera - Simpanan dari bank-bank lain - Utang akseptasi - Pinjaman yang diterima

Financial Assets: - Cash - Current accounts with Bank Indonesia - Current accounts with other banks - Placements with Bank Indonesia and other

banks - Acceptance receivables - Investment securities - bills Financial Liabilities: - Liabilities payable on demand - Deposits from other banks - Acceptance payables - Borrowings

Nilai wajar investasi pada Sukuk dan SPNS berdasarkan harga kuotasian pasar.

The fair values of investments in Sukuk and SPNS were based on quoted market price.

Nilai wajar dari efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali, kredit yang diberikan dan tagihan lainnya - trade finance diestimasi dengan menggunakan model penilaian, seperti teknik diskonto arus kas. Input dalam teknik penilaian termasuk arus kas yang akan diterima di masa datang dan suku bunga.

Fair value of securities purchased under resale agreements, loans and other receivables - trade finance is estimated using valuation models, such as discounted cash flow techniques. Inputs into the valuation techniques include expected future cash flow and interest rates.

Nilai wajar dari simpanan dari nasabah tanpa jatuh tempo adalah jumlah yang terutang pada saat penarikan.

The fair value of deposits from customers with no stated maturity is the amount repayable on demand.

Nilai wajar obligasi yang diterbitkan dan utang subordinasi yang tercatat pada Bursa Efek Indonesia berdasarkan harga pasar yang dikeluarkan oleh pricing provider (Indonesian Bond Pricing Agency/IBPA). Teknik penilaian yang digunakan oleh IBPA adalah berdasarkan metode Nelson Siegel Svensson.

The fair values of listed bonds issued and subordinated debts were based on quoted market prices issued by pricing provider (Indonesian Bond Pricing Agency/IBPA). The valuation techniques used by IBPA is based on Nelson Siegel Svensson method.

Nilai wajar Medium Term Notes Subordinasi dihitung menggunakan teknik penilaian berdasarkan model internal Bank yaitu metode diskonto arus kas.

The fair values of Subordinated Medium Term Notes was calculated using valuation techniques based on the Bank’s internal model which is discounted cash flow valuation model.

Perhitungan nilai wajar dilakukan hanya untuk kepentingan pengungkapan dan tidak berdampak pada pelaporan posisi atau kinerja keuangan Perseroan. Nilai wajar yang dihitung oleh Perseroan mungkin berbeda dengan jumlah aktual yang akan diterima/dibayar pada saat penyelesaian atau jatuh tempo instrumen keuangan. Mengingat kategori tertentu instrumen keuangan yang tidak diperdagangkan, maka terdapat pertimbangan manajemen dalam perhitungan nilai wajar.

The fair values calculated are for disclosure purposes only and do not have any impact on the Company’s reported financial performance or position. The fair values calculated by the Company may be different from the actual amount that will be received/paid on the settlement or maturity of the financial instrument. As certain categories of financial instruments are not traded, there is management judgment involved in calculating the fair values.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

152

42. KOMITMEN DAN KONTINJENSI 42. COMMITMENTS AND CONTINGENCIES

Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, Perseroan memiliki komitmen dan kontinjensi sebagai berikut:

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, the Company had commitments and contingencies as follows:



KOMITMEN COMMITMENTS

Liabilitas Komitmen Committed Liabilities Fasilitas kredit kepada nasabah yang

belum digunakan - committed

Unused credit facility - committed - Pihak ketiga (519.365) (1.460.795) - Third parties

(519.365) (1.460.795) Letters of credit yang tidak dapat

dibatalkan dan masih berjalan

Outstanding irrevocable letters of credit - Pihak ketiga (2.389.059) (1.862.416) - Third parties - Pihak berelasi (9.296) (670) - Related parties (2.398.355) (1.863.086)

Jumlah Liabilitas Komitmen (2.917.720) (3.323.881) Total Committed Liabilities

KONTINJENSI CONTINGENCIES Tagihan Kontinjensi Contingent Receivables Garansi yang diterima Guarantees received

- Pihak berelasi 515.000 515.000) - Related parties Pendapatan bunga atas kredit

bermasalah 571.830

625.205) Interest receivable on non-performing

loans

Jumlah Tagihan Kontinjensi 1.086.830 1.140.205) Total Contingent Receivables

Liabilitas Kontinjensi Contingent Liabilities Garansi yang diterbitkan Guarantees issued

(Bank garansi Bank guarantees - Pihak ketiga (3.618.907) (3.898.475) - Third parties - Pihak berelasi (9.462) (51.095) - Related parties

(Lainnya Others - Pihak ketiga (156.157) (168.211) - Third parties - Pihak berelasi - -) - Related parties

Jumlah Liabilitas Kontinjensi (3.784.526) (4.117.781) Total Contingent Liabilities Jumlah Liabilitas Kontinjensi -

bersih (2.697.696) (2.977.576) Total Contingent Liabilities - net

Jumlah fasilitas kredit (uncommitted) kepada nasabah yang belum digunakan pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 adalah masing-masing sebesar Rp35.812.196 dan Rp34.880.809.

The unused loan facilities (uncommitted) granted to customers as of 30 September 2017 and 31 December 2016 amounted to Rp35,812,196 and Rp34,880,809, respectively.

Komitmen dan kontinjensi dari dan kepada pihak berelasi diungkapkan pada Catatan 43.

Commitments and contingencies from and to related parties are disclosed in Note 43.

Komitmen sewa operasi yang tidak dapat dibatalkan adalah sebagai berikut:

The non-cancellable operating lease commitments were as folows:



Pihak ketiga Third parties Sampai dengan 1 tahun 15.343 43.632 Up to 1 year >1 - 5 tahun 23.263 25.112 >1 - 5 years Lebih dari 5 tahun 12.422 14.906 More than 5 years

51.028 83.650

Pihak berelasi Related parties Sampai dengan 1 tahun 30.440 24.851 Up to 1 year >1 - 5 tahun 149.092 149.104 >1 - 5 years Lebih dari 5 tahun 9.318 37.276 More than 5 years

188.850 211.231

Jumlah 239.878 294.881) Total

Komitmen Bank dalam perjanjian sewa diungkapkan dalam Catatan 48b.

The Bank’s commitments in lease agreements are disclosed in Note 48b.

s

Financial statement captions and notes have been translated to English for convenience only

PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

153

43. TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK BERELASI 43. TRANSACTIONS WITH RELATED PARTIES

Rincian saldo yang signifikan dengan pihak berelasi pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 adalah sebagai berikut:

The details of significant balances with related parties as of 30 September 2017 and 31 December 2016 were as follows:

30 September 2017/


Catatan/ Notes

Jumlah/ Amount

%1)

Jumlah/ Amount

%1)

Giro pada bank-bank lain/Current accounts with other banks 7 Standard Chartered Bank (London, Singapura, New York, Frankfurt,

Hong Kong, Jakarta) 563.116 0,37 628.618 0,38 DBS Bank Ltd, Singapura 183.222 0,12 109.359 0,07

Penempatan pada bank-bank lain/Placements with other banks Standard Chartered Bank, Jakarta 8 20.003 0,01 - -

Aset keuangan untuk diperdagangkan/Financial assets held for

trading 9 DBS Bank Ltd ( Singapura, Jakarta) 498 0,00 - - Standard Chartered Bank (Jakarta, Singapura) 113 0,00 45 0,00 PT Astra Agro Lestari 76 0,00 - - PT Tjahja Sakti Motor 15 0,00 - - PT Toyota Astra Motor - - 429 0,00

Tagihan akseptasi/Acceptance receivables 11 PT Pakoakuina 43.473 0,03 - -

Kredit yang diberikan/Loans 12 Karyawan kunci 119.530 0,08 119.015 0,07 PT Prasetia Dwidharma 38.959 0,03 38.583 0,02 PT Adedanmas 29.037 0,02 40.627 0,02 PT Mercindo Autorama 10.606 0,01 11.675 0,01 PT Tunas Mobilindo Parama 51.288 0,03 4.030 0,00 PT Andalan Chrisdeco 17.787 0,01 13.339 0,01 PT Verdanco Engineering 8.037 0,01 7.887 0,00 PT Prakarsa Mitra Andalan 4.950 0,00 - - PT Pro Pacific 3.176 0,00 4.321 0,00 PT Dwidharma Media 2.008 0,00 2.012 0,00 PT Astra International Tbk 332 0,00 - - PT Tri Raja Sarana 4.028 0,00 2.794 0,00 PT Rahardja Ekalancar 65 0,00 173 0,00 PT Akhora Hydro - - 1.887 0,00

Efek-efek untuk tujuan investasi/Investment securities 13 PT Bank DBS Indonesia 7.486 0,00 - -

Investasi pada entitas asosiasi/Investment in associate 14 PT Astra Sedaya Finance 2.399.618 1,59 2.488.861 1,50

Simpanan dari nasabah/Deposits from customers Giro/Demand deposits 19 4.461.633 3,46 4.507.304 3,08 Tabungan/Savings 20 299.657 0,23 374.878 0,26 Deposito berjangka/Time deposits 21 7.457.597 5,78 6.933.760 4,74

Simpanan dari bank-bank lain/Deposits from other banks 22 18.466 0,01 264.334 0,18

Liablilitas keuangan untuk diperdagangkan/Financial liabilities held for trading 9 - - 568 0,00

1) Persentase terhadap jumlah aset dan liabilitas konsolidasian untuk setiap aset dan liabilitas, dan persentase terhadap setiap jumlah komitmen dan kontinjensi untuk setiap komitmen dan kontinjensi.

