ias 7 prezentare 2010
TRANSCRIPT
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 1/30
Standardul internaţional decontabilitate IAS 7
Situaţia fluxurilor de trezorerie
Prof. univ. dr. RAMONA NEAG
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 2/30
O entitate va întocmi o situaţie a fluxurilor de trezorerie în
conformitate cu cerinţele acestui standard şi o va prezenta
ca parte integrantă a situaţiilor sale financiare, pentrufiecare perioadă pentru care sunt prezentate situaţiile
financiare.
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 3/30
IASC a revizuit ultima oara IAS 7 in anul 1992, iar
acest standard a intrat in vivoare in anul 1994.
Situatia fluxurilor de numerar este acum
recunoascuta la nivel global si ceruta de majoritateaGAAP-rilor nationale, precum si de IFRS-uri.
Chiar daca exista anumite variatii in ceea ce priveste
prezentarea abordarea este aproximativ similara intoate standardele.
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 4/30
Beneficii ale informaţiilor referitoare la
fluxurile de trezorerie
1. Furnizează o imagine privind structura financiară asocietăţii (inclusiv lichiditatea şi solvabilitatea) şiabilitatea de a influenţa valoarea şi momentul apariţieifluxurilor de trezorerie pentru a se adapta la
circumstanţele şi oportunităţile în continuă schimbare.
2. Dezvăluie informaţii despre numerarul din exploatare,investiţii şi finanţare, informaţii care nu sunt disponibilesau nu pot fi extrase nici din bilanţ, nici din contul de
profit şi pierdere.
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 5/30
Beneficii ale informaţiilor referitoare la
fluxurile de trezorerie3. Contribuie la creşterea gradului de comparabilitate araportărilor rezultatelor din exploatare între diferiteîntreprinderi deoarece se elimină efectele utilizării unor tratamente contabile diferite pentru aceleaşi tranzacţii şi
evenimente.4. Serveşte ca indicator al valorii, al momentului apariţiei şi
a siguranţei viitoarelor fluxuri de trezorerie. Dacă osocietate are o anumită metodă de planificare a fluxurilor de trezorerie viitoare, situaţia fluxurilor de trezorerie
poate fi utilizată pentru verificarea exactităţii evaluărilor trecute şi viitoare ale fluxurilor de trezorerie. Situaţiafluxurilor de trezorerie este utilă în comparareaevaluărilor ulterioare ale fluxurilor de trezorerie şi înexaminarea relaţiei dintre profitabilitate şi fluxuri nete detrezorerie.
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 6/30
Definiţii Flux de trezorerie – intrările sau ieşirile de numerar şi
echivalente de numerar;
Numerarul cuprinde disponibilităţile băneşti şi depozitelela vedere, fie la banca fie la alte institutii financiare;
Echivalentele de numerar sunt investiţii financiare pe
termen scurt, extrem de lichide, care sunt uşor convertibile
în sume cunoscute de numerar şi care sunt supuse unui risc
nesemnificativ de schimbare a valorii;
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 7/30
Definiţii Activităţile de exploatare sunt principalele activităţi
producătoare de venit ale entităţilor, precum şi alte
activităţi care nu sunt activităţi de investiţii sau finanţare;
Activităţi de investiţie constau în achiziţionarea şi
cedarea de active imobilizate şi de alte investiţii, care nu
sunt incluse în echivalentele de numerar ;
Activităţile de finanţare sunt activităţile care au ca efectmodificări ale dimensiunii şi compoziţiei capitalurilor
proprii şi datoriilor întreprinderii.
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 8/30
Prezentarea unei situaţii a fluxurilor de
trezorerie Situaţia fluxurilor de trezorerie va prezenta fluxurile de
trezorerie din cursul perioadei, clasificate în activităţi deexploatare, investiţii şi finanţare.
O entitate prezintă fluxurile sale de trezorerie dinactivităţile de exploatare, investiţie şi finanţare într -omanieră care corespunde cel mai bine activităţii sale.
Clasificarea în funcţie de activităţi furnizează informaţiicare permit utilizatorilor să stabilească impactul
respectivelor activităţi asupra poziţiei financiare aîntreprinderii, precum şi valoarea numerarului şi aechivalentelor de numerar.
Aceste informaţii pot fi folosite şi pentru a evalua relaţiilece apar între activităţile respective.