Percentage to total consolidated assets and liabilities for each1)

respective asset and liability and percentage to the respective total

commitments and contingencies for each respective commitment and contingency.


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

154

43. TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK BERELASI (lanjutan)

43. TRANSACTIONS WITH RELATED PARTIES (continued)

30 September 2017/


Catatan/ Notes

Jumlah/ Amount %1)

Jumlah/ Amount %1)

Utang akseptasi/Acceptance payables 11 Standard Chartered Bank (London, Malaysia, Jepang, Korea, Cina,

Singapura, Uni Emirat Arab, Thailand, Vietnam, Jakarta) 27.890 0,02 91.123

0,06 PT Pakoakuina 8.906 0,01 - - PT Bank Danamon Indonesia Tbk 185 0,00 696 0,00

Liabilitas imbalan pasca-kerja/Obligation for post-employment benefits 25 - - 8.530

2,89

Beban masih harus dibayar/Accruals PT Serasi Autoraya 24.238 0,02 3.944 0,00 PT Sigap Prima Astrea 3.375 0,00 1.422 0,00 PT Astra Graphia Tbk 2.121 0,00 1.400 0,00

Utang subordinasi/Subordinated debts 27 Standard Chartered Bank - London 863.752 0,67 863.539 0,59 PT Dana Pensiun Astra 162.703 0,13 148.587 0,10 PT Astra International Tbk 104.981 0,08 104.930 0,07 DBS Bank Ltd - Singapore 30.052 0,02 10.295 0,01 PT Asuransi Adira Dinamika 14.017 0,01 14.007 0,01 PT Asuransi Astra Buana 4.007 0,00 - - Gunawan Geniushardja2) - - 1.999 0,00 Lain-lain 3.601 0,00 3.699 0,00

Letters of credit yang tidak dapat dibatalkan yang masih

berjalan/Outstanding irrevocable letters of credit 42 PT Inti Pantja Press Industry 9.296 0,39 670 0,04

Garansi yang diterima/Guarantees received 42 Standard Chartered Bank - London 515.000 100,00 515.000 100,00

Garansi yang diterbitkan/Guarantees issued 42 Standard Chartered Bank - Jakarta 6.462 0,17 6.463 0,16 PT Andalan Chrisdeco 2.500 0,07 2.500 0,06 PT Serasi Autoraya 500 0,01 51 0,00 PT Traktor Nusantara - - 26.945 0,65 PT United Tractors Semen Gresik - - 15.136 0,37

Komitmen sewa operasi/Operating lease commitments 42 188.850 78,73 211.231 71,63

1) Persentase terhadap jumlah aset dan liabilitas konsolidasian untuk setiap aset dan liabilitas, dan persentase terhadap setiap jumlah komitmen dan kontinjensi untuk setiap komitmen dan kontinjensi.

Percentage to total consolidated assets and liabilities for each1)

respective asset and liability and percentage to the respective total

commitments and contingencies for each respective commitment and contingency.

2) Sejak bulan April 2017, Gunawan Geniushardja bukan merupakan pihak

berelasi. Since April 2017, Gunawan Geniushardja was not a related party.

2)


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

155



Rincian transaksi yang signifikan dengan pihak berelasi untuk periode sembilan bulan berakhir 30 September 2017 dan 2016 adalah sebagai berikut:

The details of significant transactions with related parties for the nine-month periods ended 30 September 2017 and 2016 were as follows:



Catatan/ Notes

Jumlah/ Amount %1)

Jumlah/ Amount

%1)

Pendapatan bunga dan syariah 32 Interest and sharia income Kredit yang diberikan 19.847 0,23 23.080 0,21 Loans Penempatan pada bank-bank lain 1.044 0,01 8.245 0,07 Placements with other banks

Beban bunga dan syariah 33 Interest and sharia expense

Giro 92.482 2,01 101.099 1,53 Demand deposits Tabungan 8.893 0,19 13.273 0,20 Savings Deposito berjangka 283.951 6,18 357.835 5,41 Time deposits Call money 584 0,01 340 0,01 Call money Obligasi yang diterbitkan - - 4.174 0,06 Bonds issued Utang subordinasi 40.688 0,89 78.241 1,18 Subordinated debts

Pendapatan provisi dan komisi 34 25.842 2,57 31.556 3,23 Fee and commission income Bagian atas laba bersih entitas asosiasi 14 174.683 12,93 163.264 18,96 Share of net profit from associate Beban umum dan administrasi 37 General and administrative expenses

Outsourcing 21.637 1,61 13.907 1,06 Outsourcing Beban sewa: Rent expenses: - Gedung 25.825 1,92 52.827 4,01 - Building - Kendaraan 47.237 3,51 44.878 3,41 - Vehicles - Peralatan kantor 7.958 0,59 9.546 0,73 - Office equipments

Lainnya-asuransi 75,036 5.57 78,198 5.81 Others-insurance

1) Persentase terhadap masing-masing jumlah pendapatan/beban konsolidasian yang bersangkutan

Percentage of the respective total consolidated1)

income/expenses accounts

Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, cadangan kerugian penurunan nilai kolektif yang dibukukan atas saldo kredit yang diberikan kepada personil manajemen kunci masing-masing sebesar Rp349 dan Rp415.

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, collective allowance for impairment losses related to loans extended to key management personnel amounted to Rp349 and Rp415, respectively.

Kompensasi yang dibebankan bagi personil manajemen kunci untuk periode sembilan bulan berakhir 30 September 2017 dan 2016 terdiri dari:

The compensation of key management personnel for the nine-month periods ended 30 September 2017 and 2016 consists of:



Dewan Komisaris Board of Commissioners

Imbalan kerja jangka pendek 8.896 8.258 Short-term employee benefits Direksi Board of Directors

Imbalan kerja jangka pendek 43.710 34.024 Short-term employee benefits Karyawan kunci Key management

Imbalan kerja jangka pendek 120.432 114.121 Short-term employee benefits Imbalan kerja jangka panjang 60.146 55.888 Long-term employment benefits Imbalan pasca-kerja 5.520 3.505 Post-employment benefits

238.704 215.796


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

156



Rincian sifat hubungan dan jenis transaksi yang signifikan dengan pihak berelasi pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 adalah sebagai berikut:

The details of the relationship and type of significant transactions with related parties as of 30 September 2017 and 31 December 2016 were as follows:

Pihak Berelasi/ Sifat Relasi/ Jenis Transaksi/ No. Related Party Nature of Relationship Type of Transactions

1. Standard Chartered Bank

Pemegang saham mayoritas/Majority shareholder Penempatan giro dan deposito, transaksi derivatif, transaksi akseptasi, utang subordinasi,bank garansi dan garansi diterima/Placement in current accounts & time deposits, derivative transactions, acceptance transactions, subordinated debts, bank guarantees and guarantees received

2. PT Astra International Tbk Pemegang saham mayoritas/Majority shareholder Utang subordinasi, pemberian pinjaman dan pembelian penyertaan pada entitas asosiasi/Subordinated debts, loans and acquisition of shares in an associate

3. PT Bank Danamon Indonesia Tbk Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder

Transaksi akseptasi /Acceptance transactions

4. PT Bank DBS Indonesia Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder

Wesel/Bills

5. PT Adedanmas Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder

Pemberian pinjaman/Loans

6. PT Tunas Mobilindo Parama Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder


7. PT Mercindo Autorama Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder


8. PT Inti Pantja Press Industry Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder

L/C/Letters of Credit

9. PT Sigap Prima Astrea Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder

Beban masih harus dibayar/Accruals

10. PT Traktor Nusantara Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder

Bank garansi/Bank guarantees

11. PT Astra Graphia Tbk Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder

Beban masih harus dibayar/Accruals 12.

PT Serasi Autoraya Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang

sama/Owned by the same ultimate shareholder Beban masih harus dibayar dan bank garansi/Accruals and bank guarantees

13. PT Dana Pensiun Astra Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder

Utang subordinasi/Subordinated debts

14.

PT Asuransi Adira Dinamika Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder

Utang subordinasi/Subordinated debts

15. PT Asuransi Astra Buana Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder

Asuransi untuk aset tetap dan utang subordinasi /Insurance for premises and equipment and subordinated debts

16. PT Astra Sedaya Finance Entitas asosiasi dan dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Associated entity and owned by the same ultimate shareholder

Pemberian pinjaman, penempatan giro dan penyertaan saham/Loans, placement in current accounts and investment in shares

17. PT Prasetia Dwidharma Dimiliki oleh keluarga dari pejabat eksekutif Astra/Owned by the family member of one of Astra’s executive officers


18. PT Andalan Chrisdeco Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder

Pemberian pinjaman, bank garansi /Loans, bank guarantees

19. PT Verdanco Engineering Dimiliki oleh keluarga dari pejabat eksekutif Astra/Owned by the family member of one of Astra’s executive officers


20. PT Akhora Hydro Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder


21. PT Astra Aviva Life (dahulu/formerly PT Asuransi Aviva Indonesia)

Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder

Bancassurance

22. DBS Bank Ltd Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder

Penempatan giro, transaksi derivatif dan utang subordinasi/Placement in current accounts, derivative transactions and subordinated debts

23. PT United Tractors Semen Gresik Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder

Bank garansi/ Bank guarantees

24. PT Toyota Astra Motor Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder

Transaksi derivatif/Derivative transactions


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

157



Pihak Berelasi/ Sifat Relasi/ Jenis Transaksi/

No. Related Party Nature of Relationship Type of Transactions

25. PT Dwidharma Media Dimiliki oleh keluarga dari pejabat eksekutif Astra/Owned by the family member of one of Astra’s executive officers


26. PT Jakarta Land Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/ Owned by the same ultimate shareholder

Komitmen sewa operasi dan beban sewa/Operating lease commitments and rent expenses

27. PT Rahardja Ekalancar Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/ Owned by the same ultimate shareholder


28. PT Pro Pacific Dimiliki oleh keluarga dari pejabat eksekutif Astra/Owned by the family member of one of Astra’s executive officers


29. PT Tri Raja Sarana Dimiliki oleh keluarga dari pejabat eksekutif Astra/Owned by the family member of one of Astra’s executive officers


30. PT Prakarsa Mitra Andalan Dimiliki oleh pejabat eksekutif Astra/Owned by member of one of Astra’s executive officers


31. PT Astra Agro Lestari Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder


32. PT Tjahja Sakti Motor Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder


33. PT Pakokuina Dimiliki oleh pemegang saham akhir yang sama/Owned by the same ultimate shareholder

Transaksi akseptasi/Acceptance transaction

44. ASET DAN LIABILITAS DALAM VALUTA ASING 44. ASSETS AND LIABILITIES IN FOREIGN CURRENCIES



Jumlah dalam valuta asing/ Amount in

foreign currency

Ekuivalen Rupiah/ Rupiah

equivalent


foreign currency


equivalent

Aset Assets Kas Cash

Dolar Amerika Serikat 7.999.223 107.762 12.655.340 170.499 United States Dollar Dolar Singapura 8.693.611 86.226 8.371.292 77.953 Singapore Dollar Euro 3.219.465 51.178 3.235.445 45.865 Euro Dolar Australia 1.428.870 15.090 1.718.475 16.709 Australian Dollar Yen Jepang 39.209.000 4.693 13.255.000 1.525 Japanese Yen Lain-lain (ekuivalen USD) 139.052 1.872 277.000 3.732 Others (USD equivalent)

Giro pada Bank Indonesia Current accounts with Bank

Indonesia Dolar Amerika Serikat 128.906.994 1.736.571 157.328.869 2.119.613 United States Dollar

Giro pada bank-bank lain Current accounts with other banks - Pihak berelasi - Related parties

Dolar Singapura 31.865.115 316.047 23.072.853 214.853 Singapore Dollar Euro 15.397.579 244.766 23.802.251 337.415 Euro Dolar Amerika Serikat 10.990.195 148.054 9.469.842 127.582 United States Dollar Poundsterling Inggris 1.937.629 34.910 3.275.616 54.228 British Poundsterling Dolar Hong Kong 1.496.607 2.581 2.257.189 3.922 Hong Kong Dollar

- Pihak ketiga - Third parties Dolar Amerika Serikat 23.169.999 312.135 38.319.793) 516.263) United States Dollar Dolar Singapura 17.916.768 177.703 25.152.296) 234.216) Singapore Dollar Yen Jepang 1.215.767.427 145.515 1.313.953.928) 151.197) Japanese Yen Dolar Australia 3.017.766 31.871 3.639.526) 35.388) Australian Dollar Dolar New Zealand 2.593.104 25.195 1.502.312) 14.066) New Zealand Dollar Dolar Kanada 486.085 5.269 427.050) 4.265) Canadian Dollar Dolar Hong Kong 2.467.395 4.256 2.596.390) 4.511) Hong Kong Dollar Franc Swiss 621.623 8.626 513.307) 6.780) Swiss Franc Krona Denmark 207.243 443 68.395) 130) Danish Krone Krona Swedia 494.732 820 61.097) 91) Swedish Krona Lain-lain (ekuivalen USD) 1.148.112 15.467 661.110) 8.906) Others (USD equivalent)



PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

158

44. ASET DAN LIABILITAS DALAM VALUTA ASING (lanjutan)

44. ASSETS AND LIABILITIES IN FOREIGN CURRENCIES (continued)




foreign currency


equivalent


foreign currency


equivalent

Pindahan 3.477.050 4.149.709) Brought forward

- Cadangan kerugian penurunan nilai

- Allowance for impairment losses

Dolar Amerika Serikat (3.440) (46) (3.708) (50) United States Dollar Euro (1.004) (16) (1.395) (20) Euro Lain-lain (ekuivalen USD) (4.182) (56) (2.642) (35) Others (USD equivalent)

Penempatan pada Bank Indonesia dan bank-bank lain


- Pihak ketiga - Third parties Dolar Amerika Serikat 280.000.000 3.772.020 110.000.000 1.481.975 United States Dollar

- Bunga yang masih akan diterima

- Accrued interest receivables

Dolar Amerika Serikat 40.056 531 4.217 57 United States Dollar



Dolar Amerika Serikat (7.694) (104) - - United States Dollar



- Pihak berelasi - Related parties Dolar Amerika Serikat 14.793 199 188) 3) United States Dollar Dolar Australia 6.753 71 422) 4) Australian Dollar Euro 18.749 298 309) 4) Euro Lain-lain (ekuivalen USD) 80 - - - Others (USD equivalent)

- Pihak ketiga - Third parties Dolar Amerika Serikat 13.665.558 184.096 16.074.653) 216.566) United States Dollar Euro 148.075 2.354 73.718) 1.045) Euro Poundsterling Inggris 135 2 -) -) British Poundsterling Dolar Australia 58.805 621 94.496) 919) Australian Dollar Lain-lain (ekuivalen USD) 1.330 19 8.315) 111) Others (USD equivalent)

Tagihan akseptasi Acceptance receivables - Pihak berelasi - Related parties

Dolar Amerika Serikat 3.227.143 43.474 - - United States Dollar - Pihak ketiga - Third parties

Dolar Amerika Serikat 194.712.357 2.623.068 241.598.977) 3.254.942) United States Dollar Dolar Singapura 3.961.186 39.288 3.961.186) 36.886) Singapore Dollar Euro 3.495.821 55.571 814.166) 11.541) Euro Yen Jepang 134.651.999 16.116 142.239.090) 16.368) Japanese Yen

) )



Dolar Amerika Serikat (781.267) (10.525) (6.372.593) (85.855) United States Dollar Euro (6.318) (100) (2.184) (31) Euro Lain-lain (ekuivalen USD) (67.779) (913) (42.578) (574) Others (USD equivalent)