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 9/30
Activităţi de exploatare
a) încasările în numerar din vânzarea de bunuri şi
prestarea de servicii;
b) încasările în numerar din redevenţe, onorarii,
comisioane şi alte venituri;
c) plăţi în numerar către furnizorii de bunuri şi servicii;
d) plăţi în numerar către angajaţi;
e) plăţi în numerar sau restituiri de impozite pe profit
etc.
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 10/30
Activităţi de investiţii
a) plăţi în numerar pentru achiziţionarea de imobilizăricorporale, necorporale şi alte asemenea active pe termen
lung;
b) încasările de numerar din vânzarea de terenuri şi clădiri,instalaţii şi echipamente, imobilizări necorporale şi alte
asemenea active pe termen lung;
c) plăţile în numerar pentru achiziţia de instrumente de
capital propriu şi de creanţe ale altor întreprinderi şiinteresele în asocierile în participaţie etc.
d) avansurile în numerar şi împrumuturile efectuate cătrealte părţi (altele decât avansurile şi împrumuturileefectuate de o instituţie financiară);
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 11/30
Activităţi de investiţiie) încasările din rambursarea avansurilor şi împrumuturilor
efectuate către alte părţi (altele decât avansurile şiîmprumuturile unei instituţii financiare);
f) plăţile în numerar pentru contractele futures, forward,
contractele de opţiuni şi contractele swap, în afaracazului când contractele sunt deţinute în scopuri de
plasament sau de tranzacţionare sau când plăţile sunt
clasificate drept activităţi de finanţare;
g) încasările în numerar din contracte futures, contracteforward, contracte de opţiuni şi contractele swap, înafara cazului când contractele sunt deţinute în scopuri de
plasament sau de tranzacţionare sau când încasările sunt
clasificate drept activităţi de finanţare.
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 12/30
Activităţi de finanţarea) încasările în numerar din emisiunea de acţiuni şi alte
instrumente de capital propriu;
b) plăţile în numerar către acţionari pentru a achiziţiona sau
răscumpăra acţiunile întreprinderii;c) veniturile în numerar din emisiunea de bonuri de tezaur,
obligaţiuni, credite, ipoteci şi alte împrumuturi pe termen
scurt sau lung;
d) rambursările în numerar ale unor sume împrumutate;e) plăţile în numerar ale locatarului pentru reducerea
obligaţiilor legate de o operaţiune de leasing financiar.
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 13/30
Dobânzile şi dividendele plătite
unii specialişti sunt de părere că acestea trebuie incluse înactivitatea de finanţare pentru că ele sunt o consecinţă a
politicii financiare a întreprinderii.
alţi specialişti recomandă includerea lor în activitatea deexploatare deoarece plata lor trebuie să se realizeze dinactivitatea curentă a întreprinderii şi trebuie urmărit dacă
există resurse pentru acoperirea acestor fluxuri detrezorerie negative.
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 14/30
Dobânzile şi dividendele încasate
prezentarea lor trebuie făcută separat de dobânzile şi
dividendele plătite.
unii specialişti recomandă includerea lor în activitatea deinvestiţii pentru că reprezintă o consecinţă a achiziţiei
titlurilor,
iar alţii recomandă includerea lor în activitatea de
exploatare.
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 15/30
Impozitul pe profit
Fluxul de trezorerie aferent plăţii impozitului pe profit se
recomandă a fi inclus în totalitate în activitatea deexploatare, cu excepţia situaţiei în care poate fi alocat în
mod specific activităţilor de finanţare şi investiţii.
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 16/30
Exemplu 1
Se cunosc următoarele informaţii:- încasări din lansarea unui împrumut obligatar 20.000 lei,
- rambursarea unui credit bancar 5.000 lei,
- majorarea capitalului social prin aport în natură 4.000 lei,
- rambursarea unei datorii ce rezultă din contractele deleasing 2.000 lei,
- dividende plătite 100 lei
Calculaţi fluxul net de trezorerie generat de activităţile definanţare.
Rezolvare:
FNT finantare = 20.000 – 5.000 – 2.000 – 100 = 12.900 lei
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 17/30
Exemplu 2
Pe baza următoarelor informaţii să se determine fluxul net de
trezorerie relativ la activităţile de investiţii:
- - imobilizările corporale la începutul anului: 130.000 lei;
- - valoarea contabilă brută a imobilizărilor corporale vânduteîn cursul anului: 25.000 lei;
- - preţul de cesiune al imobilizărilor vândute: 5.000 lei;
- - imobilizări corporale la sfârşitul anului: 150.000 lei;
- - furnizori de imobilizări:sold iniţial 25.000 lei;
sold final 45.000 lei.
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 18/30
Rezolvare
Fluxuri pozitive - vânzare de active 5.000
Fluxuri negative - plăţi pentru active 25.000,
rezultate din:
imobilizări la începutul anului 130.000imobilizări la sfârşitul anului 150.000
scoaterea din gestiune a imobilizărilor vândute 25.000
achiziţii de imobilizări 45.000
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 19/30
Rezolvare - continuare
Pentru a identifica fluxul de trezorerie trebuie să folosim şiinformaţiile referitoare la contul de furnizori pentru
imobilizări:
Sold iniţial 25.000
Sold final 45.000
Rulaj creditor (aferent intrărilor de imobilizări şi presupune
creditarea contului 404) 45.000
Rulajul debitor (aferent plăţilor efective) 25.000
Fluxul net din activitatea de investiţii este de: (20.000)
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 20/30
Raportarea fluxurilor de trezorerie din
activităţi de exploatareO entitate trebuie să raporteze fluxurile de trezorerie aferente
activităţii de exploatare folosind una dintre cele douămetode:
a) metoda directă, prin care sunt prezentate clasele majore
de plăţi şi încasări brute în numerar; sau
b) metoda indirectă, prin care profitul net sau pierderea sunt
ajustate cu efectele tranzacţiilor ce nu au natura de numerar,
amânările sau angajamentele de plăţi sau încasări în numerar
din exploatare, trecute sau viitoare, şi elementele de venituri
şi cheltuieli asociate cu fluxurile de trezorerie din investiţiisau finanţări
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 21/30
Entitatile ce utilizeaza metoda directa sunt
obligate de IAS 7 sa raporteze urmatoarele
categorii de plati si incasari brute
Incasari de la clienti
Dobanzi si dividende primite
Plati catre salariati si alti furnizori
Dobanda platita
Impozite pe profit platite Alte incasari si plati din exploatare
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 22/30
Avantaj important al metodei directe
Permite intelegerea relatiei dintre profit net
(pierdere) al societatii si fluxurile de numerarContabilitate de
angajamente
Plus Minus Contabilitate de
casa
Cifra de afaceri
neta
+ Sold initial
creante comerciale
- Sold final creante
comerciale
= Încasari de la
clienti
Costul bunurilor
vandute
+ sold final stocuri
Sold initial datorii
comerciale
-Amortizare*
-Sold initial stocuri
-Sold final datorii
comerciale
= Plati catre
furnizori
Cheltuieli de
exploatare
+ Sold initial
cheltuieli angajate
Sold final
cheltuieli in avans
-Amortizare*
-Sold final
cheltuieli angajate
-Sold initial ch in
avans
= Plati pentru
cheltuieli de
exploatare
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 23/30
Metoda directă - exempluSe cunosc următoarele date referitoare la o societate comercială:
1. încasări de la clienţi 100.000 lei;
2. încasări din vânzarea de titluri de plasament 20.000 lei;
3. cheltuieli cu salariile 50.000 lei;
4. plăţi către furnizorii de stocuri 40.000 lei;
5. încasări din emisiunea de obligaţiuni 7.000 lei;6. încasări din vânzarea de imobilizări corporale 70.000 lei;
7. utilaje deţinute în leasing financiar 20.000 lei;
8. încasări din credite primite de la bănci 30.000 lei;
9. plăţi de dobânzi 10.000 lei;
10. încasări de dividende 20.000 lei;11. plăţi către furnizorii de imobilizări 80.000 lei;
12. impozit pe profit plătit 2.500 lei;
13. salarii plătite 30.000 lei;
14. lichidităţi şi echivalente de lichidităţi la începutul anului 1.500 lei.
Să se întocmească Tabloul fluxurilor de trezorerie conform IAS 7.