Kredit yang diberikan Loans - Pihak ketiga - Third parties

Dolar Amerika Serikat 1.138.151.433 15.332.607 1.450.888.843) 19.547.100) United States Dollar Dolar Singapura 31.123.917 308.696 51.063.943) 475.504) Singapore Dollar

- Bunga yang masih akan diterima - Accrued interest receivables Dolar Amerika Serikat 3.927.159 52.905 4.227.707) 56.958) United States Dollar Dolar Singapura 72.864 723 167.430) 1.559) Singapore Dollar



Dolar Amerika Serikat (296.527.727) (3.994.673) (364.613.618) (4.912.257) United States Dollar Dolar Singapura (160.882) (1.596) (705.969) (6.574) Singapore Dollar



PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

159

44. ASET DAN LIABILITAS DALAM VALUTA ASING

(lanjutan) 44. ASSETS AND LIABILITIES IN FOREIGN

CURRENCIES (continued)




foreign currency


equivalent


foreign currency


equivalent

Pindahan 21.901.680 24.245.855 Brought forward Efek-efek untuk tujuan investasi Investment securities

- Pihak ketiga - Third parties Dolar Amerika Serikat 2.509.815 33.811 25.788.003) 347.429) United States Dollar



Dolar Amerika Serikat (815) (11) (16.958) (228) United States Dollar

Aset lain-lain Other assets

- Pihak ketiga - Third parties

Dolar Amerika Serikat 92.897.600 1.251.470 62.526.432) 842.387) United States Dollar Dolar Australia - - 445.575) 4.332) Australian Dollar Euro 331.431 5.269 39.154) 555) Euro Dolar Singapura (5.872) (58) 12.986) ) 121) Singapore Dollar Yen Jepang 2.219.979 266 -) -) Japanese Yen



Dolar Amerika Serikat (1.670.317) (22.502) (5.213.743) (70.242) United States Dollar Lain-lain (ekuivalen USD) (1.262) (17) (1.441) (18) Others (USD equivalent)

Jumlah Aset 23.169.908 25.370.191) Total Assets Liabilitas Liabilities

Liabilitas segera Liabilities payable on demand Dolar Amerika Serikat 25.479.996 343.254 - - United States Dollar

Simpanan dari nasabah Deposits from customers

Giro Demand deposits - Pihak berelasi - Related parties

Dolar Amerika Serikat 77.717.515 1.046.971 157.900.761) 2.127.318) United States Dollar Yen Jepang 75.717.133 9.063 ) 688.643.461) 79.242) Japanese Yen Dolar Singapura 8.131 81 8.498) 79) Singapore Dollar Lain-lain (ekuivalen USD) 1.698 23 10.796) 146) Others (USD equivalent)

- Pihak ketiga - Third parties Dolar Amerika Serikat 536.498.905 7.227.445 599.875.664 8.081.825 United States Dollar Dolar Singapura 14.366.802 142.494 21.355.945 198.865 Singapore Dollar Euro 4.369.095 69.453 6.626.874 93.941 Euro Yen Jepang 144.542.004 17.300 171.654.001 19.752 Japanese Yen Dolar Australia 489.857 5.173 751.422 7.306 Australian Dollar Poundsterling Inggris 51.722 932 330.188 5.466 British Poundsterling Franc Swiss 190.759 2.647 447.834 5.915 Swiss Franc Lain-lain (ekuivalen USD) 496.999 6.696 6.628 90 Others (USD equivalent)

- Bunga yang masih harus dibayar - Accrued interest payables Dolar Amerika Serikat 1.632 22 2.664 36 United States Dollar Dolar Singapura 99 1 115 1 Singapore Dollar

Tabungan Savings

- Pihak berelasi - Related parties Dolar Amerika Serikat 1.410.780 19.005 1.330.353 17.922 United States Dollar Dolar Singapura 49.427 490 53.987 503 Singapore Dollar Dolar Australia 23.213 245 37.051 360 Australian Dollar Lain-lain (ekuivalen USD) 121.958 1.643 76.101 1.026 Others (USD equivalent)



PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

160



30 September 2017/


Jumlah dalam valuta asing/

Amount in foreign

currency


equivalent


foreign currency


equivalent

Pindahan 8.892.938 10.639.793 Brought forward

- Pihak ketiga - Third parties Dolar Amerika Serikat 208.706.379 2.811.588 222.618.679 2.999.230 United States Dollar Dolar Singapura 37.846.487 375.372 47.025.485 437.898 Singapore Dollar Euro 14.439.192 229.531 19.165.243 271.682 Euro Dolar Australia 18.857.279 199.152 31.633.597 307.577 Australian Dollar Poundsterling Inggris 1.744.870 31.437 2.901.916 48.041 British Poundsterling Yen Jepang 829.520.579 99.285 441.224.872 50.772 Japanese Yen Franc Swiss 1.012.621 14.053 1.146.803 15.148 Swiss Franc Dolar New Zealand 1.902.682 18.487 1.503.172 14.074 New Zealand Dollar Lain-lain (ekuivalen USD) 1.650.453 22.234 1.328.699 17.901 Others (USD equivalent)

- Bunga yang masih harus dibayar - Accrued interest payables Dolar Amerika Serikat 3.128 42 11.440 154 United States Dollar Dolar Singapura 187 2 372 3 Singapore Dollar

Dolar Australia 60 1 61 1 Australian Dollar Deposito berjangka Time deposits

- Pihak berelasi - Related parties Dolar Amerika Serikat 101.818.825 1.371.652 101.310.995 1.364.912 United States Dollar Dolar Singapura - - 20.334 189 Singapore Dollar

- Pihak ketiga - Third parties Dolar Amerika Serikat 318.676.828 4.293.055 485.140.521 6.536.056 United States Dollar Dolar Singapura 35.797.249 355.047 36.652.608 341.307 Singapore Dollar Dolar Australia 3.253.183 34.357 4.282.723 41.641 Australian Dollar Euro 4.084 65 4.084 58 Euro Yen Jepang 1.233.650 148 1.233.650 142 Japanese Yen

- Bunga yang masih harus dibayar - Accrued interest payables

Dolar Amerika Serikat 256.650 3.458 323.171 4.354 United States Dollar Dolar Singapura 14.018 139 10.199 95 Singapore Dollar Dolar Australia 3.018 32 2.484 24 Australian Dollar

Simpanan dari bank-bank lain Deposits from other banks - Pihak berelasi - Related parties

Dolar Amerika Serikat 253.188 3.411 248.349 3.346 United Stated Dollar

- Pihak ketiga - Third parties Dolar Amerika Serikat 1.468.532 19.783 1.152.586 15.528 United Stated Dollar



- Pihak berelasi - Related parties Euro 41.207 655 13.234 188) Euro Dolar Amerika Serikat 135 2 28.245 381) United States Dollar Dolar Australia 345 4 - - Australian Dollar

- Pihak ketiga - Third parties Dolar Amerika Serikat 96.915 1.306 494.548 6.663) - United States Dollar Lain-lain (ekuivalen USD) 317.254 4.274 100.849 1.358) - Others (USD equivalent)

Utang akseptasi Acceptance payables - Pihak berelasi - Related parties

Dolar Amerika Serikat 2.731.341 36.795 6.735.437 90.743) United States Dollar

- Pihak ketiga - Third parties Dolar Amerika Serikat 195.562.976 2.634.527 235.322.699 3.170.385) United States Dollar Dolar Singapura 3.961.186 39.288 3.961.186 36.886) Singapore Dollar Euro 3.495.972 55.573 814.852 11.551) Euro Yen Jepang 134.782.185 16.132 143.012.873 16.457) Japanese Yen



PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

161



30 September 2017/


Jumlah dalam valuta asing/

Amount in foreign

currency


equivalent


foreign currency


equivalent

Pindahan 21.563.825 26.444.538 Brought forward Pinjaman diterima Borrowings

- Pihak ketiga - Third parties Dolar Amerika Serikat 10.596 143 - - United States Dollar

Beban masih harus dibayar Accruals

- Pihak ketiga - Third parties Dolar Amerika Serikat 91.305 1.230 256.883 3.461) United States Dollar Dolar Singapura 30.940 307 7.454 69) Singapore Dollar Euro 2.571 41 151 2) Euro Yen Jepang 652.490 78 - - Japanese Yen

Liabilitas lain-lain Other liabilities - Pihak ketiga - Third parties

Dolar Amerika Serikat 23.553.242 317.298 15.456.521 208.238) United States Dollar Euro 292.727 4.653 ) 478.086 6.777) Euro Dolar Singapura 300.971 2.985 219.264 2.042) Singapore Dollar Dolar Australia 156.892 1.657 161.075 1.566) Australian Dollar Lain-lain (ekuivalen USD) 623.215 8.397 149.263 2.012) Others (USD equivalent)