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 24/30
RezolvareTabloul fluxurilor de trezorerie
Fluxuri de trezorerie din activităţi de exploatare:
+ încasări de la clienţi + 100.000
- plăţi către furnizorii de stocuri - 40.000
- impozit pe profit plătit - 2.500
- salarii plătite - 30.000
= Flux net de trezorerie din activităţi de exploatare (1) + 27.500
Fluxuri de trezorerie din activităţi de investiţii:
+ încasări din vânzarea de titluri de plasament + 20.000
+ încasări din vânzarea de imobilizări corporale + 70.000
+ încasări de dividende + 20.000
- plăţi către furnizorii de imobilizări - 80.000
= Flux net de trezorerie din activităţi de investiţii (2) + 30.000
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 25/30
Fluxuri de trezorerie din activităţi de finanţare
+ încasări din emisiunea de obligaţiuni + 7.000
+ încasări din credite primite de la bănci + 30.000
- plăţi de dobânzi - 10.000
= Flux net de trezorerie din activităţi de finanţare (3) + 27.000
Variaţia lichidităţilor şi echivalentelor de lichidităţi (1+2+3) + 84.500
Lichidităţi şi echivalente de lichidităţi la începutul anului 1.500
Lichidităţi şi echivalente de lichidităţi la sfârşitul anului 86.000
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 26/30
Metoda indirecta Cea mai utilizata metoda de prezentare a fluxurilor de
numerar din activitatea de exploatare Se concentreaza asupra diferentelor dintre rezultatul net
din exploatare si fluxul de numerar
Incepe cu profitul sau pierderea neta
Veniturile si cheltuielile ce nu afecteaza fluxurile de
numerar sunt apoi adaugate sau scazute pentru a ajunge la
fluxul net generat de activitatea de exploatare
Variatia stocurilor, ale creantelor comerciale sau ale
datoriilor comerciale sunt apoi luate in calcul
Alte ajustari: castigul sau pierderea din diferentele de curs
valutar nerealizate
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 27/30
Metoda indirectă - exempluDispuneţi de următoarele date despre o societate comercială:
profit net 35.000 lei;
cheltuieli cu amortizarea imobilizărilor 9.000 lei;
pierderi din diferenţe de curs valutar (rezultate dinajustarea disponibilităţilor în valută) 500 lei;
stocuri: sold iniţial 100.000 lei; sold final 80.000 lei;
venituri din investiţii financiare cedate 20.000 lei;
clienţi: sold iniţial 60.000 lei; sold final 50.000 lei;
furnizori: sold iniţial 150.000 lei; sold final 110.000 lei;
dobânzi încasate legate de exploatare 1.000 lei;
impozit pe profit datorat: sold iniţial 15.000 lei; sold final9.000 lei.
Conform IAS 7, calculaţi fluxul de trezorerie provenit din
exploatare.
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 28/30
Metoda indirecta
Fluxuri de numerar din activitatea de exploatare
Profit brut xx
Ajustari pentru
Amortizare xx
Castiguri nerealizate din diferente de curs xxCheltuieli cu dobanda xx
Profit din exploatare inaintea variatiei necesarului de fond de rulment xx
Cresterea creantelor comerciale (xx)
Descresterea stocurilor xx
Cresterea datoriilor comerciale xx
Numerar din exploatare (xx)
Dobanzi platite (xx)
Impozit pe profit platit (xx)
Fluxurile de numerar din activitatea de exploatare xxx
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 29/30
RezolvareProfit net 35.000
+/- Ajustări privind veniturile şi cheltuielile nemonetare:
+ cheltuieli cu amortizarea imobilizărilor + 9.000
+ pierderi din diferenţe de curs valutar + 500
+/- Ajustări privind veniturile şi cheltuielile nelegate de exploatare (aferente
activităţilor de invesiţii şi finanţare):- venituri din investiţii financiare cedate - 20.000
+/- Ajustări privind variaţia elementelor necesarului fondului de rulment
+ diminuarea stocurilor + 20.000
+ diminuarea creanţelor clienţi + 10.000
- diminuarea datoriei faţă de furnizori - 40.000
+ încasare dobânzi legate de exploatare + 1.000
= Flux net de trezorerie din activităţi de exploatare 9.500
- plăţi impozit pe profit - 6.000
8/3/2019 IAS 7 PREZENTARE 2010
http://slidepdf.com/reader/full/ias-7-prezentare-2010 30/30
Alte prezentari cerute sau recomandate de IAS 7
Cerinte
Valoarea soldurilor semnificative ale numerarului si ale
echivalentelor de numerar detinute si a caror utilizare de
catre grup este restrictionata, impreuna cu un comentariu al
conducerii
Recomandari – sunt incurajate prezentari
precum:
valoarea facilitatilor de credit nefolosite,
indicand orice restrictie in folosirea lor, daca
exista
Valoarea fluxurilor de numerar separat pe fiecare
sector de activitate si segment geografic