Jumlah Liabilitas 21.900.614 26.668.705) Total Liabilities

Jumlah (Liabilitas) Aset - bersih 1.269.294 (1.298.514) Total (Liabilities) Assets - net

11


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

162

45. PELAPORAN SEGMEN 45. SEGMENT REPORTING

Perseroan mengungkapkan pelaporan informasi keuangan berdasarkan segmen operasi sebagai berikut:

The Company disclosed its financial information based on the operating segments as follows:

1. Laporan Laba Rugi dan Penghasilan Komprehensif Lain Konsolidasian

1. Consolidated Statements of Profit or Loss and Other Comprehensive Income


Perbankan

Konsumer/ Perbankan Wholesale/

Jumlah Konsolidasian/

Keterangan Retail

Banking Wholesale Banking

Lain-lain/ Others1)

Total Consolidated Description

Pendapatan bunga dan

syariah - bersih

1.278.577 3.059.572 (459.986)

3.878.163 Interest and sharia

income - net Pendapatan di luar bunga dan syariah -

bersih 1.121.296 1.151.955 42.857

2.316.108 Non - interest and sharia

income - net Pendapatan antar segmen - bersih 1.064.831 (1.778.847) 714.016 - Inter segment revenue - net Jumlah pendapatan 3.464.704 2.432.680 296.887 6.194.271 Total income Beban operasional lainnya (2.419.224) (858.830) (45.149) (3.323.203) Other operating expenses Laba sebelum kerugian penurunan nilai

1.045.480

1.573.850

251.738

2.871.068

Income before impairment losses

Kerugian penurunan nilai aset keuangan

(646.875)

(1.315.886)

(530) (1.963.291)

Impairment losses on financial assets

Laba sebelum pajak 398.605 257.964 251.208 907.777 Income before tax


Perbankan



Keterangan Retail


Lain-lain/ Others1)


Pendapatan bunga dan

syariah - bersih

943.082 4.105.849 (567.525)

4.481.406 Interest and sharia

income - net Pendapatan di luar bunga dan syariah -

bersih 1.045.519 747.051 10.067

1.802.637 Non - interest and sharia

income - net Pendapatan antar segmen - bersih 1.518.871 (2.760.509) 1.241.638 - Inter segment revenue - net Jumlah pendapatan 3.507.472 2.092.391 684.180 6.284.043 Total income Beban operasional lainnya (2.403.099) (896.698) (107.657) (3.407.454) Other operating expenses Laba sebelum penyisihan kerugian

1.104.373

1.195.693

576.523

2.876.589

Income before allowance for losses

Penambahan cadangan kerugian penurunan nilai aset keuangan

(660.780)

(3.858.627)

(220) (4.519.627)

Impairment losses on financial assets

Laba (rugi) sebelum pajak 443.593 (2.662.934) 576.303 (1.643.038) Income (loss) before tax

2. Laporan Posisi Keuangan Konsolidasian 2. Consolidated Statements of Financial Position


Perbankan



Keterangan Retail


Lain-lain/ Others1)


Jumlah Aset 56.909.982 84.276.715 9.472.599 150.659.296 Total Assets Jumlah Liabilitas 85.073.878 36.073.337 7.948.580 129.095.795 Total Liabilities


Perbankan



Keterangan Retail


Lain-lain/ Others1)


Jumlah Aset 58.651.431 96.953.472 9.919.371 165.524.274 Total Assets Jumlah Liabilitas 99.468.600 38.747.597 8.008.756 146.224.953 Total Liabilities

1) Segmen lain-lain digunakan untuk menampung aktivitas yang

tidak dapat didefinisikan ke dalam Perbankan Konsumer atau Perbankan Wholesale. Kategori ini khususnya digunakan di kantor pusat, termasuk diantaranya pencatatan atas kredit yang diberikan kepada karyawan, aset tetap dan aset takberwujud, aset pajak tangguhan, utang subordinasi dan obligasi yang diterbitkan.

Other segment is used for activities that cannot be defined under Retail Banking 1) or Wholesale Banking. This category is particularly utilised in Head Office which includes among others loan to employees, premises and equipment, intangible assets, deferred tax assets, subordinated debts and bonds issued.

11


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

163

46. JAMINAN TERHADAP KEWAJIBAN PEMBAYARAN BANK UMUM

46. GUARANTEES ON THE OBLIGATIONS OF DOMESTIC BANKS

Berdasarkan Undang-Undang No. 24 tanggal 22 September 2004, efektif sejak tanggal 22 September 2005, Lembaga Penjamin Simpanan (LPS) dibentuk untuk menjamin kewajiban tertentu bank-bank umum berdasarkan program penjaminan yang berlaku. Undang-Undang tersebut telah diubah dengan Peraturan Pemerintah sebagai Pengganti Undang-Undang No. 3 tahun 2008, yang mana telah ditetapkan menjadi undang-undang sejak tanggal 13 Januari 2009 berdasarkan Undang-Undang Republik Indonesia No. 7 tahun 2009.

Berdasarkan Peraturan Pemerintah Republik Indonesia No. 66/2008 tanggal 13 Oktober 2008 mengenai besarnya nilai simpanan yang dijamin LPS, pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, jumlah simpanan yang dijamin LPS adalah simpanan sampai dengan Rp2.000 untuk per nasabah per bank. Pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016, Bank adalah peserta dari program penjaminan tersebut.

Based on Law No. 24 dated 22 September 2004, effective 22 September 2005, Indonesia Deposit Insurance Corporation (LPS) was established to provide guarantee on certain deposits from customers based on prevailing guarantee schemes. The law was changed with the Government Regulation as the Replacement of Law No. 3 Year 2008, which was stipulated as a law since 13 January 2009 based on the Republic of Indonesia Law No. 7 Year 2009.

Based on Government of Republic of Indonesia Regulation No. 66/2008 dated 13 October 2008 regarding the deposit amount guaranteed by LPS, as of 30 September 2017 and 31 December 2016, the deposit amount guaranteed by LPS for every customer in a bank was a maximum of Rp2,000. As of 30 September 2017 and 31 December 2016, the Bank was the participant of this guarantee scheme.

47. HAL-HAL LAIN 47. OTHER MATTERS

a. Kegiatan Jasa Kustodian a. Custodial Activities

Bank memberikan jasa kustodian berdasarkan surat izin operasi No. KEP-99/PM/1991 tanggal 22 Oktober 1991 yang ditegaskan kembali berdasarkan Surat Kepala Biro Transaksi & Lembaga Efek atas nama Ketua Bapepam-LK No.S-2631/PM/2002 tanggal 17 Desember 2002 terkait dengan perubahan nama PT Bank Bali Tbk menjadi PT Bank Permata Tbk. Jasa kustodian yang diberikan Bank mencakup jasa-jasa:

The Bank provides custodial services under license No. KEP-99/PM/1991 dated 22 October 1991 which was reaffirmed by the Letter from Head of Transaction & Security Agency Bureau on behalf of the Chairman of Bapepam-LK No. S-2631/PM/2002 dated 17 December 2002 regarding the change of name from PT Bank Bali Tbk to PT Bank Permata Tbk. The custodian services provided by the Bank are as follows:

Pengelolaan dan penyelesaian transaksi jual-beli efek dengan dan tanpa warkat

Penyimpanan dan administrasi efek-efek Pengurusan hak-hak klien atas kepemilikan

efek-efek Perwakilan pada rapat umum pemegang

saham Lain-lain

Managing and settlement of securities transactions, with and without certificate

Safekeeping and administering securities Managing client’s rights on the ownership

of securities Acting as proxies in sharehoders’ meetings Others

Bank memiliki nilai portofolio dalam administrasi kustodian masing-masing sebesar Rp32.499.527 dan Rp30.481.025 pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016.

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, the value of portofolio under the administration of Bank’s custody amounted to Rp32,499,527 and Rp30,481,025, respectively.

11


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

164

47. HAL-HAL LAIN (lanjutan) 47. OTHER MATTERS (continued)

b. Kegiatan Wali Amanat b. Trusteeship Activity

Bank memberikan jasa wali amanat berdasarkan surat izin operasi No.02/STTD-WA/PM/1996 tanggal 28 Maret 1996 yang ditegaskan kembali berdasarkan Surat Kepala Biro Pengelolaan Investasi dan Riset atas nama Ketua Bapepam-LK No.S-2418/PM/2002 tanggal 11 Nopember 2002 terkait dengan merger PT Bank Bali Tbk. Jasa wali amanat yang diberikan Bank mencakup jasa-jasa:

The Bank provides trusteeship activity based on license No.02/STTD-WA/PM/1996 dated 28 March 1996 which was reaffirmed by the Letter from Head of Investment Management and Research Bureau on behalf of the Chairman of Bapepam-LK No.S-2418/PM/2002 dated 11 November 2002 regarding the merger of PT Bank Bali Tbk. Trusteeship activities provided by the Bank are as follows:

Penyediaan dokumentasi bersama dengan pihak terkait dalam penerbitan obligasi

Menandatangani surat perjanjian dengan penerbit obligasi

Memantau kinerja penerbit obligasi Memfasilitasi dan memimpin rapat umum

pemegang obligasi Lain-lain

Providing required documents with relevant parties in bond issuance

Signing agreement on bond issuance Monitoring the performance of bond issuers Facilitating and chairing the general meeting

of bondholders Others

Jumlah nasabah yang dimiliki Bank dan nilai obligasi yang diterbitkan pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 adalah sebagai berikut:

As of 30 September 2017 and 31 December 2016, the number of customers and the value of bonds issued were as follows:



Jumlah nasabah 38 40 Total customers Nilai obligasi - Rupiah Rp41.048.500 Rp45.404.000 Value of bonds - Rupiah

c. Rasio Pemenuhan Cadangan Kerugian

Penurunan Nilai Aset Keuangan Bank c. The Bank’s Ratio of Allowance for

Impairment Losses

Rasio pemenuhan cadangan kerugian penurunan nilai aset keuangan Bank (persentase cadangan kerugian penurunan nilai aset keuangan yang telah dibentuk terhadap jumlah minimum cadangan kerugian penurunan nilai aset keuangan sesuai ketentuan Bank Indonesia) pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 masing-masing adalah sebesar 253,53% dan 226,60%.

The Bank’s ratio of allowance for impairment losses on financial assets (percentage of allowance for impairment losses on financial assets recorded by the Bank to the minimum allowance for impairment losses on financial assets as required by Bank Indonesia) as of 30 September 2017 and 31 December 2016 were 253.53% and 226.60%, respectively.

d. Kualitas Aset Produktif d. Quality of Productive Assets

Tabel di bawah ini menunjukkan peringkat aset produktif Bank menurut peraturan Bank Indonesia yang berlaku, yang disajikan pada nilai tercatatnya sebelum cadangan kerugian penurunan nilai.

The table below presents the Bank’s productive assets based on the grading of financial assets according to Bank Indonesia’s prevailing regulations, presented at their carrying amount before allowance for impairment losses.

11


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

165

47. HAL-HAL LAIN (lanjutan) 47. OTHER MATTERS (continued)

d. Kualitas Aset Produktif (lanjutan) d. Quality of Productive Assets (continued)


Lancar/ Current



Diragukan/ Doubtful

Macet/ Loss

Jumlah/ Total

Giro pada bank-

bank lain 1.574.888 - - - - 1.574.888 Current accounts

with other banks Penempatan pada

Bank Indonesia dan bank-bank lain 7.928.491 - - - - 7.928.491


Aset keuangan untuk diperdagangkan 1.525.889 - - - - 1.525.889


Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali 5.670.762 - - - - 5.670.762


Tagihan akseptasi 3.360.311 40.813 - - - 3.401.124 Acceptance receivables Kredit yang diberikan 77.265.819 11.796.135 1.693.224 644.970 2.063.388 93.463.536 Loans Efek-efek untuk tujuan

investasi 22.067.603 - - - - 22.067.603 Investment securities Penyertaan saham 2.572.296 - - - - 2.572.296 Investment in shares Aset lain-lain 2.205.280 156.964 - - - 2.362.244 Other assets Komitmen dan

kontinjensi 6.549.685 81.413 150 345 - 6.631.593 Commitments and contingencies


Lancar/ Current



Diragukan/ Doubtful

Macet/ Loss

Jumlah/ Total

Giro pada bank-

bank lain 1.869.343 - - - - 1.869.343 Current accounts

with other banks Penempatan pada

Bank Indonesia dan bank-bank lain 8.047.102 - - - - 8.047.102


Aset keuangan untuk diperdagangkan 1.879.548 - - - - 1.879.548


Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali 3.227.881 - - - - 3.227.881


Tagihan akseptasi 3.974.853 1.665 6.205 - - 3.982.723 Acceptance receivables Kredit yang diberikan 84.782.316 11.639.861 4.159.619 2.755.857 2.696.127 106.033.780 Loans Efek-efek untuk tujuan

investasi 27.402.258 - - - - 27.402.258 Investment securities Penyertaan saham 2.661.539 - - - - 2.661.539 Investment in shares Aset lain-lain 1.627.816 11.475 5.792 - - 1.645.083 Other assets Komitmen dan

kontinjensi 5.471.888 1.934.773 - 3.403 - 7.410.064 Commitments and contingencies

48. PERJANJIAN SIGNIFIKAN 48. SIGNIFICANT AGREEMENTS

a. Pada tanggal 26 Juli 2005, PT Astra International Tbk dan Bank telah menandatangani perjanjian kerjasama yang disebut Business Cooperation Agreement (BCA). Perjanjian tersebut pada intinya mengatur bahwa antara PT Astra International Tbk dan Bank akan diadakan sinergi bisnis yang saling menguntungkan kedua belah pihak, serta transaksi-transaksi kerjasama tersebut dilakukan secara wajar dalam kegiatan-kegiatan usaha perbankan pada umumnya.

a. On 26 July 2005, PT Astra International Tbk and the Bank signed Business Cooperation Agreement (BCA). The Agreement mainly stated that there will be business synergy between PT Astra International Tbk and the Bank which will mutually be beneficial to both parties, and the transactions will be conducted at arm’s length basis.

b. Pada tanggal 14 April 2010, Bank menandatangani perjanjian sewa menyewa dengan pihak berelasi, dimana Bank akan menyewa gedung World Trade Center II di Jalan Jenderal Sudirman, Jakarta sebagai Kantor Pusat Bank selama jangka waktu 10 tahun terhitung sejak tanggal 1 Pebruari 2013 (Catatan 43).

b. On 14 April 2010, the Bank signed a lease agreement with a related party wherein the Bank will lease World Trade Center II building located at Jalan Jenderal Sudirman Jakarta as the Bank’s Head Office for a period of 10 years and lease commencement date on 1 February 2013 (Note 43).

11


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

166

48. PERJANJIAN SIGNIFIKAN (lanjutan) 48. SIGNIFICANT AGREEMENTS (continued)

c. Pada tanggal 16 April 2010, Standard Chartered Bank dan Bank menandatangani Perjanjian Dukungan Manajemen (Management Support Agreement/MSA) yang kemudian diubah dan dinyatakan kembali dengan perjanjian yang ditandatangani pada tanggal 10 September 2013. MSA tersebut pada intinya mengatur bahwa Bank memiliki hak untuk meminta transfer best practice, pengetahuan, dan keahlian di setiap area dimana dukungan tersebut diperlukan dalam rangka meningkatkan, mengembangkan serta memperluas bisnis dan operasional Bank.

c. On 16 April 2010, Standard Chartered Bank and the Bank entered into a Management Support Agreement (MSA), which was amended and restated with the agreement signed on 10 September 2013. The MSA mainly stated that the Bank has the rights to request a transfer of best practices, knowledge and expertise in any areas where support is required in order to improve, develop and expand banking business and operations.

49. MASALAH HUKUM 49. LEGAL MATTERS

a. Pada tanggal 24 September 2007, Bank melakukan upaya hukum eksekusi Hak Tanggungan terhadap PT Mandira Prima Perkasa (MPP) dikarenakan MPP telah lalai dalam membayar utangnya berdasarkan perjanjian restrukturisasi utang dengan Bank. Di sisi lain, pada tanggal 23 Nopember 2007, MPP mengajukan upaya hukum bantahan ke pengadilan negeri dengan materi tuntutan bahwa Bank harus mengembalikan kelebihan pembayaran sebesar Rp3.245 dan USD3.748.571,85.

a. On 24 September 2007, the Bank submitted the legal action to execute the mortgage of PT Mandira Prima Perkasa (MPP) due to the failure of MPP to settle the debt based on the restructuring agreement with the Bank. The other side, on 23 November 2007, MPP submitted the objection to distric court with demand that the Bank shall return the excess repayment of Rp3,245 and USD3,748,571.85.

Keputusan terakhir atas sengketa antara Bank dan MPP adalah berdasarkan Salinan Putusan PK dari Mahkamah Agung RI yang diterima oleh Bank pada tanggal 31 Januari 2013, dimana perkara PK tersebut sudah diputus pada tanggal 2 Pebruari 2012 dengan inti keputusan mengabulkan permohonan Bank (Bank menang).

The latest decision relatad to the legal case between Bank and MPP was based on Copy of Judicial Review Decision from the Supreme Court of the Republic of Indonesia that was received by the Bank on 31 January 2013, where the case has been decided on 2 February 2012 with the decision that approved the Bank appeal (the Bank won).

Berdasarkan akta perjanjian perdamaian antara MPP dan Bank tanggal 1 September 2016, kedua belah pihak setuju untuk menyelesaikan sengketa ini melalui langkah-langkah sebagai berikut:

Based on deed of peace agreement between MPP and Bank dated 1 September 2016, both parties agreed to resolved this dispute through the following actions:

(i) MPP akan melakukan pelunasan atas utangnya dengan menyetorkan uang sebesar Rp17.000 paling lambat 30 September 2016.

(i) MPP will transfer Rp17,000 as the payment for the debt at the latest on 30 September 2016.

(ii) Setelah Bank menerima pelunasan, maka Bank akan mencabut permohonan eksekusi jaminan dan debitur akan mencabut semua perkara gugatan/bantahan yang diajukannya.

(ii) After the Bank receives the payment, the Bank will revoke the execution of collateral and MPP will revoke all the lawsuits/objection which is currently underway.

Melalui surat yang dikirimkan pada tanggal 30 September 2016, MPP meminta perpanjangan batas waktu pelunasan. Berhubung MPP tetap tidak dapat merealisasikan perjanjian perdamaian meskipun Bank telah beberapa kali memberikan perpanjangan waktu pelunasan, maka Jaminan MPP yang telah dibeli oleh Bank melalui lelang dijual kepada pihak lain sebesar Rp. 20.000 pada tanggal 22 Juni 2017.

Through the letter dated 30 September 2016, MPP requested to extend the deadline for the payment. Since MPP remains unable to realize the peace agreement even though the Bank has several times extended the repayment period, the MPP Collateral that has been purchased by the Bank through auction is sold to another party of Rp20,000 on 22 June 2017.

11


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

167

49. MASALAH HUKUM (lanjutan) 49. LEGAL MATTERS (continued)

b. Terkait dengan perkara perdata yang dijelaskan di Catatan 17 (Tagihan lain-lain), pada tanggal 24 September 1999, melalui gugatan yang diregister dalam perkara No. 448/Pdt.G/1999/PN.Jak.Sel, PT Era Giat Prima (EGP) mengajukan gugatan terhadap Bank sehubungan dengan perjanjian pengalihan/cessie atas tagihan dari Bank kepada EGP. Gugatan ini timbul karena Bank dianggap telah melakukan wanprestasi. Oleh karena itu, EGP mengajukan sita terhadap tanah dan bangunan milik Bank yang dikenal sebagai Bank Bali Tower dan Bintaro serta ganti kerugian sebesar Rp2.536.000 dan meminta agar dinyatakan sebagai pemilik dana hasil pencairan piutang tersebut yang diletakkan dalam escrow account. Selain mengajukan jawaban atas gugatan EGP tersebut, Bank juga mengajukan gugatan balik (rekonpensi) kepada EGP dengan menuntut agar dana yang berada dalam escrow account tersebut adalah milik Bank.

b. In relation to the civil cases described in Note 17 (Other Receivables), on September 24, 1999, through the lawsuit registered in the case No. 448/Pdt.G/1999/PN.Jak.Sel, PT Era Giat Prima (EGP) filed a lawsuit against the Bank in relation to the transfer/cessie agreement from the Bank to EGP. The Bank was deemed to have breached its agreement with EGP. Because of this, EGP claimed for the confiscation of the Bank’s land and buildings known as Bank Bali Tower and Bintaro as well as compensation for immaterial losses amounting to Rp2,536,000. EGP also demanded to be stated as the owner of the funds from the settlement of the above claims, which was deposited in the escrow account. In addition to submitting the answer on EGP’s claims, the Bank also submitted a counter lawsuit (reconvention) to EGP with a claim that the funds in the escrow account belong to the Bank.

Dalam perkara perdata antara Bank dan EGP, Mahkamah Agung pada tanggal 8 Maret 2004 dan 29 Mei 2007 (peninjauan kembali) memutuskan bahwa dana pada rekening escrow sebesar Rp 546.466 adalah milik Bank.

On civil case between the Bank and EGP, the Supreme Court, on 8 March 2004 and 29 May 2007 (judicial review) decided that the fund in the Bank’s escrow account amounting to Rp546,466 belongs to the Bank.

Terhadap perkara lain yang terkait dengan perjanjian cessie antara Bank dengan EGP, EGP telah menggugat surat keputusan BPPN yang membatalkan perjanjian cessie (SK No. 423/BPPN/1099 tanggal 15 Oktober 1999) di Pengadilan Tata Usaha Negara yang terdaftar di bawah No. 148/G.TUN/1999/PTUN-JKT. Untuk perkara No. 148, pada tingkat kasasi, Mahkamah Agung dengan putusan perkara No. 447.K/TUN/2000 tanggal 4 Maret 2002 telah mengabulkan permohonan kasasi BPPN dan menyatakan gugatan EGP tidak dapat diterima. Terhadap putusan tersebut, EGP telah mengajukan peninjauan kembali kepada Mahkamah Agung dan berdasarkan Putusan No. 21 PK/TUN/2003 tanggal 6 Oktober 2004, Mahkamah Agung RI telah menolak permohonan peninjauan kembali tersebut.

In other legal cases related to the cessie agreement between the Bank and EGP, EGP filed a lawsuit against IBRA’s decision letter to cancel the cessie agreement (SK No. 423/ BPPN/1099 dated 15 October 1999) at the State Administrative Court which was registered under No. 148/G.TUN/1999/ PTUN-JKT. For case No. 148, at the cassation level, the Supreme Court through the decisionNo. 447.K/TUN/2000 dated 4 March 2002 had accepted IBRA’s appeal and stated that EGP’s claim could not be accepted. For such decision, EGP requested a judicial review of the Supreme Court’s decision and based on Judicial Review Ruling No. 21 PK/TUN/2003 dated 6 October 2004, the Supreme Court rejected the request for judicial review.

Manajemen Perseroan berpendapat bahwa penyelesaian akhir dari seluruh masalah hukum tersebut tidak akan membawa dampak buruk secara signifikan terhadap hasil usaha dan posisi keuangan Perseroan.

The Company believes that the final outcome of these legal matters will not have a significant adverse effect to the results of the financial performance and financial position of the Company.

Selain masalah hukum tersebut di atas, Perseroan masih memiliki beberapa masalah hukum yang masih dalam proses di pengadilan yang menurut Perseroan tidak akan membawa dampak buruk yang material terhadap operasi, hasil usaha, dan posisi keuangan Perseroan.

In addition to the above mentioned legal matters, the Company still has several outstanding legal matters which are still in process in court. The Company is of the view that those matters will not have a material adverse effect on the results of the operations, financial performance, and financial position of the Company.

11


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

168

50. UNIT USAHA SYARIAH 50. SHARIA BUSINESS UNIT

Informasi keuangan unit usaha syariah Bank pada tanggal dan periode sembilan bulan berakhir 30 September 2017 dan 2016 dan tahun berakhir 31 Desember 2016 adalah sebagai berikut:

Financial information of the Bank’s sharia business unit as of and for the nine-month periods ended 30 September 2017 and 2016 and for the year ended 31 December 2016 were as follows:

30 September 2017/



Posisi Keuangan: Financial Position: Jumlah Aset 19.578.339 15.348.856 15.837.412) Total Assets Jumlah Liabilitas 19.335.417 15.292.039 16.171.190) Total Liabilities

Laporan Laba Rugi dan

Penghasilan Komprehensif Lain:

Statements of Profit or Loss and Other Comprehensive

Income: Jumlah Hasil 1.287.023 1.001.533 1.256.429) Total Income Jumlah Beban (1.073.087) (970.750) (1.601.383) Total Expenses Laba (rugi) Bersih 213.936 30.783 (344.954) Net profit (loss) Penghasilan Komprehensif Lain 28.986 26.034 11.176) Other Comprehensive Income Laba Komprehensif 242.922 56.817 (333.778) Comprehensive Income

Rasio pembiayaan bermasalah secara bruto terhadap jumlah pembiayaan yang diberikan oleh unit usaha syariah masing-masing sebesar 1,56% dan 5,99%, pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016. Secara neto, rasio pembiayaan bermasalah pada tanggal 30 September 2017 dan 31 Desember 2016 masing-masing adalah sebesar 1,29% dan 2,04%.

The ratio of gross non-performing financing to total financing by sharia business unit was 1.56% and 5.99% as of 30 September 2017 and 31 December 2016, respectively. Ratio of non-performing financing on a net basis as of 30 September 2017 and 31 December 2016 was 1.29% and 2.04%, respectively.

Berdasarkan Peraturan Bank Indonesia (PBI) yang berlaku tentang Kewajiban Penyertaan Modal Minimum Bank Umum berdasarkan Prinsip Syariah, unit usaha syariah wajib menyediakan modal minimum sebesar 8% dari Aset Tertimbang Menurut Risiko dari kegiatan usaha berdasarkan prinsip syariah. Dalam hal modal minimum unit usaha syariah kurang dari 8% dari Aset Tertimbang Menurut Risiko, maka kantor pusat bank umum konvensional dari unit usaha syariah wajib menambah kekurangan modal minimum sehingga mencapai 8% dari Aset Tertimbang Menurut Risiko. Risiko yang dimaksud adalah risiko penyaluran dana dan risiko pasar.

Based on the prevailing Bank Indonesia Regulation regarding Minimum Capital Adequacy Requirement for Commercial Banks based on Sharia Principles, sharia business unit is required to set aside the minimum capital of 8% from the Risk Weighted Assets of business based on sharia principles. If the minimum capital of a sharia business unit is less than 8% of the Risk Weighted Assets, the head office of the conventional commercial bank hosting the sharia business unit shall make up the shortfall in minimum capital to reach 8% of the Risk Weighted Assets. Risks as referred to in the regulation are credit risk and market risk.

Sehubungan dengan telah diterbitkannya Peraturan OJK No. 21/POJK.03/2014 tanggal 18 Nopember 2014 tentang KPMM Bank Umum Syariah, terhitung sejak tanggal 1 Januari 2015 permodalan dan ATMR Unit Usaha Syariah dilaporkan dan diperlakukan sebagai bagian dari Bank Umum Konvensional (BUK) induknya dan mengikuti ketentuan KPMM BUK.

With the issuance of OJK Regulation No. 21/POJK.03/2014 dated 18 November 2014 regarding CAR of Sharia Bank, effective starting 1 January 2015 capital and RWA of sharia business unit are reported and treated as part of Conventional Bank (BUK) of its parent and follows CAR regulation of BUK.

11


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

169

51. STANDAR AKUNTANSI YANG DITERBITKAN NAMUN BELUM BERLAKU EFEKTIF

51. ISSUED BUT NOT YET EFFECTIVE ACCOUNTING STANDARDS

Beberapa amandemen, perubahan dan interpretasi standar akuntansi telah terbit tetapi belum efektif untuk periode sembilan bulan berakhir 30 September 2017, dan belum diterapkan dalam penyusunan laporan keuangan konsolidasian ini. PSAK dan ISAK berikut ini, yang akan berlaku efektif mulai 1 Januari 2018, dimana penerapan dini diperkenankan, mungkin memiliki pengaruh signifikan atas laporan keuangan konsolidasian Perseroan di masa yang akan datang, dan akan membutuhkan penerapan secara retrospektif sebagaimana diatur dalam PSAK No. 25, “Kebijakan Akuntansi, Perubahan Estimasi Akuntansi dan Kesalahan”:

Certain amendments, revisions and interpretations of accounting standards have been issued but are not yet effective for the nine-month periods ended 30 September 2017, and have not been applied in preparing these consolidated financial statements. Among them, the following PSAK and ISAK, which will become effective starting 1 January 2018, in which early implementation is permitted, may have a significant effect on the Company’s future consolidated financial statements, and may require retrospective application under PSAK No. 25, “Accounting Policies, Changes in Accounting Estimates and Errors”:

a. Amandemen PSAK No. 2, “Laporan Arus Kas”, tentang Prakarsa Pengungkapan

b. Amandemen PSAK No. 46, “Pajak Penghasilan”, tentang Pengakuan atas Aset Pajak Tangguhan untuk Rugi yang Belum Direalisasi

a. Amendments to PSAK No. 2, “Statement of Cash Flows”, regarding Disclosure Initiatives

b. Amendments to PSAK No. 46, “Income Tax”, regarding Recognition of Deferred Tax Assets for Unrealized Losses

Pada tanggal penerbitan laporan keuangan konsolidasian ini, Perseroan belum menentukan dampak dari pengaruh retrospektif, jika ada, atas penerapan standar ini terhadap posisi keuangan dan hasil operasi konsolidasian Perseroan.

As of the issuance of these consolidated financial statements, the Company has not determined the extent of retrospective impact, if any, that the future adoption of these standards will have on the Company’s consolidated financial position and operating results.

11


PT BANK PERMATA Tbk









* Diaudit Audited *

170

52. PERATURAN-PERATURAN BARU YANG TELAH DITERBITKAN

52. NEW REGULATIONS ISSUED

Peraturan baru yang telah terbit dan dapat memberikan dampak signifikan terhadap kegiatan usaha Perseroan adalah sebagai berikut:

New regulation which have been issued and will have significant impact to the Company’s business activities are as follows:

a. Peraturan OJK No. 50/POJK.03/2017 tentang

Kewajiban Pemenuhan Rasio Pendanaan Stabil Bersih (Net Stable Funding Ratio/NSFR) bagi Bank Umum

a. OJK Regulation No. 50/POJK.03/2017 regarding The Obligation of Net Stable Funding Ratio (NSFR) Fulfillment for Commercial Bank

Peraturan ini mengatur: This regulation stipulates:

i. Bank wajib memelihara pendanaan stabil yang memadai yang dihitung menggunakan Net Stable Funding Ratio (NSFR) dan ditetapkan paling rendah 100% yang diperoleh dengan membandingkan available stable funding (ASF) dengan required stable funding (RSF)

i. Bank is obliged to maintain Net Stable Funding Ratio (NSFR) at minimum 100% which is obtained by comparing available stable funding (ASF) with required stable funding (RSF)

ii. Bank wajib melakukan pemantauan

pemenuhan NSFR dan menyampaikan laporan perhitungan NSFR baik secara individu maupun konsolidasi kepada OJK, dilakukan secara bulanan dengan menyusun Kertas Kerja NSFR dan Laporan NSFR, yang mulai berlaku untuk posisi laporan akhir bulan Januari 2018. Pelaporan NSFR kepada OJK dilakukan secara triwulan, yang mulai berlaku untuk posisi laporan 31 Maret 2018.

ii. Bank is obliged to monitor the fulfillment of NFSR and submit the NSFR calculation report to OJK, individually or in consolidated report, which conducted in monthly basis and prepare the Working Paper and NSFR Report, started end of January 2018. NSFR reporting to OJK should be submitted in quarterly basis and will be started for position as of 31 March 2018.

b. Surat Edaran OJK No. 48/SEOJK.03/2017

tentang Pedoman Perhitungan Tagihan Bersih Transaksi Derivatif dalam Perhitungan Aset Tertimbang Menurut Risiko untuk Risiko Kredit dengan Menggunakan Pendekatan Standar

b. OJK Circular Letter No. 48/SEOJK.03/2017 regarding Guidelines for Calculating Net Claims Derivative Transactions for Credit Risk Weighted Assets Calculation using Standardized Approach

Surat edaran ini mengatur penerapan perhitungan Tagihan Bersih untuk transaksi derivatif (over the counter, transaksi derivatif melalui bursa dan long settlement transaction) akibat kegagalan pihak lawan dalam perhitungan ATMR untuk risiko kredit dengan menggunakan Pendekatan Standar.

This circular letter regulates the implementation for calculating Net Claim of derivative transaction (over the counter, exchange traded derivative and long settlement transaction) due to counterparty credit risk in Credit RWA calculation using Standardized Approach.

pt bank permata tbk dan entitas anak/and its … · pt bank permata tbk dan entitas anak/ and its...

Documents